Maestra en Finanzas

Riesgo de Crdito

2017
 NDICE

1. Filosofa y aspectos generales

2. Modelos para la cuantificacin de la

prdida esperada
Modelo de referencia para la Cartera
Comercial

3. Proceso supervisor

4. Conclusiones
 Qu es el Riesgo?

1. Es la probabilidad de que por azar ocurra

un hecho que produzca una necesidad
de reparacin.

2. Es la Probabilidad de que los

rendimientos reales futuros estn por
debajo de los rendimientos esperados.
 FILOSOFA Y ASPECTOS GENERALES

El riesgo de crdito es la posibilidad de que una

entidad incurra en prdidas y disminuya el valor de
sus activos, como consecuencia de que un deudor o
contraparte incumpla sus obligaciones

Colombia busca cumplir con los estndares

internacionales en materia de administracin de
Riesgo de Crdito (BASILEAII).

Con el fin de mitigar este riesgo, se establece el

Sistema de Administracin de Riesgo de Crdito
SARC.
 OBJETIVOS DEL NUEVO ENFOQUE.

ENFOQUE ANTIGUO ENFOQUE NUEVO

Cumplimiento de reglas Asuncin responsable de

dictadas por el supervisor
Criterios definidos ad hoc
nfasis en las provisiones
Criterio experto no
sistematizado
Sistema procclico
los riesgos
Criterios cualitativos y
cuantitativos integrales
nfasis en administracin
Anlisis sistemtico de la
informacin

Anlisis puntual Elementos contracclicos

Anlisis Prospectivo
 ELEMENTOS CONSTITUTIVOS DEL SARC

El SARC ES UN SISTEMA DE REGLAS, CRITERIOS Y

PROCEDIMIENTOS MINIMOS QUE DEBEN DESARROLLAR LAS
ENTIDADES VIGILADAS DE ADMINISTRAR ADECUADAMENTE EL
RIESGO CREDITICIO.

1. Polticas de administracin del RC

2. Procesos de administracin del RC

3. Modelos internos o de referencia para la

estimacin o cuantificacin de prdidas
esperadas

4. Procesos de control interno

 VENTAJAS
Mejor identificacin y control del riesgo de las
operaciones de crdito
Mejor conocimiento de los nichos de mercado
Provisiones ajustadas al riesgo
Mejor percepcin del mercado frente a las entidades
con estos sistemas implementados
Profundizacin crediticia (atencin de nuevos
mercados objetivos)
Confianza en el sistema financiero
Optimizacin de recursos
Autorregulacin
 CRONOLOGIA DEL DISEO SARC

Esquema Esquema
Transicin a mediano plazo Nuevo
antiguo

2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010

Expedicin Modelo de
de primeras referencia comercial
normas
Modelos
Modelo de referencia
internos y
de consumo
Ajustes al sistema: Medicin
-Modelos de Modelo de referencia de de Perdida
referencia vivienda inesperada
-Ampliacin plazos
Modelo de referencia
de microcrdito
 NDICE

1. Filosofa y aspectos generales

2. Modelos para la cuantificacin de la

prdida esperada
Modelo de referencia para la Cartera
Comercial

3. Proceso supervisor

4. Conclusiones
 CUANTIFICACIN DE LA PRDIDA ESPERADA

Las entidades tienen 3 opciones para cuantificar

esta prdida:

Utilizar los modelos de referencia de la SFC.

Desarrollar modelos internamente (deben ser

no objetados por la SFC).

Utilizar una combinacin de las dos

metodologas anteriores.

Riesgo de Crdito: Elementos Constitutivos

 CUANTIFICACIN DE LA PRDIDA ESPERADA

Prdida esperada = Probabilidad de incumplimiento x

Prdida dado el incumplimiento x Exposicin del activo

PI
x PDI
x
Exp.

$ PE
 I. MODELOS INTERNOS

Son modelos que permiten calcular la prdida

esperada bajo el enfoque de Basilea II
(PI*PDI*Exp).

La caracterstica principal de estos modelos es

que todos los componentes de la PE son
calculados por la entidad.

Son modelos que tiene que ser sometidos a un

riguroso proceso de no objecin por parte de la
SFC para que las entidades lo puedan emplear
para el clculo de las provisiones.
 I. MODELOS INTERNOS

Algunos requerimientos mnimos que deben

cumplir estos modelos son:

Informacin confiable y completa

Adecuado sistema de calificacin por riesgos.
Portafolios segmentados por criterios de riesgo.
Stresstesting.
Backtesting.
Validaciones internas y externas para cada uno
de los componentes.
Calibraciones.
Integracin al da-da de las entidades.
 II. MODELOS DE REFERENCIA

Los modelos de referencia son herramientas diseadas por

el supervisor para la estimacin de las prdidas esperadas
en la cartera de crditos.

Fueron diseados con la informacin de cartera reportada

por todos establecimientos de crdito vigilados

Son modelos transitorios, mientras las entidades estn en

capacidad de disear su propio modelo.

Son tiles como herramienta de supervisin y seguimiento

de la cartera.

Generan un mejor sistema de provisiones ya que incluye

herramientas de riesgo.
 DEFINICIN DE LOS DISTINTOS TIPOS DE CRDITOS

Crditos comerciales se define como:

Los crditos otorgados a personas naturales o jurdicas
para el desarrollo de actividades econmicas organizadas,
distintos a los otorgados bajo la modalidad de microcrdito.

Los microcrdito se define como:

Los crditos otorgados a microempresas cuyo saldo de
endeudamiento con la respectiva entidad no supere
veinticinco (25) salarios mnimos legales mensuales
vigentes.
 DEFINICIN DE LOS DISTINTOS TIPOS DE CRDITOS

Crditos de consumo se definen como:

Los crditos otorgados a personas naturales para financiar
la adquisicin de bienes de consumo o el pago de servicios
para fines no comerciales o empresariales, distintos a los
otorgados bajo la modalidad de microcrdito.

Los crditos para vivienda se definen como:

Independientemente del monto, son aqullos otorgados a
personas naturales destinados a la adquisicin de vivienda
nueva o usada, o a la construccin de vivienda individual.
 MRC: SEGMENTACION

La informacin reportada por las entidades a la SFC carece de

algn tipo de segmentacin.

La SFC no puede establecer segmentos discriminatorios (ej:

sector de la economa)

Se definen 4 segmentos de acuerdo al nivel de activos y al tipo

de identificacin.

Clasificacin de la cartera comercial por nivel de activos

Tamao de empresa Nivel de activos

PERSONAS
Grandes Empresas Ms de 15.000 SMMLV JURIDICAS
Medianas Empresas Entre 5.000 y 15.000 SMMLV
Pequeas Empresas Menos de 5.000 SMMLV

Se establece el cuarto segmento como Persona Natural

 MRC: ESTIMACIN DE LA PROBABILIDAD DE
INCUMPLIMIENTO
La PI se estima para cada segmento, mediante matrices de
migracin de los clientes en las diferentes calificaciones de riesgo.
El anlisis sistemtico de estas migraciones permiti identificar el
siguiente comportamiento

GE

ME

PE

PN

1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006

Mejora
Deterioro
 MRC: PERDIDA DADO EL INCUMPLIMIENTO (PDI)

De acuerdo a los dispuesto en el captulo 2 de la CBFC, las

siguientes son las categoras de PDI correspondientes a cada
tipo de garanta
Adicionalmente la PDI aumenta a medida que el cliente
incumplido permanezca en ese estado.

Das despus
Das despus del
Tipo de Garanta P.D.I. Nuevo PDI del Nuevo PDI
incumplimiento
incumplimiento

Garanta no admisible 55% 270 70% 540 100%

Crditos subordinados 75% 270 90% 540 100%
Colateral financiero 0
- - - -
admisible 12%

Bienes races comerciales

40% 540 70% 1080 100%
y residenciales

Bienes dados en leasing

35% 540 70% 1080 100%
inmobiliario
Bienes dados en leasing
45% 360 80% 720 100%
diferente a inmobiliario
Otros colaterales 50% 360 80% 720 100%
Derechos de cobro 45% 360 80% 720 100%
Sin Garanta 55% 210 80% 420 100%
 MRC: EXPOSICIN CREDITICIA

La exposicin Crediticia es el saldo del

crdito en el momento de aplicar el modelo
de referencia.

Las entidades tendrn que entregar su

exposicin segmentada por calificacin de
riesgo, por portafolio y por calidad de la
garanta.
 MRC: PERDIDA ESPERADA=PROVISIONES
Con el fin de eliminar el efecto pro cclico de las
provisiones actuales, se incorpora el componente contra
cclico haciendo uso de las matrices de probabilidad por
estados (A y B).

Objetivo: Reserva en pocas buenas para cubrir las

prdidas esperadas por cambios inherentes al ciclo del
riesgo de crdito de los deudores.

EPOCA BUENA EPOCA MALA

Ahorro Constitucin del ahorro Ahorro

Contracclico Contracclico

PE bajo
la matriz B
+
PE bajo
PE bajo
PE bajo la matriz B
la matriz A
la matriz A

Provisin del Uso del ahorro

Provisin del
periodo
periodo
 NDICE

1. Filosofa y aspectos generales

2. Modelos para la cuantificacin de la

prdida esperada
Modelo de referencia para la Cartera
Comercial

3. Proceso supervisor

4. Conclusiones
 ENFOQUE DE SUPERVISIN
GENERAL DE LA SFC

El nuevo enfoque de supervisin de la SFC se basa en

RIESGOS

SFC: VIGILADAS:
SUPERVISIN ADMINISTRACIN
POR RIESGOS ADECUADA DEL
RIESGO

SARO
Intensidad
SUPERVISIN EFECTIVA GARANTIZANDO SARM
de supervisin ESTABILIDAD DEL SISTEMA:
ESPECIFICAMENTE PARA CREDITO IMPLICA ADECUADO TRATAMIENTO
Matrices SARLAFT
de riesgoDE CREDITOS A TRAVS
DE LA CARTERA BUENOS PROCESOS DE
OTORGAMIENTO, SEGUIMIENTO Y RECUPERACIN DE LA MISMA
Sistemas de Informacin SARC
Manuales de supervisin
 PRINCIPIOS INTERNOS DE
SUPERVISIN

Principios internos:
1. El principal negocio de las entidades financieras es la
asuncin de riesgos.

2. Las entidades tienen el conocimiento de primera mano

sobre sus negocios, actividades, nichos, etc.

3. Las entidades son las responsables primarias de la

administracin del riesgo.

4. El supervisor establece parmetros mnimos y supervisa

su cumplimiento
 PROCESO DE SUPERVISIN INTEGRAL
DEL SARC

NO
PRESENTARA OBJECIN
MODELO DEL
EL MODELO SE MODELO
INTERNO?
SOMETE A SI
SI
PRUEBAS
PRESENTAR Aprob DURANTE 1 AO NO OBJECIN
SOLICITUD A requisitos? DEL
LA SFC MODELO
SI NO OBJECIN DEL
MODELO
CORRIGE Y
REGRESA
NO
MODELO DE
REFERENCIA O
ANEXO 1 LA SUPERVISION DE MODELOS INTERNOS ES 100%
IN - SITU.
LA CORRECTA APLICACION DE LOS MODELOS
ENTIDAD DE REFERENCIA SE SUPERVISA UN 50% EXTRA SITU
Y UN 50% IN SITU
VIGILADA
 ASPECTOS CLAVES EN EL PROCESO DE
SUPERVISIN Y DISEO DE UN SARC
Disposicin de la entidad (compromiso)

Fuentes de informacin confiables (datos)

Capacidad tcnica y operativa (Tecnologa)

Personal idneo (En la entidad y en la Superintendencia)

Programas de capacitacin a los supervisores.

Comunicacin frecuente con las auditorias internas y externas.

Sanas relaciones entre el supervisor y vigilado que faciliten los

foros de discusin

Retroalimentacin de otros agentes (foros internacionales)

 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

El objetivo principal del modelo de referencia de cartera de

consumo (MRCO) es servir como instrumento para la
medicin de la prdida esperada en aquellas entidades
que no cuenten con un modelo interno no objetado.

LOS COMPONENTES DEL MODELO SON:

Asignacin de calificaciones.
Asignacin de probabilidades de incumplimiento.
Tratamiento de garantas.
Asignacin de la PDI.
Clculo de la PE.
Clculo de provisiones.
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

Asignacin de calificaciones.
Como primer paso, cada entidad debe establecer el
segmento al cual pertenece cada crdito de acuerdo con lo
establecido en el numeral 2 del Anexo No 5 del captulo II
de la Circular Externa 100 de 1995, para ello se debe
considerar el tipo de entidad y el tipo de producto:

Los siguientes son los segmentos definidos para el MRCO:

CFC-Automviles: Crditos otorgados por las Compaas de

Financiamiento Comercial (CFC) para adquisicin de
automviles.
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

CFC- Otros: Crditos otorgados por las Compaas de

Financiamiento Comercial (CFC) para adquisicin de
bienes de consumo diferentes a automviles. En este
segmento no se incluyen las tarjetas de crdito.

General-Automviles: Crditos otorgados por

establecimientos de crdito diferentes a las Compaas de
Financiamiento Comercial (CFC) para adquisicin de
automviles.
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

General-Otros: Crditos otorgados por establecimientos de

crdito diferentes a las Compaas de Financiamiento
Comercial (CFC) para adquisicin de bienes de consumo
diferentes a automviles. En este segmento no se incluyen
las tarjetas de crdito.

Tarjeta de Crdito: Crdito rotativo para la adquisicin de

bienes de consumo que se utiliza a travs de una tarjeta
plstica. En este segmento no se establece diferenciacin
por tipo de entidad.
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

Aquellos crditos de clientes quienes al momento de la

calificacin registren una mora mayor a 90 das se deben
clasificar en la categora de incumplimiento y sobre ellos
no se debe aplicar ninguno de los modelos de calificacin.

Estos modelos calculan un puntaje, el cual es producto de

las caractersticas particulares de cada crdito-deudor y
est dado por la aplicacin de la siguiente ecuacin:

1
Puntaje z
1 e
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

Donde, Z vara de acuerdo al segmento al cual pertenece

el crdito y a las caractersticas particulares del crdito-
deudor como se muestra a continuacin.

Segmento General - Automviles

Z 2.779 AM B *1.855 AM C * 3.0205 MM B *1.668 MM C *1.7234 MM D * 5.4605 GI * 0.4960
CAR * 0.683 CAM *1.5784 CRB * 0.2505

Segmento General Otros.

Z 1.9411 AM B * 2.023 AM C * 3.602 MM B * 1.437 MM C * 1.450 MM D * 3.428 Pr enda * 0.196
Hipoteca * 0.1328 CAR * 0.443 CAM * 2.323 CRB * 0.1727
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

Segmento Tarjeta de crdito.

Z 1.824 MM B * 1.214 MM C * 1.313 MM D * 3.469 AM B * 2.350 AM C * 3.525 PR * 0.6
CAR * 0.748 CAM * 2.470 CRB * 0.277

Segmento CFC - Automviles.

Z 2.28 MM B * 2.158 MM C * 2.164 MM D * 4.873 AM B * 1.650 AM C * 3.337 GI * 0.9826
CAR * 0.725 CAM * 1.58

Segmento CFC Otros.

Z 1.92 MM B * 1.588 MM C * 1.808 MM D * 4.577 AM B * 2.092 AM C * 3.255 GI * 0.420
CAR * 0.496 CAM * 1.418 IP * 0.216
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

Variables asociadas a la altura de mora del deudor en el

momento de la calificacin:

AMB (Altura de mora actual entre 31-60 das): Toma valor

10
AMC (Altura de mora actual entre 61-90 das): Toma valor
10
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

Variables asociadas a las alturas de mora del deudor en

los ltimos 3 aos

MMB (Mxima Altura de Mora entre 31-60 das): Toma

valor 1 0.
MMC (Mxima Altura de Mora entre 61-90 das): Toma
valor 1 0.
MMD (Mxima Altura de Mora mayor a 90 das): Toma
valor 1 0.
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

Variables asociadas a las alturas de mora del deudor en

los ltimos 3 aos
Cuando en la descripcin se hace referencia a los ltimos
tres aos, se debe entender que se toman los 3 aos
contados a partir de la fecha de la calificacin. Sin
embargo, para el clculo de la mxima mora no se tiene en
cuenta la mora obtenida por el deudor en el momento de la
calificacin, pues este ltimo valor ya se consider en las
variables AMB AMC.
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

Variables asociadas al comportamiento en el ultimo ao

Para la construccin de esta variable los establecimientos
de crdito deben considerar las alturas de mora
alcanzadas por el cliente dentro del segmento
correspondiente a los tres ltimos cortes de trimestre
anteriores al momento de la calificacin. Por corte de
trimestre se entiende los meses de marzo, junio,
septiembre y diciembre.
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

Variables asociadas al comportamiento en el ultimo ao

Para realizar este clculo se debe asignar a cada altura de
mora los valores mostrados en la siguiente tabla y una vez
asignados se deben sumar.
Grupo de altura de mora Valor

Mora >=0 das y <=30 das 10

Mora >=31 das y <=60 das 20
Mora >=61 das y <=90 das 30
Mora >=91 das y <=120 das 40
Mora das >=121 das 50
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

Variables asociadas al comportamiento en el ultimo ao

Si el cliente cuenta con la informacin de mora para los

tres trimestres requeridos la variable toma los siguientes
valores:
CAR (Comportamiento Anual Regular): Toma el valor 1 si
la suma de los valores para los tres trimestres es igual a 50
o 60 y cero si no.
CAM (Comportamiento Anual Malo): Toma el valor 1 si la
suma de los valores para los tres trimestres es mayor a 60
y cero si no.
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

Variables asociadas al comportamiento en el ultimo ao

Si el cliente cuenta con informacin de mora tan slo para

dos de los trimestres requeridos la variable toma los
siguientes valores:
CAR (Comportamiento Anual Regular): Toma el valor 1 si
la suma de los valores para los dos trimestres es igual a 30
o 40 y cero si no.
CAM (Comportamiento Anual Malo): Toma el valor 1 si la
suma de los valores para los dos trimestres es mayor a 40
y cero si no.
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

Variables asociadas al comportamiento en el ultimo ao

Si el cliente cuenta con informacin de mora tan slo para

uno de los trimestres requeridos la variable toma los
siguientes valores:
CAR (Comportamiento Anual Regular): Toma el valor 1 si
el valor asignado al trimestre es igual a 20 y cero si no.
CAM (Comportamiento Anual Malo): Toma el valor 1 si el
valor asignado al trimestre es mayor a 20 y cero si no.
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

Variables asociadas al comportamiento en el ultimo ao

Si el cliente no cuenta con informacin de mora para

ninguno de los trimestres requeridos las variables CAR
(Comportamiento Anual Regular) y CAM (Comportamiento
Anual Malo), toman el valor de cero.
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

Variables no relacionadas con altura de mora

La aplicacin de las variables que a continuacin se

describe depende del segmento a calificar
CRB (Crditos Activos): Toma valor 1 si el cliente al
momento de la calificacin tiene activos con la entidad
otros crditos de consumo diferentes al del segmento.

GI (Garanta Idnea): Toma valor 1 si el cliente no tiene

asociada a su crdito una garanta idnea.
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

Variables no relacionadas con altura de mora

Hipoteca (Garanta Hipoteca): Toma valor 1 si el cliente

tiene una hipoteca como garanta que respalda la
operacin y cero si no.

Variable Prepago: Esta variable se construye comparando

la cuota esperada (intereses esperados + capital
esperado) por parte del deudor frente a la cuota pagada
(intereses pagados + capital pagado).
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

Variables no relacionadas con altura de mora

PR (Prepago): Toma valor 1 si el cliente al momento de la

calificacin no tiene mora mayor a 30 das y si la cuota
recibida es significativamente mayor que la esperada.
Significativamente implica que es superior al 10% de la
cuota esperada segn el caso.

IP (Indicador Prepago): Toma valor 1 si la cuota recibida

del cliente es mayor que la esperada en el momento de la
calificacin.
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

Luego de aplicar el modelo y determinar el puntaje las

entidades deben asociar la calificacin segn la siguiente
tabla:

Puntaje hasta
CFC -
General - General - Tarjeta de
Calificacin automvile CFC - otros
automviles otros Crdito
s
AA 0.2484 0.3767 0.3735 0.21 0.25
A 0.6842 0.8205 0.6703 0.6498 0.6897
BB 0.81507 0.89 0.9382 0.905 0.8763
B 0.94941 0.9971 0.9902 0.9847 0.9355

CC 1 1 1 1 1
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

ASIGNACIN DE PROBABILIDADES DE
INCUMPLIMIENTO

Una vez identificado el segmento al que pertenece cada

crdito-cliente y obtenida su calificacin, se asignan las
probabilidades de incumplimiento segn las matrices de
migracin A o B, como lo dispone la SFC para el ao
correspondiente.
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

ASIGNACIN DE PROBABILIDADES DE
INCUMPLIMIENTO
Matriz A
General - CFC
General Tarjeta de CFC
Calificacin Automvil Automvil
Otros Crdito Otros
es es

AA 0,97% 2,10% 1,58% 1,02% 3,54%

A 3,12% 3,88% 5,35% 2,88% 7,19%

BB 7,48% 12,68% 9,53% 12,34% 15,86%

B 15,76% 14,16% 14,17% 24,27% 31,18%

CC 31,01% 22,57% 17,06% 43,32% 41,01%

Incumpli
miento 100.0% 100.0% 100.0% 100.0% 100.0%
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

ASIGNACIN DE PROBABILIDADES DE
INCUMPLIMIENTO
Matriz B
General - CFC
General Tarjeta de
Calificacin Automvile Automvile CFC Otros
Otros Crdito
s s

AA 2,75% 3,88% 3,36% 2,81% 5,33%

A 4,91% 5,67% 7,13% 4,66% 8,97%

BB 16,53% 21,72% 18,57% 21,38% 24,91%

B 24,80% 23,20% 23,21% 33,32% 40,22%

CC 44,84% 36,40% 30,89% 57,15% 54,84%

Incumpli
miento 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00%
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

TRATAMIENTO DE GARANTAS (PDI)

Das despus Das despus
Nuevo Nuevo
Tipo de Garanta P.D.I. del del
PDI PDI
incumplimiento incumplimiento
Garanta no admisible 60% 210 70% 420 100%
Colateral financiero
admisible 0-12% - - - -

Bienes races
comerciales y 40% 360 70% 720 100%
residenciales
Bienes dados en
leasing inmobiliario 35% 360 70% 720 100%

Bienes dados en
leasing diferente a 45% 270 70% 540 100%
inmobiliario
Otros colaterales 50% 270 70% 540 100%
Derechos de cobro 45% 360 80% 720 100%
Sin Garanta 65% 180 85% 360 100%
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

CLCULO DE LA PE
La prdida esperada por cliente-operacin, bajo el MRCO
se determina como :
PEclienteoperacin PI cliente * PDI clienteoperacin * % de Asignacin clienteoperacin * Eclienteoperacin

De esta forma, la PE por cliente se puede desagregar de

acuerdo con las diferentes garantas asociadas a las
diferentes operaciones del mismo. Es preciso aclarar que
la PE se calcula con las probabilidades dadas por la matriz
establecida por la SFC para el clculo de provisin
individual total y provisin individual.
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

CLCULO DE LA PE

Numero de Nmero % de
Exposici Tipo de Califi- Seg-
identifica- de asignaci PI-A PI-B PDI PE-A PE-B
n garanta cacin mento*
cin crdito n
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

CLCULO DE PROVISIONES

Provisin Total Individual: La provisin total individual es el

resultado de la suma de las prdidas esperadas calculadas
con la probabilidad de incumplimiento dada por la matriz
indicada por la SFC.

Provisin Individual: La provisin individual es el resultado

de la suma de las prdidas esperadas calculadas con la
probabilidad de incumplimiento dada por la matriz indicada
por la SFC.
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

CLCULO DE PROVISIONES

Provisin Individual Contracclica: La provisin individual

contra-cclica se constituye para mitigar prdidas
asociadas al ciclo de crdito de los deudores, se calcula
dependiendo de la matriz empleada para el clculo de la
provisin individual.
Segn la SFC para el ao 2008 la matriz empleada para el
clculo de las provisiones total individual es la matriz B y,
para el clculo de las provisiones individuales, la matriz A.
 CONCLUSIONES

La adopcin de un SARC es costosa y no es inmediata

Debe ser un proceso concertado con las entidades

vigiladas.

Debe medirse el impacto sobre el sector.

Debe considerarse la carga operacional que implica en

los vigilados y en los reguladores.

No debe orientar el crdito, solo garantizar que estar

adecuadamente administrado
 MRCO (MODELO DE REFERENCIA DE CARTERA DE
CONSUMO) COMO MODELO INTERNO

Un ejemplo.