NDICE CAPTULO I 05 GENERALIDADES Y OBJETIVOS DEL PROYECTO

1.1 NOMBRE DEL PROYECTO 05 1.2 CLASIFICACIN DEL PROYECTO, CIIU, PARTIDAS 06 1.3 IMPORTANCIA Y JUSTIFICACIN 06 1.4 OBJETIVO DEL PROYECTO 06 1.5 ENTORNO MACROECONMICO ACTUAL 06 1.6 MARCO LEGAL 11 1.7 ESTUDIO PREVIOS: ANLISIS DE LOS RESULTADOS OBTENIDOS A NIVEL DE PREFACTIBILIDAD. 12 CAPTULO II 14 ESTUDIO DE MERCADO

1. EL PRODUCTO O SERVICIO A COMERCIALIZAR 14 2. EVALUACIN DE ALTERNATIVAS PARA EL REA GEOGRFICA DEL MERCADO 15 2.1 ESTUDIO DE LA DEMANDA CON INFORMACIN PRIMARIA 15 2.1.1 Objetivos de la recopilacin de informacin primaria de acuerdo a las necesidades del proyecto 15 2.1.2 Interpretacin de los resultados que se obtuvieron a nivel de prefactibilidad. 15 2.1.3. Precisin del perfil del consumidor 17 2.1.4. Estimacin del error estadstico cometido 17

2.1.5 Tamao de muestra a nivel de factibilidad. 18

2.1.6 Encuesta 18

2.1.7 Anlisis Estadstico de los Datos 20

2.2 ESTUDIO DE LA DEMANDA CON INFORMACIN SECUNDARIA 25

3. ANLISIS DE LA OFERTA 26

3.1 IDENTIFICACIN DE LAS EMPRESAS COMPETIDORAS 26

3.2 ESTRUCTURA DEL MERCADO 28

3.3 PRODUCCIN O VENTAS DE LOS LTIMOS AOS 29

3.4 CAPACIDAD INSTALADA 31

4. DEMANDA POTENCIAL

4.1 BALANCE DEMANDA OFERTA 32

5. ESTUDIO DE LA COMERCIALIZACIN

5.1 POLTICA DE VENTAS DEL PROYECTO 32

5.2 CANALES DE DISTRIBUCIN 32

5.3 VARIABLES DE LA ESTRATEGIA COMERCIAL 33 Y DE PROMOCIN

5.4 MEDIOS PUBLICITARIOS A SER UTILIZADOS 34

CAPTULO III 35 ESTUDIO DE LA LOCALIZACIN DEL PROYECTO

MTODO A NIVEL DE FACTIBILIDAD. VOGEL 35

MACROLOCALIZACIN 36

MICROLOCALIZACIN 39

CAPTULO IV 42 ESTUDIO DE INGENIERIA DEL PROYECTO

ESPECIFICACIONES TCNICAS DEL PRODUCTO 42

DESCRIPCIN DEL PROCESO PRODUCTIVO 44

REQUERIMIENTOS 44

3.1 Materia prima 45

3.2 Maquinas y Equipos 47

3.3 Dimensiones de la planta 48

CAPTULO V 57 ESTUDIO DE LA ORGANIZACIN Y DE LA ADMINISTRACIN

JUSTIFICACIN DE LA CONFORMACIN JURDICA DEL TIPO DE EMPRESA 57

RAZN SOCIAL 57

ANLISIS DE LA ESTRUCTURA DEL CAPITAL SOCIAL 57

ORGANIGRAMA ESTRUCTURAL Y FUNCIONAL 58

MANUAL DE FUNCIONES 58

REQUERIMIENTO DE PERSONAL 60

MINUTA DE CONSTITUCIN DE LA EMPRESA 61

CAPTULO VI 65

ESTUDIO DE LA INVERSIN

ESTRUCTURA DE LA INVERSIN 65

CAPTULO VII 68 ESTUDIO DEL FINANCIAMIENTO

ESTRUCTURA DEL FINANCIAMIENTO 68

LNEAS DE CRDITO Y SUS CONDICIONES 68

CUADRO DE SERVICIO DE LA DEUDA 69

CAPTULO VIII 70 PRESUPUESTOS DE INGRESOS Y EGRESOS

PRESUPUESTO DE INGRESOS POR VENTAS 72

PRESUPUESTO DE EGRESOS 72

PRESUPUESTO GENERAL CONSOLIDADO 77

PUNTO DE EQUILIBRIO 80

CAPTULO IX 82 ESTUDIO DE LOS ESTADOS FINANCIEROS

 ESTADO DE GANANCIAS Y PRDIDAS 82

FLUJO DE CAJA ECONMICO 83

 FLUJO DE CAJA FINANCIERO 84 BALANCE GENERAL PROYECTADO 85 CAPTULO X 86 EVALUACIN DEL PROYECTO

TASAS DE DESCUENTO 86 EVALUACIN ECONMICA 86 EVALUACIN FINANCIERA 86 ANLISIS DE SENSIBILIDDA 87 CONCLUSIONES 89 RECOMENDACIONES 90 BIBLIOGRAFA 91 CAPTULO I GENERALIDADES Y OBJETIVOS DEL PROYECTO

NOMBRE DEL PROYECTO Planta Elaboradora de productos lcteos SWEET S.R.L Denominacin del Proyecto Se eligi realizar un proyecto de una planta elaboradora de yogurt dado que en los ltimos aos ha habido una

mayor demanda, y dado que en el mercado no hay muchas marcas, lo que lo hace ms accesible la realizacin del mismo. El nombre SWEET porque describe las actividades que la empresa va a realizar, adems se caracteriza por ser

un nombre corto, fcil de recordar y fcil de pronunciar. Descripcin del servicio o producto Elaboracin de Yogurt Bebible en botella de litro de tres diferentes sabores ( fresa, durazno, vainilla). Aspectos Generales

Clasificacin del Proyecto Carcter: Econmico Categora: Produccin Naturaleza: Implantacin Referencia: Proyecto privado rea de influencia y ubicacin A nivel provincial la Empresa se ubicara en el distrito de los Olivos- Santa Luisa. CLASIFICACIN DEL PROYECTO, CIIU, PARTIDAS

Nuestro proyecto se encuentra en el grupo lcteos que esta en el cdigo 1520 de las partidas del CIIU

IMPORTANCIA Y JUSTIFICACIN Es importante realizar el estudio de este proyecto por lo que hemos vista que a habido una creciente demanda en los ltimo aos debido a la toma de conciencia del cuidado de la salud con productos bajos en caloras y grasas como complemento de una alimentacin sana.

Las bondades del estudio de ste proyecto de inversin pueden ser analizados y aprovechados por los inversionistas que esperan un alto rendimiento de su capital y cabe recordar que es un proyecto a nivel de factibilidad.

OBJETIVO DEL PROYECTO * Obtener la rentabilidad estimada *Ganar parte del mercado ya establecido mediante nuestro producto diferenciado. * Generar empleo y auto empleo EN TORNO MACROECONMICO ACTUAL Entorno Macroeconmico 1) Sector Real Gastos de inversin En lo que refiere al sector real o productivo, el Producto Bruto Interno creci 6,1% en el primer trimestre y 5,7% en el segundo trimestre respecto de los correspondientes perodos de 2004, con lo que mltiples

analistas proyectan un crecimiento superior al 6% para todo el 2005.

En especial, destaca la aceleracin de la inversin, cuyo ritmo de crecimiento alcanz el 13,5% durante el segundo trimestr. Del 2005 As, el reforzamiento mutuo entre el crecimiento econmico y la inversin -entre otros factores procclicos- est llevando a elevar los pronsticos econmicos para el presente ao

2) Sector Monetario Tasa de Inters

Promedio activa Promedio activa (TAMN) (TAMEX) Periodo Nominal Real 1/ Nominal Real 2/ 1995 33.5 21.1 17.2 12.7 1996 30.6 16.8 16.8 17.1 1997 30.4 22.5 15.6 14.0 1998 37.1 29.3 16.8 27.2 1999 32.0 27.3 14.8 22.7 2000 26.5 22.0 12.6 9.8 2001 23.0 23.2 10.2 7.7

2002 20.7 18.9 10.2 11.0 2003 22.3 19.3 9.3 5.4 2004 25.4 21.1 9.2 -0.3

Se concluye que conviene hacer prstamos en dlares ver tasa real negativa

Inflacin

ndice de precios al consumidor (Variaciones porcentuales) Periodo IPC (Var.) Inflacin subyacente 1995 11.13 13.37 1996 11.55 10.76 1997 8.55 8.24 1998 7.25 6.82 1999 3.47 5.88 2000 3.76 3.13 2001 1.98 2.01 2002 0.19 1.11 2003 2.26 1.19 2004 3.66 2.51

Donde: IPC: Es un ndice que se cotejan los precios de productos (canasta familiar) Inflacin subyacente: Se obtiene eliminando del IPC el impacto de los artculos con mayor volatilidad en

precios. Per se propuso alcanzar la meta inflacionaria en el 2002 de 2.5% con una aceptacin entre 1.5 y 3.5 por ciento

3) Sector Fiscal

La tasa de Impuesto a la renta que pagamos en nuestro sector es del 30% ya que nuestra renta neta global lo hemos programado a que propase los 54 UIT en el horizonte de tiempo

Dficit del Gobierno Peruano

Per registr en 2005 un dficit equivalente al 0,4% del Producto Interno Bruto (PIB), nivel inferior en 0,7 puntos porcentuales respecto al de 2004, inform este sbado el Banco Central.

Per acab 2003 con un dficit fiscal de 1,8% del PIB, respecto al -2,3% de 2002.

La entidad monetaria seal que en 2005 los ingresos corrientes del gobierno central ascendieron a 15,9% del PIB, monto superior en 0,8 puntos porcentuales a lo recaudado en 2004.

4) Sector Externo

Balanza comercial Peruana

Per registro en el ao 2003 un supervit en la cuenta comercial del 1.4% del PBI. En el ao del 2004 aumenta el supervit a 4.1% del PBI y en el 2005 a 6.6% mostrando un ambiente propicio para las exportaciones.

Tipo de Cambio

Promedio del periodo Bancario 1/ Informal Compra Venta Compra Venta 1995 2.24 2.26 2.25 2.25 1996 2.44 2.45 2.45 2.45 1997 2.66 2.66 2.66 2.66 1998 2.92 2.93 2.92 2.93 1999 3.38 3.38 3.38 3.38 2000 3.49 3.49 3.49 3.49 2001 3.51 3.51 3.50 3.51 2002 3.52 3.52 3.51 3.52 2003 3.48 3.48 3.47 3.48 2004 3.41 3.41 3.41 3.41

El tipo de cambio se viene devaluando en los ltimos aos, lo que encareca las maquinarias importadas que son necesarias para nuestro proyecto si esta devaluacin es continua

1.6 MARCO LEGAL Que, conforme a lo establecido en el Artculo 26 del Decreto Ley N 25868, Ley de Organizacin y Funciones del INDECOPI, modificado por el Decreto Legislativo N 807, corresponde a la Comisin de Reglamentos Tcnicos y Comerciales, en su calidad de Organismo Nacional de Normalizacin, aprobar las Normas Tcnicas recomendables para todos los sectores por lo que para el yogurt se tiene:

Resolucin N 005-2003/CRT-INDECOPI

Norma Tcnica Peruana sobre Leche y Productos Lcteos (Yogurt) (25/01/03)

Gaceta Jurdica Tomo 110 278 El Peruano, 25/01/2003, pgina 237943

Requisitos Fsico-Qumicos

La parte lctea del yogur (yogurt) deber cumplir con los requisitos sealados a continuacin:

Requisitos Yogur (yogurt) tratado trmicamente Entero Parcialmente descre-

mado Descremado Mtodos De ensayo Materia grasa % (m/m) Mnimo 3,0 Mximo 0,5

Mayor a 0,5 y menor a 3,0 FIL-IDF 116A Slidos no grasos % (m/m) Mnimo 8,2 Mnimo 8,2 Mnimo 8,2 (*) Acidez, exp.en g de cido lctico % (m/m) 0,6 - 1,5 0,6 - 1,5 0,6 - 1,5 FIL-IDF 150

(*) Se calcular la diferencia entre los slidos totales del yogur (yogurt) tratado trmicamente (FILIDF 151) y el contenido de grasa (FIL-IDF 116A).

1.7 ESTUDIO PREVIOS: ANLISIS DE LOS RESULTADOS OBTENIDOS A NIVEL DE PREFACTIBILIDAD. Cuadro de inversin (dolares) Concepto Monto Porcentaje Inversin Fija Tangible 68790 66.6% Imversin fija intangible 4200 4.1% Capital de trabajo 30258 29.3% Inversin Total 103248 100.0% Cuadro de Financiamiento (dolares) Concepto Monto Porcentaje

Financiamiento Interno 3248 3.1% Financiamiento Externo 100000 96.9% Inversin Total 103248 100.0% Anlisis: Se ve que se esta financiando una gran parte de la inversin (97%), lo que puede hacer que los indicadores en el flujo de caja financiero salgan elevados. Anlisis: Se ve que nuestro proyecto de inversin (Planta Elaboradora de productos lcteos SWEET S.R.L) contiene un alto porcentaje de inversin fija tangible (en compra de maquinarias) de 66.6% y de capital de trabajo 29.3%. Presupuestos de Ingresos (dolares) Periodo 1 2 3 4 5 Ventas 637000 637000 637000 637000 637000 Precio 0.9 0.9 0.9 0.9 0.9 Ingresos 573300 573300 573300 573300 573300 Anlisis: Nuestra produccin de yogurt en botella de litro se mantiene constante y por lo tanto nuestros ingresos ya que este producto no pretende cambiar los precios en el horizonte de tiempo planeado, esto es debido a que nuestra produccin es pequea a la del mercado debido principalmente a la capacidad instalada que se obtiene de este proyecto. Flujo Caja Econmico Periodo 0 1 2 3 4 5

F.C.E -103248 192432 189324 187216 185706 185706 VANE 357053 TIRE 184%

Anlisis: Como el VANE es de 357053 dlares se ve que el proyecto es muy rentable si es que los accionistas aportan el integro de la inversin, el TIRE de 184% es tambin alto si lo comparamos con el COKE del proyecto de prefactibilidad por lo que se aceptara el proyecto.

Flujo Caja Financiero Periodo 0 1 2 3 4 5 F.C.F -3248 154588 121559 139450 185700 185706 VANF 526418 TIRF 4739%

Anlisis: Como el VANF es de 526418 dlares se ve que el proyecto es muy rentable si es que los accionistas solo aportasen el 3.1% del total de inversin, el TIRF de 4739 % es demasiado alto por lo que puede haber alguna falla en el estudio de prefactibilidad.

CAPTULO II

ESTUDIO DE MERCADO

EL PRODUCTO O SERVICIO A COMERCIALIZAR

Producto: Nuestro producto sern tortas y postres elaborados con ingredientes naturales, bajo en grasa y libres de caloras cuya presentacin ser por porciones de distintos tamaos y sabores.

Productos Sustitutos En el mercado de Yogurt el principal competidor y el que ocupa una gran parte del mercado es el yogurt Gloria, seguido por Laive y los dems que no tiene mucha presencia.

El poder de Gloria en el mercado de yogurt se da mas por la calidad del producto que por el precio ya que el yogurt no es un producto que sea de necedad bsica.

Los principales competidores en el distrito son:

Yogurt Gloria Yogurt Laive Yogurt La preferida Yogurt Metro Yogurt Gloria: Este yogurt se caracteriza por tener un sabor y consistencia agradable, que lo hace superior a los dems aunque su precio es ms elevado.

Las innovaciones aplicadas en la empresa han permitido lograr ventajas competitivas y captar oportunidades en un mercado complejo, hacindose evidente gracias a los lanzamientos de nuevos productos, con el compromiso de su gente y con las inversiones en tecnologa apropiada e infraestructura adecuada.

Gloria S.A. despleg un marcado liderazgo en la produccin y venta de leches y yogures gracias a una campaa de marketing racional de gran impacto orientada a nios, adolescentes y jvenes que no slo impuls las ventas de la compaa sino que contribuy tambin a desarrollar el mercado de lcteo.

Se vigoriza el programa de visitas guiadas a las plantas de produccin para escolares, universitarios y pblico en general para un reconocimiento de la gran eficiencia que presenta.

Yogurt Laive. Esta marca incide tambin en la calidad y no tanto en el precio, su sabor y consistencia son aceptables por los consumidores.

Nueva gama de Productos Laive

Un fresh up BIO Laive Sbelt es una refrescante bebida de jugos de frutas con yogurt, baja en caloras, a la cual le agregamos fibra natural potenciando as los beneficios de los cultivos probiticos activos que este producto contiene, adems de mejorar la absorcin de calcio. Adicionalmente este producto contiene vitamina C, E (antioxidante), L-Carnitina (digestor de grasas). Un Fresh up BIO Laive Sbelt te ayudar a sentirte mejor, a mantenerte con bajas caloras y con la energa suficiente para una vida activa.

Yogurt Metro. Este yogurt incide mas en el precio que en la calidad, es uno de los yogures mas baratos.

Yogurt La Preferida Este yogurt es un intermedio entre calidad y precio, no tiene mucha presencia en el mercado, su presencia en el mercado es de poca importancia.

Una vez estudiado a la competencia podemos ver sus debilidades y fortalezas de las marcas que ofrecen yogurt de litro en el mercado, tal es as que por ejemplo el Yogurt Gloria es preferido por su alta calidad, pero su debilidad es su precio, a comparacin del yogurt Metro que es preferido mas por su precio que por su calidad,. Es asi que nosotros ofreceremos un producto de alta calidad con un precio muy cmodo.

2 EVALUACIN DE ALTERNATIVAS PARA EL REA GEOGRFICA DEL MERCADO

2.1 ESTUDIO DE LA DEMANDA CON INFORMACIN PRIMARIA 2.1.1 Objetivos de la recopilacin de informacin primaria de acuerdo a las necesidades del proyecto La recopilacin de informacin primaria tiene como objetivo estimar la demanda que se obtiene del producto, en nuestro caso podremos saber la demanda que se consume de yogurt en botella de litro a la semana y nos permite saber que pasos estratgicos debemos enfocarnos en nuestro proyecto para que los consumidores consuman nuestro producto (yogurt en botella de litro), nos permite saber tambin cuales son nuestros competidores y esto nos ayudar para tomar medidas al respecto.

2.1.2 Interpretacin de los resultados que se obtuvieron a nivel de prefactibilidad.

El 75.4% de los encuestados (171 de los casos) consumen yogurt en botella de litro, mientras que el 24.6%(42 de los casos) no consume dicho producto.

El 39.6% de los consumidores de yogurt lo consume entre 0-2 das por semana (51 de los casos), el 39.5 % siguiente lo hace con una frecuencia de 3-4 veces por semana (51 de los casos), mientras que el 20.9% restante lo hace con una frecuencia de 5-7 veces por semana (27 de los casos).

Que de los consumidores de yogurt en botella de litro el 63.6% (82 casos) prefiere el sabor de fresa, el 11.6% (15 casos) prefiere el sabor de durazno, el 10.9% (14 casos) prefiere el sabor de vainilla, mientras el 7% (9 casos) prefiere el sabor de lcuma, el 7% restante (9 casos) prefiere otros sabores.

Los consumidores de yogurt en botella de litro el 55.6% (73 casos) prefieren marca Gloria, el 28% (36 casos) prefiere el yogurt Laive, el 2.3% (3 casos) prefiere la marca metro, el 0.8%(1 casos) la Preferida, el 7.8% (10 casos) otras marcas, el 4.6%(6 casos) le es indiferente la marca.

Los consumidores de yogurt en botella de litro el 68.2% (88 casos) consume una determinada marca por su calidad, el 10.1% (71 casos) consume una determinada marca por su bajo precio, el 11.6% (81 casos) lo hace por su preferencia, mientras que el 10.1% (70casos) restante lo hace por la publicidad.

2.13. Precisin del perfil del consumidor El perfil del consumidor es una persona preocupada por su salud, que quiera estar en forma, que le gusta el producto que consume por su calidad.

El producto esta dirigido a las personas de clase media y baja por los bajos precios que se cobrarn por l.

2.1.4. Estimacin del error estadstico cometido Tasa de crecimiento de la poblacin de los Olivos: 2.7% (Fuente INEI) Poblacin de los Olivos 2003: 155582 (PEA: de 15 aos a ms) Poblacin proyectada para el 2004 (155582)*(1+2.7%)2 = 164097 Z= 1.96 N (prefactibilidad) = 196 (tamao de la muestra) P = 75.4% p de la muestra

Q = 24.6% q de la muestra Ec= 1.96* ((164097 -196)/164097)1/2* (0.754*0.246)/(1.96)1/2 Ec = 2.6% Donde Ec = Error estadstico estimado

2.1.5 Tamao de muestra a nivel de factibilidad. N= ((1.96)2*0.754*0.246)/(0.026)2 N = 1054 Donde N= Tamao de la muestra de factibilidad

2.1.6 Encuesta

ENCUESTA DE OPININ PARA EL ESTUDIO DE MERCADO DE YOGURT EN BOTELLA DE LITRO

Acostumbra a consumir yogurt en botella de litro? Si No

Con que frecuencia a la semana consume yogurt en botella de litro? 1 a 2 veces por semana. 3 a 4 veces por semana. 5 a 7 veces por semana. Qu sabor consume con ms frecuencia? Fresa Durazno Vainilla Lcuma Otros Qu marca de yogurt en botella de litro prefiere? Gloria Laive Metro La preferida Otros Les es indiferente la marca Qu hace que UD .consuma una determinada marca de yogurt en botella de litro? Su calidad Su bajo precio Su preferencia

 Su publicidad Planta procesadora de Yogurt

Acostumbra consumir yogurt de botella de litro? Consumo

frecuencia porcentaje Si 783 75.4% No 255 24.6% Total 1038 100.00%

Interpretacin: La primera pregunta de filtro nos da que el 75.4% de los encuestados (783 de los casos) consumen yogurt en botella de litro, mientras que el 24.6%(255 de los casos) no consume dicho producto.

Con que frecuencia a la semana consume yogurt en botella de litro?

Frecuencia

frecuencia porcentaje 0-2 dias a la semana 310 39.6% 3-4 dias a la semana 309 39.5% 5-7 dias a la semana 164 20.9% Total 783 100.0%

Interpretacin: El resultado de la segunda pregunta es que el 39.6% de los consumidores de yogurt lo consume entre 0-2 das por semana (310 de los casos), el 39.5 % siguiente lo hace con una frecuencia de 3-4 veces por semana (309 de los casos), mientras que el 20.9% restante lo hace con una frecuencia de 5-7 veces por semana (164 de los casos).

Qu sabor consume con ms frecuencia? Sabor

frecuencia porcentaje fresa 498 63.6% durazno 91 11.6% vainilla 84 10.7% lucuma 55 7.0% otros 55 7.0% total 783 100.0%

Interpretacin: El resultado de la tercera pregunta nos dice que de los consumidores de yogurt en botella de litro el 63.6% (498 casos) prefiere el sabor de fresa, el 11.6% (91 casos) prefiere el sabor de durazno, el 10.9% (84 casos) prefiere el sabor de vainilla, mientras el 7% (55 casos) prefiere el sabor de lcuma, el 7% restante (55 casos) prefiere otros sabores.

Qu marca de yogurt en botella de litro prefiere? Marca

frecuencia porcentaje Gloria 443 56.6% Laive 219 28.0% Metro 18 2.3% la preferida 6 0.8% Otros 61 7.8% le es indiferente 36 4.6% Total 783 100.0%

Interpretacin: La cuarta pregunta nos da un resultado en la cual de los consumidores de yogurt en botella de litro el 55.6% (443 casos) prefieren marca Gloria, el 28% (219 casos) prefiere el yogurt Laive, el 2.3% (18 casos) prefiere la marca metro, el 0.8%(6 casos) la Preferida, el 7.8% (61 casos) otras marcas, el 4.6%(36 casos) le es indiferente la marca.

 Qu hace que UD. Consuma una determinada marca de yogurt en botella de litro? Porque

Frecuencia Porcentaje su calidad 534 68.2% su bajo precio 79 10.1% su preferencia 91 11.6% su publicidad 79 10.1% Total 783 100.0%

Interpretacin: El resultado de esta pregunta nos dice que de los consumidores de yogurt en botella de litro el 68.2% (534 casos) consume una determinada marca por su calidad, el 10.1% (79 casos) consume una determinada marca por su bajo precio, el 11.6% (91 casos) lo hace por su preferencia, mientras que el 10.1% (709casos) restante lo hace por la publicidad.

2.1.7 Anlisis Estadstico de los Datos La media Con que frecuencia a la semana consume yogurt en botella de litro? frecuencia porcentaje porcent. Acumulado x f*x 0-2 dias a la semana 310 39.6% 39.6% 1 310 3-4 dias a la semana 309 39.5% 79.1% 3.5 1081.5

5-7 dias a la semana 164 20.9% 100.0% 6 984 total 783 100.0% 2375.5

media = 2118/698 = 3.03 Anlisis: Los pobladores de los Olivos toman 3 litros en promedio de yogurt a la semana., o lo que es lo mismo que 158 litros en promedio al ao

La desviacin Estndar

varianza 3.55856 desviacion estndar 1.88641 La desviacin estndar mide la desviacin de la observacin con la media que en este caso es 3.03

Intervalos de prediccin

Y = (-z0 " Z " z0 ) Y = (- (z*s)/(n1/2) " Z " (z*s)/(n1/2)) Donde: z= 1.96

n= 783 s = desviacin estndar = 1.89 Y = (151.3 " Z " 165.083) (anualizada) Anlisis: Quiere decir que los pobladores de los Olivos su promedio de consumo de yogurt de litro anual esta

entre los 151 y 165 litros.

2.2 ESTUDIO DE LA DEMANDA CON INFORMACIN SECUNDARIA Cuadro 3 Evolucin de la Demanda Aparente de Algunos Productos Lcteos (t), 2001 Producto 1996 1998 2000 2001 Quesos 5,150 6,540 6,840 6,887 Mantequilla 1,505 1,753 2,086 2,109 Yogurt 11,527 12,422 18,949 26,239 Fuente: Webb y Fernandez Baca (2001) Elaboracin : MINAG - Direccin de Crianzas

DEMANDA = -5634537.085 + 2827.677966*PERIODO Donde: Demanda: demanda de yogurt en el Per en toneladas

Dependent Variable: DEMANDA Method: Least Squares Date: 03/02/06 Time: 09:43 Sample: 1 4

Included observations: 4 Variable Coefficient Std. Error t-Statistic Prob. C -5634537. 1718557. -3.278644 0.0818 PERIODO 2827.678 859.8156 3.288703 0.0813 R-squared 0.843940 Mean dependent var 17284.25 Adjusted R-squared 0.765910 S.D. dependent var 6825.109 S.E. of regression 3302.184 Akaike info criterion 19.34941 Sum squared resid 21808843 Schwarz criterion 19.04256 Log likelihood -36.69882 F-statistic 10.81557 Durbin-Watson stat 1.986949 Prob(F-statistic) 0.081338

3. ANLISIS DE LA OFERTA 3.1 Identificacin de las empresas competidoras Grupo Gloria

El Grupo Gloria es un conglomerado industrial de capitales peruanos conformado por empresas con presencia en Per, Bolivia, Colombia y Puerto Rico. Conforman el Grupo las empresas: Gloria S.A. Farmacutica del Pacfico S.A.C, Centro Papelero S.A.C, Yura S.A., Cemento Sur S.A., Industrias Cachimayo S.A.C., Racionalizacin Empresarial S.A., Distribuidora de Productos de Calidad S.A. y Logstica del Pacfico S.A. en Per; Pil Andina S.A. en Bolivia; Suiza Dairy Corporation, Suiza Fruit Corporation, Neva Plastics Manufacturing Corporation y Garrido & Compaa Incorporated en Puerto Rico y en Colombia, con la reciente adquisicin de Algarra S.A., que marc un hito trascendental dentro de la estrategia de crecimiento regional del Grupo Gloria.

Las actividades de las empresas que conforman el Grupo estn orientadas a los sectores: alimenticio, principalmente lcteo, cementero, farmacutico, de envases de cartn, transporte y aduanero. El crecimiento y fortalecimiento estratgico del Grupo Gloria se sustenta a base del liderazgo de sus marcas en los mercados donde opera.

La variedad y calidad de los productos que fabrica y comercializa, aunado a la eficiente capacidad de distribucin y transporte para llegar a todos los mercados que abastece, le permite al Grupo Gloria generar sinergias que garantizan una estructura diversificada de negocios, capaz de desempearse con xito en un entorno altamente competitivo.

En el ao 2004, las ventas del Grupo Gloria fueron de US$725 millones y cont con 6,337 colaboradores.

LAIVE S.A

Laive S.A se fund en 1910 con el nombre de Sociedad Ganadera del Centro S.A y fue la unin de 5 haciendas en Huancayo, Departamente de Junin. Una de esas haciendas se llamaba Laive.

En el ao 2001 LAIVE S.A ingresa a una nueva etapa de calidad total y obtiene los certificados HACCP de aseguramiento de calidad para todas sus plantas. Esta certificacin est orientada a satisfacer plenamente las exigencias sanitarias que impone el mercado y sobre todo que requiere el consumidor para una eficaz proteccin de su salud.

En el ao 2002 para hacer ms eficiente el acarreo y despacho de nuestros productos se construye una moderna cmara de despacho en nuestra planta de Ate.

En el 2004 LAIVE S.A lanza al mercado su nueva lnea de Productos BIO LAIVE, resultado de minuciosos estudios de las necesidades de los consumidores y de investigacin y desarrollo de productos beneficiosos para el consumo humano como lo es nuestro delicioso Yogurt.

3.2 Estructura del mercado Los principales ofertantes en el distrito de los olivos son:

 Yogurt Gloria Yogurt Laive Yogurt Metro Yogurt La Preferida Siendo el yogurt Gloria quien posee la mayor parte del mercado, seguido por yogurt Laive, y las otras marcas

que slo poseen una pequea parte del mercado de yogurt. Un cuadro muestra las principales empresas lcteas en el Per

Cuadro N 4. Principales empresas lcteas, volmen de ventas (en millones de dlares) y capacidad de acopio (l/da), 2001 Empresa Volmen Acopio Gloria S.A. 898 950,000 Nestl 284 300,000 Laive S.A. 184 260,000 Carnilac S.A. 56 80,000 Danlac S.A. 18 25,000 Agraria el Escorial 15 21,000 Bazo Velarde 8 12,000 Proderlac LTDA. 4 5,600 Elaboracin : MINAG - Direccin de Crianzas

3.3 Produccin o ventas de los ltimos aos La oferta de yogurt tiene un ciclo en todo el ao que se reparte en tres temporadas como:

Periodo de Enero-Abril Periodo de Abril- Octubre Periodo de Octubre- Enero Slo supermercados y autoservicios: Cuya oferta es el 80% del total de litros de yogurt a la semana (diferentes presentaciones, donde la presentacin de botella de litro ocupa el 82% de la oferta)

Periodo Enero Abril Periodo Abril Octubre Periodo Octubre enero 250000 143000 268000

El otro 20% de la oferta se reparte entre las diferentes bodegas, mercados mayoristas, etc, que sera:

Periodo Enero Abril Periodo Abril Octubre Periodo Octubre enero 62500 35750 67000

Entonces la oferta global en lima Metropolitana:

Periodo Enero Abril Periodo Abril Octubre Periodo Octubre enero 312500 178750 335000

Luego vemos la oferta de yogurt en presentacin de litro:

Periodo Enero Abril 256250 Periodo Abril Octubre 146575 Periodo Octubre enero 274700

Los principales puntos de ventas son los conos especialmente el cono norte ya que existen varios supermercados, tambin por lo que la gente tiene mayor poder adquisitivo que en el cono sur, y otros conos. Tal es as que en el distrito de los Olivos se concentra el 25% de la oferta total: Oferta de yogurt en presentacin de litro en el distrito de los Olivos:

Periodo Enero Abril 64062 Periodo Abril Octubre 36643 Periodo Octubre enero 68675

OFERTA PROYECTADA

Oferta Semanal 2004

Periodo 1 = 64062 Periodo 2 = 36643 Periodo 3 = 68675

Oferta 2004 Anual

Periodo 1 = 64062*90/7 = 823654 Periodo 2 = 36643*180/7= 942248 Periodo 3 = 68675*90/7 = 882964 Durante los 3 periodos = 2648866

Oferta Proyectada para 5 aos:

Asumimos que la oferta crece en la misma proporcin a la tasa de crecimiento de la poblacin de 2.7%

Ao Oferta Proyectada al 2.7% anual 2006 2793836 2007 2869269 2008 2946740 2009 3026302 2010 3108012

3.4 Capacidad Instalada

La capacidad de la planta es de 2500 Kg. De yogurt diarios, lo que anualmente daran 6500000 Kg. De yogurt por lo tanto el proyecto es capas de cubrir el 4.5% de la demanda insatisfecha

4. DEMANDA POTENCIAL

Toma como dato poblacin proyectada 2003 (INEI) = 155582 (PEA de 15 aos a mas)

Ao 0 = 2005 Tasa de crecimiento de la demanda = 2.7% Calculo de la demanda potencial anual

Aos Poblacin total Poblacin potencial (75.4%) media inferior al ao demanda potencial anual 0 164097 123729 151 18720651 1 168528 127070 151 19226109 2 173078 130501 151 19745214 3 177751 134024 151 20278334 4 182550 137643 151 20825850 5 187479 141359 151 21388147

4.1 Balance Demanda Oferta Ao demanda potencial oferta potencial demanda insatisfecha Participacin del mercado (4.5%) 2006 19226109 2793836 16432273 739452 2007 19745214 2869269 16875944 759417 2008 20278334 2946740 17331595 779922 2009 20825850 3026302 17799548 800980 2010 21388147 3108012 18280136 822606

5. ESTUDIO DE LA COMERCIALIZACIN 5.1 Poltica de ventas del proyecto Precio El precio del yogurt en botella de litro estar a 0.9$ Precio de fabrica y al por mayor

El yogurt ser comercializado en envases de litro cuyas medidas son: 20 cm. De alto

2.5 cm. De dimetro en la base de la botella 1.5 cm. De dimetro de la boca de la botella. Para la comercializacin ser paquetes de 6 (six pack) botellas de litro las cuales sern empaquetadas con bolsas termo encogible.

Diseo y Caractersticas: La presentacin ser en una botella plstica de color lechoso con formas curveadas, la cual esta cubierta casi en su totalidad por una etiqueta que incluye el nombre del producto, los ingredientes que contiene, los registros sanitarios respectivos, la cantidad neta del producto (1 litro), fecha de produccin as como la fecha de vencimiento a si como el nmero de lote, tambin estarn incluidas dependiendo del sabor frutas como fresa duraznos, etc.

5.2 Canales de distribucin

Nosotros usaremos autoservicios, bodegas y supermercados para la comercializacin del producto, generndoles a si una ganancia por litro que se venda en su establecimiento. Dado que el precio para venta del pblico esta en el rango de 1.1$ a 1.3$ por litro y el precio que cobraremos es de 0.9$ al por mayor.

5.3 Variables de la estrategia comercial y de promocin Para dar a conocer el producto se contratarn disgustadotas, las cuales ofrecern las bondades del yogurt, as como se dejaran muestras gratis a los diferentes establecimientos, las primeras ventas se darn a travs de dejar el producto en los diferentes establecimientos y si es que son vendidos sern pagados de caso contrario sern devueltos (a consignacin), para a si no comprometer a las tiendas y nuestro producto tenga mayor entrada a los establecimientos.

5.4 Medios publicitarios a ser utilizados La campaa de publicidad ser a travs de folletos publicitarios de 0.5*1.0 m de tamao el cual tendr el lema La manera mas dulce y natural de alimentarse, Tambin dentro de dicho folleto se vera la figura esbelta de una chica la cual estar consumiendo nuestro producto, se contratarn espacios publicitarios en los radios locales., volantes anunciando la presencia de producto en el distrito.

Para los primeros 15 das de produccin se dar un precio de introduccin de 1$ por litro para animar al

consumidor a probar nuestro producto ya que el objetivo es que aprecie la calidad de nuestro producto.

CAPTULO III

ESTUDIO DE LA LOCALIZACIN DEL PROYECTO

MTODO A NIVEL DE FACTIBILIDAD. VOGEL Mtodo Vogel

A B C Disponibilidad 1 8 9 7 50 2346 0 20 3787 Demanda 10 30 30 30 90

A B C Disponibilidad 1 8 9 7 50 378 20 7

0 20 Demanda 10 30 10 30

A B C Disponibilidad

189 10 7 40 50 Demanda 10 30 0 10

A B Disponibilidad 10 30 19 8 40 0 Demanda 30 10

B dispnibilidad 30 0 1 9 30 0 Demanda 30

Leyenda:

1 = Chorrilos 2 = Puente Piedra 3 = Ate-Vitarte A = Los Olivos B = Independencia C = San Martn de Porres A = 20(3) + 8(10) = 140 B = 9(30) = 270 C = 7(20) + 7(10) = 210 La localizacin de la planta debe estar en Los Olivos, puesto que los costos de transporte de los insumos de

los proveedores saldran menores que en los distritos de San Martn de Porres e Independencia.

MACROLOCALIZACIN instalacin del proyecto (Los Olivos, San Martn Se hizo un anlisis de tres distritos diferentes dados sus semejanzas para la, Independencia)

Mtodo de localizacin : Ponderado Simple

(a) Alternativa de localizacin: Macrolocalizacin A1: Los Olivos A2: Independencia A3: San Martn de Porres

(b)Los factores:

F1: Seguridad F2: Densidad Poblacional F3: Vas de comunicacin F4: Tributos F5: Tasa de Crecimiento

(c ) Analizar cada factor con cada alternativa Los Olivos:

F1: Seguridad .- la seguridad en los olivos es mucho mejor a comparacin de los dos distritos mencionados debido a que e un distrito comercial, tanto la propia ciudadana he hecho de la seguridad particular uno de sus principales instrumentos para combatir la delincuencia, el serenazgo en coordinacin con la polica nacional hacen lo que est posible en sus manos combatir la delincuencia.

F2: Densidad Poblacional .- la densidad poblacional en los olivos no es mucha a comparacin de los

distritos mencionados por que la concentracin en Los Olivos por territorios es menor que Independencia y San Martn de Porres.

F3: Vas de comunicacin .- El distrito cuenta con avenidas de gran importancia para el comercio como son Toms Valle, Anglica Gamarra, Universitaria, Panamericana Norte.

F4: Tributos .- Los tributos de este distrito son mayores ya que la municipalidad brinda a la ciudadana mejoras en el distrito y asi poder brindar las comodidades necesarias en : seguridad, servicios bsicos, limpieza, etc.

F5: Tasa de Crecimiento .- La tasa de crecimiento proyectada por el INEI para el distrito de Los Olivos es de %.

INDEPENDENCIA

F1: Seguridad .- La seguridad en el distrito es mala por los altos ndices de delincuencia que ocurren en el distrito, en sus diversas modalidades como por ejemplo: robos al paso, robo de autos, pandilleros. F2: Densidad Poblacional .- Cuenta con mayor densidad poblacional que los Olivos y San Martn de Porres.

F3: Vas de comunicacin .- Las principales vas de comunicacin son la Panamericana Norte, Av. Tpac Amaru, en su mayor parte las pistas asfaltadas estn daadas.

F4 :Tributos .- Es flexible en el cobro de los arbitrios municipales, tal es as que da prrroga en el pago de los tributos.

F5: Tasa de Crecimiento .- La tasa de crecimiento de San Martn de Porres proyectada por el INEI es de % anual.

(d) Tabla de puntaje Preferencia Puntaje 20 - 18 muy bueno 17 - 15 bueno regular 14 - 11 malo muy malo 10 - 6 5-1

Ponderacin de 1 al 20 .

(c) Ponderar los factores: Factores Ponderacin F1: Seguridad F2: Densidad Poblacional F3: Vas de comunicacin F4 :Tributos F5: Tasa de Crecimiento 0.10 0.25 0.20 0.15 0.30

(d) Cuadro de alternativas ponderadas: Factores Ponderacin A1 A2 A3 A1 A2 A3 F1: 0.10 15 8 11 1.5 0.8 1.1 F2: 0.25 14 14 16 3.5 3.5 4 F3: 0.20 16 13 13 3.2 2.6 2.6 F4 0.15 15 15 15 2.225 2.25 2.25 F5: 0.30 17 14 12 5.1 4.2 3.6 15.55 13.35 13.55

 MICROLOCALIZACIN MTODO DE LOCALIZACIN : Ponderacin simple

(a) Alternativa de localizacin : Microlocalizacin A1: Jr. San Lino N0 635 A2: Av. Central N0 436 A3: Av. San Jos N0 890 (b) LOS FACTORES F1: Servicios Bsicos F2: Seguridad F3: Parqueo F4 : Costo de alquiler F5: Zona Industrial

(c) ANALIZAR CADA FACTOR CON CADA ALTERNATIVA AV: San Lino 635 km. 19.5 de la panamericana norte Urb. Santa Luca - Los Olivos

F1: Servicios Bsicos.- Los servicios bsicos de esta zona son completos , hay agua, luz, telfono, y podramos decir que tales servicios son buenos para la empresa F2: Seguridad.- La seguridad es constante ya que existe vigilancia particular y tambin serenazgo. F3: Parqueo.- El parqueo es limitado. F4 : Costo de alquiler.- El costo del alquiler del local para la instalacin de la planta de 600 soles. F5: Zona Industrial.- Es una zona industrial ideal para la fbrica y porque existen fbricas aledaas lo que

hace que la zona sea calificada como zona industrial.

Av. Central N0 436 - Urbanizacin Industrial - Los Olivos

F1: Servicios Bsicos.- Al ser una zona industrial cuenta con los servicios completos bsicos : Luz, agua, telfono. F2: Seguridad.- La seguridad es limitada ya que no cuenta con vigilancia particular, el serenazgo pasa de vez

en cuando. F3: Parqueo.- Cada fbrica tiene su propio parqueo. F4 : Costo de alquiler.- Costo de alquiler del local para la instalacin de la planta es de 500 soles.

F5: Zona Industrial.- Es una zona industrial y cuenta con los servicios bsicos. Av. San Jos N0 890 - Los Olivos F1: Servicios Bsicos.- Los servicios son completos contando con luz, agua y desage. F2: Seguridad.- La seguridad no es tan buena , el serenazgo no pasa constantemente lo que hace que la zona

sea insegura. F3: Parqueo.-. No hay parqueos se suele estacionar en la avenida. F4 : Costo de alquiler.- El alquiler para la instalacin de la planta es de 550 soles. F5: Zona Industrial.- Este lugar no es zona industria , por o tanto no califica para nuestro proyecto.

(d) Tabla de puntaje Preferencia Puntaje 20 - 18 muy bueno 17 - 15 bueno regular 14 - 11 malo muy malo 10 - 6 5-1

Ponderacin del 1 al 20

(c) Ponderar los factores: Factores Ponderacin F1: Servicios Bsicos 0.25 F2: Seguridad 0.20 F3: Parqueo 0.05 F4: Costo de Alquiler 0.40 F5: Zona Industrial 0.10

(f) Cuadro de alternativas ponderadas Factores Ponderacin A1 A2 A3 A1 A2 A3 F1: 0.25 17 16 14 4.25 4 3.5 F2: 0.20 18 14 10 3.6 2.8 2 F3: 0.05 14 15 5 0.7 0.75 0.75

F4 F5: 0.40 0.10 14 17 15 16 15 14 5.6 1.7 6 1.6 6 1.4 1.00 15.85 15.15 13.65

Hechas las medidas de los diferentes factores y ponderando los valores llegamos a la conclusin que el distrito mas apropiado es LOS OLIVOS , y en el caso de la microlocalizacin tenemos que es el Jr. San Lino N0 635.

CAPTULO IV ESTUDIO DE INGENIERIA DEL PROYECTO

 ESPECIFICACIONES TCNICAS DEL PRODUCTO Caractersticas generales de fabricacin El producto que se pretende fabricar es el yogurt en presentacin de botella de litro, para la fabricacin de dicho producto la materia prima principal es la leche fresca, dado que la leche fresca es un producto que se malogra con mucha rapidez, se tendr que incidir en la higiene de la fabricacin as como el tipo de conservantes que esto requiera. El rea de control de calidad que se encargar de que el producto salga apto para el consumo humano, aplicar el sistema de calidad HACCAP, el cual garantiza un producto inocuo.

La fabricacin de dicho producto se dar a travs de un proceso de pasteurizacin y

homogenizacin de la leche, as como a los slidos (azcar, LDP, gelatina, Etc.) que contenga dicho producto.

Formulacin del yogurt

El producto que se pretende fabricar es yogurt, bebible en presentacin de litro en botella de plstico lechoso, con tapa de plstico. El producto ser de tres sabores diferentes , as como: fresa , durazno y vainilla.

COMPOSICIN DEL PRODUCTO YOGURT FRESA (X 2500 KG.)

INSUMOS CANTIDADES

Leche fresca entera 1460 kg Azcar 180 kg. 180 kg Clariant 0.25 kg 0.25 kg Sorbato 0.5 kg. 0.5 kg Suero 70 kg 70 kg Gelatina 8 kg Leche descremada en polvo 2 kg Cultivo MM100 1 sobre Golobelix 1.8 kg Esencia de fresa 3.8 lts.

YOGURT DURAZNO (X 2500 KG.)

INSUMOS CANTIDADES Leche fresca entera 1460 kg Azcar 180 kg. 180 kg Clariant 0.25 kg 0.25 kg Sorbato 0.5 kg. 0.5 kg Suero 70 kg 70 kg Gelatina 8 kg Leche descremada en polvo 2 kg Cultivo MM100 1 sobre Color durazno 1.8 kg Esencia de durazno 3.8 lts.

YOGURT VAINILLA (X 2500 KG)

INSUMOS CANTIDADES Leche fresca entera 1460 kg Azcar 180 kg. 180 kg Clariant 0.25 kg 0.25 kg Sorbato 0.5 kg. 0.5 kg Suero 70 kg 70 kg Gelatina 8 kg Leche descremada en polvo 2 kg Cultivo MM100 1 sobre Esencia de vainilla 3.8 lts.

Cualidades nutritivas del yogurt:

Dado que el yogurt est hecho a base de leche contiene diversos tipos de vitaminas como: Vitamina A, Vitamina B12, Vitamina B, 2.5% de grasa, protenas, calcio, entre otros.

Forma y caracterstica del envase:

Botella con capacidad de un litro.. Color lechoso. Tapa de la botella roja si es de fresa, amarilla si es durazno y crema si es vainilla. Con un radio de 1.5 cm. El envase esta recubierto casi en su totalidad por una etiqueta la cual contendr las especificaciones tanto protenicas del producto, el registro sanitario, la capacidad del envase, los ingredientes esenciales, dependiendo del sabor tendr frutas como fresas, duraznos y vainilla. La base de la botella tendr un radio de 2.5 cm. , mientras que la boca tendr un radio de 1.5 cm. , la altura ser de 20 cm. La forma de la botella ser curva como una silueta. DESCRIPCIN DEL PROCESO PRODUCTIVO Proceso de fabricacin: YOGURT PASTEURIZADO

REQUERIMIENTOS

 Materia prima Leche entera fresca

La leche esta conformada por glbulos de grasa suspendidos en una solucin que contiene el azcar de la leche (lactosa), protenas (fundamentalmente casena) y sales de calcio, fsforo, cloro, sodio, potasio y azufre. No obstante, es deficiente en hierro y es inadecuada con fuente de vitamina C. La leche entera est compuesta en un 80 a un 90% de agua. La leche fresca tiene un olor agradable y sabor dulce.

Su densidad relativa varia entre 1,018 y 1,045 y la leche de vaca entre 1,028 y 1,035. Los glbulos de grasa tiene una densidad relativa inferior a la de la fase liquida y por lo tanto ascienden a la superficie para formar nata (crema) cuando se deja reposar la leche en un recipiente. Tambin se llama nata a la lacto albmina, que es telilla que aparece en la superficie cuando s a hervido la leche.

La utilizacin de una centrifugadora acelera la separacin de la grasa de la leche entera. Lo que queda despus de retirada la primera recibe el nombre de leche desnatada o descremada. La leche con la mutad de grasa es conocida como semi-desnatada o semi-descremada. No obstante si la leche entera se pulveriza a presin a travs de pequeas boquillas, el tamao de los glbulos de grasa se reduce hasta tal punto que posteriormente se separan, a eso se debe que la leche produce menos nata en comparacin con la que se consuma sin ser

procesadas por medios mecnicos. Este producto recibe el nombre de la leche homogenizada. Cuando se bate la nata, los glbulos de grasa se aglomeran para formar la mantequilla y sueltan la llamada manteca de leche o suero graso. El yogur o yogurt es un popular producto lcteo fermentado que se toma natural se le aaden sabores de fruta.

La acidificacin de la leche, o la adicin del enzima de la renina, transforma la mayor parte del contenido protenico e requesn o casena: El residuo liquido recibe el nombre de suero. La casena puede convertirse en queso o usarse en productos tales como pegamento, productos textiles y pinturas, tambin puede transformarse en un valioso plstico por reacciona con el metanal.

La mayora de los pases disponen de normativas en las que se especifican las condiciones sanitarias den las que se debe producir, procesar y almacenar la leche. Prcticamente toda la leche, con el fin de garantizar su aptitud para el consumo humano, es sometida al proceso de pasterizacin y posteriormente es refrigerada antes de su envasado y distribucin. Es un producto alimentario supervisado de forma muy meticulosa.

COMPONENTES DE LA LECHE (LA LECHE DE VACA SERA NUESTRA MATERIA PRIMA)

SLIDOS

Tipos Grasa Azcar Casena Albmina Ceniza SLIDOS AGUA

Humano = 3,74 + 6,37 + 0,80 + 1,21 + 0,30 = 12,42 87,58 Vaca = 3,68 + 4,94 + 2,88 + 0,51 + 0,72 = 12,73 87,27 Cabra = 4,07 + 4,64 + 2,87 + 0,89 + 0,85 = 13,32 86,68 Oveja = 7,90 + 4,17 + 4,17 + 0,98 + 0,93 = 18,15 80,71 Bfalo = 7,51 + 4,77 + 4,26 + 0,46 + 0,84 = 17,84 82,16 Camello = 5,38 + 5,39 + 3,49 + 0,38 + 0,74 = 15,38 87,13 Llama = 3,15 + 5,60 + 3,00 + 0,90 + 0,80 = 13,45 86,55 Asno = 2,53 + 6,19 + 0,79 + 1,06 + 0,47 = 11,04 89,03 Yegua = 1,14 + 5,87 + 1,30 + 0,75 + 0,36 = 9,42 90,58 Reno = 22,46 + 2,81 + 8,38 + 3,02 + 0,91 = 37,58 63,30 Perro = 3,26 + 3,11 + 4,15 + 5,57 + 1,49 = 23,58 77,00

 Maquinas y Equipos (a)Zona de produccin PASTEURIZADOR

Nomenclatura: Pasteurizador a placas Nombre: Intercambiador de calor a placas Super Plate CHERRY BURREL Modelo: N0 SAS 75 Capacidad: 1000 litros/hora Datos accesorios y piezas opcionales: Marco fijo , placas de separacin, piezas de intercambio con

empaquetaduras de goma pegadas y conexiones de 2'' " todo en acero inoxidable y con sistema de ajuste con

prensa.

HOMOGENIZADOR

Nomenclatura: Homogenizador Nombre: Homogenizador Gaulin Modelo: N0 2000MF18-355 Capacidad: 1000 litros/hora Motor: Elctrico de H.P , 220 voltios , 60 ciclos. Datos accesorios y piezas opcionales: Presin de trabajo 3000 PSI , vlvulas de homogenizacin manuales,

fases de homogenizacin 2 etapas, con medidor de presin baado en glicerina.

BOMBA DE PRODUCTO

Nomenclatura: Bomba de producto Nombre: Bomba centrfuga sanitaria TRI-FLO Modelo: N0 C series Capacidad: 1000 litros/hora Motor: Elctrico de 2 HP , 208-230/460 voltios, 60 ciclos Datos accesorios y piezas opcionales: Sello mecnico de carbn sanitario 2'' "

CALDERIN

Nombre: Intercambiador de calor tubular.

BOMBA DE AGUA CALIENTE

Nomenclatura: Bomba de agua caliente. Nombre: Bomba centrfuga Worthington Modelo: 1 CNFE82-CFK8 Capacidad: 1000 litros/hora Motor: Elctrico de 2 HP , 208 voltios, 60 ciclos, Frame 184.

TANQUE DE PRODUCTO

Nomenclatura: Tanque de producto Nombre: Tanque de proceso MAGNABOSCO Modelo: Capacidad: 2500 lts. Motor: Elctrico de 0.8 cv HP , 220 coltios, 60 ciclos. Datos accesorios y piezas auxiliares: Tanque en acero inoxidable, con motor reductor agitador, tanque con

enfriamiento con agua helada y calentamiento a vapor.

TANQUE ELEVADO DE ENVASADO

Nomenclatura: Tanque elevado de envasado de yogurt. Nombre: Tanque elevado de envasado Modelo: Capacidad: 500 lts.

Datos accesorios y piezas auxiliares: Cuenta con 2 vlvulas de bola en acero inoxidable ( sistema de llenado)

MESA DE ACERO INOXIDABLE ENVASADO (2)

Nomenclatura: Mesa de envasado Nombre: Mesa de acero inoxidable para envasado Modelo: Capacidad: Ancho = 74cm., largo = 243cm., altura = 94 cm. Datos accesorios y piezas auxiliares: Sello mecnico de carbn sanitario 2'' "

BOMBA DE RECEPCIN DE LECHE

Nomenclatura: Bomba de producto

Nombre: Bomba centrfuga sanitaria Thompson Modelo: 83223-VA Capacidad: 4000lts/hora Motor: Elctrico de 2HP , 230/460 voltios, 60 ciclos, frame 145T Datos accesorios y piezas auxiliares: Con salida y conexin tipo abrazadera 2 `'x 2 `', con impulsor de 7 5/8

sanitario de acero inoxidable.

BOMBA DE ENVASADO

Nomenclatura: Bomba de producto Nombre: Bomba centrfuga positiva creamy package Modelo: SIZE 4 Capacidad: 4000lts./hora Motor: Elctrico de 2 HP , 230/460 voltios, 60 ciclos,Frame PS56CZ Datos accesorios y piezas auxiliares: Sello mecnico de carbn sanitario 2'' "

INTERCAMBIADOR DE CALOR

Nomenclatura: Intercambiador de calor Nombre: Intercambiador de calor a placas Modelo: M6-MFMC Capacidad: 10000 kg./hora de leche, 20000 kg./hora de agua helada Motor: Elctrico de 2HP 230/460 voltios, 60 ciclos, Frame PS56CZ Datos accesorios y piezas auxiliares: conexiones con entrada y salida de 2'' "

TANQUE DE ALMACENAMIENTO

Nomenclatura: Tanque de almacenamiento Nombre: Tanque de almacenamiento CHERRY BURNELL Modelo: FH Capacidad: 800 galones Motor: Elctrico de de HP, 208/220 voltios, 60 / 50 ciclos Frame PS56CZ Datos accesorios y piezas auxiliares: Motor reductor y agitador, tanque de acero inoxidable y enchaquetado

aislante tipo horizontal implementado con escalera de acero inoxidable, visor de nivel, agitador horizontal, bola de lavado, vlvula de salida e ingreso de 2'' ", conexin tipo clamp.

TANQUE DE MEZCLA

Nomenclatura: Tanque de mezcla Nombre: Tanque de mezcla CHERRY BURREL Modelo: WP Capacidad: 800 galones Motor: Elctrico de 2 HP, 230/ 460 voltios, 60 ciclos, Frame fd 145T Datos accesorios y piezas auxiliares: Con motor reductor agitador, tanque con tuberas de ingreso de vapor,

para trabajar por BATCH , de acero inoxidable.

BOMBA DE SLIDOS

Nomenclatura: Bomba dosificadora de slidos Nombre: Bomba dosificadora de slidos MAGNA BOSCO Modelo: SICE I Capacidad: 4000 lts./hora Motor: Elctrico de 3 HP 230/460 voltios, 60 ciclos Datos accesorios y piezas auxiliares: Rodaje delantero y posterior

TUBERAS DE SOSTENIMIENTO

Nomenclatura: Tuberas de sostenimiento Nombre: Tuberas de sostenimiento (HOLDING TUBE) Datos accesorios y piezas auxiliares: Tuberas de acero inoxidable de 2'' ",lleva termmetro a la salida y

conexiones y soporte de acero inoxidable conexiones para la vlvula de diversin.

CMARAS

Nomenclatura: Equipo de fro cmara de proceso Nombre: Equipo de fro AERIKOOLER INC. Modelo: Capacidad: 3m2 Motor: Elctrico de 3 HP, 208-230 voltios, 60 ciclos.

Datos accesorios y piezas auxiliares:

Condensadores, 02 ventiladores 1/5 HP, 230 V , 1500-1300 RPM, 1.3 Amp Depsito refrigerante R22 modelo 9950 marca : UL DPSIG Separador de aceite marca CATCH VDF 414 - 55 C Filtro refrigerante Mirilla refrigerante Acumulador refrigerante Evaporador (b) ZONA DE FUERZA CALDERA Nomenclatura: Caldera Nombre: Caldera Cork Factory S.A. Modelo: YF Capacidad: 1340 MBTU , 40 BHP, 1380 Lbs/Hr. (vapor) Motor: Elctrico 2 HP, 110 voltios, 60 ciclos Datos accesorios y piezas auxiliares:

Superficie de calefaccin 200 pies2 Tke diario de petrleo 50 galones. Tke H2O caldero 40 galones H20. COMPRESOR DE AIRE

Nomenclatura: Compresor de aire Nombre: Compresor de tornillo SULLAR

Modelo: 6E-10.OH Capacidad: 38 pies cbicos por minuto. Motor: Elctrico de 10 HP, 230-460 voltios, 60 ciclos, Frame 215TZ Datos accesorios y piezas auxiliares: Filtro de aire , filtro de partculas.

GRUPO ELCTRGENO

Nomenclatura: Grupo electrgeno Nombre: Grupo electrgeno Lima Electric Company INC. Capacidad: 60KW, 75 KVA

Motor: 60 HP 220-480 voltios, 60 ciclos, Frame 440 Datos accesorios y piezas auxiliares: Motor de petrleo diesel, marca PERKINS ENGLAND

HIDRONEUMTICO

Nomenclatura: Equipo hidroneumtico agua SEDAPAL. Nombre: Equipo hidroneumtico HYDRO'S POOL. Modelo: Capacidad: Motor: Elctrico de 2 HP, 230-460 voltios, 60 ciclos, Frame PS56CZ Datos accesorios y piezas auxiliares: Cuenta con 2 bombas de igual caracterstica, caudal promedio de 2.5

litros/seg .

BANCO DE HIELO

Nomenclatura: Condensador evaporativo Nombre: Condensador evaporativo STALL - ASTRA Modelo: Capacidad: Altura 2 m., largo 3m. , ancho 2m. , 4000 lts. de agua helada. Motor: Elctrico de 3 HP, 230-380-440 voltios, 60 ciclos. Datos accesorios y piezas auxiliares: Bomba de agua de refrigeracin, caudal 13m3/hora.

RESUMEN DE LA MAQUINARIA QUE SE REQUIERE PARA LA INSTALACIN DE LA PLANTA

Maquinaria o equipo Pasteurizador Homogeneizador Bomba de producto Caldern Bomba de recepcin Bomba de slidos Tanque de almacenamiento Tanque de mezcla Tanque de proceso Tanque elevado (envasado) Bomba de envasado Tuberas de acero inoxidable(toda la lnea)

2 mesas de envasado Placas de enfriamiento Compresor de aire Banco de hielo Caldera Hidroneumtico Grupo electrgeno Bomba de agua caliente Cmara de refrigeracin

- 2 Mueble para computadora, de madera - Escritorio para gerencia, de madera de1.20m de alto, 1.5m de largo y 1m de ancho - Silln para escritorio de gerencia, giratorio de cuero - 2 Computadora Pentium IV una para gerencia y otra para ventas - 3 Sillones para sala de recepcin de clientes de material de cuero - 2 Archiveros para guardar todos los informes de ventas, compra e inventarios de los productos. - 2 impresoras tintan lser a color - tiles de escritorio

Estante de 2m de alto, 3mde largo y 0.5m de ancho, para guardar los diversos insumos en la zona de almacn 5 Parihuelas, para l deposito y traslado de los insumos y envases de almacn 1 Stoka, para el traslado de los insumos 2 Carretas de dos ruedas para los traslados de productos determinados Silla para escritorio de ventas, de material de madera

 Escritorio de ventas RESUMEN DE LOS MUEBLES Y ENSERES PARA LA ZONA DE ALMACEN Y ADMINISTRACIN Muebles y enseres 2 Muebles de computadora Escritorio de gerencia Silln de escritorio de gerencia 2 Computadora Pentium IV 3 Sillones para recepcin de clientes 2 Archiveros 2 impresoras tintan lser a color tiles de escritorio Estante almacn 5 Parihuelas Stoka

2 Carretas Escritorio de ventas Silla para escritorio de ventas

Masa Critica

La masa critica esta conformada por cuatro maquinas principales como son: CALDERA: Es la que provee de vapor para todo el proceso de pasteurizacin y esterilizado del producto. BANCO DE HIELO: El banco de hielo es el que provee de agua helada a toda la planta, logrando controlar temperaturas hasta de 4

grados centgrados, para el enfriamiento y envasado del yogurt as como la pasteurizacin del mismo. PASTEURIZADOR: Es la maquina que recibe tanto agua caliente generada por la caldera, as como agua helada del banco de hielo,

para poder pasteurizar la leche, cuyo proceso consiste en llevar temperaturas de 80 hasta 90 grados centgrados, y en instantes bajarlas a 4 o 5 grados centgrados.

HOMOGENIZADOR:

Esta maquina logra a todos los slidos (azcar, gelatina, etc) logren unirse en una sola mezcla y no se separen con el paso del tiempo.

DIMENSIONES DE LA PLANTA La planta en su totalidad ocupara un espacio de 800m2 los cuales estarn distribuidos de la siguiente manera:

ZONA AREA ZONA DE FUERZA 200 PLANTA DE PROCESO 300 ZONA DE CARGA Y DESCARGA DE PRODUCTO 100 OFICINAS DE ADMINISTRACIN 100 ALMACEN 100 ARA TOTAL 800

Nota: la capacidad instalada de la planta es de 7500kg. de yogurt si operaria las 24 horas (3 turnos de 8 horas) el proyecto solo contempla una produccin de 2500 diarios (un solo turno).

CAPTULO V ESTUDIO DE LA ORGANIZACIN Y DE LA ADMINISTRACIN

JUSTIFICACIN DE LA CONFORMACIN JURDICA DEL TIPO DE EMPRESA

De acuerdo al proyecto desarrollarse se ha visto conveniente conformar una Sociedad Comercial de Responsabilidad Limitada (S.R.L) despus de haber realizado un estudio a la nueva Ley General de Sociedades, ya que no se exceda el numero mximo de socios y adems porque brinda la seguridad de que o se responder personalmente por las obligaciones sociales adems divide el capital en participaciones iguales, acumulables e individuales.

RAZN SOCIAL ANLISIS DE LA ESTRUCTURA DEL CAPITAL SOCIAL SOCIO MONTO DE CAPITAL (US$) 1.Romero Romero, Pedro Humberto 650 2. Rivera Yanasupo, Teofilo 650 3.Boza-Polo Len, Sergio Andres 650 4.Zanabria Miranda, Daniel Toms 650 5. Zapata Torres, Toms Eduardo 650

ORGANIGRAMA ESTRUCTURAL Y FUNCIONAL La Junta General de accionistas ha decidido por mayora que el Gerente de la Sociedad este acargo del Sr. Tafur Ydrugo, Hans, que va a dirigir y representar a ala empresa, el cual responder frente a la sociedad por los daos y prejuicios causados por el abuso de facultades o negligencia grave. La responsabilidad civil del

Gerente caduca a los dos aos del acto realizado u omitido por este, sin perjuicio de la Gerente gozara de las facultades generales y especiales de representacin procesal por solo merito de su nombramiento. As mismo se har contratacin de una secretaria, dos personas para el servicio de seguridad.

MANUAL DE FUNCIONES GERENTE GENERAL:

Funciones:

Determinar los objetivos del negocio y los benficos ha alcanzar. Fijar las estrategias para un buen servicio as como el correspondiente presupuesto que requiere la empresa Controla la ejecucin de diversos programas de la empresa, asegurndose que los resultados obtenidos coincidan con los objetivos fijados Controlar los diferentes departamentos de la empresa cumplan con sus respectivas responsabilidades y que cuenten con una organizacin adecuada. JEFE DE PLANTA

Funciones:

Es el responsable de la produccin diaria, el cual debe garantizar el buen funcionamiento de la planta.

 Coordinar con la gerencia general la cantidad de produccin y la clida de la misma para cubrir las expectativas de los clientes ANALISTA DE LABORATORIO

Funciones:

 Encargada de la calidad del producto, su responsabilidad radica en verificar el proceso productivo para garantizar el sistema HACCAP, el nos dar un producto final de alta calidad JEFE DE MANTENIMIENTO Funciones:

Encargado de mantener en funcionamiento la maquina y equipo de la planta, as como la revisin de los equipos que se hayan malogrado en el proceso productivo. RECEPCIONISTA Funciones:

La funcin principal es recibir a los potenciales clientes a si como informar al gerente general de las diversas actividades que ocurran en su ausencia PERSONAL OBRERO Funciones:

Encargado directo de la produccin REQUERIMIENTO DE PERSONAL PERSONAL: -Gerente General, dado que este cargo es de confianza debe ser un profesional reconocido en el campo de Economa, administracin o ingeniera industrial, que tenga experiencia en cargos similares no menor de 3 aos.

-Jefe de Planta, que tenga estudios de Ingeniera Alimentara, que haya tenido un cargo similar en otras empresas, mnimo un ao, entre 28-40 aos de edad con especializacin en Industria Lctea.

-Jefe de Mantenimiento, Ingeniero de Mantenimiento, que este familiarizado con equipo de industria lctea, con 2 aos de experiencia en el rea, que tenga entre 5-38 aos.

-Analista de control de Calidad, profesional en microbiologa, qumica de preferencia mujer entre 20-33 aos que hay tenido experiencia de un ao.

-Personal Obrero, 8 personas calificadas no necesariamente profesionales, pero que tengan experiencia en la fabricacin de productos, entre 20-28 aos de edad.

-Almacenero: personal entre 20-30 aos de edad que hay tenido experiencia en el control de almacenamiento (cardex)

-Jefe de Ventas, profesional que este calificado, y tenga experiencia en ventas, puede ser profesional en carreras como economa, administracin, marketing y carreras a fines.

-Vendedoras, tres seoritas que tengan experiencia en ventas preferentemente que sean jvenes

-Secretaria de Gerencia, buena presencia con estudios de secretariado ejecutivo con experiencia mnimo de

un ao , entre 20-28 aos de edad.

PRIMERO: Por el presente pacto social, los otorgantes manifiestan su libre voluntad de constituir una Sociedad Comercial de Responsabilidad Limitada, bajo la denominacin de Sweet Sociedad de Responsabilidad Limitada pudiendo usar la abreviatura Sweet; se obligan a efectuar los aportes para la formacin del capital social y formular el correspondiente estatuto.

SEGUNDO: El montn del capital social es de $ 20 000 (veinte mil y 00/100 dlares americanos ) representados por:

TERCERO: El capital social se encuentra totalmente suscrito y pagado

CUARTO: La sociedad se regir por el Estatuto siguiente, y en todo lo previsto por este, se estar a lo dispuesto por la Ley General de Sociedades, Ley N 26887, que en adelante se le denominar Sweet S.R.L

ESTATUTO

Artculo 1.- Denominacin, duracin y domicilio: La sociedad denominada Sweet Sociedad de Responsabilidad Limitada, pudiendo utilizar la abreviatura Sweet S.R.L

Tiene una duracin indeterminada, inicia sus operaciones en la fecha de este pacto social y adquiere

personalidad jurdica desde su inscripcin en el registro de Personas Jurdicas, Lima su domicilio, provincia: Lima, Departamento: Lima, pudiendo establecer sucursales oficinas en cualquier lugar del pas o extranjero.

Artculo 2.- Objetivo social: La sociedad tiene por objeto dedicarse a la produccin y venta del yogurt.

Se entiende incluidos en el objeto social los actos relacionados con el mismo, que coadyuven a la realizacin de sus fines, para cumplir dicho objeto podr realizar todos aquellos actos y contratos que sean lcitos, sin restriccin alguna

Artculo 3.-Capital Social: El montn del capital social es de $ 20 000 (veinte mil y 00/100 dlares americanos)

Artculo 4.- rganos de la sociedad: La sociedad que se constituye tiene los siguientes rganos:

Junta General de Participantes La Gerencia LA SOCIEDAD NO TENDRA DIRECTORIO

Artculo 5.- Junta General de Participantes: Es el rgano supremo de la sociedad, los socios constituidos en la Junta General debidamente convocada y con un qurum correspondiente, deciden por mayora que establece la ley de asuntos propios de su competencia. Todos los socios incluso los disidentes y los que

hubieran participado en la reunin estn sometidos a los acuerdos adoptados por la Junta General. La convocatoria a Junta de Participacin se sujeta a lo dispuesto en el artculo 245|1 de la ley.

El socio podr hacerse representar en las acciones de la Junta General por medio de otro socio, su cnyuge ascendente o descendente en primer grado, pudiendo extenderse la representacin a otras personas.

Artculo 6.- Junto no presnciales: La celebracin de juntas no presnciales se sujeta a los dispuesto por el articulo 246 de la ley

Artculo 7.- la Gerencia: No habiendo directorio todas las funciones establecidas en la ley para este rgano sern ejercidas por el Gerente General.

La convocatoria a la junta de socios puede designar uno o ms gerentes, sus facultades, remocin y responsabilidades que se sujetan a lo, dispuesto por los artculos 287 al 289 de la ley.

El Gerente General esta facultado para la ejecucin de todo acto y/o contrato correspondiente al objeto de la sociedad, pudiendo asimismo realizar los siguientes actos :

Dirigir las operaciones comerciales y administrativas Representar a la sociedad ante toda clase de autoridades, en lo judicial gozara de las facultades sealadas en los artculos 74,75,77 y 436 del Cdigo Procesal Civil as como la facultad de la representacin prevista en el articulo 10 de N 26636 y adems normas conexas y complementarias, teniendo en todos los casos facultad de delegacin o sustitucin. Abrir, transferir, cerrar y encargarse del movimiento de todo tipo de cuentas bancarias, girar, cobrar, renovar, endosar, descontar, y protestar, aceptar y readaptar cheques, letras de cambio, vales, pagares, giros, certificados, conocimiento, plizas y cualquier clase de ttulos valores, documentos mercantiles y civiles, otorgar recibos y cancelaciones, sobre toda clase de prestamos con garanta hipotecaria , prendara o de cualquier forma

 Adquirir transferir bajo cualquier ttulo, comprar, vender, arrendar, donar, adjudicar y grabar los bienes de la sociedad sena muebles o inmuebles suscribiendo los respectivos documentos, ya sena privados o pblicos, en general podr celebrar toda clase de contratos nominados o innovaos con el objeto social. El Gerente General podr realizar todos los actos necesarios para la administracin de la sociedad, salvo las facultades reservadas a la junta general de participacin

Artculo 8.- Modificacin del Estatuto, aumento y reduccin del capital: La modificacin del pacto social, se rige por los artculos 198 y 199 de la ley, as como el aumento y reduccin de pastos sociales sujeta a lo dispuesto por los artculos 201, 215 al 220, respectivamente, de la ley.

Artculo 9.- Estados financieros y aplicacin de utilidades: Se rigen por lo dispuesto en los artculos 40, 221 al 223- de la ley.

Artculo 10.- Disolucin, liquidacin y extincin: En cuanto disolucin, liquidacin y extincin de la sociedad se sujeta a lo dispuesto por el artculo 407, 409, 411, 413 al 422 de la ley.

QUINTO: QUEDA DESIGNADO COMO GERENTE GENERAL EL SEOR TAFUR YDRUGO, HANS

CLAUSULA ADICIONAL: Se designa a subgerente de la sociedad, quien reemplazara al Gerente General en caso de ausencia con impedimento con las normas, facultades previstas para ese.

Agregue Seor Notario, lo que fuere de la ley srvase cursar las partes correspondientes a registro de personas jurdicas de Lima para la respectiva inscripcin.

CAPTULO VI

ESTUDIO DE LA INVERSIN

ESTRUCTURA DE LA INVERSIN Concepto Monto IFT IFI CT 1. INVERSION FIJA

1.1 Inversin Fija tangible 1.1.1 Maquina y equipo Pasteurizador 7000 7000 Homogenizador 8000 8000 Bomba de producto 200 200 Calderin 250 250 Bomba de recepcin 200 200 Bomba de slidos 200 200 Tanque de almacenamiento 2000 2000 Tanque de mezcla 2000 2000 Tanque de proceso 2500 2500 Tanque elevado (envasado) 1000 1000 Bomba de envasado 200 200 Tuberas de acero inoxidable (toda la lnea 2500 2500 2 mesas de envasado 1400 1400 Placas de enfriamiento 350 350 Compresor de aire 500 500 Banco de hielo 3000 3000 Caldera 5000 5000 Hidroneumtico 150 150 Grupo electrgeno 3500 3500 Bomba de agua caliente 100 100 Cmara de refrigeracin 3500 3500 Stoka 150 150 2 Carretas 70 70 Camin (con equipo de refrigeracin) 18000 18000

Extractor de aire 300 300 2 computadoras Pentium IV 1500 1500 Empacadora 1400 1400 Equipo de laboratorio 1800 1800 2 impresoras tinta lser a color 300 300 1.1.2 Muebles y enseres 2 Muebles de computadora 150 150 Escritorio de gerencia 100 100 Silln de escritorio de gerencia 50 50 3 sillones para recepcin de clientes 150 150 2 archiveros 200 200 Estante de almacn 300 300 5 parihuelas 50 50 Escritorio de ventas 150 150 Silla para escritorio de ventas 20 20 Jabas plsticas (100) 300 300 Sistema de aire acondicionado (para oficina) 250 250

1.2 Inversin Fija intangible Registro de marca 500 500 Constitucin de la sociedad 700 700 Montaje de la maquina y equipo 2000 2000 Prueba y puesta en marcha 500 500 Uniformes del personal de produccin 500 500 2. Capital de trabajo 2.1 Existencias 2.1.1. Materia prima Leche fresca (para un mes) 8407 8407 Azcar (para un mes) 1620 1620 Conservantes, saborizantes y colorantes (para un mes) 300 300 Cultivos (para un mes) 200 200 Suero (para un mes) 1400 1400 LDP (para un mes) 135 135 Gelatina (para un mes) 720 720 Etiquetas (para un mes) 80 80 Envases de plstico (para un mes) 5700 5700 Petrleo (para un mes) 1300 1300 2.1.2 Materiales de aseo 2 escobas 5 5 2 recogedores 4 4 Detergente 1000 1000 Desinfectantes (leja, pinesol, jabon lquido) 200 200

2.1.3 Materiales y tiles de oficina 2 sellos 10 10 Papel varios 100 100 Engrampador 1 1 Perforador 1 1 Lapiceros 20 20 Flderes, clip y otros artculos 40 40 2.2 Disponible Mano de obra inicial 3215 3215 Imprevistos 1000 1000 Pago de alquiler para dos meses 1200 1200 Pago de luz un mes 1000 1000 Telfono para un mes 200 200 Pago de agua un mes 800 800 2.3 Exigible Garanta de alquiler 600 600 Seguros adelantados 1000 1000 TOTAL 103248 68790 4200 30258

La inversin asciende a US$ 103,248 de los cuales, se divide de la siguiente manera:

Monto % IFT 68790 0.67 67% IFI 4200 0.04 4% CT 30258 0.29 29% Total 103248 100%

CAPTULO VII ESTUDIO DEL FINANCIAMIENTO

ESTRUCTURA DEL FINANCIAMIENTO FINANCIAMIENTO MONTOS F. INTERNO $/3248 F. EXTERNO $/100000 TOTAL $/103248

LNEAS DE CRDITO Y SUS CONDICIONES BANCO A PRESTAMO $/100,000 T.E.A 22% PERIODO DE GRACIA 0 PERIODO DE DEUDA 3 AOS

Banco: Continental BANCO B

PRESTAMO $/100,000 T.E.A 19% PERIODO DE GRACIA 0 PERIODO DE DEUDA 3 AOS

Banco: Wiese BANCO C

PRESTAMO $/100,000 T.E.A 19.25% PERIODO DE GRACIA 2 PERIODO DE DEUDA 3 AOS

Banco: BCP

Anlisis: De acuerdo a los estudios realizados, optamos por la Lnea de crdito del Banco C, que es del Banco BCP, ya que esta entidad financiera solvente otorga menor tasa de inters que hace favorable la realizacin y optimizacin del proyecto.

CUADRO DE SERVICIO DE LA DEUDA El monto a financiar es de US$ 100,000 por parte de la entidad financiera que cobrar una TEA de 19.25%, con pagos bimestrales y con 2 periodos de gracia, la tasa efectiva bimestral es entonces 0.0298, y el monto de la cuota ser de 7947.5 en 16 pagos.

N Monto Intereses Amortizacin Cuota 1 100000.00 2977.67 0.00 2977.67 2 100000.00 2977.67 0.00 2977.67 3 100000.00 2977.67 4969.83 7947.50 4 95030.17 2829.69 5117.82 7947.50 5 89912.35 2677.29 5270.21 7947.50 6 84642.15 2520.36 5427.14 7947.50 7 79215.01 2358.76 5588.74 7947.50 8 73626.27 2192.35 5755.15 7947.50 9 67871.12 2020.98 5926.52 7947.50 10 61944.59 1844.51 6103.00 7947.50 11 55841.60 1662.78 6284.72 7947.50 12 49556.88 1475.64 6471.86 7947.50 13 43085.02 1282.93 6664.57 7947.50

14 36420.45 1084.48 6863.02 7947.50 15 29557.43 880.12 7067.38 7947.50 16 22490.05 669.68 7277.82 7947.50 17 15212.23 452.97 7494.53 7947.50 18 7717.69 229.81 7717.69 7947.50 RESUMEN DEL CUADRO DE SERVICIO DE LA DEUDA Ao 1 2 3 Intereses 16960.36 11555.01 4599.99 Amortizacin 20784.99 36129.99 43085.02

CAPTULO VIII PRESUPUESTOS DE INGRESOS Y EGRESOS

Planeamiento de la produccin en 5 aos. Los costos estn evaluados en dlares (.US$)

Ingresos:

La produccin diaria se estima en 2500 litros de yogurt produciendo durante 5 das a la semana: La produccin anual ser de 650,000 litros al ao. El rendimiento es de 98%. El 2% es considerado merma, por lo cual la produccin efectiva es de 637,000 litros anuales. Se vender a un precio de US$ 1 por litro.

Costos de fabricacin

Se requiere de US$ 0.08 por costo de materiales por producto Los gastos en materia prima estn dados por: Producto Precio Unitario (US$) Leche entera (Kg.) 0.25 Azcar (Kg.) 0.46 Cultivos 8.00 Colorantes (Kg.) 5.00 Saborisantes (Kg.) 5.00 Conservantes (Kg.) 8.00 Leche descremada en polvo 3.36 Suero 1.00 Gelatina 4.00

Los gastos laborales que incurre la empresa es: 9% EsSalud, 0.71% Seguro de vida para obreros y 0.54% para empleados, y el CTS los sueldos estn dados por la siguiente tabla: Cargo Monto Unitario Jefe de planta 350 5 Operarios (c/u) 145 Almacenero 145 Control de calidad 200 Mantenimiento 200

 Los gastos de materiales indirectos as como aditivos, mantenimiento de los equipos (que se har cada seis meses), empaquetaduras (se cambian cada seis meses) cuestan: US$ 50, 300 , 100 respectivamente Las etiquetas y los envases tienen un costo por unidad de US$ 0.01 y US$ 0.3 respectivamente. Se gasta en petrleo 25 galones por da de produccin, el galn est US$ 2.6 para el funcionamiento de la caldera. Los gastos en energa elctrica y agua potable se estima en 2800 m3 (mensual) el costo por m3 es de US$ 0.3; 10000 Kw (mensual) el costo por Kw es de US$ 0.1 por Kw. Gastos en operacin

Gastos de ventas:

Se harn afiches publicitarios cuyo costo por unidad asciende a US$ 0.5 se aproxima que debern hacerse 1000 afiches durante los dos primeros aos. Se asume que se contratan tres vendedoras, cuyos sueldos mensuales ascienden a (mas una comisin del 1% de las ventas.) Monto unitario 3 vendedoras (c/u) 150 Comisin 1.0 % de las ventas mensuales

 Se estima que otros gastos de ventas, como movilidad, embalaje son de 2% del ingreso. Gastos administrativos: Se requiere del siguiente personal administrativo con un sueldo mensual de: Cargo Monto unitario Recepcionista 150 Gerente 700 2 Vigilantes (c/u) 160 Personal de limpieza 145

Se contrata la asesora de un contador con un pago mensual de US$ 200 El gasto anual en tiles de oficina es de 0.1% del ingreso total El activo fijo tangible e intangible se deprecian a las tasas vigentes La licencia municipal de funcionamiento y los permisos sanitarios para el funcionamiento de la planta ascienden a US$ 300 anuales Los gastos de seguro de los activos representan el 0.5% del ingreso total PRESUPUESTO DE INGRESOS POR VENTAS Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Ventas netas(Unid) 724662.96 744228.66 764323.56 784960.4 806153.88 Precio 1 1 1 1 1 T.Ventas (Ingresos) 724662.96 744228.66 764323.56 784960.4 806153.88

PRESUPUESTO DE EGRESOS 2.1.1 PRESUPUESTO DE COSTOS DIRECTOS 2.1.1.1 Presupuesto de materia prima Aos 1 2 3 4 5

Referencia*Precio Leche fresca 95000 95000 95000 95000 95000 Azcar 215280 215280 215280 215280 215280 Cultivos 2080 2080 2080 2080 2080 Colorantes 4940 4940 4940 4940 4940 Saborisantes 2340 2340 2340 2340 2340 Conservantes 1560 1560 1560 1560 1560 Leche descremanda 1747.20 1747.20 1747.20 1747.20 1747.20 Suero 18200.00 18200.00 18200.00 18200.00 18200.00 Gelatina 8320 8320 8320 8320 8320 COSTO TOTAL 349467 349467 349467 349467 349467 2.1.1.2 Presupuesto de Materiales Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Producto 739452 759417 779922 800980 822606 costo 0.08 0.08 0.08 0.08 0.08 Costo Total 59156 60753 62394 64078 65808 2.1.1.3 Presupuesto de Mano de obra directa

Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Remuneracin 10150 10150 10150 10150 10150 EsSalud 914 914 914 914 914 Seguro de vida 46 62 62 62 62 C.T.S. 846 846 846 846 846 Costo Total 11956 11971 11971 11971 11971 2.1.1.4 Presupuesto de Otros gastos laborales directos Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Trabajador Event 1 0 145 145 145 145 Trabajador Event 2 0 145 145 145 145 Trabajador Event 3 0 145 145 145 145 Trabajador Event 4 0 145 145 145 145 Trabajador Event 5 0 145 145 145 145 TOTAL 0 725 725 725 725 2.1.2 PRESUPUESTO DE COSTOS INDIRECTOS 2.1.2.1 Presupuesto de mano de obra indirecta Jefe de planta Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Remuneracin 4900 4900 4900 4900 4900 EsSalud 441 441 441 441 441 Seguro de vida 22 30 30 30 30 C.T.S 408 408 408 408 408 Costo Total 5772 5779 5779 5779 5779 Analista de laboratorio Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Remuneracin 2800 2800 2800 2800 2800

EsSalud 252 252 252 252 252 Seguro de vida 13 17 17 17 17 C.T.S 233 233 233 233 233 Costo Total 3298 3302 3302 3302 3302 Operador de mantenimiento Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Remuneracin 2800 2800 2800 2800 2800 EsSalud 252 252 252 252 252 Seguro de vida 13 17 17 17 17 C.T.S 233 233 233 233 233 Costo Total 3298 3302 3302 3302 3302 Almacenero Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Remuneracin 2030 2030 2030 2030 2030 EsSalud 183 183 183 183 183 Seguro de vida 9 12 12 12 12 C.T.S 169 169 169 169 169 Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Remuneracin 10150 10150 10150 10150 10150 EsSalud 914 914 914 914 914 Seguro de vida 46 62 62 62 62 C.T.S. 846 846 846 846 846 Costo Total 11956 11971 11971 11971 11971 2.1.1.4 Presupuesto de Otros gastos laborales directos Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Trabajador Event 1 0 145 145 145 145

Trabajador Event 2 0 145 145 145 145 Trabajador Event 3 0 145 145 145 145 Trabajador Event 4 0 145 145 145 145 Trabajador Event 5 0 145 145 145 145 TOTAL 0 725 725 725 725 2.1.2 PRESUPUESTO DE COSTOS INDIRECTOS 2.1.2.1 Presupuesto de mano de obra indirecta Jefe de planta Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Remuneracin 4900 4900 4900 4900 4900 EsSalud 441 441 441 441 441 Seguro de vida 22 30 30 30 30 C.T.S 408 408 408 408 408 Costo Total 5772 5779 5779 5779 5779 Analista de laboratorio Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Remuneracin 2800 2800 2800 2800 2800 EsSalud 252 252 252 252 252 Seguro de vida 13 17 17 17 17 C.T.S 233 233 233 233 233 Costo Total 3298 3302 3302 3302 3302 Operador de mantenimiento Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Remuneracin 2800 2800 2800 2800 2800 EsSalud 252 252 252 252 252 Seguro de vida 13 17 17 17 17

C.T.S 233 233 233 233 233 Costo Total 3298 3302 3302 3302 3302 Almacenero Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Remuneracin 2030 2030 2030 2030 2030 EsSalud 183 183 183 183 183 Seguro de vida 9 12 12 12 12 C.T.S 169 169 169 169 169

Costo Total 2391 2394 2394 2394 2394 Otros Gastos Laborales Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Jefe de produccin 0 350 350 350 350 Analista de laboratorio 0 200 200 200 200 Operario de almacen 0 145 145 145 145 Operario de mantenimiento 0 200 200 200 200 Costo Total 0 895 895 895 550 2.1.2.2 Presupuesto de materiales indirectos Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Etiquetas 2400 2400 2400 2400 2400 Envases 74100 74100 74100 74100 74100 Aditivos 100 100 100 100 100 Mantenimiento de equipos 600 600 600 600 600 Empaquetaduras 200 200 200 200 200 Petrleto 23725 23725 23725 23725 23725 TOTAL 101125 101125 101125 101125 101125 2.1.2.3 Presupuesto de gastos indirectos 2.1.2.3.1 Servicios Bsicos Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Agua potable 10080 10080 10080 10080 10080 Energa elctrica 12000 12000 12000 12000 12000 TOTAL 22080 22080 22080 22080 22080 2.1.2.3.2Presupuesto de depreciacin (Planta) Ref/Ao V.Libros 1 2 3 4 5 Pasteurizador 7000 1400 1400 1400 1400 1400

Homogenizador 8000 1600 1600 1600 1600 1600 Bomba de producto 200 40 40 40 40 40 Calderin 250 50 50 50 50 50 Bomba de recepcin 200 40 40 40 40 40 Bomba de slidos 200 40 40 40 40 40 Tanque de almacenamien 2000 400 400 400 400 400 Tanque de mezcla 2000 400 400 400 400 400 Tanque de proceso 2500 500 500 500 500 500 Tanque elevado (envasado) 1000 200 200 200 200 200 Bomba de envasado 200 40 40 40 40 40 Tuberas de acero inoxidable 2500 500 500 500 500 500 2 mesas de envasado 1400 280 280 280 280 280 Placa de enfriamiento 350 70 70 70 70 70 Compresor de aire 500 100 100 100 100 100 Banco de hielo 3000 600 600 600 600 600 Caldera 5000 1000 1000 1000 1000 1000 Hidroneumtico 150 30 30 30 30 30 Costo Total 2391 2394 2394 2394 2394 Otros Gastos Laborales Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Jefe de produccin 0 350 350 350 350 Analista de laboratorio 0 200 200 200 200 Operario de almacen 0 145 145 145 145 Operario de mantenimiento 0 200 200 200 200 Costo Total 0 895 895 895 550 2.1.2.2 Presupuesto de materiales indirectos

Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Etiquetas 2400 2400 2400 2400 2400 Envases 74100 74100 74100 74100 74100 Aditivos 100 100 100 100 100 Mantenimiento de equipos 600 600 600 600 600 Empaquetaduras 200 200 200 200 200 Petrleto 23725 23725 23725 23725 23725 TOTAL 101125 101125 101125 101125 101125 2.1.2.3 Presupuesto de gastos indirectos 2.1.2.3.1 Servicios Bsicos Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Agua potable 10080 10080 10080 10080 10080 Energa elctrica 12000 12000 12000 12000 12000 TOTAL 22080 22080 22080 22080 22080 2.1.2.3.2Presupuesto de depreciacin (Planta) Ref/Ao V.Libros 1 2 3 4 5 Pasteurizador 7000 1400 1400 1400 1400 1400 Homogenizador 8000 1600 1600 1600 1600 1600 Bomba de producto 200 40 40 40 40 40 Calderin 250 50 50 50 50 50 Bomba de recepcin 200 40 40 40 40 40 Bomba de slidos 200 40 40 40 40 40 Tanque de almacenamien 2000 400 400 400 400 400 Tanque de mezcla 2000 400 400 400 400 400 Tanque de proceso 2500 500 500 500 500 500 Tanque elevado (envasado) 1000 200 200 200 200 200

Bomba de envasado 200 40 40 40 40 40 Tuberas de acero inoxidable 2500 500 500 500 500 500 2 mesas de envasado 1400 280 280 280 280 280 Placa de enfriamiento 350 70 70 70 70 70 Compresor de aire 500 100 100 100 100 100 Banco de hielo 3000 600 600 600 600 600 Caldera 5000 1000 1000 1000 1000 1000 Hidroneumtico 150 30 30 30 30 30

Grupo electrgeno 3500 700 700 700 700 700 Bomba de agua caliente 100 20 20 20 20 20 Camara de refrigeracin 3500 700 700 700 700 700 Stoka 150 30 30 30 30 30 2 carretas 70 14 14 14 14 14 Camin (con eq. Refrigeracin) 18000 3600 3600 3600 3600 3600 Extractor de aire 300 60 60 60 60 60 2 Computadora P IV 1500 375 375 375 375 0 Empacadora 1400 280 280 280 280 280 Equipo de laboratorio 1800 360 360 360 360 360 2 impresoras 300 75 75 75 75 0 Muebles y enseres 1720 172 172 172 172 172 TOTAL 68790 13676 13676 13676 13676 13226 2.1.2.3.3 Presupuesto de amortizacin Ref/Ao V.Libros 1 2 3 4 5 Intangible 4200 840 840 840 840 840 TOTAL 0 840 840 840 840 840 2.2 PRESUPUESTO DE GASTOS DE OPERACIN 2.2.1 Presupuesto de gastos de ventas Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Comision 7007 7007 7007 7007 7007 Publicidad 500 500 Otros(Mov, Fletes) 14014 14014 14014 14014 14014 Sueldo fijo 6300 6300 6300 6300 6300 TOTAL 27821 27821 27321 27321 27321 2.2.2 Prespuesto de gastos generales y administrativos

2.2.2.1 Gerente Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Remuneracin 9800 9800 9800 9800 9800 EsSalud 882 882 882 882 882 Seguro de vida 0 0 0 45 45 C.T.S 817 817 817 817 817 Costo Total 11499 11499 11499 11544 11544 2.2.2.2 Recepcionista Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Remuneracin 2100 2100 2100 2100 2100 EsSalud 189 189 189 189 189 Seguro de vida 0 0 0 10 10 C.T.S 175 175 175 175 175 Costo Total 2464 2464 2464 2474 2474 2.2.2.3. Seguridad Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Remuneracin 4480 4480 4480 4480 4480 Grupo electrgeno 3500 700 700 700 700 700 Bomba de agua caliente 100 20 20 20 20 20 Camara de refrigeracin 3500 700 700 700 700 700 Stoka 150 30 30 30 30 30 2 carretas 70 14 14 14 14 14 Camin (con eq. Refrigeracin) 18000 3600 3600 3600 3600 3600 Extractor de aire 300 60 60 60 60 60 2 Computadora P IV 1500 375 375 375 375 0 Empacadora 1400 280 280 280 280 280

Equipo de laboratorio 1800 360 360 360 360 360 2 impresoras 300 75 75 75 75 0 Muebles y enseres 1720 172 172 172 172 172 TOTAL 68790 13676 13676 13676 13676 13226 2.1.2.3.3 Presupuesto de amortizacin Ref/Ao V.Libros 1 2 3 4 5 Intangible 4200 840 840 840 840 840 TOTAL 0 840 840 840 840 840 2.2 PRESUPUESTO DE GASTOS DE OPERACIN 2.2.1 Presupuesto de gastos de ventas Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Comision 7007 7007 7007 7007 7007 Publicidad 500 500 Otros(Mov, Fletes) 14014 14014 14014 14014 14014 Sueldo fijo 6300 6300 6300 6300 6300 TOTAL 27821 27821 27321 27321 27321 2.2.2 Prespuesto de gastos generales y administrativos 2.2.2.1 Gerente Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Remuneracin 9800 9800 9800 9800 9800 EsSalud 882 882 882 882 882 Seguro de vida 0 0 0 45 45 C.T.S 817 817 817 817 817 Costo Total 11499 11499 11499 11544 11544 2.2.2.2 Recepcionista Referencia/Aos 1 2 3 4 5

Remuneracin 2100 2100 2100 2100 2100 EsSalud 189 189 189 189 189 Seguro de vida 0 0 0 10 10 C.T.S 175 175 175 175 175 Costo Total 2464 2464 2464 2474 2474 2.2.2.3. Seguridad Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Remuneracin 4480 4480 4480 4480 4480

EsSalud 403 403 403 403 403 Seguro de vida 0 0 0 21 21 C.T.S 373 373 373 373 373 Costo Total 5257 5257 5257 5277 5277 2.2.2.4. Personal de limpieza Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Remuneracin 2030 2030 2030 2030 2030 EsSalud 183 183 183 183 183 Seguro de vida 0 0 0 9 9 C.T.S 169 169 169 169 169 Costo Total 2382 2382 2382 2391 2391 2.2.2.5. Otros gastos laborales administrativos Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Reemp. Gerente 0 700 700 700 700 Reemp. Recepcionista 0 150 150 150 150 Reemp. Seguridad (2) 0 320 320 320 320 Reemp. Limpieza 0 145 145 145 145 Total 0 1315 1315 1315 1315 2.2.3 Presupuesto de materiales y utiles de oficina Referencia/Ao 1 2 3 4 5 Papel Utiles Oficina 724.66296 744.22866 764.32356 784.9604 806.15388 Total 724.66296 744.22866 764.32356 784.9604 806.15388 2.2.4 Presupuesto de depreciacion de mobiliario Ref/Ao V.Libros 1 2 3 4 5 Muebles 1720 172 172 172 172 172 Total 172 172 172 172 172

2.2.5 Presupuesto de gastos e impuestos Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Lic. Municipal 150 150 150 150 150 Registro sanitario 150 150 150 150 150 Total 300 300 300 300 300 2.2.6 Presupuesto de honorarios Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Asesoria contable 2400 2400 2400 2400 2400 Total 2400 2400 2400 2400 2400 2.2.7 Presupuesto de alquiler Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Oficinas y planta 6000 6000 6000 6000 6000 Total 6000 6000 6000 6000 6000 2.3 GASTOS FINANCIEROS 2.3.1 Presupuesto de gastos financieros Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Intereses 16960.36 11555.01 4599.99 0 0 EsSalud 403 403 403 403 403 Seguro de vida 0 0 0 21 21 C.T.S 373 373 373 373 373 Costo Total 5257 5257 5257 5277 5277 2.2.2.4. Personal de limpieza Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Remuneracin 2030 2030 2030 2030 2030 EsSalud 183 183 183 183 183 Seguro de vida 0 0 0 9 9

C.T.S 169 169 169 169 169 Costo Total 2382 2382 2382 2391 2391 2.2.2.5. Otros gastos laborales administrativos Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Reemp. Gerente 0 700 700 700 700 Reemp. Recepcionista 0 150 150 150 150 Reemp. Seguridad (2) 0 320 320 320 320 Reemp. Limpieza 0 145 145 145 145 Total 0 1315 1315 1315 1315 2.2.3 Presupuesto de materiales y utiles de oficina Referencia/Ao 1 2 3 4 5 Papel Utiles Oficina 724.66296 744.22866 764.32356 784.9604 806.15388 Total 724.66296 744.22866 764.32356 784.9604 806.15388 2.2.4 Presupuesto de depreciacion de mobiliario Ref/Ao V.Libros 1 2 3 4 5 Muebles 1720 172 172 172 172 172 Total 172 172 172 172 172 2.2.5 Presupuesto de gastos e impuestos Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Lic. Municipal 150 150 150 150 150 Registro sanitario 150 150 150 150 150 Total 300 300 300 300 300 2.2.6 Presupuesto de honorarios Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Asesoria contable 2400 2400 2400 2400 2400 Total 2400 2400 2400 2400 2400

2.2.7 Presupuesto de alquiler Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Oficinas y planta 6000 6000 6000 6000 6000 Total 6000 6000 6000 6000 6000 2.3 GASTOS FINANCIEROS 2.3.1 Presupuesto de gastos financieros Referencia/Aos 1 2 3 4 5 Intereses 16960.36 11555.01 4599.99 0 0

Total 16960.36 11555.01 4599.99 0.00 0.00 Total 16960.36 11555.01 4599.99 0.00 0.00