CASO MARIA HERNANDEZ & ASSOCIATES 1

Caso Mara Hernndez & Associates Antecedentes Mara Hernndez quien se encontraba frente a la situacin de verse despedida por segunda vez en los ltimos seis meses decide iniciar su propio negocio. Pensando en la necesidad de depender de sus propias decisiones y no de las de otros y con el objetivo de no verse en situaciones de desempleo nuevamente, desarrolla un plan de negocios. Despus de algunas consideraciones y tomando en cuenta su formacin acadmica, experiencia e informacin de clientes potenciales, Hernndez decide iniciar su propia agencia de consultora y diseo de pginas web.

Inicia el registro contable el 20 de Junio del 2004 hasta el 31 de Agosto del mismo ao, durante este periodo se registran todos los insumos y gastos en los que incurre Hernndez para el inicio de la actividad econmica, as tambin se registran dos meses de operaciones en los que la empresa obtiene ingresos de los servicios ofertados. El objetivo de este caso es determinar si en el periodo transcurrido se han obtenido prdidas o ganancias por las actividades realizadas as como su interpretacin de acuerdo a la inversin y al comportamiento del negocio. A continuacin registramos los detalles de las transacciones y presentamos balances al fin del periodo:

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No 1

FECHA 20-jun

LIBRO DIARIO EMPRESA MARIA HERNANDEZ & ASSOCIATES PERIODO DEL 20 JUN AL 31 DE AGOSTO CUENTAS DEBE Efectivo 30000 Capital Bancos Efectivo 30000

HABER 30000

jun-20

30000 20000

jun-22

Bancos

CASO MARIA HERNANDEZ & ASSOCIATES 3 Cuentas por pagar 4 jul-01 Arriendos prepagados Bancos 5 jul-01 Gastos por arriendo Bancos 6 01-jul Suministros de oficina Bancos 7 01-jul Equipo y software Bancos 8 31-ago Bancos Ventas 9 31-ago Cuentas por cobrar Ventas 10 31-ago Gastos suministros de oficina Bancos 11 31-ago Arriendos pre pagados Bancos 12 31-ago Gastos por arriendo Bancos 13 31-ago Gastos miscelneos Bancos 14 27-ago Salarios y mantenimiento Equipo y software Bancos Cuentas por pagar 15 31-ago Gastos suministros de oficina Suministros de oficina Gastos Intereses por cuentas por pagar Intereses por pagar Depreciacin equipo y software Depreciacin acumulada equipo y soft 800 800 200 200 1499.85 1499.85 11000 5500 5500 33000 33000 3000 3000 3000 3000 900 900 7000 7000 40000 40000 27000 27000 5000 5000 3000 3000 3000 3000 20000

16

31-ago

17

31-ago

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Nota: La segunda compra de suministros de oficina se enva a gastos, no se suma a la cuenta de suministros Mayorizacin, Cuentas T

Efectivo 30000 30000

Capital 2 30000 1

30000

30000

30000

2 3 9

Bancos 30000 20000 40000

90000

3000 3000 5000 27000 900 3000 33000 3000 5500 83400

4 5 6 7 10 11 13 12 14

Cuentas por pagar 20000 3 5500 14 25500

Arriendos pre pagados 4 3000 11 3000 6000

Gastos por arriendo 5 3000 12 3000 CASO MARIA HERNANDEZ & ASSOCIATES 5 6000

Suministros de oficina 6 5000 800 15

7 14

Equipo y software 27000 11000 38000

5000

800

Ventas 40000 7000 47000 8 9 13

Gastos miscelneos 33000

33000

15 10

Gastos suministros de oficina 800 900 1700

16

Gastos Intereses por cuentas por pagar 200

200

Intereses por pagar 200 16

Cuentas ASSOCIATES CASO MARIA HERNANDEZ &por cobrar 6 9 7000

200

7000

Depreciacin equipo y software 17 1499.85

Depreciacin acumulada equipo y software 1499.85 17

1499.85

1499.85

ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS MARIA HERNANDEZ & ASSOCIATES AL 30 DE AGOSTO DEL 2004 RENTAS Ventas TOTAL RENTAS 47,000.00 47,000.00

CASO MARIA HERNANDEZ & ASSOCIATES 7 GASTOS Y COSTOS OPERATIVOS Gastos miscelaneos Gastos Intereses por cuentas por pagar Depreciacion acumulada equipo y soft Gastos por arriendo Gastos suministros de oficina TOTAL GASTOS Y COSTOS OPERATIVOS UTILIDAD DEL EJERCICIO

33,000.00 200.00 1,499.85 6,000.00 1,700.00 42,399.85 4,600.15

ACTIVOS ACTIVO CORRIENTE ACTIVO DISPONIBLE Bancos

BALANCE GENERAL MARIA HERNADEZ & ASSOCIATES AL 30 DE AGOSTO DEL 2004 PASIVOS PASIVO NO CORRIENTE Cuentas por pagar Intereses por pagar

25500.00 200.00

CASO MARIA HERNANDEZ & ASSOCIATES 8 6,600.00 Suministros de oficina TOTAL ACTIVOS CORRIENTES 4200.00 10,800.00 PATRIMONIO Y CAPITAL SOCIAL ACTIVO EXIGIBLE Cuentas por cobrar Arriendos prepagados TOTAL ACTIVOS CORRIENTES ACTIVO FIJO Equipo y software Depreciacion equip y software TOTAL ACTIVOS FIJOS 38,000.00 1,499.85 36,500.15 TOTAL PASIVO + PATRIMONIO+UTILIDAD 60,300.15 7,000.00 6000.00 23,800.00 Capital TOTAL PATRIMONIO 30,000.00 30,000.00 TOTAL PASIVO 25,700.00

UTILIDAD DEL EJERCICIO

4,600.15

TOTAL ACTIVOS

60,300.15

FLUJO DE EFECTIVO EMPRESA THUMBS-UP VIDEO INC FLUJOS DE EFECTIVO EN ACTIVIDADES OPERATIVAS Efectivo recibido de clientes

40000.00

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Efectivo pagado proveedores y empleados Efectivo neto proveniente de actividades operativas FLUJOS DE EFECTIVO EN ACTIVIDADES DE INVERSION Adquisiciones propiedades planta y equipo Efectivo neto utilizado en actividades de inversion FLUJO DE EFECTIVO EN ACTIVIDADES DE FINANCIAMIENTO Aporte de capital Deuda financiera Efectivo neto proveniente de actividades de financiamiento Aumento neto en efectivo y sus equivalente Saldo de Caja y bancos a inicios de ao Saldo de caja y bancos al final del periodo

50900.00 10900.00

32500.00 32500.00

30000 20000 50000 6600.00 0 0

Preguntas

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1. Como reportara las operaciones de Mara Hernndez & Associates al 31 de Agosto del 2004? Ha tenido la compaa ingresos tal como lo crea Mara Hernndez? De ser as, como usted explicara el hecho de que el valor de Bancos ha decrecido?

El registro contable de la actividad indica ganancias para el periodo Junio Agosto del 2004 por un valor de 4600.15 USD, este valor pese a no ser el esperado por Hernndez indica que el negocio ha sido rentable en los dos meses de operacin lo cual es bueno tomando en cuenta su corta trayectoria. Inicialmente Mara Hernndez & Associates cuentan con una disponibilidad en efectivo de 50000 USD valor que se destina para la adquisicin de equipos y dems suministros necesarios para el inicio del negocio.

Sin embargo pese a la ganancia que refleja el negocio en este periodo el valor en bancos es nicamente de 6600 USD valor que aparentemente ha decrecido, pero lo que se debera tomar en cuenta es que la empresa ha crecido en relacin a sus Activos que hoy representan un valor de 61200.15 USD y pasivos de 25700 USD. As tambin se evidencia que la empresa bajo las actividades que ha desarrollado en el periodo ha cubierto diferentes gastos por un valor total de 41499,85 USD y ha registrado ventas por un valor de 47000 USD. Todos estos valores evidencias el crecimiento paulatino de la empresa, y pese a que su valor en bancos haya disminuido, otros rubros han aumentado por el hecho de que se ha invertido el dinero en la empresa.

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2. Cmo explicara el estatus del negocio al 31 de Agosto del 2004?

La empresa en un periodo corto de tiempo presenta ganancias y crecimiento tanto en sus activos como en sus pasivos dando un valor positivo favorable a la empresaria, el movimiento del negocio tambin le permite cubrir costos fijos y variables que se derivan de la operacin del negocio. Como una visin general del mismo, se podra decir que el balance es positivo a favor del empresario pues se evidencia un desarrollo empresarial con incrementos de activos e incluso pasivos que demuestran en el flujo de efectivo de la empresa.

3. Indicar que limitaciones podran encontrarse al momento de aplicar la metodologa clsica de anlisis financiero a dicho caso.

En efecto ya podramos aplicar parte del anlisis correspondiente a la metodologa clsica en este caso, pero varios de los indicadores no podran ser calculados ya que muchos de ellos estiman la relacin entre dos o ms periodos, y en este caso no tenemos datos ni de un periodo completo pues el negocio ha tenido un periodo de operacin de nicamente dos meses, por tanto la limitacin en el presente caso para la aplicacin de la metodologa clsica seria la falta de informacin necesaria para obtener indicadores.

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Referencias Williams J. Bruns, Harvard Business School, 2004, Maria Hernandez & Associates, Rev. May 24, doi: 9-902-401

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Contenido del Curso Contabilidad Financiera Santana M., 2011, MBA 2011, Financial Statement Analysis,