UNIDAD X - INVERSIONES Y SUS RESULTADOS
DESCRIPCIÓN
CONCEPTO
Colocaciones temporarias de exce-
dentes de fondos al margen de la
actividad principal.
Se realiza con fines de OBTENER UN BENEFICIO o uti-
lidad. En CONTEXTOS INFLACIONARIOS el objetivo del lu-
cro es reemplazado por otorgarle a los excedentes ca-
racterísticas que el permitan MANTENER SU VALOR a
pesar de la pérdida de poder adquisitivo.
*Principal característica: Fácil realización.
IMPORTANCIA RELATIVA
Esta dada por el MONTO de EXCEDENTES que la em-
presa HABITUALMENTE presenta al margen de su nego-
cio principal.
Por un lado se considerará a los activos y a los resul-
tados que genere por otro lado.
ACTIVIDADES INCLUIDAS
 Colocaciones en caja de
ahorro (devengan un interés
menor a otro tipo de inversio-
nes. Se puede disponer sin un
vencimiento),
 Plazos fijos (se estipulan vencimientos, con in-
tereses más altos),
 Fondos comunes de inversión (poseen alto
grado de liquidez, se pueden disponer casi in-
mediatamente, cotización diaria publicada),
 Títulos públicos (emitidos por los gobiernos para
financiar sus actividades),
 Acciones y participaciones en otras sociedades,
 Préstamos a otras empresas y/o instituciones.
FUNCIONES RELACIONADAS CON INVERSIONES
TEMPORARIAS
 Determinación de excedentes
 Colocación de fondos (optimización de las ren-
tas de acuerdo a monto de excedentes, plazo y
riesgo),
 Reinversión de fondos (tener en cuenta venci-
miento y custodia de los títulos),
 Cobranza de los resultados generados (contro-
lar la percepción),
 Recupero de las inversiones (obtener los fondos
respectivos),
 Control y custodia de los títulos valores (medi-
das de seguridad),
 Control sobre vencimiento de las colocaciones
y/o los resultados que se generan,
 Registración de movimientos (departamento
contable),
 Tareas de control: arqueos y circularización
(controles independientes).
ASPECTOS DE MEDICIÓN
NO existen dificultades ni criterios alternativos.
Valor nominal
o de disposición
-adicionando intereses, actualizaciones o rentas deven-
gadas Al cierre del periodo.
*En contextos INFLACIONARIOS a los valores nominales
de las rentas obtenidas NETEAR O DETRAER el compo-
nente inflacionario contenido.
Netos de efecto inflacionario
Títulos Públicos
-Según las NC vigentes. Así puede ser:
 A su costo de adquisición mas actualización e
intereses devengados, o valor de cotización,
 A su valor técnico (valor nominal de la inversión
más actualizaciones e intereses devengados
que el ente emisor rescatará al vencimiento).
Participaciones en otras sociedades
 A su costo,
 A su VPP,
 Valor de cotización (si existiera).
 Según las NC vigentes.
*CUALQUIERA sea el criterio adoptado NO SUPERAR el
valor NETO DE REALIZACIÓN atendiendo a las intencio-
nes del ente auditado.
ASPECTOS DE EXPOSICIÓN
NO existen cuestiones de complejidad.
 Exposición de intereses y/o cuentas devenga-
das a cobrar dentro de cuentas a
cobrar si tiene intención de co-
brarlos.
 Si se tratara de títulos a comprar
en el futuro, exponer como “títulos
a comprar".
ORO VALERIA 1
UNIDAD X - INVERSIONES Y SUS RESULTADOS

CONTROLES Y PROCEDIMIENTOS – Ver en cuadro com- FACTORES DE RIESGO – Ver en página 320 Slosse
parativo CONTROLES DE PROCESAMIENTO – Pág. 319 Slosse

AFIRMACIONES
INVERSIONES
VERACIDAD  Las inversiones EXISTEN.
 El ente es PROPIETARIO de las mismas.
 Las compras y ventas están adecuadamente AUTORIZADAS.
INTEGRIDAD  Las transacciones y saldos están ADECUADA e INTEGRAMENTE CONTABILIZADAS y ACUMULA-
DAS en los registros.
 Las transacciones están REGISTRADAS en el PERIODO CORRECTO.
MEDICIÓN Y  Las compras y ventas de inversiones y la proporción en las ganancias o pérdidas de las entidades
EXPOSICÓN en las que se efectuó la inversión están CORRECTAMENTE CALCULADAS y MEDIDAS a su MONTO
CONTABLE APROPIADO de acuerdo a la NATURALEZA y TÉRMINOS de la transacción.
 Las inversiones han sido adecuadamente RESUMIDAS, CLASIFICADAS y DESCRIPTAS.
 Se han EXPUESTO todos los ASPECTOS necesarios para su comprensión.

RESULTADOS DE LAS INVERSIONES

VERACIDAD  Los resultados de las inversiones representan las GNANCIAS obtenidas o las PÉRDIDAS incurridas
como consecuencia de la inversión.
 El ente POSEE LOS DERECHOS correspondientes a dichos resultados.
INTEGRIDAD  Los resultados están ADECUADA E INTEGRAMENTE contabilizados y ACUMULADOS en los regis-
tros.
 El CORTE de las operaciones es correcto.
MEDICIÓN Y  Los resultados han sido ADECUADAMENTE RESUMIDOS, CLASIFICADOS Y DESCRIPTOS y se han
EXPOSICIÓN EXPUESTO todos los aspectos necesarios para su comprensión.
CONTABLE

ENFOQUE
 Inversiones se refiere a
saldos, por lo que prue-
bas sustantivas podrían
implicar mayor eficien-
cia.
 Respecto a los resultados, buenos sistemas de
información y control, justificarían la aplicación
de pruebas de cumplimiento.
 Fuertes riesgos inherentes determinarían la ne-
cesidad de aplicar pruebas sustantivas.

ORO VALERIA 2