Fecha: 04 de octubre de 2017

PONTIFICIA UNIVERSIDAD CATÓLICA DEL PERÚ

Programa de Segunda Especialidad en Derecho Tributario
Tributación en el Sector Minero e Hidrocarburos
Profesora: Beatriz de la Vega

Nombre: Código:

PRACTICA DIRIGIDA

1. La empresa ABC está en la etapa de explotación de un yacimiento minero denominado La

Plata, el cual ha iniciado operaciones el 1 de julio de 2012 y llegó a la Producción Mínima
Obligatoria (en adelante, PMO) el 27 de septiembre de 2013.

ABC ha incurrido y/o proyecta incurrir las siguientes erogaciones:

- Antes de haber obtenido la PMO:

- Adquisición de Concesión: Pago efectuado por la transferencia a su favor de la

concesión de la mina La Plata: US$ 10,000,000 en el año 2003 (régimen de arrastre de
pérdidas 4 años desde que se obtiene renta neta).
- Pago de US$ 4,000,000 en el año 2004 por la cesión de la concesión de la Mina El Oro
(yacimiento distinto pero vecino al de La Plata) y que era de interés para fines de
exploración dado la existencia de rasgos de existencia de oro.
- Gastos de exploración minera US$ 70,000,000 incurridos en los años: i) 2009 (US$
60,000,000), ii) 2010 (US$ 5,000,000) y iii) 2011 (US$ 5,000,000).
- Gastos de desarrollo minero en el yacimiento La Plata por US$ 90,000,000 en el año
2011.

- ABC proyecta que luego de obtener la PMO incurrirá en lo siguiente:

- Gastos de exploración minera: US$ 15,000,000 por año en el yacimiento La Plata y

US$500,000 por año por la mina El Oro.
- Gastos de desarrollo: US$ 20,000,000 por año, excepto en el año 2015 en el que se
deberá efectuar mayores gastos de desarrollo llegando el monto desembolsado a un
total de US$ 30,000,000. Dicho monto adicional (los 30 millones de US$) se origina en
que ABC desarrollará un programa de desarrollo agropecuario – planta de engorde y
beneficio de vacas, criadero de truchas y orquídeas – para que sea aprovechado sin
costo por la comunidad en el área de influencia de la mina.
- En el año 2016 efectuará la construcción de una presa con un costo de US$
18,000,000 a fin de evitar el desborde del río por efecto del descongelamiento de los
glaciares producido por el calentamiento global.

La vida útil del yacimiento La Plata es de 25 años.

Los ingresos de la mina han sido los siguientes:

- Proyección Año 2013: US$ 30,000,000

- Proyección Año 2014: US$ 30,000,000
- Proyección Año 2015: US$ 30,000,000
- Proyección año 2016: US$ 30,000,000
 - Proyección año 2017: US$ 30,000,000
- Proyección año 2018 y siguientes: US$ 30,000,000.

Y el costo por año equivale al 50% de los ingresos anuales.

Asuma que no se genera ninguna otra partida de gasto o ingreso.

Considerando toda la información anteriormente expuesta señale el tratamiento tributario más

eficiente en cada ejercicio para cada una de las inversiones que realizó o que realizará
ABC.(i.e. calificación como gasto pre-operativo, de desarrollo, método de amortización /
deducción) . Considere para ello todas las alternativas legales que prevén las normas
generales del Impuesto a la Renta, así como las normas sectoriales aplicables.

2.- La empresa ABC domiciliada en Bolivia realiza las siguientes inversiones:

1. Adquiere acciones por US$. 10’000,000 de la empresa peruana MGS el 15 de abril de

2003;
2. Aumenta el capital social de MGS en US$ 1’500,000 el 10 de mayo de 2007, empleando
a 50 nuevos trabajadores hasta el 30 de diciembre del mismo año.
3. El 20 de agosto de 2008, constituye en el Perú la empresa MRS con un capital de US$
6’000,000.

¿Qué inversiones facultan a suscribir un contrato de estabilidad como inversionista y como

receptora de inversión con el estado peruano?

1. De acuerdo al artículo 1° del D.L. 662, la adquisición de acciones no es considerada una

inversión extrajera, pues esta generara una relación jurídica entre ABC y el accionista de
MGS y, por lo tanto, no se producirá una inyección de inversión extranjera en la empresa
peruana MGS. En consecuencia, no será posible acogerse al régimen de estabilidad a nivel
inversionista.
2. De acuerdo a los artículos 11° del D.L. 662 y 16° del D.S. No. 162-92-EF, se podrán acoger
al régimen de estabilidad los inversionistas extranjeros que se obliguen a cumplir, en un plazo
que no excederá de dos años contados a partir de la fecha de celebración del convenio
respectivo, con efectuar aportes dinerarios, al capital de una empresa establecida o por
establecerse, con sujeción a la ley peruana siempre que la inversión determine la generación
directa de más de veinte puestos de trabajo permanentes, entre otros requisitos. En el caso
concreto no se cumple la condición de generar 20 puestos de trabajo adicionales permanentes,
puesto que los 50 contratos de trabajo tienen plazo determinado (hasta el 30 de diciembre de
2007). En consecuencia, no será posible acogerse al régimen de estabilidad a nivel
inversionista.
3. De acuerdo con el artículo 2° de la Ley No. 27342, a efectos de acceder al régimen de
estabilidad jurídica que se suscriban al amparo de lo establecido en los Decretos Legislativos
Núms. 662 y 757, los inversionistas deberán comprometerse a efectuar, como mínimo,
aportes dinerarios al capital de una empresa establecida o por establecerse por un monto que
no sea inferior a US$ 10 000 000,00 para los sectores de minería e hidrocarburos, y no menor
a US$ 5 000 000,00 para los demás sectores. En el caso no nos especifican el sector, por lo
que, considerando que la inversión asciende a US$ 6,000,000, sí superaría el monto mínimo
de US$ 5 000 000,00. En consecuencia, sí será posible acogerse al régimen de estabilidad a
nivel inversionista.
De acuerdo a los artículos 40° del D.L. 757 y 17 del D.S. 162-92-EF, la estabilidad alcanza a
la empresa receptora en la medida que el monto total de la inversión recibida es mayor al
50% de su capital y reservas y esté destinado a la ampliación de la capacidad productiva o al
mejoramiento tecnológico. Siempre que se cumplan estos requisitos, cabe la posibilidad de
acogerse al régimen de estabilidad a nivel empresa receptora (estos datos no nos da el caso).