Professional Documents
Culture Documents
CUADRO DE INGRESOS
Ao 1 Ao 2 Ao 3
Chorizo en Libras
Demanda Anual lbs - - -
DETERMINACION DE INGRESOS
Ventas al contado - - -
Recuperacion Ctas.por cobrar del ao - - -
Recuperacion Ctas.por cobrar ao anterior - - -
Total ingresos de efectivo - - -
Ventas al contado - - -
Ventas al credito - - -
Recuperacion de ctas por cobrar (15 dias) - - -
Saldo Ctas. por cobrar al final del ao - - -
Proyeccin de la Inflacin
INFLACION PROYECTADA
Ao 2009 Ao 2010 Ao 2011 Ao 2012
5.5% 4.6% 6.8% 5.6%
Notas:
a) El precio inicial se determino en la encuesta y esta basado en el precio que se le dara a los supermercados.
b) El precio para el sugundo, tercero y cuarto mes se determino en funcion de proyeccion inflacin estimada.
GER PARRILLON
CUADRO DE INGRESOS
Ao 4
44.78
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
ccin de la Inflacin
FLACION PROYECTADA
Promedio
5.63%
TAREA SOBRE: CASO SWEET TASTE
Cuenta 999099
a Cano
ORTS
Crecimiento
Demanda
Meses Ao 1 Ao 2 Ao 3
Enero 3,175.00 3,651.25 4,198.94
Febrero 3,500.00 4,025.00 4,628.75
Marzo 3,200.00 3,680.00 4,232.00
Abril 3,150.00 3,622.50 4,165.88
Mayo 3,400.00 3,910.00 4,496.50
Junio 3,000.00 3,450.00 3,967.50
Julio 3,150.00 3,622.50 4,165.88
Agosto 3,300.00 3,795.00 4,364.25
Septiembre 3,350.00 3,852.50 4,430.38
Octubre 3,025.00 3,478.75 4,000.56
Noviembre 3,400.00 3,910.00 4,496.50
Diciembre 3,700.00 4,255.00 4,893.25
Total 39,350.00 45,252.50 52,040.38
15%
Ao 4 Ao 5
4,828.78 5,553.09
5,323.06 6,121.52
4,866.80 5,596.82
4,790.76 5,509.37
5,170.98 5,946.62
4,562.63 5,247.02
4,790.76 5,509.37
5,018.89 5,771.72
5,094.93 5,859.17
4,600.65 5,290.74
5,170.98 5,946.62
5,627.24 6,471.32
59,846.43 68,823.40
CUADRO DE INGRESOS
Ao 1 Ao 2 Ao 3 Ao 4
Cajita con Chocolate
Demanda Anual por caja 39,350.00 45,252.50 52,040.38 59,846.43
DETERMINACION DE INGRESOS
Ventas al contado 5,312,250.00 6,399,574.61 7,709,455.54 9,287,446.17
Recuperacion Ctas.por cobrar del ao 541,062.50 651,808.53 785,222.32 945,943.59
Recuperacion Ctas.por cobrar ao anterior - 49,187.50 59,255.32 71,383.85
Total ingresos de efectivo
Proyeccin de la Inflacin
INFLACION PROYECTADA
2012 2013 2014 2015 Promedio
0.0420 0.0418 0.0482 0.0582 0.0476
SWEET TASTE
Concepto Ao 1 Ao 2 Ao 3 Ao 4 Ao 5
Cajas a Vender 39,350 45,253 52,040 59,846 68,823
+ Inventario Final Deseado 219 251 289 332 382
= Total Requerido 39,569 45,504 52,329 60,179 69,206
- Inventario Inicial - 219 251 289 332
= Cajas a Producir 39,569 45,285 52,078 59,890 68,873
3,297.38
Concepto Ao 1 Ao 2 Ao 3 Ao 4 Ao 5
Cajas a Producir 39,569 45,285 52,078 59,890 68,873
* Chocolate requerido x cajita producida 0 0 0 0 0
= Total chocolates requeridos 5,234 5,990 6,889 7,922 9,110
* Costo por chocolate 151 159 166 174 182
= Costo total de chocolate 792,063.82 949,601.30 1,143,968.06 1,378,118.31 1,660,195.01
= Costo por cajita de chocolate producido 20.02 20.97 21.97 23.01 24.11
Concepto Ao 1 Ao 2 Ao 3 Ao 4 Ao 5
Cajas a Producir 39,569 45,285 52,078 59,890 68,873
* Fresas requeridas x caja producida 5 5 5 5 5
= Total fresas requeridas 197,843 226,426 260,390 299,449 344,366
* Costo por fresa 2 2 2 2 2
= Costo total de Fresas 395,686.11 474,386.07 571,484.60 688,457.50 829,372.70
= Costo por fresas requerida 10.00 10.48 10.97 11.50 12.04
Concepto Ao 1 Ao 2 Ao 3 Ao 4 Ao 5
Cajas a Producir 39,569 45,285 52,078 59,890 68,873
* Papel y Cinta requerida x cajita de chocolates 5 5 5 5 5
= Total papel y cinta requeridos 197,843 226,426 260,390 299,449 344,366
* Costo por papel y cinta 1 1 1 1 1
= Costo Total papel y cinta 116,727.40 139,943.89 168,587.96 203,094.96 244,664.95
= Costo por caja producida 2.95 3.09 3.24 3.39 3.55
Concepto Ao 1 Ao 2 Ao 3 Ao 4 Ao 5
Cajas a Producir 39,569 45,285 52,078 59,890 68,873
* Cajita y etiqueta requerida x cajita de chocolate 1 1 1 1 1
= Total cajita y etiqueta requeridas 39,569 45,285 52,078 59,890 68,873
* Costo por cajita y etiqueta 7 7 7 7 8
= Costo Total de cajita y etiqueta 257,195.97 308,350.95 371,464.99 447,497.37 539,092.25
= Costo por cajita y etiqueta 6.50 6.81 7.13 7.47 7.83
Componentes Ao 1 Ao 2 Ao 3 Ao 4 Ao 5
Total Requerido 1,561,673.30 1,872,282.21 2,255,505.61 2,717,168.14 3,273,324.91
Mas Inv. Final insumos 8,557.11 10,259.08 12,358.93 14,888.59 17,936.03
Insumos Totales Disponible 1,570,230.42 1,882,541.29 2,267,864.55 2,732,056.73 3,291,260.93
Menos Inventario Inicial Insumos - 8,557.11 10,259.08 12,358.93 14,888.59
= Insumos a comprar 1,570,230.42 1,873,984.18 2,257,605.47 2,719,697.80 3,276,372.34
= Total Costo Unitario cajita de chocolate 39.47 41.34 43.31 45.37 47.53
CONCEPTO Ao 1 Ao 2 Ao 3 Ao 4 Ao 5
Compra de contado 1,256,184.33 1,499,187.34 1,806,084.37 2,175,758.24 2,621,097.87
Proveedores (Credito 30 Dias) 314,046.08 374,796.84 451,521.09 543,939.56 655,274.47
COMPRA TOTAL 1,570,230.42 1,873,984.18 2,257,605.47 2,719,697.80 3,276,372.34
IHSS 8,882.30 3.73% 331.31
7,350.00 5.20% 382.20
Planilla Departamento de Ventas
DIAS
AO 1 1.50% 1% 10.00
Cargo Sueldo Mensual Sueldo Anual IHSS RAP INFOP 13avo Mes 14avo Mes Vacaciones
GERENTE DE VENTAS 12,000.00 144,000.00 8,562.12 561.19 1,680.00 12,000.00 12,000.00 4,000.00
VENDEDOR 1 8,900.00 106,800.00 8,562.12 3.19 1,246.00 8,900.00 8,900.00 2,966.67
VENDEDOR 2 8,900.00 106,800.00 8,562.12 3.19 1,246.00 8,900.00 8,900.00 2,966.67
Total 29,800.00 357,600.00 ### 567.56 4,172.00 29,800.00 29,800.00 9,933.33
Total Carga Social L. 134,725.91
Aumento % 4.76%
ACTIVOS DE VENTAS
Vehiculo de entrega 1.00 15,000.00 330,000.00 330,000.00 5.00 65,340.00 326,700.00 3,300.00
Silla Secretarial 1.00 1,500.00 1,500.00 5.00 297.00 1,485.00 15.00
Escritorio semi-ejecutivo 5.00 3,000.00 15,000.00 5.00 2,970.00 14,850.00 150.00
Silla semi-ejecutivo 4.00 1,800.00 7,200.00 5.00 1,425.60 7,128.00 72.00
Computadora escritorio 5.00 7,000.00 35,000.00 5.00 6,930.00 34,650.00 350.00
Archivo 4 gabetas 6.00 3,000.00 18,000.00 5.00 3,564.00 17,820.00 180.00
MONTO TASA
Prestamo 3,000,000.00
Nper 60.00
Tasa 0.01
Pago/Cuota Nivelada L. 71,369.79
856,437.48
Amortizacin de deuda
Periodos Ao 1 ao 2
PAGO A PRINCIPAL #ADDIN? #ADDIN?
PAGO DE INTERESES #ADDIN? #ADDIN?
CUOTA NIVELADA #ADDIN? #ADDIN?
FH7 CASO DE EXAMEN FINAL
PLAZO EN AOS
5.00
Inicio de periododos 1 13
Fin de periodos 12 24
Anual
Aos
Ao 3 Ao 4 Ao 5 0
#ADDIN? #ADDIN? #ADDIN? 1
#ADDIN? #ADDIN? #ADDIN? 2
#ADDIN? #ADDIN? #ADDIN? 3
4
5
25 37 49
36 48 60
NOTA:
A) El incremento anual de gastos est proyectado en base a la inflacin que es del
INFLACION
4.76%
Gastos de AdministraciOn
CONCEPTO AO 1 AO 2
Planilla de Administracion 1,553,860.43 1,631,786.41
Papeleria 1,800.00 1,885.59
Electricidad 24,000.00 25,141.20
Telefono, Internet, celular 30,000.00 31,426.50
Combustible vehiculos 14,850.00 15,556.12
Mantenimiento vehculo 9,600.00 10,056.48
Gasto diversos 2,000.00 2,095.10
Gastos de Ventas
CONCEPTO AO 1 AO 2
Planilla De Ventas 492,325.91 516,847.50
Combustible 14,850.00 15,556.12
Mantenimiento vehculo 9,600.00 10,056.48
Presupuesto de publicidad (Banner y otros) 60,000.00 62,853.00
Presupuesto para campaa Publicitaria(1%) 80,000.00 83,804.00
Otros gastos 4,800.00 5,028.24
Ventas
AO 3 AO 4 AO 5 AO 6
543,725.53 574,322.70 684,414.21
16,295.81 17,070.68 17,882.39
10,534.67 11,035.59 11,560.33
65,841.66 68,972.43 72,252.07
87,788.88 91,963.24 96,336.09
5,267.33 5,517.79 5,780.17
CONCEPTO A0 1 AO 2 AO 3 AO 4 AO 5
Costo Produccin en cajas 64.41 63.86 63.58 63.67 65.41
Inventario final P T Cajas 219 251 289 332 382
Inventario Final P. T. 14,080.11 16,054.56 18,380.72 21,167.98 25,008.06
de Produccin
Ao 6
Inventario Final
AO 6
Costo de Ventas
Concepto Ao 1 Ao 2 Ao 3 Ao 4 Ao 5
Inventario Inicial 14,080.11 16,054.56 18,380.72 21,167.98
+ Costo de Produccin 2,548,499.06 2,891,915.09 3,310,927.91 3,812,998.03 4,504,712.29
= Producto Disponible para la Venta 2,548,499.06 2,905,995.19 3,326,982.47 3,831,378.76 4,525,880.28
- Inventario Final 14,080.11 16,054.56 18,380.72 21,167.98 25,008.06
= Costo de Venta 2,534,418.96 2,889,940.63 3,308,601.75 3,810,210.78 4,500,872.22
Ao 6
Plan de Inversin
Inversin Monto Fondos Propios Financiados
Activos No Corrientes
Activos de Produccin 1,444,346.18 1,444,346.18
Activos Administracion 2,624,700.00 375,300.00 3,000,000.00
Activos de Ventas 406,700.00 406,700.00 CAPITAL TRAB
Subtotal 4,475,746.18 2,226,346.18 3,000,000.00 MP
MOD
Capital de Trabajo CIF
Materia Prima 128,356.71 128,356.71 GAD
Mano de Obra Directa 24,289.53 24,289.53 GV
Costos Indirectos de Fabricacin 30,355.28 30,355.28 CUOTAS
Gastos de Administracion 134,474.83 134,474.83
Gastos de Ventas 54,376.10 54,376.10
Cuotas de Prstamos 70,392.12 70,392.12
Subtotal 442,244.58 442,244.58
Total 6,048,590.75
Rendondear la cifra
costo de deuda es multiplicado por 1-tasa isr
usar la inflacin
Ao 1 Ao 2 Ao 3 Ao 4
Gasto de Operativos
Dividendos
Ao 5 Ao 6
12,431,582.08
4,500,872.22
7,930,709.86
64%
2,388,524.83
974,751.86
4,567,433.17
#ADDIN?
#ADDIN?
#ADDIN? 0.25
#ADDIN?
#ADDIN?
#ADDIN?
#ADDIN?
Presupuesto de Caja
Ao 0 Ao 1 Ao 2 Ao 3 Ao 4
Ingresos de Efectivo
Fondos Propios 3,048,590.75
Financiamiento 3,000,000.00
Ventas al contado 5,312,250.00 6,399,574.61 7,709,455.54 9,287,446.17
Recuperacion cuentas por cobrar(Ao) 541,062.50 651,808.53 785,222.32 945,943.59
Cuentas por cobrar ao anterior - 49,187.50 59,255.32 71,383.85
Egresos de Efectivo
Compra de Activos No corrientes 4,475,746.18
Activos Preoperativos 300,000.00
Compra Materia Prima al Contado 1,256,184.33 1,499,187.34 1,806,084.37 2,175,758.24
Pago a proveedores del ao 287,875.58 343,563.77 413,894.34 498,611.26
Pago Proveedores ao anterior - 26,170.51 31,233.07 37,626.76
Planilla Mano de obra directa 295,522.61 310,169.73 326,224.39 344,500.56
Costos Indirectos de Fabricacion 369,322.61 387,482.61 407,217.36 429,348.80
Gastos de Administracin 1,636,110.43 1,717,947.39 1,807,458.76 1,908,983.83
Gastos de Ventas 661,575.91 694,145.33 729,453.87 768,882.44
Impuesto sobre la Renta Pagos a Cuenta #ADDIN? #ADDIN? #ADDIN? #ADDIN?
Impuesto sobre la Renta Ao Anterior - #ADDIN? #ADDIN? #ADDIN?
Cuota del Prstamo 856,437.48 856,437.48 856,437.48 856,437.48
Dividendos
Impuesto Solidario
Total Egresos 4,775,746.18 #ADDIN? #ADDIN? #ADDIN? #ADDIN?
Ao 5 Ao 6
11,188,423.88
1,139,561.69
85,994.87
12,413,980.44
2,621,097.87
600,668.26
45,328.30
410,259.91
499,146.93
2,263,334.23
888,225.26
#ADDIN?
#ADDIN?
856,437.48
#ADDIN?
#ADDIN?
#ADDIN?
#ADDIN?
ESTADO DE SITUACIN FIN
Ao 0 Ao 1
Activos
Circulante
Efectivo 1,272,844.58 #ADDIN?
Cuentas por cobrar 49,187.50
Inventario Materia Prima 8,557.11
Inventario 14,080.11
Total Activo Circulante 1,272,844.58 #ADDIN?
Gastos preoperativos 300,000.00 300,000.00
Propiedad Palnta y Equipo 4,475,746.18 4,475,746.18
Equipo Produccion
Mobiliario de Administracion
Mobiliario de Ventas
Amortizacion acumulada 60,000.00
Depreciacin Acumulada 473,697.74
Total Activo No Circulante 4,775,746.18 4,242,048.43
Pasivos
Circulante
Cuentas por pagar 26,170.51
Prstamos a Corto Plazo #ADDIN? #ADDIN?
Impuesto Solidario -
Impuesto sobre la Renta #ADDIN?
Total Pasivo Circulante #ADDIN? #ADDIN?
Pasivo No Circulante
Prestamo por pagar a largo plazo #ADDIN? #ADDIN?
Total pasivo a largo plazo #ADDIN? #ADDIN?
#ADDIN? #ADDIN?
ITUACIN FINANCIERA
Ao 2 Ao 3 Ao 4 Ao 5
#ADDIN? #ADDIN?
#ADDIN? #ADDIN?
CONCEPTO Ao 0 Ao 1
Inversion
Entradas de efectivo
Salidas de efectivo
Flujo de efectivo
Cuentas por cobrar (Liquidacin)
Inventarios finales (Liquidacin)
Valor terminal
Pasivos circulantes
Costo de capital
VAN
TIR
CION FLUJOS DE BENEFICIOS
CALCULO DE VAN Y TIR
Ao 2 Ao 3 Ao 4 Ao 5
Flujo Neto de Efectivo
Tradicional 3
1.00 2.00 3.00 4.00
Ao 0 Ao 1 Ao 2 Ao 3 Ao 4
Inversin
(-) Impuestos
(+) Depreciacin
(+) Inversin
Costo de capital Ao 1 Ao 2 Ao 3
VAN
TIR
Aos
PRID Meses
Dias
IR
5.00 6.00
Ao 5 Ao 6
TASA ISR
0.25
Ao 4 Ao 5 Ao 6
Flujos Descontados
Flujos Acumulado
Flujo Neto de Efectivo
Tradicional 4
1.00 2.00 3.00
Ao 0 Ao 1 Ao 2 Ao 3
Inversin
Ingresos
(-) intereses
(-) Impuestos
(+) Depreciacin
(+) Inversin
TIR
Aos
PRID Meses
Dias
IR
fectivo
4
4.00 5.00 6.00
Ao 4 Ao 5 Ao 6
TASA ISR
0.25
Ao 3 Ao 4 Ao 5 Ao 6
Flujos Descontados
Flujos Acumulado
flujos de Caja Libre para Inversionista
Ao 0 Ao 1
Flujo de efectivo Total
Pago de Prestamo (abono a Capital)
Pago de intereses
Aportacion de Capital Propio
flujos de Caja Libre para Inversionista
Ao 2 Ao 3 Ao 4 Ao 5 Ao 6