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SNC

CASOS PRTICOS
E
EXERCCIOS RESOLVIDOS
Rui M. P. Almeida | Maria do Cu Almeida
Ana Isabel Dias | Fbio de Albuquerque
Fernando Carvalho | Pedro Pinheiro
NOTA DOS AUTORES 3

Nota dos autores


Esta 3 edio segue a linha das suas anteriores edies, apresentando-se com uma nova imagem grfica que
acreditamos melhor ajudar na sua consulta, bem como actualizamos em funo das ultimas opinies da CNC
(Comisso de Normalizao Contabilstica ) e do IASB.

Esta obra nasce de um profundo esforo de sntese dos seus autores no sentido de materializar, atravs do desen-
volvimento de casos prticos e exerccios resolvidos, o contedo fundamental expresso no Sistema de Normali-
zao Contabilstica (SNC).

Cada captulo parte assim ao encontro das Normas Contabilsticas e de Relato Financeiro (NCRF) atravs de
uma estrutura inicialmente baseada na lgica sequencial do cdigo de contas, de modo a tornar o SNC ainda
Ficha Tcnica
mais acessvel aos estudantes e profissionais, especialistas ou potencialmente interessados em matrias ligadas
Contabilidade e ao Relato Financeiro.

Alguns dos recursos utilizados pelos seus autores incluem a apresentao da problemtica essencialmente ligada
Ttulo resoluo de cada caso ou exerccio proposto, as NCRF especificamente aplicveis (incluindo-se aqui a compara-
SNC Casos Prticos e Exerccios Resolvidos
o com a NCRF destinada s pequenas entidades, NCRF-PE), bem como uma proposta de resoluo atravs de
Autores
lanamentos em T e em dirio. Complementarmente, so ainda desenvolvidos comentrios resoluo e apon-
Rui M. P. Almeida, Maria do Cu Almeida, Ana Isabel Dias, Fbio de Albuquerque,Fernando Carvalho, Pedro Pinheiro tamentos fiscais sempre que se justifiquem em termos de complementao do contedo abordado no contexto
dos casos e exerccios propostos.

Os autores tiveram ainda a preocupao de aproximar o leitor ao contedo deste livro atravs de uma linguagem
Todos os direitos reservados de acordo com a Lei em vigor. Nenhuma parte desta obra pode ser reproduzida por acessvel e directa que torna a leitura agradvel e o esclarecimento de dvidas imediato, servindo assim como
qualquer processo, incluindo fotocpia ou gravao sem autorizao prvia e escrita do editor. Os transgressores documento de apoio fundamental actividade diria de tcnicos e estudantes.
so passveis de procedimento judicial.
Fica assim, disposio de todos os potenciais interessados, um documento que resultou de uma aturada pesquisa
e anlise tcnica, devidamente enquadrado com a realidade nacional.

Na sua elaborao, contamos com um conjunto muito alargado de pessoas e instituies que connosco colabora-
ram e para as quais gostaramos de deixar o nosso muito obrigado.

Editor O nosso primeiro agradecimento cabe, inevitavelmente, ao ISCAL Instituto Superior de Contabilidade e Adminis-
ATF Edies Tcnicas trao de Lisboa e, em particular, a todos os nossos colegas. Este nosso agradecimento ainda extensvel a algumas
atfedicoes@gmail.com entidades e instituies, nomeadamente, a OTOC Ordem dos Tcnicos Oficiais de Contas, a CNC Comisso
de Normalizao Contabilstica e demais entidades que se quiseram associar a este livro.
Composio Grfica
ATF Gorete Arajo e Silvia Garcia
Agradecer sempre uma tarefa complicada; existe o receio de esquecer algum a quem deveramos ter agrade-
cido e no o fizemos; valorizar aquele gesto simples ao qual no demos a devida importncia, mas que merecia a
ISBN: 978-989-96412-1-1 nossa especial ateno.

Depsito Legal: 364313/13 De qualquer modo, no poderamos deixar de destacar ainda a colaborao tcnica muito especial prestada pelos
seguintes amigos para a realizao deste livro, sendo consequentemente os seus co-autores: Dra. Maria Teresa Reis
Impresso e Acabamento (na vertente da fiscalidade), Dr. Lus Filipe Rijo, Dr. Porfrio Francisco Bentinho.
SIG - Sociedade Industrial Grfica Lda.

Local da Publicao: Cacm


A todos, uma vez mais, os nossos sinceros agradecimentos!
1 Edio: Abril 2010
Os autores
Reimpresso: Fevereiro 2011

2 Edio: Maro 2012

3 Edio: Setembro 2013


NDICE 5

NDICE

1. MEIOS FINANCEIROS LQUIDOS . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 17


1.1. Caixa e Bancos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 18
1.1.1. Contedo da Conta Caixa . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 19
1.1.2. Fundo Fixo de Caixa . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 20
1.1.3. Falha em caixa . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 21
1.1.4. Depsitos ordem com saldo credor . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 22
1.2. Moeda estrangeira . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 23
1.2.1. Aquisio de moeda e diferenas de cmbio no relato . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 23
1.3.Derivados . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 24
1.3.1. Futuros contratos de compra . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 27
1.3.2. Futuros contrato de compra com aquisio de activo . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 30
1.3.3. Futuros contrato de cobertura de risco de taxa de cmbio . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 33
1.3.4. Opes contrato de compra de uma opo de compra . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 34
1.3.5. Opes contrato de venda de uma opo de compra . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 36
1.3.6. Swap contrato de swap de taxa de juro . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 37
1.4. Instrumentos financeiros detidos para negociao . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 44
1.4.1. Aquisio de aces, alterao no seu justo valor e venda . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 44
1.4.2. Aquisio de aces em moeda estrangeira . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 45

2. CONTAS A RECEBER E A PAGAR . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 49


2.1.Clientes . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 52
2.1.1. Vendas e prestaes de servios . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 52
2.1.1.1. Venda a crdito . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 52
2.1.1.2. Venda com desconto de pronto pagamento . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 53
2.1.1.3. Prestao de servios com desconto na factura . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 55
2.1.1.4. Venda a um cliente residente noutro estado-membro . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 56
2.1.1.5. Venda com devoluo parcial . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 57
2.1.1.6. Venda com desconto concedido fora da factura . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 59
2.1.2. Venda com pagamento diferido . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 60
2.1.3. Titularizao de dvidas . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 64
2.1.3.1. Saque e pagamento . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 64
2.1.3.2. Saque e desconto . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 65
2.1.3.3. Saque, desconto, recmbio e novo saque . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 66
2.1.4. Adiantamentos de clientes . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 71
2.1.4.1. Adiantamento de cliente sem preo fixado . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 71
2.1.4.2. Adiantamento de cliente com preo fixado . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 73
2.1.5. Factoring . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 74
2.1.5.1. Factoring com recurso . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 74
2.1.5.2. Factoring sem recurso . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 76
2.1.6. Diferenas cambiais em clientes . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 77
2.1.6.1. Diferena cambial data de relato . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 78
2.1.6.2. Diferena cambial na liquidao da dvida . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 80
2.1.7. Imparidade e reverses . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 82
2.1.7.1. Perda por imparidade da dvida do cliente . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 83
2.1.7.2. Reverso de uma perda por imparidade . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 84
2.2.Fornecedores . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 84
2.2.1.Compras . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 85
2.2.1.1. Compra a crdito . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 85
2.2.1.2. Compra com desconto de pronto pagamento . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 86
2.2.1.3. Compra com desconto obtido fora da factura . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 87
2.2.1.4. Compra e devoluo parcial . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 89
2.2.1.5. Compra intracomunitria . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 90
2.2.1.6. Compra com factura em conferncia . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 92
2.2.1.7. Caso de Estudo Compra com pagamento diferido . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 92
2.2.2. Titularizao de dvidas . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 96
2.2.2.1. Aceite e pagamento . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 96
2.2.2.2. Aceite e reforma parcial . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 97
2.2.3. Adiantamentos aos fornecedores . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 99
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2.2.3.1. Adiantamento ao fornecedor sem preo fixado . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 99 3.4. Frmulas de custeio . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 182
2.2.3.2. Adiantamento ao fornecedor com preo fixado . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 101 3.4.1. Frmula de custeio Identificao especfica . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 182
2.2.4. Diferenas cambiais em fornecedores . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 103 3.4.2. Frmula de custeio FIFO . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 184
2.2.4.1. Diferena de cmbio data do relato . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 103 3.4.3. Frmula do custeio mdio ponderado . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 185
2.2.4.2. Diferena cambial na data da liquidao . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 105 3.5.Vendas e custo das mercadorias vendidas . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 187
2.2.5. Imparidade e reverses . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 107 3.5.1. Venda de mercadorias . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 187
2.2.5.1. Imparidade do adiantamento . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 107 3.5.2. Venda de mercadorias a um cliente residente noutro Estado-Membro . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 188
2.3.Pessoal . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 109 3.5.3. Venda de mercadorias a um cliente fora da Unio Europeia . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 190
2.3.1. Processamento e pagamento de salrios . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 110 3.5.4. Venda de mercadorias em condies de liquidao diferida reconhecimento da dvida ao custo . . . . . . . . 191
2.3.2. Processamento das frias e subsdio de frias . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 111 3.5.5. Venda de mercadorias com aplicao do mtodo do retalho . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 193
2.3.3. Adiantamento ao pessoaI . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 113 3.5.6. Vendas de mercadorias em poder de terceiros . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 195
2.4. Estado e outros entes pblicos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 114 3.6. Reclassificaes e regularizaes . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 196
2.4.1. Pagamento por conta de IRC . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 114 3.6.1. Autoconsumo de inventrios . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 196
2.4.2. Apuramento do imposto sobre o rendimento . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 115 3.6.2. Quebras em inventrios . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 197
2.4.3. Reteno na fonte por pagamento da renda de um imvel . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 117 3.6.3. Sobras em inventrios . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 198
2.4.4. Apuramento do IVA . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 118 3.6.4. Oferta de inventrios a clientes . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 198
2.5. Financiamentos obtidos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 120 3.6.5. Furto de inventrios cobertos por seguro . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 199
2.5.1. Emprstimo bancrio . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 121 3.7. Activos biolgicos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 201
2.5.2. Emprstimo com juros a pagar no perodo seguinte . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 123 3.7.1. Aquisio de activos biolgicos Consumveis . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 202
2.5.3. Emprstimo de participante do capital Suprimento . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 124 3.7.2. Aquisio de activos biolgicos De produo . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 203
2.6.Accionistas/Scios . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 126 3.7.3. Nascimento de activos biolgicos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 205
2.6.1. Subscrio e realizao de capital . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 127 3.7.4. Sementeira de activos biolgicos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 206
2.6.2. Distribuio de resultados . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 128 3.7.5. Preos ou valores no disponveis para os activos biolgicos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 207
3.7.6. Alteraes fsicas e alteraes de preos em activos biolgicos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 208
2.7. Fornecedores de investimentos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 129
2.7.1. Compra de um activo fixo tangvel a crdito . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 129
4.INVESTIMENTOS . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 213
2.7.2. Compra de um activo fixo tangvel com adiantamento . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 130
4.1. Investimentos Financeiros . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 213
2.8.Diferimentos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 132
4.1.1. Mtodo do custo . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 214
2.8.1. Seguro pago antecipadamente . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 132
4.1.1.1. Mtodo do custo aquisio de aces . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 215
2.8.2. Renda do ano seguinte paga antecipadamente . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 133
4.1.1.2. Mtodo do custo perda por imparidade . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 215
2.9. Provises, passivos contingentes e activos contingentes . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 135 4.1.2. Investimentos detidos at maturidade . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 217
2.9.1. Provises para garantias a clientes . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 136 4.1.2.1. Obrigaes no convertveis detidas at maturidade . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 218
2.9.2. Provises para matrias ambientais . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 137 4.1.3. Mtodo da equivalncia patrimonial . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 220
2.9.3. Provises para ttulos descontados . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 138 4.1.3.1. MEP Aquisio de participao de capital com goodwill . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 221
2.9.4. Provises para processos judiciais e passivos contingentes . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 138 4.1.3.2. MEP aquisio da participao com goodwill negativo . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 223
2.9.5. Activo contingente . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 139 4.1.3.3. MEP ajustamento de transio . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 224
4.1.3.4. MEP variao no resultado lquido . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 226
3. INVENTRIOS E ACTIVOS BIOLGICOS . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 143 4.1.3.5. MEP atribuio de resultados . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 227
3.1. Compras e entradas em armazm . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 144 4.1.3.6. MEP variaes no capital prprio e ajustamento pela depreciao do activo fixo tangvel . . . . . . . . . 228
3.1.1. Compra a crdito . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 144 4.1.4. Concentrao de actividades . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 230
3.1.2. Compra a crdito a uma associada . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 145 4.2. Activos Fixos Tangveis, Intangveis e Propriedades de Investimento . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 234
3.1.3. Compra com custos adicionais de transporte e manuseamento . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 147 4.2.1. Reconhecimento e mensurao inicial: Activos fixos tangveis intangveis e propriedades de investimento . . . 238
3.1.4. Compras intracomunitrias (moeda EUR) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 149 4.2.1.1. Aquisio de activos fixos tangveis . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 238
3.1.5. Compra intracomunitria (moeda GBP) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 150 4.2.1.1.1. Aquisio de activos fixos tangveis . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 239
3.1.6. Compra a um pas fora da Unio Europeia (moeda USD) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 152 4.2.1.1.2. Aquisio de activos fixos tangveis a uma associada . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 240
3.1.7. Compra com desconto de pronto pagamento . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 155 4.2.1.1.3. Aquisio com impostos dedutveis e no dedutveis . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 241
3.1.8. Compra com desconto comercial e com desconto de pronto pagamento . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 156 4.2.1.1.4. Aquisio com custos de transporte associados . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 243
3.1.9. Compra com condies de liquidao diferida . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 158 4.2.1.1.5. Aquisio com desconto de pronto pagamento . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 244
3.1.10. Compra Mercadorias em trnsito . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 162 4.2.1.1.6. Aquisio com desconto de pronto pagamento e desconto comercial . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 245
3.1.11. Adiantamentos em Inventrios com preo fixado . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 163 4.2.1.1.7. Aquisio com custos atribuveis e no atribuveis aquisio . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 247
3.2. Produo prpria (reconhecimento e mensurao inicial) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 164 4.2.1.1.8. Aquisio com custos comuns e especficos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 249
3.2.1. Custo de produo . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 165 4.2.1.1.9. Aquisio com custos de manuteno associados . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 251
3.2.2. Custo de Produo Na situao de sobreactividade . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 166 4.2.1.1.10. Aquisio com custos de desalfandegamento e diferenas cambiais . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 253
3.2.3. Produo prpria Capitalizao dos custos dos emprstimos aos inventrios . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 167 4.2.1.1.11. Aquisio com sobressalentes e equipamentos de servio . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 256
3.2.4. Produo simultnea (conjunta) e subproduto . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 170 4.2.1.1.12. Aquisio de um equipamento biolgico . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 258
3.3. Ajustamentos/Perdas por imparidade e Reverses . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 172 4.2.1.1.13. Aquisio de um equipamento de segurana . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 260
3.3.1. Ajustamento/perda por imparidade em mercadorias . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 172 4.2.1.1.14. Adiantamento para a aquisio de activos fixos tangveis . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 261
3.3.2. Ajustamento/perda por imparidade em inventrios (grupo de mercadorias) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 174 4.2.1.1.15. Aquisio com condies de liquidao diferida . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 263
3.3.3. Ajustamento/perda por imparidade em matrias-primas e produtos acabados . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 175 4.2.1.2. Construo/desenvolvimento de activos fixos tangveis . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 268
3.3.4. Ajustamento/perda por imparidade em mercadorias sob contratos de venda firme . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 176 4.2.1.2.1. Custos incorporveis aos activos em curso custos prvios ao incio da obra . . . . . . . . . . . . . . . . . 269
3.3.5. Ajustamento/perda por imparidade em mercadorias e/ou provises para contratos onerosos . . . . . . . . . . . . 178 4.2.1.2.2. Custos incorporveis aos activos em curso custos at concluso . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 271
3.3.6. Ajustamento/perda por imparidade seguido de venda . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 179 4.2.1.2.3. Capitalizao dos custos dos emprstimos obtidos aos activos em curso . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 274
3.3.7. Reverso do ajustamento/perda por imparidade em mercadorias . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 180 4.2.1.3. Aquisio de e transferncias para propriedades de investimento (PI) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 279
8 SNC C ASOS PRTICOS E EXERCCIOS RESOLVIDOS NDICE 9

4.2.1.3.1. Imveis para uso prprio e para a obteno de rendimentos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 280 4.2.3.2.1. Troca de activos sem dinheiro envolvido (com ganho na transaco) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 386
4.2.1.3.2. Transferncia de inventrios para PI (modelo do custo) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 283 4.2.3.2.2. Troca de activos sem dinheiro envolvido (com perda na transaco) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 388
4.2.1.3.3. Transferncia de inventrios para PI (modelo do justo valor) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 284 4.2.3.2.3. Troca de activos com dinheiro envolvido na transaco . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 389
4.2.1.3.4. Transferncia de activos fixos tangveis para PI (modelo do custo) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 286 4.2.3.2.4. Troca de activos sem ganhos ou perdas na transaco . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 390
4.2.1.3.5. Transferncia de activos fixos tangveis para PI (modelo do justo valor) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 288 4.2.4.Locaes . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 391
4.2.1.4. Aquisio de activos intangveis . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 290 4.2.4.1. Locao operacional . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 392
4.2.1.4.1. Aquisio de activos intangveis . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 291 4.2.4.2. Locao financeira . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 394
4.2.1.4.2. Aquisio com custos atribuveis e no atribuveis aquisio . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 292 4.2.4.3. Venda seguida de locao (Sales lease-back) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 396
4.2.1.4.3. Aquisio de activos intangveis associados a activos fixos tangveis . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 294 4.2.4.4. Depreciao de activos em regime de locao financeira . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 399
4.2.1.5. Pesquisa e desenvolvimento (I & D) de activos intangveis . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 296 4.2.5. Subsdios relacionados com activos fixos tangveis (AFT) e activos intangveis (AI) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 400
4.2.1.5.1. Pesquisa e desenvolvimento de projectos gerados internamente . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 297 4.2.5.1. Subsdio (monetrio) no reembolsvel para a aquisio de um AFT . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 401
4.2.1.5.2. Pesquisa e desenvolvimento de um website . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 299 4.2.5.2. Subsdio (no monetrio) no reembolsvel para a aquisio de um AFT . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 402
4.2.1.5.3. Pesquisa e desenvolvimento no mbito de direitos de concesso . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 301 4.2.5.3. Subsdio (monetrio) no reembolsvel para a aquisio de um AI . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 403
4.2.1.5.4. Custos de emprstimos obtidos para projectos de pesquisa e desenvolvimento . . . . . . . . . . . . . . 303 4.2.5.4. Subsdio (no monetrio) no reembolsvel para a aquisio de um AI . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 405
4.2.2. Mensurao subsequente: Activos fixos tangveis, intangveis, propriedades de investimento 4.2.5.5. Subsdio ao investimento (no reembolsvel) associado a um activo deprecivel . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 406
e o caso especfico dos activos no correntes detidos para venda . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 305 4.2.5.6. Subsdio ao investimento (no reembolsvel) associado a um activo deprecivel
4.2.2.1. Depreciaes e Amortizaes . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 305 e o impacto dos impostos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 408
4.2.2.1.1. Aplicao do mtodo da linha recta (quotas constantes) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 308 4.2.5.7. Subsdio ao investimento associado a um activo no deprecivel/amortizvel . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 411
4.2.2.1.2. Aplicao do mtodo do saldo decrescente (quotas degressivas) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 309
4.2.2.1.3. Aplicao do mtodo das unidades de produo . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 311 5. CAPITAL, RESERVAS E RESULTADOS TRANSITADOS . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 417
4.2.2.1.4. Comparao entre os mtodos de depreciao utilizados . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 313 5.1. Constituio de Sociedade . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 417
4.2.2.1.5. Depreciao de activos com valor residual . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 314 5.1.1. Constituio de sociedade por quotas . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 417
4.2.2.1.6. Depreciao de activos e a problemtica dos impostos diferidos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 315 5.1.2. Constituio de sociedade annima . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 418
4.2.2.1.7. Depreciao por componentes com custos de remoo . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 318
5.2. Aumento de Capital . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 420
4.2.2.1.8. Grandes revises com substituio de partes significativas . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 320
5.2.1. Aumento de Capital Incorporao de reservas e transformao de suprimentos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 421
4.2.2.1.9. Sobressalentes e equipamentos de servio . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 322
5.2.2. Aumento de capital por emisso de novas aces . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 422
4.2.2.1.10. Alterao da estimativa de vida til de activos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 324
5.2.3. Aumento de capital por emisso de novas aces com rateio . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 423
4.2.2.1.11. Depreciao de um imvel reconhecido nas propriedades de investimento . . . . . . . . . . . . . . . . . 325
4.2.2.1.12. Amortizao de activos intangveis . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 326 5.3. Reduo de Capital . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 425
4.2.2.1.13. Amortizao de um activo intangvel com valor residual . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 327 5.3.1. Reduo de capital para cobertura de prejuzos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 425
4.2.2.1.14. Activo fixo tangvel adquirido em associao com um activo intangvel . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 328 5.3.2. Reduo de capital motivada pela sada de um scio . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 426
4.2.2.2. Perdas por imparidade . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 329 5.4. Aplicao de Resultados . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 427
4.2.2.2.1. Perda por imparidade em activos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 332 5.4.1. Aplicao de resultados com disponibilizao de dividendos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 428
4.2.2.2.2. Reverso de uma perda por imparidade anteriormente reconhecida . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 333 5.4.2. Aplicao de resultados com gratificaes ao pessoal . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 429
4.2.2.2.3. Perda por imparidade atravs da avaliao do valor de uso . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 335 5.5. Aces (Quotas) prprias . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 431
4.2.2.2.4. Perda por imparidade de uma unidade geradora de caixa . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 336 5.5.1. Aquisio de aces prprias a desconto . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 431
4.2.2.2.5. Perda por imparidade e a problemtica dos impostos diferidos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 338 5.5.2. Alienao de Aces prprias a prmio . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 433
4.2.2.2.6. Perda por imparidade em activos intangveis de vida til indefinida . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 340 5.5.3. Aquisio e alienao de aces prprias . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 434
4.2.2.2.7. Perda por imparidade em propriedades de investimento . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 342
5.6. Prestaes Suplementares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 436
4.2.2.3. Modelo de revalorizao dos activos fixos tangveis (AFT) e intangveis (AI) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 344
5.6.1. Prestaes Suplementares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 436
4.2.2.3.1. Revalorizao de AFT no depreciveis . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 346
4.2.2.3.2. Revalorizao de AFT com anulao das depreciaes acumuladas . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 348 5.7. Subsdios e Doaes . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 437
4.2.2.3.3. Revalorizao de AFT com reexpresso das depreciaes acumuladas . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 349 5.7.1. Subsdios do governo para activos com vida til definida . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 438
4.2.2.3.4. Revalorizao de AFT depreciveis e no depreciveis . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 350 5.7.2. Subsdios do governo para activos com vida til indefinida . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 439
4.2.2.3.5. Revalorizao de AFT e a problemtica dos impostos diferidos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 353 5.7.3.Doaes . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 441
4.2.2.3.6. Revalorizao de AI com anulao das depreciaes acumuladas . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 357 5.8. Dividendos antecipados . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 441
4.2.2.3.7. Revalorizao de AI com reexpresso das depreciaes acumuladas . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 359 5.8.1. Dividendos antecipados . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 442
4.2.2.3.8. Revalorizao de AI e a problemtica dos impostos diferidos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 360 5.9. Remio de aces . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 443
4.2.2.3.9. Activos cujo justo valor no pode ser obtido fiavelmente . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 363 5.9.1. Remio de aces preferenciais . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 443
4.2.2.4. Modelo do justo valor aplicvel s propriedades de investimento . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 364
5.10. Amortizao de aces/quotas . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 444
4.2.2.4.1. Modelo do justo valor em propriedades de investimentos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 365
5.10.1. Amortizao de quota sem reduo de capital . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 445
4.2.2.4.2. Modelo do justo valor e a problemtica dos impostos diferidos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 367
5.10.2. Amortizao de aces com reduo de capital . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 447
4.2.2.4.3. Propriedades de investimentos cujo justo valor no pode ser obtido fiavelmente . . . . . . . . . . . . . 369
4.2.2.5. O caso especfico dos activos no correntes detidos para venda . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 370 5.11. Ajustamentos em activos financeiros . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 448
4.2.2.5.1. Reclassificao de um activo para activos no correntes detidos para venda . . . . . . . . . . . . . . . . . . 371 5.11.1. Aplicao do mtodo de equivalncia patrimonial . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 448
4.2.3. Desreconhecimento: Activos fixos tangveis, intangveis, propriedades de investimento 5.12. Excedentes de revalorizao . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 450
e o caso especfico dos activos no correntes detidos para venda . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 374 5.12.1. Excedentes de revalorizao . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 451
4.2.3.1. Desreconhecimento por alienao, sinistro e abate . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 374 5.13. operaes com capital . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 453
4.2.3.1.1. Alienao do activo fixo tangvel associado a um activo intangvel . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 376
4.2.3.1.2. Alienao de activos reclassificados para activos no correntes detidos para venda . . . . . . . . . . . . 377 6.GASTOS . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 459
4.2.3.1.3. Sinistro relacionado com activos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 379
6.1. Custo das mercadorias vendidas e das matrias consumidas . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 460
4.2.3.1.4. Abate de activos sem valor residual . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 381
6.1.1. Apuramento do custo da mercadoria vendida em sistema de inventrio permanente . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 460
4.2.3.1.5. Abate de activos alienao em estado de sucata . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 382
6.1.2. Apuramento do custo da mercadoria vendida em sistema de inventrio intermitente . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 461
4.2.3.2. Troca de activos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 384
10 SNC C ASOS PRTICOS E EXERCCIOS RESOLVIDOS

6.2. Fornecimentos e servios externos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 462


6.2.1. Fornecimentos e servios externos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 463
6.2.2. Periodizao econmica Fornecimentos e servios externos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 464
6.3. Gastos com o pessoal . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 465
6.3.1. Processamento das remuneraes mensais . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 466
6.4. Gastos de depreciao e amortizao . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 467
6.4.1. Depreciao e amortizao de activos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 468
6.5. Perdas por imparidade . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 469
6.5.1. Perdas por imparidade em dvidas a receber . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 469
6.5.2. Perdas por imparidade em inventrios . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 470
6.6. Perdas por redues de justo valor . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 471
6.6.1. Perdas por redues de justo valor em instrumentos financeiros . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 471
6.7. Provises do perodo . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 473
6.7.1.Impostos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 473
6.7.2. Processos judiciais em curso . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 473
6.8. Outros Gastos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 474
6.8.1. Descontos de pronto pagamento concedidos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 475
6.8.2. Dvidas incobrveis . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 475
6.8.3. Perdas em inventrios e em investimentos no financeiros . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 476
6.8.4. Perdas motivadas pela alienao de activos fixos tangveis . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 477
6.9. Gastos e perdas de financiamento . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 478
6.9.1. Emprstimo em moeda estrangeira . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 478

7. RENDIMENTOS (INCLUI CONTRATOS DE CONSTRUO) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 483


7.1.Vendas . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 486
7.1.1. Venda de mercadorias, produtos acabados e subprodutos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 486
7.1.2. Vendas com desconto comercial (includo na factura) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 488
7.1.3. Devoluo de vendas e desconto comercial (fora da factura) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 489
7.2. Prestaes de servios (inclui contratos de construo) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 491
7.2.1. Reconhecimento do rdito relativo prestao de servios . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 491
7.2.2. Separao do rdito das vendas do rdito relativo prestao de servios . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 493
7.2.3. Contratos de construo: Rendimentos imputveis a um projecto em curso . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 495
7.2.4. Contratos de construo: Rendimentos e gastos imputveis a um projecto em curso . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 498
7.3.Variaes nos inventrios da produo . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 501
7.4.Trabalhos para a prpria entidade . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 503
7.5. Subsdios explorao . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 505
7.6.Reverses . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 506
7.6.1. Reverso de imparidade em activos fixos tangveis . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 506
7.6.2. Reverso do ajustamento/imparidade em inventrios . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 508
7.6.3. Reverso de imparidade em dvidas a receber . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 509
7.7. Ganhos por aumento de justo valor . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 510
7.7.1. Ganhos por aumento de justo valor em propriedades de investimento . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 510
7.7.2. Ganhos por aumento de justo valor em instrumentos financeiros . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 511
7.8. Outros rendimentos e ganhos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 513
7.8.1. Rendimentos derivados da negociao de royalties . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 513
7.8.2. Alienao de activos fixos tangveis . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 514
7.8.3. Rendimentos e ganhos em associadas: Aplicao do MEP . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 515
7.8.4. Imputao dos subsdios para investimentos aos rendimentos do perodo . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 516
7.8.5. Rendimentos de propriedades de investimento . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 518
7.9. Juros e outros rendimentos similares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 519
7.9.1. Juros de depsitos bancrios . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 519
7.9.2. Separao do rdito de vendas do rdito de juros . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 520

8. OPERAES DE ENCERRAMENTO . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 527


8.1. Operaes de regularizao, apuramento de resultados, Balano e Demonstrao dos Resultados . . . . . . . . . . 527
8.1.1. Operaes de regularizao . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 528
8.1.2. Ajustamento em activos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 530
8.1.3. Apuramento do Custo da Mercadoria Vendida . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 531
8.1.4. Apuramento de resultados e elaborao das demonstraes financeiras . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 532
INTRODU O 11

Introduo

A aprovao do Decreto-Lei n 158/2009, de 13 de Julho, que revogou o POC e Directrizes Contabilsticas[1],


marca uma significativa alterao no referencial contabilstico nacional, que inclui mudanas no pensar e no fazer
a Contabilidade. O mbito de aplicao do SNC (Sistema de Normalizao Contabilstica), fundamentalmente ba-
seado nas Normas Internacionais de Contabilidade emitidas pelo IASB (International Accounting Standards Board,
e endossadas pela UE) abarca uma significativa percentagem das empresas nacionais. De facto, esta mudana de
referencial contabilstico (de um sistema baseado em regras para um sistema baseado em princpios) representa
uma mudana substancial na forma de preparao, apresentao e divulgao do relato divulgado pelas empresas
nacionais.

A CNC (Comisso de Normalizao Contabilstica), organismo nacional responsvel pela normalizao contabi-
lstica, introduziu ainda no sistema de normalizao contabilstica portugus um conjunto de informao adaptada
s pequenas entidades, designadamente, atravs de modelos prprios de demonstraes financeiras, em verso
reduzida, e a substituio de um conjunto de normas contabilsticas e de relato financeiro (NCRF) por uma nica
norma (NCRF-PE), semelhana do que j contempla o normativo espanhol ou o prprio IASB, que j publicou,
em Julho de 2009, uma norma especialmente destinada s entidades com necessidades de relato mais reduzidas
(IFRS for SMEs). A NCRF-PE apresentada, de acordo com o Decreto-Lei n 158/2009[2], do seguinte modo:

A Norma contabilstica e de relato financeiro para pequenas entidades (NCRF -PE), que, de forma
unitria e simplificada, contempla os tratamentos de reconhecimento, de mensurao, de apresentao
e de divulgao que, do cmputo dos consagrados nas NCRF, so considerados como os pertinentes e
mnimos a ser adoptados por entidades cuja dimenso no ultrapasse dois dos trs limites seguintes, salvo
quando por razes legais ou estatutrias tenham as suas demonstraes financeiras sujeitas a certificao
legal de contas:

Total do Balano: 1 500 000;


Total de vendas lquidas e outros rendimentos: 3 000 000;
Nmero de trabalhadores empregados em mdia durante o exerccio: 50.

Objectivo e abrangncia do livro


O objectivo deste livro desenvolver um amplo conjunto de informao que auxilie os estudantes, professores,
contabilistas, tcnicos oficiais de contas, revisores oficiais de contas, auditores, gestores e pblico em geral, no con-
texto do normativo contabilstico nacional (SNC).

Nesse sentido, este livro apresenta um amplo conjunto de exerccios resolvidos e casos prticos, numa abordagem
multidisciplinar que abrange as seguintes reas:

MEIOS FINANCEIROS LQUIDOS (caixa, depsitos ordem e outros depsitos e instrumentos


financeiros),onde se incluem, de entre outras, as seguintes problemticas:
a problemtica dos saldos em moeda estrangeira;
rendimentos derivados de depsitos;
instrumentos financeiros detidos para negociao e outros cujas variaes so reconhecidas nos resulta-
dos do perodo em que tais variaes se verificam;
a problemtica dos derivados no contexto dos instrumentos financeiros;
[1] O Plano Oficial de Contabilidade manteve-se em vigor desde 1977, embora tenha passado, desde ento, por algumas alteraes, uma das
mais importantes ocorridas em 1989, com o Decreto-Lei n 410/89, de 21 de Novembro, a partir da entrada de Portugal na ento Comu-
nidade Econmica Europeia, ocorrida em 1986. Destaque-se ainda a alterao introduzida pelo Decreto-Lei n. 35/2005, de 17 de Fevereiro,
que visava assegurar a coerncia entre a legislao contabilstica comunitria e as normas internacionais de contabilidade, em vigor desde 1
de Maio de 2002.
[2] Este Decreto-Lei foi alterado pela Lei n 20/2010 de 23 de Agosto que alargou o conceito de pequenas entidades para efeitos de aplica-
o do SNC (esta alterao j esta vertida neste livro).
12 SNC C ASOS PRTICOS E EXERCCIOS RESOLVIDOS INTRODU O 13

CONTAS A RECEBER E A PAGAR (clientes, fornecedores, pessoal, Estado e outros entes pblicos, financia- CAPITAL PRPRIO (capital, aces (quotas) prprias, outros instrumentos de capital prprio, prmios de
mentos, accionistas/scios, outras contas a receber e a pagar, diferimentos e provises), onde se incluem, de emisso, reservas, resultados transitados, ajustamentos em activos financeiros, excedentes de revalorizao de
entre outras, as seguintes problemticas: activos fixos tangveis e intangveis e outras variaes no capital prprio), onde se incluem, de entre outras, as
possveis mtodos de mensurao dos activos e passivos financeiros; seguintes problemticas:
reconhecimento de perdas por imparidades em activos financeiros; a emisso dos diversos instrumentos de capital prprio;
o tratamento contabilstico relativo titularizao de dvidas; a aquisio e alienao de aces (quotas) prprias;
financiamentos obtidos e respectivos custos associados sua obteno; variaes reconhecidas no capital prprio decorrentes de ajustamentos em activos financeiros e excedentes
de revalorizao de activos fixos tangveis e intangveis;
operaes relacionadas com os accionistas/scios;
a amortizao e remisso de capital;
a problemtica dos diferimentos (gastos e rendimentos a reconhecer);
a aplicao do resultado do perodo anterior;
o reconhecimento de provises , bem como dos ativos e passivos contingentes;
os subsdios ao investimento reconhecidos no capital prprio.
INVENTRIOS E ACTIVOS BIOLGICOS (compras, mercadorias, matrias-primas, subsidirias e de consu-
mo, produtos acabados e intermdios, subprodutos, desperdcios, resduos e refugos, produtos e trabalhos em GASTOS (custo dos inventrios vendidos e das matrias consumidas, fornecimentos e servios externos,
curso, activos biolgicos, reclassificao e regularizao de inventrios e activos biolgicos e os adiantamentos gastos com o pessoal, gastos de depreciao e de amortizao, perdas por imparidade, perdas por redues de
por conta de compras), onde se incluem, de entre outras, as seguintes problemticas: justo valor, provises do perodo, outros gastos e perdas e gastos e perdas de financiamento), onde se incluem,
o custo da compra de inventrios (formao do custo da compra); de entre outras, as seguintes problemticas:
o reconhecimento de ajustamentos (perdas por imparidade) em inventrios; o reconhecimento de gastos relacionados com as diferentes naturezas, o que implica a anlise do momento
e da quantia a reconhecer como gasto do perodo;
o custo da produo de inventrios e, nesse contexto, a produo em curso, produtos acabados, bem
como produtos resultantes desse processo;
RENDIMENTOS (vendas, prestaes de servios, variaes nos inventrios de produo, trabalhos para a
a reclassificao e regularizao de inventrios e os adiantamentos reconhecidos em inventrios; prpria entidade, subsdios explorao, reverses, ganhos por aumentos do justo valor, outros rendimentos
a problemtica especfica dos activos biolgicos; e ganhos e juros e outros rendimentos similares), onde se incluem, de entre outras, as seguintes problemticas:
o reconhecimento de rendimentos relacionados com as diferentes naturezas, o que implica a anlise do
INVESTIMENTOS FINANCEIROS (investimentos em subsidirias, em associadas, em entidades conjuntamen-
momento e da quantia a reconhecer como rendimento do perodo;
te controladas, investimentos noutras empresas e investimentos detidos at maturidade), onde se incluem, de
entre outras, as seguintes problemticas:
OPERAES DE ENCERRAMENTO E RESULTADOS POR ACO ,onde se incluem, de entre outras, as se-
reconhecimento dos diferentes tipos de investimentos financeiros; guintes problemticas:
possveis mtodos de mensurao aplicveis aos investimentos financeiros; o apuramento do resultado no final do perodo de relato;
rendimentos associados aos investimentos financeiros efectuados; elaborao de Balano e Demonstrao dos Resultados;
as concentraes de actividades empresariais. acontecimentos aps a data do Balanco

CONSOLIDAO (aplicvel s subsidirias e entidades conjuntamente controladas, a obrigatoriedade, dis-


elaborao da Demonstrao de Fluxos de Caixa
pensa e excluso da consolidao), onde se incluem, de entre outras, as seguintes problemticas: elaborao da Demonstrao das Alteraes no Capital Prprio
a aplicao do mtodo da consolidao integral (incluindo o reconhecimento de interesses minoritrios e alteraes politicas, alteraes de estimativas e erros
os ajustamentos decorrentes das transaces intragrupo); e operaes de regularizao; e
a aplicao do mtodo da consolidao proporcional; resultado por aco.

INVESTIMENTOS NO FINANCEIROS (propriedades de investimentos, activos fixos tangveis, activos in-


As situaes desenvolvidas no livro resultam em impactos nas diferentes reas das demonstraes financeiras obri-
tangveis, investimentos em curso e o caso especfico dos activos no correntes detidos para venda), onde se gatrias, nomeadamente, no Balano, Demonstrao dos Resultados por naturezas, demonstrao das alteraes
incluem, de entre outras, as seguintes problemticas: no capital prprio, demonstrao dos fluxos de caixa pelo mtodo directo, bem como no anexo, para as quais se
custos incorporveis aos activos adquiridos e activos em curso, onde se incluem, em determinadas circuns- apresentam propostas de resoluo, de modo a dar cumprimento integral ao preconizado no SNC.
tncias, o custo dos emprstimos obtidos;
a transferncia de activos fixos tangveis para propriedades de investimento; No sentido de reforar e complementar o enquadramento terico relacionado com a resoluo de cada um dos
casos e exerccios resolvidos que aqui se apresentam sugerimos a consulta do livro SNC Explicado[3].
os possveis modelos de mensurao subsequente aplicveis aos activos fixos tangveis e intangveis, no-
meadamente, o modelo do custo ou modelo da revalorizao; e, relativamente s propriedades de inves-
Desejamos a todos uma boa leitura!
timento, o modelo do custo ou o modelo do justo valor;
as depreciaes e amortizaes;
o reconhecimento (e reverso) de perdas por imparidade;
o caso especfico dos activos no correntes detidos para venda;
o desreconhecimento de activos (por alienao, abate, sinistro, etc);
o caso especfico da troca de activos (reconhecimento e simultneo desreconhecimento de activos).
[3] Almeida, Rui Pais; Dias, Ana Isabel e Carvalho, Fernando, SNC Explicado, ATF Edies.
ESTRUTURA DO LIVRO 15

Estrutura do Livro

O livro foi estruturado de modo a permitir uma abordagem sistmica e sequencial que consolide os contedos
abordados. Nesse sentido, prope-se uma metodologia padro na apresentao e resoluo dos casos/exerccios
que seguidamente se apresenta.

Passo a Passo

Base Conceptual
A abordagem terica dos temas desenvolvidos um ponto de partida importante em qualquer per-
curso de aprendizagem. Nesse sentido, a cada ponto abordado efectuada uma breve resenha terica
que enquadra e possibilita uma eficaz compreenso do contedo. No enquadramento terico so evi-
denciadas as diferenas entre as NCRF e a NCRF-PE. Caso existam distintos tratamentos contabilsticos
entre os referidos normativos, sero efectuadas menes especficas acerca das diferenas encontradas.

Enunciado
Para cada enquadramento terico efectuado sero apresentados um conjunto abrangente de casos
e exerccios, que possibilitem a aquisio de competncias no mbito da temtica referenciada. Os
exerccios e casos so apresentados numa sequncia tal que reflectem, gradativamente, um aumento
na complexidade da problemtica em causa, permitindo a cada leitor encontrar situaes que mais
adequadamente espelham as suas necessidades.

O enquadramento terico permite ainda contextualizar e enquadrar o leitor na temtica abordada, sendo pos-
teriormente remetido para os exerccios e casos ilustrativos dos conceitos apresentados. A conceptualizao e
frmulao do problema so, assim, o ponto de partida para a resoluo dos exerccios e casos propostos.

A resoluo dos exerccios e casos pressupe, desse modo, a conjugao dos seguintes elementos:

a identificao da problemtica subjacente ao enunciado apresentado;

o enquadramento normativo (NCRF e NCRF-PE) especificamente relacionado com o exerccio e caso


proposto;

uma proposta de contabilizao em termos de razo esquemtico (Ts) e de lanamentos em dirio;

a fundamentao terica relevante para a resoluo;

comentrios resoluo, sempre que se mostrem adequados para a melhor justificao das opes pro-
postas; e

o apontamento fiscal e jurdico subjacente resoluo, sempre que se mostre relevante.

Problemtica
A problemtica reflecte os temas objecto dos exerccios e casos propostos, assim como as questes que
permitem desenvolver convenientemente a resoluo.
16 SNC C ASOS PRTICOS E EXERCCIOS RESOLVIDOS ESTRUTURA DO LIVRO 17

Problemtica e enquadramento normativo


NCRF Aplicveis
O enquadramento normativo identifica a norma ou normas contabilsticas e de relato financeiro que
esto subjacentes ao tratamento contabilstico adequado resoluo dos exerccios e casos propostos.
O referido enquadramento efectuado em termos de NCRF e NCRF-PE, de modo a permitir uma ade-
quada comparao entre estas, identificando ainda as diferenas e lacunas existentes na NCRF-PE face
ao referencial contabilstico prescrito nas NCRF.

Razo (Ts)
A resoluo dos exerccios e casos propostos, no que diz respeito contabilizao, inicialmente apre-
sentada em termos de razo (Ts), permitindo ao leitor uma anlise mais rpida, directa e abrangente das
implicaes decorrentes do tratamento contabilstico proposto para a resoluo do enunciado.

Dirio
A resoluo dos exerccios e casos no modelo de dirio permite uma anlise mais objectiva e detalhada
do impacto de um determinado tratamento contabilstico. Os dirios esto relacionados com a repre- A problemtica uma sntese dos conceitos e operaes-chave que permitem a resoluo do enunciado proposto.
sentao esquemtica no razo (Ts) atravs de um idntico nmero de lanamento e descrio. Os As NCRF especificamente aplicveis identificam as NCRF e os pargrafos que consideramos mais relevantes
clculos auxiliares so apresentados na sequncia de cada lanamento ou remetidos para a parte final da para a resoluo. Na parte referente NCRF-PE identificamos os pargrafos equivalentes dessa norma. Sempre
resoluo, se esta ltima forma se mostrar mais apropriada. que se mencione o 2.3 da NCRF-PE, significa que no existe disposio especificamente aplicvel no contexto
da NCRF-PE e, na existncia de lacuna, recorre-se NCRF aplicvel. Caso nenhuma referncia seja efectuada
significa que a resoluo segundo as NCRF ou a NCRF-PE substancialmente similar.
Apontamentos Fiscal/Jurdico
Os apontamentos fiscais e/ou jurdicos so inseridos nas resolues sempre que se justifique um maior
detalhe nestas reas, permitindo ao leitor o esclarecimento de questes relacionadas com o tratamento
contabilstico proposto, nomeadamente, a partir dos impactos das matrias de ndole fiscal e/ou jurdica Contabilizao
no mbito da Contabilidade.

Comentrio Resoluo
Os comentrios resoluo apresentam-se, sempre que se julguem pertinentes, como sugestes dos auto-
res relativamente possibilidade de adopo de distintos procedimentos contabilsticos ou, ainda, na adop-
o de tratamentos que auxiliem os preparadores na obteno de informao gerada pela Contabilidade.

A metodologia de resoluo dos casos e exerccios acima apresentada revela-se, em nossa opinio, um meio condu-
cente a uma eficaz compreenso das matrias abordadas, quer na sua vertente prtica que na sua vertente terica.

A titulo exemplificativo e, caso estivssemos a analisar o caso da perda por imparidade e a problemtica dos im-
postos diferidos, teramos aps uma introduo de ndole conceptual o seguinte conjunto de elementos:

Enunciado

Na sequncia da contabilizao deste facto, so apresentados os eventuais apontamentos fiscais e comentrios dos
autores resoluo, sendo que ambas as referncias reflectem sugestes e enquadramento mais abrangentes que
o processo de reconhecimento propriamente dito.
18 SNC C ASOS PRTICOS E EXERCCIOS RESOLVIDOS

Normas Contabilsticas e de Relato Financeiro (NCRF)


As NCRF esto estruturadas por temas (tipo de factos contabilsticos) tendo sido emitidas um conjunto de 28
NCRF que podem ser visualizadas no quadro seguinte:

N. Normas Contabilsticas e de Relato Financeiro


1 Estrutura e Contedo das Demosntraes Financeiras
2 Demonstrao de Fluxos de Caixa
3 Adopo pela primeira vez das NCRF
4 Polticas Contabilsticas, Alteraes nas Estimativas Contabilsticas e Erros
5 Divulgao de Partes Relacionadas
6 Activos Intangveis
7 Activos Fixos Tangveis
8 Activos No Correntes Detidos para Venda e Unidades Operacionais Descontinuadas
9 Locaes
10 Custos de Emprstimos Obtidos
11 Propriedades de Investimento
12 Imparidade de Activos
13 Interesses de Empreendimentos Conjuntos e Investimentos em Associados
14 Concentraes de Actividades Empresarias
15 Investimentos em Subsidirias e Consolidao
16 Explorao e Avaliao de Recursos Minerais
17 Agricultura
18 Inventrios
19 Contratos de Construo
20 Rdito
21 Provises, Passivos Contingentes e Activos Contingentes
22 Contabilizao dos Subsdios do Governo e Divulgao de Apoios do Governo
23 Os efeitos de Alteraes em Taxas de Cmbio
24 Acontecimentos Aps a Data do Balano
25 Impostos sobre o Rendimento
26 Matrias Ambientais
27 Instrumentos Financeiros
28 Benefcios dos Empregados

O conjunto do normativo que estrutura o SNC formado no s pelas NCRF mas tambm pelas normas inter-
pretativas (NI 1 - Consolidao - entidade de finalidades especiais e NI 2 - Uso de tcnicas de valor presente para
mensurar o valor de uso). Alm destas normas pode-se recorrer, nas condies definidas no DL 158/2009 (que
recomendamos a leitura), s normas do IASB, que emite as IAS e as IFRS, bem como as interpretaes a estas
normas, as SIC e as IFRIC.
1.
MEIOS
FINANCEIROS
LQUIDOS
1. MEIOS FINANCEIROS LQUIDOS 21

1. MEIOS FINANCEIROS LQUIDOS

Em meios financeiros lquidos devem ser reconhecidos os activos e passivos que sejam caixa, depsitos bancrios
(depsitos ordem e outros depsitos bancrios)[1] e outros instrumentos financeiros. Estes activos e passivos
financeiros enquadram-se no mbito da NCRF 27 Instrumentos Financeiros (conforme o 4 da NCRF 27, a de-
finio de instrumento financeiro resume-se a um contrato que d origem a um activo financeiro numa entidade
e a um passivo financeiro ou instrumento de capital prprio noutra entidade).

ainda de referir que as notas de enquadramento do SNC referem que a classe 1 Meios Financeiros Lquidos se
destina a registar os meios financeiros lquidos que incluem quer o dinheiro e depsitos bancrios, quer todos os
activos ou passivos financeiros mensurados ao justo valor, cujas alteraes sejam reconhecidas na Demonstrao
dos Resultados. Neste sentido, as notas de enquadramento limitam ao reconhecimento nesta classe os activos e
passivos financeiros que estejam mensurados ao justo valor atravs de resultados (cf. alnea b) do 11 da NCRF 27)

A classe de meios financeiros lquidos constituda, de acordo com a Portaria n 1011/2009 de 9 de Setembro,
por quatro contas de 1 grau:
A conta 11 Caixa, que reconhece o dinheiro em caixa,
A conta 12 Depsitos ordem, que diz respeito aos meios financeiros disponveis em contas ordem nas
instituies financeiras.
A conta 13 Outros depsitos bancrios, cujo contedo formado pelos depsitos bancrios que no
sejam ordem e que tenham caractersticas especficas, que por vezes impem alguma limitao ao seu
uso, mas que so facilmente convertveis em quantias conhecidas de dinheiro.
A conta 14 Outros instrumentos financeiros, cujo objectivo reconhecer todos os instrumentos financei-
ros que no sejam caixa (conta 11) ou depsitos bancrios que no incluam derivados (contas 12 e 13)
que sejam mensurados ao justo valor, cujas alteraes sejam reconhecidas na Demonstrao dos Resul-
tados. Consequentemente, excluem-se desta conta os restantes instrumentos financeiros que devam ser
mensurados ao custo, custo amortizado ou mtodo da equivalncia patrimonial (classe 2 ou conta 41).
(Notas de Enquadramento - SNC)

Caixa, depsitos ordem, outros depsitos bancrios, derivados, instrumentos financeiros detidos para negociao
e outros activos e passivos financeiros so reconhecidos na classe 1, pelo que se torna importante recordar no
mbito da NCRF 27 (5) as definies de activo e passivo financeiro:

Activo financeiro qualquer activo que seja:


(a) Dinheiro;
(b) Um instrumento de capital prprio de uma outra entidade;
(c) Um direito contratual
(i) De receber dinheiro ou outro activo financeiro de outra entidade; ou
(ii) De trocar activos financeiros ou passivos financeiros com outra entidade em condies que sejam
potencialmente favorveis para a entidade; ou
(d) Um contrato que seja ou possa ser liquidado em instrumentos de capital prprio da prpria entidade e
que seja:
(i) Um no derivado para o qual a entidade esteja, ou possa estar, obrigada a receber um nmero varivel
dos instrumentos de capital prprio da prpria entidade; ou
(ii) Um derivado que seja ou possa ser liquidado de forma diferente da troca de uma quantia fixa em
dinheiro ou outro activo financeiro, por um nmero fixo de instrumentos de capital prprio da prpria
entidade. Para esta finalidade, os instrumentos de capital prprio da prpria entidade no incluem ins-
trumentos que sejam eles prprios contratos para futuro recebimento ou entrega dos instrumentos
de capital prprio da prpria entidade.
[1] O contedo desta conta ser explicitado adiante.
22 SNC C ASOS PRTICOS E EXERCCIOS RESOLVIDOS 1. MEIOS FINANCEIROS LQUIDOS 23

Passivo financeiro qualquer passivo que seja: As contas de caixa e bancos compreendem o dinheiro em caixa, tais como notas de banco e moedas metlicas
(a) Uma obrigao contratual: de curso legal, nacionais ou estrangeiras (no devendo fazer parte do seu saldo, por exemplo, cheques, selos de
(i) De entregar dinheiro ou outro activo financeiro a uma outra entidade; ou correio, vales de caixa) e os meios financeiros disponveis em contas ordem nas instituies financeiras.
De uma forma geral, as contas de caixa e depsitos ordem so debitados pelos recebimentos e creditados pelos
(ii) De trocar activos financeiros ou passivos financeiros com outra entidade em condies que sejam
pagamentos, devendo as quantias em caixa estar limitados a pequenas quantias.
potencialmente desfavorveis para a entidade; ou
(b) Um contrato que seja ou possa ser liquidado em instrumentos de capital prprio da prpria entidade e
1.1.1. Contedo da Conta Caixa
que seja:
(i) Um no derivado para o qual a entidade esteja ou possa estar obrigada a entregar um nmero varivel Em 31 de Dezembro procedeu-se contagem fsica do caixa. Desta verificao resultou que do saldo de caixa
de instrumentos de capital prprio da prpria entidade; ou de 3.500,00 constavam, alm de 1.450,00 em notas e moedas, os seguintes elementos: 50,00 em selos de correio,
(ii) Um derivado que seja ou possa ser liquidado de forma diferente da troca de uma quantia fixa em trs cheques de clientes para depsito no total de 1.500,00 e um vale de caixa de 500,00 que configurou um
dinheiro ou outro activo financeiro por um nmero fixo dos instrumentos de capital prprio da pr- adiantamento ao gerente.
pria entidade. Para esta finalidade, os instrumentos de capital prprio da prpria entidade no incluem
instrumentos que sejam eles prprios contratos para futuro recebimento ou entrega dos instrumentos
Resoluo
de capital prprio da prpria entidade.

Sintetizando, as rubricas de meios financeiros lquidos devem ser mensuradas de acordo com os modelos apresen- Na resoluo deve ser considerado o que deve estar reconhecido na conta caixa.
tados no seguinte fluxograma:

Meios Financeiros Lquidos Contabilizao

2321 - Adiantamentos - Aos orgos


11- Caixa 6262 - Comunicao sociais
Caixa e Bancos Derivados Instrumentos Financeiros Outros Activos e Passivos Financeiros
(0) 3.500,00 50,00 (1) (1) 50,00 (2) 500,00
Detidos para Negociao (Justo valor atravs de resultados)
500,00 (2)

(0) Saldo inicial da conta caixa


Justo Valor (1) Reconhecimento dos selos de correio como um gasto
(2) Reconhecimento do adiantamento concedido ao gerente

As principais questes que iro ser consideradas no mbito dos meios financeiros lquidos so:
(1) 31 de Dezembro
O tratamento e manuteno de um fundo fixo de caixa;
N conta Nome da conta Dbito Crdito
O que deve ser considerado como parte do saldo da conta caixa; 6262 Comunicao 50,00
O reconhecimento dos fluxos de caixa que resultam de transaces em moeda estrangeira, seja no mo- 11 Caixa 50,00
mento da transaco, seja no momento do relato;
(2) 31 de Dezembro
A deteco de falha no saldo de caixa, com responsabilidade para o funcionrio;
N conta Nome da conta Dbito Crdito
O tratamento contabilstico do rendimento proveniente de um depsito bancrio;
2321 Adiantamentos Aos rgos sociais 500,00
O tratamento contabilstico do saldo credor de depsitos ordem, data do relato e posterior regulari-
zao; 11 Caixa 500,00

O tratamento contabilstico de derivados que sejam contratos de futuro, opes e swaps; e de instrumen-
O tratamento do saldo de caixa importante, na medida em que deve ser tido em conta o que poder compor
tos financeiros detidos para negociao.
aquele saldo.
Devido abrangncia desta temtica, considera-se necessria a diviso em alguns assuntos que sero tratados
Os selos de correio, embora possam configurar um activo, no so seguramente caixa ou equivalentes de caixa[2].
separadamente, nomeadamente: operaes correntes em caixa e bancos; o tratamento da moeda estrangeira
Estes dispndios tm geralmente um valor no materialmente relevante, devendo ser reconhecido de imediato
existente em caixa e bancos; os derivados; e os instrumentos financeiros detidos para negociao.
como um gasto da empresa. No entanto, para efeitos de controlo ou devido sua eventual materialidade, podero
ser considerados na conta 281 Gastos a reconhecer, abrindo-se para o efeito uma subconta, pois o dispndio
com selos de correio mais no do que uma compra de servios a consumir no futuro. A referida conta seria
1.1. CAIXA E BANCOS posteriormente creditada, quando do uso/consumo dos selos, por contrapartida a dbito da correspondente conta
As contas de caixa e bancos compreendem o dinheiro em caixa, tais como notas de banco e moedas metlicas de gastos (6262 Comunicao).
de curso legal, nacionais ou estrangeiras (no devendo fazer parte do seu saldo, por exemplo, cheques, selos de
correio, vales de caixa) e os meios financeiros disponveis em contas ordem nas instituies financeiras. Os cheques disponveis para depsito devem ser considerados como meios financeiros quando depositados, sen-
do que at este momento prtica registar o seu valor a dbito de uma conta especfica de caixa (por exemplo,
De uma forma geral, as contas de caixa e depsitos ordem so debitados pelos recebimentos e creditados pelos a conta 118 Cheques para depsitos). Aps o depsito do cheque no banco dever-se- creditar esta conta por
pagamentos, devendo as quantias em caixa estar limitados a pequenas quantias. [2] Para serem caixa ou equivalente de caixa tm de ser dinheiro, depsitos ordem ou investimentos financeiros a curto prazo, altamente
lquidos que sejam prontamente convertveis para quantias conhecidas de dinheiro e que estejam sujeitos a um risco insignificante de altera-
es de valor.
24 SNC C ASOS PRTICOS E EXERCCIOS RESOLVIDOS 1. MEIOS FINANCEIROS LQUIDOS 25

dbito da conta 12 Depsitos ordem. A adopo de uma poltica de fundo fixo de caixa pressupe que o reconhecimento das despesas incorridas seja
O vale de caixa o resultado de um adiantamento concedido ao gerente, sendo este alvo de regularizao quando efectuado por bancos. Este procedimento efectuado na medida em que o responsvel ou responsveis pela caixa
a sua remunerao for processada. Assim, este vale de caixa reconhecido como uma dvida do gerente para com recebam a quantia dos dispndios (usualmente por emisso de cheque) contra a entrega dos documentos.
a entidade (conta 2321).
A entidade constitui o fundo fixo de caixa por meio de depsitos ordem, ou seja, o dinheiro retirado desta
Comentrio Resoluo conta e colocado em caixa. As vrias despesas vo ocorrendo em momentos distintos, apesar de neste exerccio
Os gastos podem ter como contrapartida uma conta de terceiros, que ser posteriormente debitada por contrapartida serem consideradas num nico lanamento contabilstico.
a crdito da conta de caixa (por obrigaes declarativas, etc.).
Naturalmente que existe uma outra possibilidade de reconhecimento destes dispndios, reconhecendo a sada
de caixa por dbito dos vrios gastos, sendo depois efectuada a reposio da quantia fixa de caixa, por crdito de
1.1.2. Fundo Fixo de Caixa bancos (com o desconto do cheque emitido).

Uma entidade determinou que fosse aplicado uma poltica de fundo fixo de caixa no valor de 1.000,00 para o Apontamento Fiscal
departamento comercial, com vista a que estes efectuem o pagamento de pequenas despesas no mbito das suas No que respeita transmisso de bens e prestao de servios, h que considerar o momento da exigi-
funes. data do relato, aquela entidade tem em caixa o saldo de 395,00 e os seguintes documentos justificativos bilidade do imposto e portanto o momento em que o adquirente tem direito deduo do mesmo. No
de despesas: que diz respeito ao imposto pago (ou devido) pela aquisio de bens e servios a outro sujeito passivo,
refere o Cdigo do IVA que este pode ser deduzido. Contudo, aquele mesmo Cdigo exclui do direito
Documentos relacionados Quantia (valores com IVA includo 23%) deduo algumas transmisses de bens, pelo que se aconselha a sua consulta, caso a caso, de forma a
Material de escritrio 66,00 justificar o direito (ou excluso) deduo do IVA.
Refeies 224,00
Viagens de txi 315,00
1.1.3. Falha em caixa
Proceda ao tratamento contabilstico correspondente aos factos acima apresentados.
Uma determinada entidade movimenta a conta caixa de forma bastante regular. O responsvel pela caixa A verifi-
cou na folha de caixa do dia 7 de Maro um saldo de 1.350,00, enquanto que da sua contagem fsica resultava um
Resoluo
total de 1.300,00.
Devido s responsabilidades da sua funo, a entidade exigiu-lhe inicialmente ( data da contratao 1 de Janeiro)
Neste caso, a problemtica incide sobre o reconhecimento das despesas efectuadas por meio de caixa, uma cauo no valor de 100,00.
quando a entidade adopta uma poltica de fundo fixo de caixa.
Resoluo
Contabilizao
Nesta resoluo h que reconhecer a responsabilidade pela falha em caixa, sendo esta imputada ao cola-
11 - Caixa 6233 - Material de escritrio 6251 - Deslocaes e estadas borador.
(0) 1.000,00 (1) 53,66 (1) 224,00
12 - Depsitos ordem 2432 - IVA - Dedutvel 6252 - Transportes de pessoal Contabilizao
605,00 (1) (1) 12,34 (1) 315,00
2372 - Caues - Do pessoal 11 - Caixa
(0) Saldo inicial da conta caixa
(1) Pagamento das vrias despesas ocorridas (2) 50,00 100,00 (1) (1) 100,00 50,00 (2)

(1) Recebimento da cauo


(1) 31 de Dezembro (2) Reconhecimento da falha em caixa
N conta Nome da conta Dbito Crdito
6233 Material de escritrio 53,66 (1) 1 de Janeiro

2432 IVA Dedutvel 12,34 N conta Nome da conta Dbito Crdito


6251 Deslocaes e estadas 224,00 11 Caixa 100,00
6252 Transportes de pessoal 315,00 2372 Caues Do pessoal 100,00
12 Depsitos ordem 605,00
(2) 07 de Maro
Os documentos de suporte existentes em caixa servem de base ao lanamento efectuado. Este poderia ser feito despesa a despesa,
em vez de um nico lanamento. N conta Nome da conta Dbito Crdito
No que diz respeito ao IVA, h que considerar o direito deduo do imposto pago na aquisio do material de escritrio, pelo 2372 Caues Do pessoal 50,00
que este deve ser reconhecido na conta respectiva por 12,34 (66,00 (66,00/1,23)).
Relativamente s viagens de txi e s refeies pagas, estes gastos so reconhecidos, respectivamente, nas contas 6252 Transportes 11 Caixa 50,00
de pessoal e 6251 Deslocaes e estadas. importante salientar que o art.. 21 do CIVA exclui do direito deduo, o imposto
contido naquelas despesas, excepto se tiverem enquadradas no n. 2 daquele artigo. Quando so detectadas as falhas em caixa, uma entidade tem duas opes: ou responsabiliza-se pelo ocorrido e
Para maior esclarecimento ver apontamento fiscal deste exerccio.
reconhece o gasto, ou esta imputada ao funcionrio (que ter de repor a falha, seja pela diminuio do seu salrio,
por pagamento directo ou ainda pela utilizao de cauo previamente constituda).
26 SNC C ASOS PRTICOS E EXERCCIOS RESOLVIDOS 1. MEIOS FINANCEIROS LQUIDOS 27

Neste caso, a diferena entre a folha de caixa e a contagem fsica resulta num saldo negativo para a entidade, ou 1.2. Moeda estrangeira
seja, est em falta 50,00. Uma vez que foi exigido ao responsvel uma cauo de 100,00 e a diferena existente in-
ferior, ento utilizada a cauo (diminuindo o passivo) e reconhecida a diferena em caixa (diminuio do activo). Uma entidade pode a qualquer momento realizar transaces em moeda estrangeira. Neste sentido deve ser aplica-
da a NCRF 23 Os efeitos de alteraes em taxas de cmbio, conforme prescrito nos seus 3 a 7.
Relativamente utilizao da conta 237 Caues, note-se que esta deve ser movimentada a crdito pelos dep-
sitos de garantia em dinheiro prestados pelos membros dos rgos sociais ou pelo restante pessoal, sejam eles Relativamente ao reconhecimento inicial de uma transaco em moeda estrangeira, o 21 da NCRF 23 referem
determinados por lei, pelos estatutos ou pelos regulamentos aplicveis. As suas regularizaes (a dbito) referem-se que esta deve ser registada pela aplicao quantia de moeda estrangeira da taxa de cmbio entre a moeda fun-
utilizao ou devoluo da cauo. cional[3] e a moeda estrangeira[4] data da transaco.

Numa data posterior, nomeadamente data do relato, os itens monetrios[5] em moeda estrangeira (como as
1.1.4. Depsitos ordem com saldo credor quantias em caixa e bancos) devem ser transpostos pelo uso da taxa de fecho[6] (23 da NCRF 23). Note-se que,
cf. 26, quando esto disponveis vrias taxas de cmbio, a taxa usada aquela pela qual os futuros fluxos de caixa
data de 31 de Dezembro (data do relato), a conta de depsitos ordem da entidade Alfa, Lda apresentava o representados pela transaco ou saldo poderiam ter sido liquidados, se esses fluxos de caixa tivessem ocorrido
saldo negativo de 25.675,00 (saldo coincidente com o extracto bancrio e com a contabilidade). na data da mensurao. Se a convertibilidade entre duas moedas estiver temporariamente suspensa, a taxa usada
a primeira taxa subsequente pela qual os cmbios podem ser efectuados.
Resoluo
Ao efectuar a transposio ou a liquidao de itens monetrios para a moeda funcional, podem ser apuradas di-
ferenas de cmbio quando estas operaes so feitas a taxas diferentes das que foram inicialmente registadas ou
Neste caso a problemtica est relacionada com a reclassificao do saldo credor de depsitos ordem. relatadas em demonstraes financeiras anteriores. As diferenas cambiais que surgem devem ser reconhecidas
nos resultados do perodo em que ocorram (27 da NCRF 23).
Contabilizao
1.2.1. Aquisio de moeda e diferenas de cmbio no relato
12 - Depsitos ordem 2512 - Descobertos bancrios
Devido s suas relaes comerciais, a entidade Portugal, Lda designou que deveria ter em caixa as seguintes moe-
(1) 25.675,00 25.675,00 (0) 25.675,00 (1)
das estrangeiras: libras esterlinas (GBP) e francos suos (CHF). Assim, em 1 de Dezembro adquiriu 5.000,00 GBP
(0) Saldo credor da conta de depsitos ordem e 1.000,00 CHF. Em 31 de Dezembro (data do relato) a Portugal, Lda tinha em caixa aquelas mesmas quantias.
(1) Transferncia para a conta de Financiamentos obtidos - Descobertos
Considere as seguintes taxas de cmbio (taxas de fecho apresentadas na ptica do banco):
(1) 31 de Dezembro
Datas Cmbio da Compra Cmbio da Venda
N conta Nome da conta Dbito Crdito
01de Dezembro 0,87845 0,86216
12 Depsitos ordem 25.675,00 GBP
31 de Dezembro 0,87955 0,86905
2512 Descobertos bancrios 25.675,00 01 de Dezembro 1,48811 1,46914
CHF
31 de Dezembro 1,44486 1,44714
data de relato, uma entidade pode deparar-se com a conta de depsitos ordem com saldo credor, e caso no Os valores apresentados representam o valor de 1 em unidades de moeda.
haja um procedimento automtico que garanta a transferncia deste saldo para a conta 2512 Descobertos ban- Dando como exemplo a cotao de compra de notas GBP, o valor de 1 0,87845 libras.
crios. Esta situao ocorre sempre que tenha sido concedido a essa entidade a possibilidade de exceder as suas
Efectue o tratamento contabilstico referente s diferenas cambiais que se verificam data do relato.
disponibilidades da conta corrente, atingindo esta valores negativos. Um dos produtos financeiros oferecidos pelas
instituies financeiras com esta caracterstica o descoberto bancrio.
Resoluo
O descoberto bancrio consiste numa operao pela qual o banco consente que o seu cliente movimente a sua
conta para alm do saldo nulo at um certo limite e por determinado prazo. A contratao deste tipo de finan-
O reconhecimento das operaes em moeda estrangeira efectuado na moeda funcional da entidade.
ciamento tem como objectivo ultrapassar dificuldades de tesouraria momentneas e implica a aceitao por parte
Contudo, data do relato necessrio verificar se a moeda estrangeira existente aumentou ou reduziu o
da instituio bancria.
seu valor, sendo que desta anlise surgiro diferenas cambiais que devem ser reconhecidas.
Em termos de registo contabilstico, o saldo credor da conta 12 Depsitos ordem (representativo de um des-
NCRF especificamente aplicveis
coberto bancrio) visto como um financiamento obtido e como tal, se se verificar data de relato, deve estar
NCRF NCRF-PE
reconhecido numa conta adequada de financiamentos obtidos (conta 2512).
NCRF 23 - 23 15.3
NCRF 23 - 27 15.4 a)
Comentrios Resoluo
a) O 27 da NCRF 23 admite a excepo do reconhecimento de diferenas cambiais que fazem parte do investimento lquido
data de relato, se a conta de depsitos ordem se encontra com saldo credor, e caso no haja um procedimento
numa unidade operacional estrangeira (31).
automtico que garanta a transferncia deste saldo para a conta 2512 Descobertos bancrios, ento deve ser efectuado
o reconhecimento a crdito na conta 2512 Descobertos bancrios (e reconhecido no Balano no passivo), por dbito
da conta 12 Depsitos ordem. [3] Moeda funcional a moeda do ambiente econmico principal no qual a entidade opera (8 da NCRF 23).
A situao de descoberto bancrio implica que a entidade suporte juros durante o perodo em que esta situao se [4] Moeda estrangeira: uma moeda que no seja a moeda funcional da entidade (8 da NCRF 23).
mantm. data de relato devem ser reconhecidos gastos do perodo (de acordo com o pressuposto subjacente do [5] Itens monetrios: so unidades monetrias detidas e activos e passivos a receber ou a pagar num nmero fixado ou determinvel de
regime do acrscimo) que tenham incorrido em virtude da utilizao do descoberto bancrio. unidades monetrias ( 8 da NCRF 23).
[6] A transposio ocorre data do relato.
28 SNC C ASOS PRTICOS E EXERCCIOS RESOLVIDOS 1. MEIOS FINANCEIROS LQUIDOS 29

crdito, ou outra varivel, desde que, no caso de uma varivel no financeira, a varivel no seja especfica
Contabilizao de uma parte do contrato (por vezes denominada subjacente);
b) no requer qualquer investimento lquido inicial ou requer um investimento inicial lquido inferior ao que
112 - Caixa GBP 12 - Depsitos ordem 113 - Caixa CHF
seria exigido para outros tipos de contratos que se esperaria que tivessem uma resposta semelhante s
(1) 5.799,39 114,66 (2) 6.480,06 (1) (1) 680,67
alteraes nos factores de mercado;
(3) 11,44
c) liquidado numa data futura.
6887 - Diferenas de cmbio 7887 - Diferenas de cmbio
desfavorveis favorveis
Em termos de mensurao, a NCRF 27 distingue os derivados que so mensurados ao custo, dos que so mensu-
(2) 114,66 11,44 (3)
rados ao justo valor atravs de resultados. A este respeito, a alnea c) do 14 refere que um derivado (contrato ou
(1) Aquisio de moeda estrangeira (GBP e CHF) direito a adquirir numa data futura) sobre instrumentos de capital prprio cujo justo valor no possa ser mensura-
(2) Diferena cambial desfavorvel referente Caixa em libras do fiavelmente um exemplo de instrumento financeiro mensurado ao custo ou custo amortizado. Relativamente
(3) Diferena cambial favorvel referente Caixa em francos suios a derivados que no sejam sobre instrumentos de capital prprio que satisfaam a alnea c) do 12 ou que fixem
uma taxa de cmbio de uma conta a receber ou a pagar, conforme referido na alnea d) do 14, a alnea d) do 16,
(1) 01 de Dezembro refere que um exemplo de instrumento financeiro mensurado ao justo valor atravs de resultados.
N conta Nome da conta Dbito Crdito
112 Caixa GBP 5.799,39
As alteraes no justo valor destes instrumentos financeiros so reconhecidas nas contas de resultados 66 (Perdas
por redues de justo valor) e 77 (Ganhos por aumentos de justo valor) com contrapartida directamente na conta
113 Caixa CHF 680,67
do activo ou passivo financeiro correspondente.
12 Depsitos ordem 6.480,06 ainda de acrescentar que este tipo de instrumento financeiro envolve geralmente custos de transaco (como
No que diz respeito s libras, a entidade adquiriu 5.000,00 GBP, o que resulta num preo de 5.799,39 (5.000,00 / 0,86216). Para sejam taxas de bolsa, comisses a intermedirios,). Relativamente a estes gastos o 7 da NCRF 27 refere que Uma
os francos suos, a entidade adquiriu 1.000,00 CHF por 680,67 (1.000,00 /1,46914). entidade no deve incluir os custos de transaco na mensurao inicial do activo ou passivo financeiro que seja
Note-se que foi utilizado o cmbio da venda (porque a entidade vai comprar moeda estrangeira, mas uma vez que os cmbios mensurado ao justo valor com contrapartida em resultados.
esto na ptica do banco, h que verificar o tipo de transaco que est a ser efectuado pelo banco o banco est a vender moeda
estrangeira pelo que se utiliza o cmbio da venda).
Os derivados podem tambm ser designados para operaes de cobertura. Em termos de reconhecimento da
(2) 31 de Dezembro cobertura, para que a NCRF 27 qualifique a operao como tal necessrio que cumpra todos os seguintes re-
N conta Nome da conta Dbito Crdito quisitos (35):
6887 Diferenas de cmbio desfavorveis 114,66 a) designe e documente a relao de cobertura de tal forma que o risco coberto, o item de cobertura e o
item coberto estejam claramente identificados e que o risco do item coberto seja o risco para que esteja
112 Caixa GBP 114,66
a ser efectuada a cobertura com o instrumento de cobertura;
A 31 de Dezembro, a Portugal, Lda tinha em caixa o equivalente a 5.000,00 GBP. Se fosse vender esta quantia de moeda estrangeira,
o banco s daria em retorno 5.684,73 (o banco estaria a comprar moeda estrangeira, logo deve ser efectuado o clculo usando b) o risco a cobrir seja um dos riscos estabelecidos no pargrafo seguinte; e
o cmbio da compra - 5.000,00 / 0,87955). c) a entidade espera que as alteraes no justo valor ou fluxos de caixa no item coberto, atribuveis ao risco
A mensurao inicial para 5.000,00 GBP foi de 5.799,39, o que resulta no reconhecimento de uma diferena cambial desfavorvel que estava a ser coberto, compensar praticamente as alteraes de justo valor ou fluxos de caixa do
de 114,66 (5.799,39 - 5.684,73).
instrumento de cobertura.
(3) 31 de Dezembro
N conta Nome da conta Dbito Crdito
A norma apenas permite a contabilizao da cobertura somente para alguns tipos de riscos (36 da NCRF 27):
113 Caixa CHF 11,44 a) risco de taxa de juro de um instrumento de dvida mensurado ao custo amortizado;
7887 Diferenas de cmbio favorveis 11,44 b) risco de cmbio num compromisso firme ou numa transaco de elevada probabilidade futura, sem pre-
A 31 de Dezembro, a Portugal, Lda tinha em caixa o equivalente a 1.000 CHF. Se fosse vender esta quantia de moeda estrangeira, juzo do disposto no pargrafo 14 d);
o banco entregaria em retorno 692,11 (usando o cmbio da compra 1.000,00 / 1,44486). c) exposio a risco de preo em mercadorias que sejam detidas ou abrangidas por um compromisso firme
A mensurao inicial foi de 680,67, o que resulta no reconhecimento de uma diferena cambial favorvel de 11,44 (692,11 - 680,67). ou por uma elevada probabilidade futura de transaco de compra ou de venda de mercadorias que te-
nham preos de mercado determinveis; ou
A moeda estrangeira em caixa pode gerar, data do relato, o reconhecimento de diferenas cambiais. Neste caso,
a Portugal, Lda adquiriu moeda estrangeira e a 31 de Dezembro tinha ainda moeda estrangeira em caixa, pelo que d) exposio de risco cambial no investimento lquido de uma operao no estrangeiro.
devem ser reconhecidas diferenas de cmbio, se as houver, o que o caso. Uma vez que as taxas de cmbio so Os derivados podem ser negociados over the counter (OTC) ou em mercados organizados[7].
apresentadas na ptica do banco, h sempre que verificar qual a operao que este ir realizar (compra ou venda Os derivados negociados OTC so construdos conforme as necessidades das partes envolvidas, sabendo-se que
de moeda) para aplicar a respectiva taxa cambial. as caractersticas destes como o valor do contrato, o activo subjacente, a data de vencimento, o preo e a forma
de liquidao so negociadas entre elas no momento inicial, sem passar por qualquer intermedirio.

Por outro lado, os derivados negociados em mercados organizados so padronizados e as partes envolvidas no
1.3. Derivados tm qualquer interveno na definio daquelas caractersticas. Nestes ltimos, a existncia de uma cmara de
Para efeitos contabilsticos e de relato financeiro, o 5 da NCRF 27 define derivado como um instrumento finan-
ceiro ou outro contrato com todas as trs caractersticas seguintes: [7] Mercado regulamentado: um sistema multilateral, operado e/ou gerido por um operador de mercado, que permite o encontro ou facilita
o encontro de mltiplos interesses de compra e venda de instrumentos financeiros manifestados por terceiros dentro desse sistema e de
a) o seu valor altera-se em resposta alterao numa especificada taxa de juro, preo de instrumento finan- acordo com as suas regras no discricionrias por forma a que tal resulte num contrato relativo a instrumentos financeiros admitidos ne-
ceiro, preo de mercadoria, taxa de cmbio, ndice de preos ou de taxas, notao de crdito ou ndice de gociao de acordo com as suas regras e/ou sistemas e que esteja autorizado e funcione de forma regular e em conformidade com o disposto
no Ttulo III definio constante na Directiva 2004/39/CE do Parlamento Europeu e do Conselho de 21 de Abril.
30 SNC C ASOS PRTICOS E EXERCCIOS RESOLVIDOS 1. MEIOS FINANCEIROS LQUIDOS 31

compensao garante o cumprimento das condies acordadas e elimina o risco de crdito associado operao, Num swap sobre taxas de juro, as partes envolvidas acordam a troca de fluxos efectivos, durante um determinado
uma vez que esta garante que so depositadas as quantias necessrias para as liquidaes peridicas inerentes perodo de tempo (at ao vencimento do contrato), que resultam da aplicao de taxas de juro distintas a um
manuteno das posies. montante de referncia, sendo que uma taxa est fixada e outra est indexada a uma taxa de juro varivel (como
a Euribor).
De entre uma panplia de derivados disposio nos mercados, enumeram-se alguns, tais como contratos de
futuro, opes ou swaps. Pequenas entidades
Os derivados enquadram-se no conceito de instrumento financeiro, sendo ento aplicado o prescrito no
Contratos de Futuro 17 da NCRF-PE. No dado um tratamento especfico a este tipo de instrumento financeiro, ou qualquer
exemplo da sua mensurao, como acontece na NCRF 27, pelo que aplicado o 17.8 da NCRF-PE: os
Nos contratos de futuro uma entidade pode assumir uma posio de compra ou uma posio de venda. A posio
instrumentos financeiros negociados em mercado lquido e regulamentado devem ser mensurados ao
nos contratos de futuro determinada em funo das expectativas da entidade. Se se posicionar como comprador,
justo valor, reconhecendo -se as variaes deste por contrapartida de resultados do perodo.
efectua um contrato por forma a adquirir numa data futura um determinado activo (activo este que est subjacente
no contrato). Por outro lado, se se posicionar como vendedor, efectua um contrato de forma a vender numa data
futura um determinado activo. Relembrando o que foi introduzido no incio do captulo, com excepo dos derivados apresentados na alnea c)
do 14, este tipo de instrumento financeiro no mensurado ao custo ou custo amortizado, uma vez que no
Os contratos de futuros so contratos a prazo garantidos por uma cmara de compensao. Assim, os negocia- se incluem nos 12 a 14. Assim sendo, o 15 refere que Uma entidade deve mensurar ao justo valor todos os
dores de futuros no tm de preocupar-se com o risco de crdito da sua contraparte, sendo este normalmente instrumentos financeiros que no sejam mensurados ao custo ou ao custo amortizado nos termos do 12 com
assegurado por uma margem de segurana. contrapartida em resultados, sendo posteriormente esclarecido na alnea b) do 16 que devem ser mensurados
ao justo valor atravs de resultados derivados que no sejam sobre instrumentos de capital prprio que satisfaam
Quando uma entidade adquire um contrato de futuro, deposita uma margem inicial que serve para assegurar o o pargrafo 12(c) ou que fixem uma taxa de cmbio de uma conta a receber ou a pagar conforme referido no
risco de crdito. Sempre que as alteraes de valor alcancem a margem de segurana, o comprador do futuro deve pargrafo 14(d).
efectuar uma reposio.
1.3.1. Futuros contratos de compra
A margem inicial constitui o investimento inicial para assegurar este tipo de contrato, sendo uma quantia reduzida
face ao que se esperaria para outros tipos de contratos. Uma determinada entidade negociou, em 25 de Agosto de N, a compra de 100 contratos de futuros ao preo
de 1.000,00/cada, sendo o activo subjacente a cada um destes contratos 100 aces da entidade Gama, SA. As
condies subjacentes aos contratos adquiridos eram as seguintes:
Opes
Uma opo um contrato entre duas partes que d o direito ao comprador, mediante uma contrapartida, de com- Condies
prar ou vender o activo subjacente, durante o prazo estabelecido pelo mercado onde este tipo de instrumento Margem inicial (por contrato) 100,00
financeiro negociado. Vencimento 4 Janeiro de N+1

Existem dois tipos de opes, opes de compra (call options) e opes de venda (put options); e dois tipos de Sabendo ainda que as condies neste mercado exigem que a manuteno da conta margem da entidade no
postura a assumir nestes contratos, posio de compra e posio de venda. pode ser inferior, no fecho, margem inicialmente contratada, considere a seguinte evoluo dos preos de mer-
Isto significa que, ao adquirir uma opo de compra, pode-se estar a comprar o direito de comprar um activo ou cado verificada durante o perodo:
pode-se comprar a obrigao de vender o activo, se a opo for exercida.
Data Preo dos contratos
A aquisio de uma put option d o direito de vender um activo, se for o comprador desta opo e a obrigao de
25 Agosto de N 1.000,00
comprar o activo se for o vendedor da opo de venda. Seja nas call options ou nas put options, o comprador paga
26 Agosto de N 970,00
o prmio e o vendedor recebe-o, conforme se apresenta no quadro seguinte:

31 Dezembro de N 1.010,00
Comprador Vendedor
Opo de Compra o direito de poder adquirir o activo subjacente. Compra a obrigao de ter de vender o activo subjacente.

compra Paga o prmio Recebe o prmio. 3 Janeiro de N+1 1.060,00
Opo de Compra o direito de poder vender o activo subjacente. Compra a obrigao de ter de comprar o activo subjacente.
venda Paga o prmio. Recebe o prmio. No dia 3 de Janeiro de N+1 a entidade efectuou a liquidao dos contratos.

Podem ainda ser distinguidas as opes europeias das opes americanas em funo do momento em que se Proceda ao tratamento contabilstico correspondente aos factos acima descritos.
exerce o direito adquirido. Nas opes europeias o exerccio do direito s efectuado no vencimento; nas opes
americanas o exerccio do direito pode ser efectuado a qualquer momento at data do vencimento. Resoluo

Swaps
Nesta resoluo deve ser considerada o tipo de posio que a entidade assume ao entrar no mercado
Os swaps so instrumentos financeiros comercializados over the counter (OTC) em que as partes interessadas de futuros. A problemtica prende-se com o reconhecimento e mensurao do contrato de futuros, assim
acordam uma troca de fluxos futuros, ambos calculados sobre um valor nocional (montante de referncia), em como do depsito da margem inicial e do pagamento da taxa de bolsa (custos de transaco) pela entrada
funo da alterao dos preos do activo subjacente. Este activo subjacente ao contrato pode ser uma taxa de juro, no mercado de futuros e da manuteno desta margem.
divisa ou preos de matrias-primas.
32 SNC C ASOS PRTICOS E EXERCCIOS RESOLVIDOS 1. MEIOS FINANCEIROS LQUIDOS 33

NCRF especificamente aplicveis (5) 31 de Dezembro de N


NCRF NCRF-PE N conta Nome da conta Dbito Crdito
NCRF 27 - 15 e alnea b) do 16 17.8 a) 12 Depsitos ordem 4.000,00
a) Este pargrafo no equivalente aos pargrafos da NCRF 27, sendo que a aplicao destes podem superar a lacuna no trata- 141 Derivados Margem em contratos de futuros 4.000,00
mento deste tema quando uma entidade aplica a NCRF-PE. O contrato de futuros aumentou o seu valor, o ganho por aumento do justo valor de 4.000,00 afectou a Conta Margem na qual
estava depositada a margem inicial. Assim sendo, a entidade retirou da sua conta margem, atravs da transferncia para a sua conta
de depsitos ordem, a quantia do aumento verificado no valor dos contratos.
Contabilizao
(6) 3 de Janeiro de N+1
141 - Derivados 12 - Depsitos ordem N conta Nome da conta Dbito Crdito
(1) 10.000,00 3.000,00 (2) (5) 4.000,00 10.000,00 (1) 141 Derivados Margem em contratos de futuros 5.000,00
(3) 3.000,00 4.000,00 (5) (7) 5.000,00 3.000,00 (3)
771 Em instrumentos financeiros 5.000,00
(4) 4.000,00 5.000,00 (7) (8) 10.000,00
O contrato de futuros aumentou o seu valor, logo h que reconhecer o ganho por aumento do justo valor de 5.000,00 =
(6) 5.000,00 10.000,00 (8) =[(1.060,00 1.010,00) x 100].

771 - Em instrumentos financeiros 661 - Em instrumentos financeiros (7) 3 de Janeiro de N+1


4.000,00 (4) (2) 3.000,00 N conta Nome da conta Dbito Crdito
5.000,00 (6) 12 Depsitos ordem 5.000,00
141 Derivados Margem em contratos de futuros 5.000,00
(1) Depsito da margem inicial
O contrato de futuros aumentou o seu valor, o ganho por aumento do justo valor de 5.000,00 afectou a Conta Margem na qual
(2) Reconhecimento da perda por reduo do justo valor
estava depositada a margem inicial. Assim sendo, a entidade retirou da sua conta margem, atravs da transferncia para a sua conta
(3) Reposio da Conta Margem de depsitos ordem, a quantia do aumento verificado no valor dos contratos.
(4) Reconhecimento do ganho por aumento de justo valor
(5) Transferncia do ganho na Conta Margem para Depsitos Ordem (8) 3 de Janeiro de N+1
(6) Reconhecimento do ganho por aumento de justo valor N conta Nome da conta Dbito Crdito
(7) Transferncia do ganho na Conta Margem para Depsitos Ordem
12 Depsitos ordem 10.000,00
(8) Encerramento da Conta Margem por fecho de posio
141 Derivados Margem em contratos de futuros 10.000,00
Nota resoluo: Em rigor, os lanamentos efectuados no razo nas contas das classes 6 e 7 deveriam estar separados pelos distintos
Previamente ao vencimento do contrato a entidade fecha a sua posio no contrato de futuros efectuado e desta forma encerra
perodos de relato. Assim, considere que os registos efectuados em cada perodo de relato no so cumulativos.
portanto a sua Conta Margem, ou seja, -lhe devolvida a margem inicialmente depositada para fazer face s alteraes de valor nos
contratos de futuro.
(1) 25 de Agosto de N
N conta Nome da conta Dbito Crdito
Com as condies referidas no enunciado, este tipo de instrumento financeiro mensurado ao justo valor com as
141 Derivados Margem em contratos de futuros 10.000,00
alteraes de justo valor a serem reconhecidas na Demonstrao dos Resultados, de acordo com os 15 e 16
12 Depsitos ordem 10.000,00
da NCRF 27.
A margem inicial dada de 100,00 por contrato, logo o investimento inicial de 10.000,00 (100,00 x 100).
sobre a quantia da margem inicial que vo incidir as variaes de valor dos contratos, e como tal, esta variao
(2) 26 de Agosto de N
reconhecida na conta de derivados por contrapartida de resultados (contas 66 e 77 Perdas / Ganhos por
N conta Nome da conta Dbito Crdito redues/aumentos no justo valor.
661 Em instrumentos financeiros 3.000,00
141 Derivados Margem em contratos de futuros 3.000,00
Quadro Auxiliar
O contrato de futuros diminuiu o seu valor, logo h que reconhecer a perda por reduo do justo valor de 3.000,00 [(1000,00 970,00) x 100].
As variaes ocorridas no justo valor do derivado so calculadas tendo em conta o nmero de contratos adquiri-
(3) 26 de Agosto de N dos, logo h que multiplicar a variao de valor dos contratos pelo nmero de contratos adquiridos.
N conta Nome da conta Dbito Crdito
141 Derivados Margem em contratos de futuros 3.000,00 Data Preo dos contratos Variao Ganho/perda
12 Depsitos ordem 3.000,00 25 de Agosto de N 1.000,00
O contrato de futuros diminuiu o seu valor, a perda por reduo do justo valor de 3.000,00 afectou a Conta Margem na qual estava
depositada a margem inicial. Devido ento necessidade de manter a conta margem no valor inicialmente contratado (margem 26 de Agosto de N 970,00 -30,00 -3.000,00 (perda)
inicial = 1.000,00), a entidade reps a perda atravs da transferncia para a Conta Margem pela quantia da reduo verificada no 31 de Dezembro de N 1.010,00 40,00 4.000,00 (ganho)
valor dos contratos.
3 de Janeiro de N+1 1.060,00 50,00 5.000,00 (ganho)
(4) 31 de Dezembro de N Resultado (final) do contrato 6.000,00 (ganho)
N conta Nome da conta Dbito Crdito
141 Derivados Margem em contratos de futuros 4.000,00 Em cada momento possvel verificar se o contrato adquirido est a gerar perdas ou ganhos para a entidade.
771 Em instrumentos financeiros 4.000,00
O contrato de futuros aumentou o seu valor, logo h que reconhecer o ganho por aumento do justo valor de 4.000,00 [(1.010,00
- 970,00) x 100].
34 SNC C ASOS PRTICOS E EXERCCIOS RESOLVIDOS 1. MEIOS FINANCEIROS LQUIDOS 35

1.3.2. Futuros contrato de compra com aquisio de activo Contabilizao

141 - Derivados 12 - Depsitos ordem 771 - Em instrumentos financeiros


A entidade Xis, S.A. pretende adquirir aces da psilon, S.A. no incio de Dezembro de modo a rendibilizar os (1) 80,00 15,00 (4) (4) 15,00 80,00 (1) 15,00 (3)
seus excedentes monetrios. Com este objectivo, a entidade Xis, S.A. optou por recorrer ao mercado de futuros, (3) 15,00 11,00 (5) (9) 80,00 0,80 (2)
no sentido de fixar o preo para a aquisio das aces em 9,00 por aco. Assim sendo, data de 4 de Outubro, (6) 11,00 22,00 (7) 11,00 (6)
a Xis, S.A. efectuou uma transaco com as seguintes caractersticas: (8) 22,00 80,00 (9) 22,00 (8)
0,80 (10)
Condies 882,00 (11)
Activo subjacente 100 Aces psilon, S.A. 1421 - Instrumentos financeiros detidos
Margem inicial 80,00 6225 - Comisses para negociao / Activos financeiros 661 - Em instrumentos financeiros
(2) 0,80 (11) 882,00 (5) 11,00
Liquidao no vencimento Financeira
(10) 0,80 (7) 22,00
Taxa de operao 0,80
Vencimento 4 Dezembro (1) Depsito da margem inicial
(2) Reconhecimento da taxa de operao (pela entrada no mercado de futuros)
(3) Reconhecimento do ganho por aumento de justo valor
(4) Transferncia do ganho na Conta Margem para Depsitos Ordem
A evoluo da cotao dos futuros durante o perodo foi a seguinte: (5) Reconhecimento da perda por reduo de justo valor
(6) Reposio da Conta Margem
Data de fecho Preo dos contratos Valor dos contratos Ganho/perda (7) Reconhecimento da perda por reduo de justo valor
(8) Reposio da Conta Margem
4 Outubro 9,00 900,00 (9) Reconhecimento do retorno da margem inicial
5 Outubro 9,15 915,00 15,00 (10) Reconhecimento da taxa de operao(pela sada do mercado de futuros)
(11) Reconhecimento da aquisio das aces
6 Outubro 9,04 904,00 -11,00

(1) 04 de Outubro
3 Dezembro 8,82 882,00 -22,00
N conta Nome da conta Dbito Crdito
141 Derivados 80,00
12 Depsitos ordem 80,00
Note-se que as variaes dos contratos de futuros devem ser reconhecidas diariamente e que a margem inicial
A quantia inicial do investimento apenas a margem inicial.
deve ser reposta sempre que as perdas verificadas reduzam 10% do valor inicial da margem margem de manu-
teno/segurana. (2) 04 de Outubro
N conta Nome da conta Dbito Crdito
A entidade Xis encerra a sua posio ao dia 3 de Dezembro e adquire as aces da entidade psilon, S.A. no mer-
6225 Comisses 0,80
cado pelo valor de 8,82/aco com o objectivo de vend-las no curto prazo.
12 Depsitos ordem 0,80
Pretende-se o reconhecimento e mensurao (inicial e subsequente) do contrato de futuro.
(3) 05 de Outubro
N conta Nome da conta Dbito Crdito
141 Derivados 15,00
Resoluo
771 Ganhos por aumentos de justo valor / Em instrumentos financeiros 15,00

(4) 05 de Outubro
A problemtica prende-se com o reconhecimento e mensurao do contrato de futuro, assim como do
depsito da margem inicial, do pagamento da taxa de bolsa (custos de transaco) pela entrada no mercado N conta Nome da conta Dbito Crdito
de futuros e da manuteno desta margem. 12 Depsitos ordem 15,00
141 Derivados 15,00

(5) 06 de Outubro
NCRF especificamente aplicveis
N conta Nome da conta Dbito Crdito
NCRF NCRF-PE
661 Perdas por redues de justo valor / Em instrumentos financeiros 11,00
NCRF 27 - 15 e alnea b) 16 17.8 a)
141 Derivados 11,00
a) Este pargrafo no equivalente aos pargrafos da NCRF 27, pelo que a aplicao destes podem superar a lacuna no tratamento
deste tema quando uma entidade aplica a NCRF-PE.
36 SNC C ASOS PRTICOS E EXERCCIOS RESOLVIDOS 1. MEIOS FINANCEIROS LQUIDOS 37

(6) 06 de Outubro
N conta Nome da conta Dbito Crdito 1.3.3. Futuros contrato de cobertura de risco de taxa de cmbio
141 Derivados 11,00
12 Depsitos ordem 11,00
Em Novembro de N a entidade Setubalense, Lda satisfez uma encomenda do seu cliente americano Apletrade, cuja
facturao efectuada em dlares (USD) no montante de 15.000,00 sendo o vencimento da mesma em 31 de
(7) 04 de Dezembro Janeiro de N+1. A Setubalense pretende cobrir o risco de variao da taxa de cmbio. Com este objectivo adquire
N conta Nome da conta Dbito Crdito um derivado de cobertura (contrato de futuro) para cobrir o risco da taxa de cmbio para uma data futura, neste
661 Perdas por redues de justo valor / Em instrumentos financeiros 22,00 caso para o recebimento da encomenda do seu cliente.
141 Derivados 22,00
A 31 de Dezembro de N o contrato de futuro tem um justo valor de 1.000,00. Sabe-se que o euro est mais
(8) 04 de Dezembro forte que o dlar e que a entidade avalia a cobertura como sendo 103% eficaz[8], o que significa que o aumento no
N conta Nome da conta Dbito Crdito justo valor de 1.000,00 comparvel a um aumento de 970,87 no justo valor do influxo esperado.
141 Derivados 22,00
A 31 de Janeiro de N+1, o justo valor do contrato de futuro aumentou em 500,00, sendo a cobertura avaliada
12 Depsitos ordem 22,00 agora como se fosse totalmente eficaz.
(9) 04 de Dezembro
Sabendo que a transaco tem um desfecho esperado e o cliente paga dentro do prazo de vencimento, proceda
N conta Nome da conta Dbito Crdito
ao tratamento contabilstico correspondente dos factos acima apresentados.
12 Depsitos ordem 80,00
141 Derivados 80,00
Resoluo
Aps o trminus do contrato, a margem inicialmente depositada devolvida entidade (encerramento da Conta Margem), pelo
que esta deve proceder ao desreconhecimento da mesma.

(10) 04 de Dezembro A problemtica neste caso est relacionada com a designao da relao de cobertura e com o tipo de
N conta Nome da conta Dbito Crdito risco a cobrir no mbito da NCRF 27.
6225 Comisses 0,80
12 Depsitos ordem 0,80 NCRF especificamente aplicveis
NCRF NCRF-PE
(11) 04 de Dezembro
NCRF 27 - alnea b) do 26 e 42 No contemplado. Aplicao do 2.3
N conta Nome da conta Dbito Crdito
1421 Instrumentos financeiros detidos para negociao / Activos financeiros 882,80
12 Depsitos ordem 882,80
Contabilizao
Com as condies referidas, este tipo de instrumento financeiro mensurado ao justo valor com as alteraes de justo valor a
serem reconhecidas na Demonstrao dos Resultados, de acordo com os 15 e 16 da NCRF 27.
141 - Derivados 599 - Outros 771 - Em instrumentos financeiros
Recorde-se que a margem inicial nos contratos de futuro reconhecida como activo, no podendo os custos de (1) 1.000,00 1.500,00 (4) (3) 1.500,00 970,87 (1) 29,13 (1)
transaco serem acrescidos na mensurao inicial (cf. 7 da NCRF 27), pelo que so reconhecidos directamente (2) 500,00 529,13 (2)
em gastos do perodo (7 da NCRF 27). Este tipo de gastos ocorre no incio e no final do contrato de futuros (ou 7884 - Ganhos em outros instrumentos
seja, na entrada e sada do mercado). 12 - Depsitos ordem financeiros 661 - Em instrumentos financeiros
(4) 1.500,00 1.500,00 (3) (2) 29,13
Considerou-se o reconhecimento dos custos de transaco na conta 6225 Comisses, uma vez que esta se destina
a registar os gastos relacionados com quantias atribudas s entidades que agenciaram transaces ou servios. (1) Aumento no justo valor do item de cobertura
(2) Aumento do justo valor do item de cobertura, com eficcia a 100% da cobertura efectuada
sobre a quantia da margem inicial que vo incidir as variaes de valor dos contratos, e como tal, esta variao (3) Reconhecimento dos resultados por resoluo do contrato de futuros
reconhecido na prpria conta de derivados por contrapartida de resultados (contas 66 Perdas por redues no (4) Recebimento do ganho resultante do contrato de futuro
justo valor e 77 Ganhos por aumentos no justo valor. Tendo em conta que exigido entidade a reposio da Nota resoluo: Em rigor, os lanamentos efectuados no razo nas contas das classes 6 e 7 deveriam estar separados pelos distintos
conta margem para o valor da margem inicial sempre que as perdas excedam 10% do mesmo, ento em cada um perodos de relato. Assim, considere que os registos efectuados em cada perodo de relato no so cumulativos.
desses momentos efectuado a reposio da mesma atravs de transferncia bancria. Por outro lado, sempre
(1) 31 Dezembro de N
que h um ganho com a subida de valor dos contratos, a entidade retira este excedente para a sua conta corrente.
N conta Nome da conta Dbito Crdito
Ao encerrar a sua posio no contrato de futuros antes do vencimento do mesmo, a entidade tinha j reconhecido 141 Derivados 1.000,00
a sua perda no mercado de futuros e recorreu ao mercado bolsista para aquisio das aces da psilon, S.A., at 599 Outras variaes no capital prprio / Outras 970,87
porque o valor inicialmente contratado se encontrava acima da sua actual cotao neste mercado. 771 Em instrumentos financeiros 29,13
O aumento no justo valor no influxo esperado resulta da eficcia da cobertura, que neste caso se traduz em 103%, ou seja, estan-
Comentrios Resoluo do o euro mais forte que o dlar, ento pelo aumento de 1.000 no instrumento de cobertura verifica-se um aumento de apenas
De forma a obter um maior rastreio da informao, aconselha-se uma subdiviso da conta 1411 Derivados Poten- 970,87 (1.000,00 / 1,03) no influxo esperado.
cialmente favorveis, em por exemplo 14111 Margens em contratos de futuros. Tambm para a conta 6225 Comisses A parte eficaz da cobertura creditada directamente ao capital prprio; sendo a parte ineficaz reconhecida em ganhos do perodo.
sugere-se a sua subdiviso em, por exemplo, 62251 Taxas de bolsa.
[8] A problemtica da eficcia de cobertura tratada na IAS 39 Instrumentos Financeiros: Reconhecimento e mensurao.
38 SNC C ASOS PRTICOS E EXERCCIOS RESOLVIDOS 1. MEIOS FINANCEIROS LQUIDOS 39

(2) 31 de Janeiro de N+1


N conta Nome da conta Dbito Crdito Contabilizao
141 Derivados 500,00
661 Em instrumentos financeiros 29,13 141 - Derivados 12 - Depsitos ordem 771 - Em instrumentos financeiros
599 Outras variaes no capital prprio / Outras 529,13 (1) 20,00 25,00 (3) 20,00 (1) 5,00 (2)
Uma vez que a cobertura completamente eficaz, no capital prprio deve estar reflectido o justo valor do item de cobertura, que (2) 5,00 5.000,00 (3)
ser de 1.500,00 (era 1.000,00 a 31 de Dezembro N e registou um aumento de 500,00 em Janeiro). Assim, a rubrica de capital
prprio deve ser creditada pela diferena entre o justo valor da cobertura em Janeiro N + 1 e o que tinha sido reconhecido em
7884 - Ganhos em outros instrumentos
Dezembro no valor de 529,13 (1.500,00 970,87).
1421 - Activos financeiros financeiros
(3) 31 de Janeiro de N+1 (3) 5.500,00 475,00 (3)
N conta Nome da conta Dbito Crdito
599 Outras variaes no capital prprio / Outras 1.500,00 (1) Reconhecimento da posio de compra na call option
7884 Ganhos em outros instrumentos financeiros 1.500,00 (2) Aumento do justo valor da call option
No desfecho do contrato de futuros as variaes reconhecidas no capital prprio so anuladas da sua rubrica e reconhecidas como (3) Liquidao da opo por entrega das aces
resultados do perodo (neste caso como ganhos).

(4) 31 de Janeiro N+1 (1) 2 de Setembro

N conta Nome da conta Dbito Crdito N conta Nome da conta Dbito Crdito

12 Depsitos ordem 1.500,00 141 Derivados 20,00

141 Derivados 1.500,00 12 Depsitos ordem 20,00

O ganho resultante do contrato de futuro recebido e pelo recebimento anulado o instrumento financeiro (derivado).
(2) 30 de Setembro
Neste caso em concreto a entidade est sujeita ao risco cambial pelo que se aplica a alnea b) do 36 da NCRF 27, N conta Nome da conta Dbito Crdito
sendo a cobertura efectuada para o risco de cmbio existente numa transaco de elevada probabilidade. 141 Derivados 5,00
771 Em instrumentos financeiros 5,00
Para este tipo de exposio variabilidade do cmbio, o 42 refere que a entidade deve reconhecer as alteraes Nesta data, a entidade ainda no exerceu o seu direito, mas sabe que o valor da opo nesta data de 25, o que de acordo com
no justo valor do instrumento de cobertura directamente no capital prprio, sendo estes ganhos e/ou perdas re- o mtodo de mensurao prescrito na alnea b) do 11 e 15 e 16 da NCRF 27 faz com que seja reconhecido este ganho por
classificados para resultados quando o item coberto seja reconhecido na Demonstrao dos Resultados. A relao aumento do justo valor directamente em resultados.
de cobertura termina quando a transaco coberta ocorrer.
(3) 2 de Dezembro
N conta Nome da conta Dbito Crdito

1.3.4. Opes contrato de compra de uma opo de compra 1421 Instrumentos financeiros detidos para negociao / Activos financeiros 5.500,00
141 Derivados 25,00
A 2 de Setembro uma entidade pretende comprar dali a 3 meses aces da entidade XPTO, S.A. Com este ob- 12 Depsitos ordem 5.000,00
jectivo em vista, comprou uma opo de compra sobre aquelas aces, sendo o preo de exerccio da opo de 7884 Ganhos em outros instrumentos financeiros 475,00
5.000,00 com liquidao por entrega e vencimento a 2 de Dezembro. O prmio sobre esta operao de 20,00. O preo de mercado no momento da liquidao de 5.500,00. Contudo o preo de exerccio de 5.000,00, inferior ao preo de
Sabe-se que a 30 de Setembro do mesmo ano o preo de mercado da opo era de 25,00. No vencimento da mercado. Assim sendo, a entidade exerce a sua opo de compra e apenas ir pagar por esta aco 5.000,00.
opo (2 de Dezembro) o preo de mercado de 5.500,00. Considere esta operao como sendo uma operao
de trading. No momento do reconhecimento inicial o ttulo mensurado pelo seu justo valor, pelo que h que reconhecer o ganho com a
operao no montante de 475,00 que tem em conta o justo valor daquele, o pagamento efectuado e o desreconhecimento do
derivado (5.500,00 5.000,00 25,00).
Proceda ao tratamento contabilstico dos factos acima descritos (o reconhecimento e mensurao inicial do con- As aces adquiridas foram reconhecidas como detidas para negociao
trato, as alteraes de valor e o fecho do contrato).
Para precaver as flutuaes do mercado bolsista, a entidade optou por recorrer aquisio de opes que lhe
Resoluo conferisse o direito de, na data prevista, comprar as aces da XPTO por um preo fixado (ou ento no exercer
esse direito e adquiri-las no mercado vista sendo esta uma possibilidade visto que estamos perante uma opo
de compra). No momento inicial o que d ao comprador o direito de exercer a sua opo no futuro o prmio
Esta resoluo implica a definio de opo de compra, de forma a proceder ao seu reconhecimento, assim
que tem de pagar. Este investimento inicial apenas o prmio que o comprador paga (e o vendedor recebe), que
como sua mensurao.
ser acrescido ou reduzido consoante o justo valor da opo na mensurao subsequente. Neste sentido, quando
adquiriu a opo pagou um prmio que foi reconhecido como activo e mais concretamente como derivado.
NCRF especificamente aplicveis
NCRF NCRF-PE
De acordo com a NCRF 27 este tipo de instrumento financeiro mensurado ao justo valor atravs de resultados
NCRF 27 - 15 e alnea b) 16 17.8 a) pelo que deve ser acrescido ou reduzido pelas variaes quantia escriturada.
Este pargrafo no equivalente aos pargrafos da NCRF 27, pelo que a aplicao destes podem superar a lacuna no tratamento
deste tema quando uma entidade aplica a NCRF-PE.
40 SNC C ASOS PRTICOS E EXERCCIOS RESOLVIDOS 1. MEIOS FINANCEIROS LQUIDOS 41

(3) 2 de Dezembro
1.3.5. Opes contrato de venda de uma opo de compra N conta Nome da conta Dbito Crdito
141 Derivados 25,00
12 Depsitos ordem 5.000,00
A 2 de Setembro uma entidade vendeu uma opo de compra sobre as aces da XPTO, S.A. que detinha (e
6886 Perdas em instrumentos financeiros 475,00
reconhecia como instrumentos financeiros detidos para negociao), sendo o preo de exerccio de 5.000,00 com
liquidao por entrega e vencimento a 2 de Dezembro. O prmio sobre esta operao de 20,00. Sabe-se que a 1421 Instrumentos Financeiros detidos para negociao / Activos Financeiros 5.500,00
30 de Setembro, o preo de mercado da opo era de 25,00. No vencimento da opo (2 de Dezembro), o preo O preo de mercado no momento da liquidao de 5.500,00. Contudo o preo de exerccio de 5.000,00 inferior ao preo de
mercado, logo o comprador ir exercer a sua opo de compra e a entidade ter de vender esta aco a 5.000,00, quando poderia
de mercado de 5.500,00. Considere esta operao como sendo uma operao de trading.
vender por 5.500,00.
No momento do reconhecimento inicial o ttulo mensurado pelo seu justo valor naquela data, pelo que h que reconhecer a
Proceda ao tratamento contabilstico dos factos acima descritos (o reconhecimento e mensurao inicial do con- perda com a operao no montante de 475,00 que tem em conta o justo valor daquele, o recebimento pela venda das aces e o
trato, as alteraes de valor e o fecho do contrato). desreconhecimento do derivado (5.500,00 5.000,00 25,00).

Resoluo Na mensurao inicial o que d ao vendedor a obrigao de ter de exercer a sua opo no futuro o prmio
que recebe. No momento inicial a opo pode ser reconhecida como activo financeiro ou passivo financeiro, pela
Nesta resoluo, a problemtica incide sobre a definio de opo de compra e da posio que a entidade est a quantia do investimento inicial. Este investimento inicial apenas o prmio que o comprador paga e o vendedor
assumir, de forma a proceder ao seu reconhecimento, assim como sua mensurao (inicial e subsequente). recebe, que ser acrescido ou reduzido consoante o justo valor da opo data da mensurao subsequente.

NCRF especificamente aplicveis A entidade recebeu a 2 de Setembro o prmio sobre a operao. No momento inicial a entidade reconhece um
NCRF NCRF-PE passivo, pois provvel que no futuro a entidade pagadora do prmio venha a exercer a sua opo e assim sendo
NCRF 27 - 15 e alnea b) 16 17.8 a) a entidade tenha de entregar o activo subjacente. Esta deciso do comprador ser feita em virtude da comparao
entre o preo de mercado e o preo de exerccio. Se o preo de mercado for inferior ao preo de exerccio, ento
a) Este pargrafo no equivalente aos pargrafos da NCRF 27, pelo que a aplicao destes podem superar a lacuna no tratamento
deste tema quando uma entidade aplica a NCRF-PE. o comprador no exerce a sua opo; por outro lado, se o preo de mercado for superior ao preo de exerccio,
ento o comprador da opo exerce o seu direito e o vendedor tem de entregar o activo subjacente.

Contabilizao Contudo, antes da data do exerccio, existiu uma data de relato, 30 de Setembro, momento em que o preo de
mercado da opo subiu, logo a entidade deve reconhecer a perda sobre esta variao de preo da opo. Na
141 - Derivados 12 - Depsitos ordem 661 - Em instrumentos financeiros data de vencimento da opo a entidade fica sujeita ao direito que o comprador tem de exercer a opo ou no
(3) 25,00 20,00 (1) (1) 20,00 (2) 5,00
e reconhece o ganho ou a perda subjacente opo, desreconhecendo o passivo inicialmente registado.
5,00 (2) (3) 5.000,00
6886 - Perdas em instrumentos
1421 - Activo financeiro financeiros
1.3.6. Swap contrato de swap de taxa de juro
(0) 5.500,00 5.500,00 (3) (3) 475,00
Em 1 de Janeiro, a entidade Projecto, Lda efectuou um contrato swap de taxas de juro de forma a aplicar exce-
(0) Aces em carteira dentes de tesouraria. Este contrato incide sobre um valor nominal de 50.000,00, sendo o recebimento dos fluxos
(1) Reconhecimento da posio de venda na call option (variveis) indexados Euribor a 3 meses por troca do pagamento trimestral de fluxos fixos a uma taxa de juro
(2) Reconhecimento da perda pelo aumento do justo valor da opo de compra para este perodo de 2%. O vencimento dos juros ocorre no final de cada trimestre, sendo a durao do contrato
(3) Liquidao da opo por entrega das aces de um ano (vencimento a 31 de Dezembro).
Sabe-se que a evoluo da Euribor a 3 meses foi a seguinte:
(1) 2 de Setembro
N conta Nome da conta Dbito Crdito Euribor a 3 meses
12 Depsitos ordem 20,00 31 Maro 2,00%
141 Derivados 20,00 30 Junho 2,25%
No momento inicial, o vendedor da opo recebe o prmio subjacente operao, ou seja, 20,00. 30 Setembro 2,30%
31 Dezembro 2,20%
(2) 30 de Setembro
N conta Nome da conta Dbito Crdito Pretende-se o reconhecimento e mensurao (inicial e subsequente) dos fluxos envolvidos neste contrato de swap.
661 Perdas por redues de justo valor / Em instrumentos financeiros 5,00
141 Derivados 5,00 Resoluo
Nesta data, sabe-se que o valor da opo adquirida aumentou para 25,00, pelo que poderia receber agora um prmio superior.

De acordo com o mtodo de mensurao prescrito na alnea b) do 11 e 15 e 16 da NCRF 27 deve ser reconhecido a variao Neste caso pretende-se averiguar o reconhecimento e mensurao a efectuar para uma operao de swap,
do justo valor directamente em resultados, o que apesar de ser um aumento no valor da opo representa uma perda para a cujo objectivo no de cobertura, mas sim o de obter rendimentos / ganhos.
empresa.
42 SNC C ASOS PRTICOS E EXERCCIOS RESOLVIDOS 1. MEIOS FINANCEIROS LQUIDOS 43

NCRF especificamente aplicveis (5) 30 de Setembro


NCRF NCRF-PE N conta Nome da conta Dbito Crdito
NCRF 27 - 15 e alnea b) 16 17.8 a) 661 Perdas por redues no justo valor /Em instrumentos financeiros 42,11
a) Este pargrafo no equivalente aos pargrafos da NCRF 27, pelo que a aplicao destes podem superar a lacuna no tratamento 141 Derivados 42,11
deste tema quando uma entidade aplica a NCRF-PE. O justo valor do swap neste momento de 97,85 [100/(1,022)], logo h que reduzir a quantia escriturada do derivado e reconhecer
a perda pela diminuio no justo valor deste de 42,11 (97,85 - 289,96 + 150,00). Neste clculo, considerou-se a taxa de juro de
2,2% de forma a actualizar o fluxo futuro.
Contabilizao
(6) 31 de Dezembro
141 - Derivados 771 - Em instrumentos financeiros 12 - Depsitos ordem N conta Nome da conta Dbito Crdito
(1) 358,74 125,00 (2) 358,74 (1) (2) 125,00 12 Depsitos ordem 100,00
(3) 56,22 150,00 (4) 56,22 (3) (4) 150,00 141 Derivados 97,85
42,11 (5) (6) 100,00 7884 Ganhos em outros instrumentos financeiros 2,15
97,85 (6) O diferencial entre o influxo relativo ao juro indexado Euribor de 1.100,00 (50.000,00 x 2,2%) e o exfluxo de juro fixo l.000,00
7884 - Ganhos em outros instrumentos (50.000,00 x 2%) resulta no reconhecimento em depsitos ordem de 100,00 em contrapartida da reduo do activo associado
661 - Em instrumentos financeiros financeiros operao.
(5) 42,11 2,15 (6) Uma vez que estamos perante o vencimento do contrato, h que desreconhecer o activo, pelo que o diferencial entre o influxo e
o justo valor do swap reconhecido directamente em resultados, no tendo neste momento qualquer considerao sobre o justo
valor do swap.
(1) Reconhecimento do justo valor do swap
(2) Reconhecimento do fluxo associado ao swap
Em 01 de Janeiro (incio do contrato) no necessrio efectuar qualquer registo, uma vez que no houve qualquer
(3) Reconhecimento do aumento do justo valor do swap
desembolso/recebimento por parte da entidade.
(4) Reconhecimento do fluxo associado operao
(5) Reconhecimento da diminuio do justo valor do swap A 31 de Maro o nico reconhecimento a efectuar prende-se com a mensurao do swap (pela actualizao dos
(6) Reconhecimento do influxo e desreconhecimento do swap futuros fluxos de caixa). Em caixa ou depsitos ordem no se efectua qualquer movimento, porque o fluxo do
juro fixo coincide com o fluxo do juro varivel. No h influxo ou exfluxo a considerar pelo contrato swap de
(1) 31 de Maro taxas de juro efectuado.
N conta Nome da conta Dbito Crdito
141 Derivados 358,74 A 30 de Junho a entidade reconhece o fluxo correspondente diferena entre o juro fixo a pagar e o juro varivel
771 Ganhos por aumentos no justo valor / Em instrumentos financeiros 358,74 a receber pela quantia de 125,00. Nesta data reconhecido o ganho por aumento do justo valor do swap (ver
O justo valor do swap neste momento de 358,74 [125/(1,0225) + 125/(1,0225) ^2 + 125/(1,0225) ^3]. quadro de clculos auxiliares).

(2) 30 de Junho A 30 de Setembro a entidade reconhece o fluxo correspondente diferena entre o juro fixo a pagar e o juro
N conta Nome da conta Dbito Crdito varivel a receber pela quantia de 150,00. Tambm nesta data reconhecida a perda por reduo do justo valor
12 Depsitos ordem 125,00 do swap pela quantia de 42,11. (ver quadro de clculos auxiliares).
141 Derivados 125,00
Finalmente, em 31 de Dezembro vence o contrato e a entidade reconhece o diferencial entre os fluxos varivel e
O diferencial entre o influxo relativo ao juro indexado Euribor de 1.125,00 (50.000,00 x 2,25%) e o exfluxo de juro fixo l.000,00
(50.000,00 x 2%) resulta no reconhecimento em depsitos ordem de 125,00 em contrapartida da reduo do activo associado fixo e desreconhece o swap, sendo a diferena entre o justo valor deste instrumento e o fluxo recebido um ganho
operao. do instrumento financeiro.

(3) 30 de Junho Quadros Auxiliares


N conta Nome da conta Dbito Crdito
141 Derivados 56,22 No quadro seguinte so evidenciados os fluxos monetrios inerentes operao do contrato swap, tendo em
771 Ganhos por aumentos no justo valor / Em instrumentos financeiros 56,22
conta que os juros fixos representam a obrigao da empresa de efectuar um pagamento e os juros variveis,
indexados Euribor) o direito de receber pelo contrato efectuado.
O justo valor do swap neste momento de 289,96 [150/(1,023) + 150/(1,023) ^2], logo h que acrescer a quantia escriturada do
derivado e reconhecer o ganho pelo aumento no justo valor deste de 56,22 (289,96 - 358,74 + 125). Neste clculo, considerou-se
a taxa de juro de 2,3% de forma a actualizar os fluxos futuros.
31 Maro 30 Junho 30 Setembro 31 Dezembro
(4) 30 de Setembro
1.000,00 1.125,00 1.150,00 1.100,00
N conta Nome da conta Dbito Crdito Juros variveis
(50.000x2%) (50.000x2,25%) (50.000x2,3%) (50.000x2,2%)
12 Depsitos ordem 150,00
1.000,00 1.000,00 1.000,00 1.000,00
141 Derivados 150,00 Juros fixos
(50.000x2%) (50.000x2%) (50.000x2%) (50.000x2%)
O diferencial entre o influxo relativo ao juro indexado Euribor de 1.150,00 (50.000,00 x 2,30%) e o exfluxo de juro fixo l.000,00
0,00 125,00 150,00 100,00
(50.000,00 x 2%) resulta no reconhecimento em depsitos ordem de 150,00 em contrapartida da reduo do activo associado Fluxos lquidos
(1.0001.000) (1.2501.000) (1.1501.000) (1.1001.000)
operao.
44 SNC C ASOS PRTICOS E EXERCCIOS RESOLVIDOS 1. MEIOS FINANCEIROS LQUIDOS 45

No incio do contrato o swap tem um justo valor igual a zero. Posteriormente, o justo valor do swap calculado Contabilizao
pela actualizao do fluxo lquido esperado, conforme se apresenta no quadro abaixo:
2511 - Emprstimos bancrios 12 - Depsitos ordem 6911 - Juros de financiamentos obtidos
Valor actual do swap Clculos (2) 12.500,00 50.000,00 (1) (1) 50.000,00 13.500,00 (2) (2) 1.000,00
31 Maro 0,00 Inicialmente o swap tem um JV igual a zero (4) 12.500,00 (5) 187,50 13.437,50 (4) (4) 937,50
30 Junho 358,74 [125/(1,0225) + 125/(1,0225) ^2 + 125/(1,0225) ^3] (7) 12.500,00 (11) 31,25 12.875,00 (7) (7) 375,00
30 Setembro 289,96 [150/(1,023) + 150/(1,023) ^2] (10) 12.500,00 125,00 (8) (10) 281,25
31 Dezembro 97,85 [100/(1,022)] 12.781,25(10)

7884 - Ganhos em outros instrumentos


Assim, com base nos clculos acima apresentados, deve ser reconhecido a variao no justo valor do swap de 141 - Derivados 599 - Outras variaes no capital prprio financeiros
forma a ter reconhecido nas demonstraes financeiras o justo valor do derivado. (3) 535,50 779,99 (6) (6) 779,99 535,50 (3) 187,50 (5)
(9) 275,05 30,56 (12) (12) 30,56 275,05 (9) 31,25 (11)
810,55 810,55

6886 - Perdas em instrumentos


1.3.7. Swap contrato de cobertura da variabilidade da taxa de juro
financeiros
No dia 1 de Janeiro a entidade Gama, S.A. contraiu um emprstimo bancrio no montante de 50.000,00, sujeito (8) 125,00
(1) Reconhecimento do emprstimo bancrio obtido
taxa Euribor a 3 meses, com amortizaes de capital postecipadas trimestrais de 12.500,00 e vencimento a 31
(2) Pagamento da amortizao do capital e dos juros do emprstimo a 31 de Maro
de Dezembro.
(3) Reconhecimento da alterao no justo valor do swap (ganho)
(4) Pagamento da amortizao do capital e dos juros do emprstimo a 30 de Junho
Nesta mesma data, para precaver das variaes da taxa de juro, a Gama, S.A. efectua um contrato swap, atravs do
(5) Recebimento do fluxo liquido do swap
qual pagar juros a uma taxa fixa de 2% e receber juros indexados taxa Euribor a 3 meses.
(6) Reconhecimento da alterao no justo valor do swap (perda)
(7) Pagamento da amortizao do capital e dos juros do emprstimo a 30 de Setembro
As taxas Euribor a 3 meses verificadas foram as seguintes:
(8) Pagamento do fluxo liquido do swap
(9) Reconhecimento da alterao no justo valor do swap (ganho)
Taxa Euribor a 3 meses
(10)Pagamento da amortizao do capital e dos juros do emprstimo a 31 de Dezembro
01 Janeiro 2,00% (11)Recebimento do fluxo liquido do swap
01 Abril 2,50% (12)Reconhecimento da alterao no justo valor do swap

01 Julho 1,50%
(1) 01 de Janeiro
01 Outubro 2,25%
N conta Nome da conta Dbito Crdito
12 Depsitos bancrios 50.000,00
Proceda ao tratamento dos factos acima descritos (emprstimo obtido, amortizaes de capital e dos juros do pe-
2511 Emprstimos bancrios 50.000,00
rodo e reconhecimento da operao de cobertura), tendo em considerao que os juros de cada perodo foram
calculados sobre a quantia escriturada em dvida. (2) 31 de Maro
N conta Nome da conta Dbito Crdito
6911 Juros de financiamentos obtidos 1.000,00
Resoluo 2511 Emprstimos bancrios 12.500,00
12 Depsitos ordem 13.500,00
A entidade pediu um emprstimo bancrio de 50.000,00, com juros trimestrais indexados Euribor a 3 Os juros do emprstimo so calculados multiplicando a taxa Euribor pelo montante do financiamento obtido (50.000,00 x 2%).
meses. De forma a cobrir o risco de variabilidade da taxa de juro, a entidade optou por recorrer a um con-
(3) 31 de Maro
trato swap, fixando os recebimentos indexados Euribor a 3 meses e os pagamentos a uma taxa de juro
fixa de 2%. Este contrato pretende cobrir a exposio da entidade ao risco de variao da taxa de juro do N conta Nome da conta Dbito Crdito
emprstimo bancrio que efectuou. 141 Derivados 535,50
599 Outras variaes no capital prprio 535,50
O diferencial entre a aplicao das taxas de juro do contrato swap quantia em dvida, actualizada em 31 de Maro o justo valor
NCRF especificamente aplicveis do swap (ver quadro auxiliar). O justo valor do swap neste momento de 535,50 (187,50/1,025 +187,50 / 1,025 ^ 2 + 187,50 /
1,025 ^ 3) estamos perante um activo financeiro.
NCRF NCRF-PE
NCRF 27 - alnea a) do 11, alnea a) do 12, (4) 30 de Junho
17.7 a)
13, alnea a) do 14 N conta Nome da conta Dbito Crdito
No contemplados.
NCRF 27 - 34 a 36, 41
6911 Juros de financiamentos obtidos 937,50
O 17.7 da NCRF-PE equivalente ao pargrafo 12 da NCRF 27, sendo que a NCRF-PE apenas permite a mensurao deste tipo 2511 Emprstimos bancrios 12.500,00
de instrumento financeiro (emprstimo bancrio) pelo custo.
12 Depsitos ordem 13.437,50
Os juros do emprstimo so calculados multiplicando a taxa Euribor pela quantia escriturada do emprstimo (37.500,00 x 2,5%).
46 SNC C ASOS PRTICOS E EXERCCIOS RESOLVIDOS 1. MEIOS FINANCEIROS LQUIDOS 47

(5) 30 de Junho A NCRF 27 estabelece no 35 as condies para que uma contabilizao seja qualificada como de cobertura,
N conta Nome da conta Dbito Crdito sendo que para o efeito deve cumprir todas as seguintes condies:
12 Depsitos ordem 187,50 a) designe e documente a relao de cobertura de tal forma que o risco coberto, o item de cobertura e o
7884 Ganhos em outros instrumentos financeiros 187,50 item coberto estejam claramente identificados e que o risco do item coberto seja o risco para que esteja
O recebimento do fluxo lquido do swap calculado atravs do produto entre a diferena das taxas envolvidas pelo montante do a ser efectuada a cobertura com o instrumento de cobertura;
contrato swap [37.500,00 x (2,5%-2%)] e reconhecido em resultados (alnea b) 41 da NCRF 27).
b) o risco a cobrir seja um dos riscos estabelecidos no pargrafo seguinte; e
(6) 30 de Junho c) a entidade espera que as alteraes no justo valor ou fluxos de caixa no item coberto, atribuveis ao risco
N conta Nome da conta Dbito Crdito que estava a ser coberto, compensar praticamente as alteraes de justo valor ou fluxos de caixa do
599 Outras variaes no capital prprio 779,99 instrumento de cobertura.
141 Derivados 779,99
O diferencial entre a aplicao das taxas de juro do contrato swap quantia em dvida, actualizada em 30 de Junho o justo valor
Verificando-se as condies acima descritas, a entidade Gama, S.A. deve efectuar os seguintes reconhecimentos
do swap (ver quadro auxiliar). O justo valor do swap neste momento de -244,49 (-125/1,015 125 / 1,015 ^ 2) portanto um face s operaes descritas, de acordo com o 41:
passivo financeiro. Uma vez que foi reconhecido previamente um activo pelo montante de 535,50, logo a variao no justo valor a) reconhecer as alteraes no justo valor do instrumento de cobertura directamente em capital prprio; e
de 779,99 (de forma a ficar evidenciado um passivo de 244,49 e uma diminuio aos capitais prprios no mesmo valor).
b) subsequentemente, dever reconhecer as liquidaes peridicas em base lquida na Demonstrao dos
(7) 30 de Setembro Resultados no perodo em que as liquidaes em base lquida ocorram.
N conta Nome da conta Dbito Crdito
6911 Juros de financiamentos obtidos 375,00 Quadros Auxiliares
2511 Emprstimos bancrios 12.500,00
O quadro seguinte evidencia o fluxo lquido que a entidade obtm ao longo dos trimestres com o contrato swap
12 Depsitos ordem 12.875,00
efectuado. Os recebimentos so efectuados pela indexao Euribor a 3 meses e os pagamentos pela taxa de juro
Os juros do emprstimo so calculados multiplicando a taxa Euribor pela quantia escriturada do emprstimo (25.000,00 x 1,5%). fixa de 2%.
(8) 30 de Setembro
31 Mar 30 Jun 30 Set 31 Dez
N conta Nome da conta Dbito Crdito
6886 Perdas em instrumentos financeiros 125,00 1.000,00 937,50 375,00 281,25
Recebimento swap
(50.000x2%) (37.500x2,5%) (25.000x1,5%) (12.500x2,25%)
12 Depsitos ordem 125,00
O recebimento do fluxo lquido do swap calculado atravs do produto entre a diferena das taxas envolvidas pelo montante do 1.000,00 750,00 500,00 250,00
Pagamento swap
contrato swap [25.000,00 x (2%-1,5%)]. (50.000x2%) (37.500 x 2%) (25.000x2%) (12.500x2%)

(9) 30 de Setembro Fluxo Lquido 0,00 187,50 -125,00 31,25


N conta Nome da conta Dbito Crdito
141 Derivados 275,05 Por forma a calcular o valor actual do swap, actualiza-se os fluxos lquidos futuros ao perodo em causa. Conside-
599 Outras variaes no capital prprio 275,05 rando o fluxo lquido acima indicado, actualiza-se o seu valor ao perodo.
O diferencial entre a aplicao das taxas de juro do contrato swap quantia em dvida, actualizada em 30 de Setembro o justo valor do
swap (ver quadro auxiliar). O justo valor do swap neste momento de 30,56 (31,25/1,0225), logo h que reconhecer um aumento de 275,05.
Fluxo lquido Swap Valor actual Swap Clculos do valor actual swap
(10) 31 de Dezembro 31 Mar 0 535,50 187,5 / (1,025) + 187,5 / (1,025) ^ 2 + 187,5 / (1,025) ^ 3
N conta Nome da conta Dbito Crdito 30 Jun 187,5 -244,49 -125/ (1,015) 125 / (1,015) ^ 2
6911 Juros de financiamentos obtidos 281,25
30 Set -125 30,56 31,25 / (1, 0225)
2511 Emprstimos bancrios 12.500,00
31 Dez 31,25 0,00 ----
12 Depsitos ordem 13.781,25
Os juros do emprstimo so calculados multiplicando a taxa Euribor pela quantia escriturada do emprstimo (12.500,00 x 2,25%).
As afectaes s contas do instrumento de cobertura e do capital prprio so efectuadas com base nas variaes
(11) 31 de Dezembro do valor actual do swap.
N conta Nome da conta Dbito Crdito
12 Depsitos ordem 31,25 Fluxo lquido Swap Valor actual Swap Variao
7884 Ganhos em outros instrumentos financeiros 31,25 31 Mar 0,00 535,50 535,50
O recebimento do fluxo lquido do swap calculado atravs do produto entre a diferena das taxas envolvidas pelo montante do
30 Jun 187,50 -244,49 -779,99
contrato swap [12.500,00 x (2,25 % - 2%)].
30 Set -125,00 30,56 275,05
(12) 31 de Dezembro
31 Dez 31,25 0,00 -30,56
N conta Nome da conta Dbito Crdito
599 Outras variaes no capital prprio 30,56
Assim, com base nos clculos acima apresentados, deve ser reconhecido a variao no justo valor do swap de for-
141 Derivados 30,56
ma a ter reconhecido nas demonstraes financeiras o justo valor do instrumento de cobertura.
No h indicao das taxas de juro seguintes, pelo que se assume neste lanamento que o justo valor do swap zero caso que
ocorrer aquando do vencimento do contrato, pelo que se procede anulao do swap e das variaes em capital prprio. Nesta
data o swap estava mensurado pela quantia de 30,56.
48 SNC C ASOS PRTICOS E EXERCCIOS RESOLVIDOS 1. MEIOS FINANCEIROS LQUIDOS 49

1.4. Instrumentos financeiros detidos para negociao (1) 1 de Dezembro de N


N conta Nome da conta Dbito Crdito
O cdigo de contas apresenta como subconta da conta 14 Outros instrumentos financeiros a conta 142 Instru-
1421 Instrumentos financeiros detidos para negociao / Activos Financeiros 10.000,00
mentos financeiros detidos para negociao. Recorrendo NCRF 27 Instrumentos Financeiros, activos financei-
6225 Comisses 500,00
ros ou passivos financeiros so classificados como detidos para negociao se forem:
12 Depsitos ordem 10.500,00
(i) Adquirido ou incorrido principalmente para a finalidade de venda ou de recompra num prazo muito prximo;
A quantia inicial do investimento de 10.000,00 (2.000 aces x 5,00). Uma vez que o activo financeiro est mensurado ao justo
(ii) Parte de uma carteira de instrumentos financeiros identificados que sejam geridos em conjunto e para os valor, os custos de transaco incorridos no so includos na mensurao inicial, sendo reconhecidos imediatamente como um
quais exista evidncia de terem recentemente proporcionado lucros reais. gasto do perodo.
Note-se que esta definio aparece somente nos exemplos de instrumentos financeiros que so mensurados ao
(2) 31 de Dezembro de N
justo valor com as alteraes de justo valor a ser reconhecidas na Demonstrao dos Resultados (alnea d) 16).
N conta Nome da conta Dbito Crdito
661 Em instrumentos financeiros 1.000,00
Apontamento Fiscal
No que diz respeito ao modelo do justo valor, de acordo com o previsto no Cdigo do IRC, aceite a 1421 Activos Financeiros 1.000,00
sua aplicao em instrumentos financeiros, sendo os rendimentos ou gastos resultantes considerados para A 31 de Dezembro as aces adquiridas tinham um justo valor de 9.000,00 (2.000 x 4,50), logo houve uma alterao desfavorvel
no montante de 1.000,00 (10.000,00 9.000,00).
efeitos da formao do lucro tributvel, desde que, tratando-se de instrumentos do capital prprio, tenham
um preo formado num mercado regulamentado e o sujeito passivo no detenha, directa ou indirectamen- (3) 31 de Janeiro de N + 1
te, uma participao no capital superior a 5% do respectivo capital social.
N conta Nome da conta Dbito Crdito
12 Depsitos ordem 11.000,00
1.4.1. Aquisio de aces, alterao no seu justo valor e venda 1421 Activos Financeiros 9.000,00
7884 Ganhos em outros instrumentos financeiros 2.000,00
A entidade Beta, S.A. em 1 de Dezembro N adquiriu 2.000 aces da Alfa, S.A. por 5,00 cada aco, com inteno Em Janeiro a entidade Beta decide vender as aces adquiridas. data da venda o justo valor das aces era de 11.000,00 (2.000
de vend-las no final de Janeiro N + 1 (expectativas de que a cotao destas aces apresente variaes positivas). x 5,50), o que se traduz num ganho de 2.000,00.
Sabe-se ainda que os custos de transaco (comisses de bolsa) relacionados com esta aquisio foram de 500,00.
data de 31 de Janeiro N + 1 a entidade Beta efectuou a venda daqueles ttulos. Ao adquirir as aces, a entidade deve reconhec-las como detidas para negociao, uma vez que as suas inten-
Pretende-se o tratamento contabilstico considerando as seguintes cotaes: es se enquadram na definio da alnea d) do 16 da NCRF 27. Assim, o mtodo de mensurao a adoptar o
prescrito na alnea b) do 11 da NCRF 27.
1 Dez N 31 Dez N 31 Jan N + 1
Cotaes das aces de Alfa 5,00 4,50 5,50 Por forma a adquirir as aces, a entidade incorreu em custos de transaco. Estes no devem ser acrescidos ao
custo do activo, uma vez que est mensurado ao justo valor atravs de resultados, sendo reconhecidos de imediato
como gasto do perodo (7 da NCRF 27).
Resoluo
Comentrios Resoluo
A resoluo incide sobre a definio do instrumento financeiro adquirido e inerente a esta definio o re- nosso entendimento que a conta 6225 Comisses a adequada para o reconhecimento dos custos de transaco,
uma vez que estamos perante comisses pagas bolsa por um servio prestado (prope-se uma eventual subdiviso
conhecimento e mtodo de mensurao a adoptar. Esto tambm em causa o reconhecimento dos custos
da 6225 Comisses, por exemplo em 62251 Taxas de Bolsa) contudo parece-nos tambm que no seria desapropriado
de transaco incorridos com aquela aquisio e a mensurao subsequente das aces adquiridas. reconhecer aqueles custos numa conta 68 Outros gastos e perdas.

NCRF especificamente aplicveis


NCRF NCRF-PE
NCRF 27 - 7 17.10
NCRF 27 - alnea b) do 11, 15 e 16 17.8 a) 1.4.2. Aquisio de aces em moeda estrangeira
O 17.8 no equivalente aos 11, 15 e 16 da NCRF 27, mas aplica o mesmo mtodo de mensurao para os instrumentos
financeiros negociados em mercado lquido e regulamentado.
A 1 de Dezembro a entidade Nacional, S.A. adquiriu 1.000 aces da U.S.A., S.A. uma empresa americana que est
Contabilizao cotada em bolsa. Nesta data, o preo de mercado das aces era de 5,00 USD e a taxa de cmbio EUR/USD era
de 1,4553. A Nacional, S.A. apresenta contas a 31 de Dezembro e nesta data as aces da U.S.A., S.A. apresentavam
1421 - Activos Financeiros 12 - Depsitos ordem 661 - Em instrumentos financeiros uma cotao de 7,00 USD, quando a taxa de cmbio EUR/USD era de 1,4239.
(1) 10.000,00 1.000,00 (2) (3) 11.000,00 10.500,00 (1) (2) 1.000,00
9.000,00 (3)
7884 - Ganhos em outros instrumentos Resoluo
6225 - Comisses financeiros
(1) 500,00 2.000,00 (3)

(1) Aquisio das aces A problemtica incide sobre a definio do instrumento financeiro adquirido e o reconhecimento e mtodo
(2) Perda por reduo de justo valor de mensurao a adoptar. Relativamente mensurao subsequente deste instrumento financeiro deve ser
(3) Alienao das aces adquiridas tido em conta o efeito das alteraes no justo valor e nas taxas de cmbio.
Nota resoluo: Em rigor, os lanamentos efectuados no razo nas contas das classes 6 e 7 deveriam estar separados pelos distintos
perodos de relato. Assim, considere que os registos efectuados em cada perodo de relato no so cumulativos.
50 SNC C ASOS PRTICOS E EXERCCIOS RESOLVIDOS

NCRF especificamente aplicveis


NCRF NCRF-PE
NCRF 27 - alnea b) do 11, 15 e 16 17.8 a)
NCRF23 - 21 e 23 15.2 e 15.3
a) O 17.8 no equivalente aos 11, 15 e 16 da NCRF 27, mas refere o mesmo mtodo de mensurao para os instrumentos
financeiros negociados em mercado lquido e regulamentado.

Contabilizao

1421 - Activos financeiros 12 - Depsitos ordem


(1) 3.435,72 3.435,72 (1)
(2) 1.404,59
(3) 75,76

771 - Em instrumentos financeiros 7861 - Diferenas de cmbio favorveis


1.404,59 (2) 75,76 (3)

(1) Aquisio de 1.000 aces


(2) Alterao no justo valor das aces adquiridas
(3) Reconhecimento da diferena cambial

(1) 01 de Dezembro
N conta Nome da conta Dbito Crdito
1421 Instrumentos financeiros detidos para negociao / Activos financeiros 3.435,72
12 Depsitos ordem 3.435,72
data de aquisio as 1.000 aces so adquiridas pelo valor de 5,00 USD, o que resulta num total de 5.000,00 USD. Aplicando a
taxa de cmbio a este valor, tem-se um custo de aquisio de 3.435,72 (5.000,00 / 1,4553).

(2) 31 de Dezembro
N conta Nome da conta Dbito Crdito
1421 Instrumentos financeiros detidos para negociao / Activos financeiros 1.404,59
771 Ganhos por aumentos de justo valor / Em instrumentos financeiros 1.404,59
data de relato a entidade tem um ganho na mensurao das aces, uma vez que a sua cotao aumentou em 2,00 USD. Aplican-
do a este valor a taxa de cmbio de 31 de Dezembro, verifica-se um aumento no justo valor (de cada aco) de 1,40459 (2,00 /
1,4239). Assim, tem-se um ganho de 1.404,59 (1,40459 x 1.000 aces).

(3) 31 de Dezembro
N conta Nome da conta Dbito Crdito
1421 Instrumentos financeiros detidos para negociao 75,76
7861 Diferenas de cmbio favorveis 75,76
data de relato a entidade deve reconhecer o efeito da alterao na taxa de cmbio. Neste momento (sem considerar a alterao
na cotao das aces) sabe-se que as aces valem 3.511,48 [(1.000 x 5,00) / 1,4239]. Comparando este valor com o custo de
aquisio das aces tem-se uma diferena cambial de 75,76.

O mtodo de mensurao a aplicar s aces adquiridas ser o justo valor atravs de resultados, uma vez que
as aces adquiridas so instrumentos de capital prprio com cotaes divulgadas publicamente (16 da NCRF
27). O reconhecimento da aquisio das aces efectuado em euros, logo a entidade tem de aplicar a taxa de
cmbio data da transaco (21 da NCRF 23). Na data do relato, a Nacional, S.A. ter de reconhecer dois tipos
de alterao no valor das aces adquiridas, a alterao no justo valor das mesmas (pela aplicao do mtodo do
justo valor com as alteraes de justo valor a serem reconhecidas na Demonstrao dos Resultados) e a diferena
cambial que resulta da permanncia destas aces em carteira (com a aplicao do 23 da NCRF 23).