EL CRDITO

ACTIVIDAD 2

Calificaciones de riesgo crediticio

TIEMPO RECOMENDADO
Destine 50 a 60 minutos. El tiempo que se requiere puede variar
dependiendo de la audiencia.

OBJETIVOS
Los participantes podrn:
Definir calificaciones de riesgo crediticio y cmo afectan la capacidad
del consumidor para conseguir un crdito, prstamo, empleo, etc.
Reconocer los componentes de una calificacin de riesgo crediticio.
Entender cmo las calificaciones de riesgo crediticio fluctan con las
circunstancias.
Entender las estrategias para mejorar la calificacin de riesgo
crediticio.

MATERIALES QUE SE NECESITAN

Computadora con pantalla LCD o retroproyector*
Rotafolios, pizarrn blanco o transparencias
Copias de los apuntes

NOTAS PREVIAS A LA PREPARACIN

Analice el plan de actividades. Considere la audiencia y decida si va a
presentar la actividad completa o si va a usar algunas partes de esta actividad
en combinacin con otras actividades.

Para mayor claridad, utilice letra de imprenta en lugar de caligrafa cuando

escriba en un rotafolios, un pizarrn o una transparencia.

El dilogo que se sugiere en las notas para la presentacin no siempre refleja

el texto que aparece en una transparencia. Trate de variar el dilogo en lugar
de leer las transparencias palabra por palabra.

Esta actividad utiliza apuntes. Tenga suficientes copias para todos los
participantes y tal vez copias extra para mayor seguridad.

No se espera que los presentadores sepan todo sobre las calificaciones

de riesgo crediticio. Sea franco con todas las preguntas. Si no conoce la
respuesta a una pregunta, sea franco y diga: No conozco la respuesta a su
pregunta. Sin embargo, la averiguar. Asegrese de escribir la pregunta y
de cumplir cuando se comprometa a averiguar una respuesta.

* Si no se encuentra disponible un retroproyector, considere sacar fotocopias de las

transparencias para distribuir a los estudiantes.

EL CRDITO 28
 EL CRDITO
ACTIVIDAD 2 - NOTAS PARA LA
PRESENTACIN

Calificaciones de riesgo crediticio Material de

apoyo visual
Comienzo de la presentacin
D la bienvenida a los participantes.
Presntese de manera breve.
Si sta es la primera reunin con la clase o grupo, realice una breve
ronda de presentaciones de cada una de las personas.
Al momento de presentarse, escriba su nombre en un lugar donde
los participantes lo puedan ver y volver a consultar durante la sesin.
Es posible que algunas personas estn un poco nerviosas y no
recuerden su nombre. Anmelos a que lo llamen por su nombre y
llmelos tambin por su nombre.

Resumen de la actividad
Repase los temas de anlisis de esta actividad:
Qu es una calificacin de riesgo crediticio?
Efecto general de las calificaciones de riesgo crediticio
Cmo se determina una calificacin de riesgo crediticio
Fluidez de las calificaciones de riesgo crediticio
Formas de mejorar la calificacin de riesgo crediticio

En el rotafolios, el pizarrn o una transparencia en blanco, escriba

calificacin de riesgo crediticio.
Pdales a los participantes que definan la frase.
Transparencia 1
Para explicarla, use la Transparencia 1: Qu es una calificacin
Qu es una calificacin
de riesgo crediticio?
de riesgo crediticio?
Puntos para mencionar con la Transparencia 1:

Una calificacin de riesgo crediticio es un nmero que le indica a un

prestamista cules son las probabilidades de que un individuo pague
puntualmente un prstamo o un crdito. Cuando un prestamista solicita a
una agencia de informe de solvencia crediticia un informe y una calificacin
crediticia, sta se calcula segn un modelo de puntaje (una ecuacin
matemtica estadstica que evala muchos tipos de datos a partir del
informe de crdito de dicha agencia). Al comparar estos datos con los
patrones de miles de informes de crdito anteriores, el puntaje identifica el
nivel de riesgo crediticio de un individuo.

Actualmente se usan muchos modelos de calificacin de riesgo crediticio.

Entre ellos se pueden mencionar el puntaje FICO (desarrollado por Fair,
Isaac and Company, Inc. y usado por numerosos prestamistas hipotecarios) y
el puntaje VantageScoreSM (desarrollado en forma conjunta por tres empresas
de informes de crdito del pas).

EL CRDITO 29
 EL CRDITO
ACTIVIDAD 2 - NOTAS PARA LA
PRESENTACIN

El puntaje FICO (uno de los ms usados por los prestamistas), va de 350 Material de
a 850. Mientras ms alto sea el puntaje, mayores son las probabilidades de
aprobar un crdito o prstamo. La mayora de los sistemas de calificacin apoyo visual
de riesgo crediticio verifican diversos factores, como cantidad de cuentas de
crdito, crdito total disponible, monto de deudas pendientes y registros de
pagos morosos.

El puntaje VantageScoreSM se cre en 2006 para que las agencias tuvieran

una forma ms sistemtica de elaborar las calificaciones de riesgo crediticio.
Anteriormente, cada empresa de informes de crdito usaba su propia
frmula de clculo. El nuevo sistema permite que todas usen la misma
frmula, con resultados ms metdicos. Este puntaje va de 501 al 990 e
incluye un sistema de calificacin similar al acadmico (escala de calificacin
entre A y F). Mientras ms alta sea la calificacin, ms solvente se considera
al consumidor.
Pregunte a los participantes en qu aspectos de sus vidas influye la
calificacin de riesgo crediticio.
En un rotafolios, escriba las respuestas.
Las respuestas pueden incluir: en la obtencin de un prstamo, un
empleo, un departamento, un prstamo hipotecario, un seguro de
propietario o de automvil.

Analice el amplio uso y efecto de las calificaciones de riesgo crediticio. Las

usan, adems de los bancos y los prestamistas, arrendadores, empleadores,
comerciantes y empresas de seguro.

Analice los siguientes ejemplos de la influencia que las calificaciones de

riesgo crediticio pueden tener en lo que se paga por un seguro de automvil:

Para la mayora de las personas, aparentemente, los historiales de crdito

y de conduccin vehicular tienen muy poco en comn. Las empresas
aseguradoras, sin embargo, han descubierto que el uso de calificaciones
de riesgo crediticio para predecir las probabilidades de que alguien pague
las primas las ha ayudado a recortar sus prdidas. No usan las mismas
calificaciones que los bancos y prestamistas. En cambio, usan calificaciones
de seguro, que se basan en una frmula levemente diferente. Segn la
American Insurance Association (Asociacin Estadounidense de Seguros), una
buena calificacin de seguro no implica necesariamente que una persona
sea un buen conductor o un propietario ms responsable. No obstante,
algunas investigaciones demuestran que los consumidores con mejores
calificaciones de seguro generalmente presentan menos reclamos y tienen
menores siniestros. El uso que las aseguradoras hacen de los historiales de
crdito para determinar ndices se analiza a escala nacional.

Pregunte a los participantes si saben cules son los componentes de

una calificacin de riesgo crediticio. A medida que mencionen los cinco
componentes siguientes, escrbalos en un rotafolios y luego analcelos segn
las siguientes pautas.

EL CRDITO 30
 EL CRDITO
ACTIVIDAD 2 - NOTAS PARA LA
PRESENTACIN

Muestre la Transparencia 2: Cules son los componentes de una Material de

calificacin de riesgo crediticio?
apoyo visual
Los diversos modelos de calificacin de riesgo crediticio pueden usar
Transparencia 2
frmulas levemente diferentes para determinar los componentes de
dicha calificacin. Sin embargo, la siguiente informacin de Fair, Isaac and Cules son los
Company ofrece una gua til para comprender cmo se preparan las componentes de una
calificaciones de riesgo crediticio. calificacin de riesgo
crediticio?
Puntos para mencionar:
El historial de pago representa el 35% de la calificacin de riesgo
crediticio. Entre los factores incluidos en esta categora se encuentran
la informacin de pago de cuentas, registros pblicos adversos
(como quiebra, sentencias o juicios), duracin e importes de deudas
morosas.
La cantidad que se adeuda representa el 30% de la calificacin de
riesgo crediticio. Entre los factores incluidos en esta categora se
encuentran la cantidad adeudada en las cuentas, la cantidad de
cuentas con saldos y la proporcin de saldos en relacin con los
lmites totales de crdito.
La antigedad del historial de crdito representa el 15% de la
calificacin de riesgo crediticio. Entre los factores incluidos en esta
categora se encuentra el tiempo transcurrido desde que se abrieron
las cuentas y desde que comenz la actividad de las cuentas.
Las nuevas cuentas de crdito representan el 10% de la calificacin
de riesgo crediticio. Entre los factores incluidos en esta categora
se encuentra la cantidad de cuentas abiertas ltimamente y de
solicitudes de crdito recientes.
Los tipos de crdito usados representan el 10% de la calificacin
de riesgo crediticio. Entre los factores incluidos en esta categora
se encuentran la cantidad y tipos de cuentas abiertas (tarjetas de
crdito, cuentas minoristas, prstamos a plazos, hipotecas, cuentas
de financiamiento para consumidores, etc.)

Entregue a los participantes el Apunte 1: Situaciones de calificacin de Apunte 1

riesgo crediticio. Pdales que lo lean individualmente.
Situaciones de
calificaciones de riesgo
Estimule un debate grupal acerca del hecho de que las calificaciones
crediticio
de riesgo crediticio fluctan segn las circunstancias. Pregunte a los
participantes qu hicieron Duilio y Elena para mejorar sus calificaciones (por
ejemplo, pagar cuentas puntualmente, cancelar saldos de tarjetas o usar
tarjetas con moderacin). Qu acciones disminuyeron sus calificaciones
(por ejemplo, usar tarjetas de crdito hasta el lmite o retrasarse en el pago
de cuentas)? Recuerde a los participantes que nunca es tarde para tomar
medidas destinadas a mejorar la calificacin de riesgo crediticio.

EL CRDITO 31
 EL CRDITO
ACTIVIDAD 2 - NOTAS PARA LA
PRESENTACIN

[Observacin: Para ahorrar tiempo, es posible que desee centrarse en una Material de
sola situacin de calificacin de riesgo crediticio. Si as lo hace, seleccione la
situacin que se relacione ms ntimamente con los participantes.] apoyo visual

Divida el grupo en equipos de dos a tres personas. Pida a los equipos

que piensen en formas de mejorar sus calificaciones de riesgo crediticio.
Indqueles que escriban sus sugerencias.
Apunte 2
D al grupo unos minutos para pensar. Entregue el Apunte 2: Cmo
mejorar su calificacin de riesgo crediticio. Pregunte a los equipos si Cmo mejorar su
encontraron alguna de sus sugerencias en el apunte. calificacin de riesgo
crediticio
Ahora que los participantes entienden ms claramente cmo mejorar sus
calificaciones de riesgo crediticio, pregnteles si aprendieron algo nuevo
acerca de las estrategias para logarlo.

Cierre
Al cerrar la sesin, recuerde a todos que muchos aspectos de sus vidas se
ven significativamente afectados por su calificacin de riesgo crediticio y que
pueden tomar medidas especficas para mejorarla. Tal mejora puede llevarles
tiempo, pero el esfuerzo vale la pena.

Agradzcales a todos su participacin y alintelos a regresar a sesiones

posteriores. Si se planifican tales sesiones, puede presentar un avance de
cualquier actividad futura.

EL CRDITO 32
 EL CRDITO
ACTIVIDAD 2 - TRANSPARENCIA 1

QU ES UNA CALIFICACIN DE
RIESGO CREDITICIO?
Una calificacin de riesgo crediticio es un nmero
que le ayuda a un prestamista a predecir cules
son las probabilidades de que un individuo pague
puntualmente un prstamo o un crdito.
Una calificacin de riesgo crediticio es un
nmero que cambia cuando los elementos de
un informe de crdito se alteran. Por ejemplo,
las actualizaciones de pagos o una nueva cuenta
pueden hacer que la calificacin suba o baje.
Una calificacin de riesgo crediticio tiene un gran
espectro de usos y efectos. Su pasado crediticio
es su futuro crediticio.
El puntaje FICO (uno de los ms usados por los
prestamistas), va de 350 a 850.
El puntaje VantageScoreSM (un nuevo sistema
de calificacin crediticia desarrollado por tres
agencias calificadoras de riesgo crediticio) va de
501 a 990.

EL CRDITO 33
 EL CRDITO
ACTIVIDAD 2 - TRANSPARENCIA 2

CULES SON LOS COMPONENTES

DE UNA CALIFICACIN .
DE RIESGO CREDITICIO?
Tipos de crdito
en uso
10%

Solicitudes de Historial de pago

nuevos crditos 35%
10%

Antigedad
del historial de
crdito
15%

Total de deudas
actuales
30%

Fuente: Fair Isaac and Consumer Federation of America, 2005.

EL CRDITO 34
 EL CRDITO
ACTIVIDAD 2 - APUNTE 1 - PG. 1

SITUACIN 1 DE CALIFICACIN DE
RIESGO CREDITICIO
Duilio tiene 28 aos de edad y es empleado de la construccin. Trabaja arduamente y trata
de administrar bien su dinero. En los ltimos aos, ha tenido dificultades para encontrar un
trabajo estable. Durante los perodos de desempleo, us tarjetas de crdito para pagar sus
gastos diarios. Tiene dos tarjetas de crdito, pero lamentablemente no administr bien su
crdito y su calificacin crediticia es desfavorable. Duilio est decidido a mejorar su historial
de crdito. La historia de Duilio es hipottica, pero lo que le ocurri a su calificacin crediticia
es un ejemplo realista. A continuacin se describe cmo sus decisiones de administracin de
crdito afectaron su calificacin crediticia.
Calificacin
Comportamiento o accin crediticia
de Duilio
2004
Duilio ha estado sin trabajo durante seis semanas y en el mes de marzo sus dos F
tarjetas de crdito llegaron al lmite. Como perdi la factura de una de las tarjetas
y olvid pagarla, la cuenta correspondiente (con los intereses por mora) asciende a
$100 y venci hace 30 das.
En abril, Duilio encuentra un trabajo bien remunerado y a largo plazo. Sin F
embargo, su trabajo est a 32 km y necesita un automvil. Para comprarlo,
necesita un prstamo. Les solicita un crdito a dos prestamistas, quienes estudian
su calificacin de riesgo crediticio y su historial de crdito. El primer prestamista
rechaza su solicitud. El segundo la acepta, pero impone una tasa de inters del
24%, que es demasiado alta. Duilio decide compartir el viaje con otro empleado
hasta que pueda ahorrar lo suficiente para comprar un automvil.
Duilio salda su deuda morosa y comienza a pagar puntualmente el mnimo de C
ambas tarjetas durante el resto del ao.
2005
Duilio est decidido a mejorar su historial de crdito. Cada mes, paga $50 por B
encima del mnimo correspondiente a ambas tarjetas. Tambin decide dejar de
usarlas con tanta frecuencia durante el resto del ao.
2006
Duilio est mejorando bastante su historial de crdito, pero a veces toma A
decisiones impulsivas y hace compras innecesarias con sus tarjetas de crdito.
Decide sacarlas de su billetera para reducir el impulso de usarlas espontneamente
y, para el mes de junio, salda casi toda su deuda. Debido a que adems pag sus
cuentas puntualmente durante dos aos completos, ahora su reputacin crediticia
es excelente.

EL CRDITO 35
 EL CRDITO
ACTIVIDAD 2 - APUNTE 1 - PG. 2

SITUACIN 2 DE CALIFICACIN DE
RIESGO CREDITICIO
Elena y su marido David hace 7 aos que estn casados, pero ahora se estn divorciando.
Recientemente llegaron a un acuerdo segn el cual David se queda con uno de los automviles y se
hace responsable del prstamo para terminar de pagarlo. Tambin se queda con dos de las cuatro
tarjetas de crdito y acepta pagar 50 por ciento de los pagos hipotecarios mensuales.

Elena es un personaje ficticio, pero lo que le ocurri a su calificacin crediticia es un ejemplo realista.
A continuacin se describe cmo sus decisiones de administracin de crdito afectaron su calificacin
crediticia en nuestro relato de ficcin.

Calificacin
Comportamiento o accin crediticia
de Elena
2005
Despus del divorcio ocurrido en mayo, a David le resulta difcil llegar a fin de mes. B
Por esa razn, usa ambas tarjetas de crdito casi hasta el lmite. Elena no se da
cuenta de que las cuentas de las tarjetas que David usa an estn a su nombre.
Los problemas financieros de David siguen empeorando durante el mes de julio. Sus C
tarjetas de crdito continan en el lmite de uso y David ni siquiera puede pagar el
mnimo durante varios meses.
Como las cuentas de las tarjetas que David usa an estn a nombre de Elena, el B
banco la llama en agosto cuando David no paga. Elena decide llamarlo y pedirle que
refinancie los saldos de ambas tarjetas con otra tarjeta nueva que est slo a nombre
de l. David acepta la propuesta y la calificacin de riesgo crediticio de Elena mejora.
2006
Elena paga sus cuentas puntualmente y conserva saldos pequeos en ambas tarjetas. A
Esto ayuda a mejorar su calificacin crediticia. Como los dos pagos no realizados
adquieren antigedad en su registro de crdito, afectan menos su calificacin.
La madre de Elena necesita realizarse una ciruga menor en marzo, pero no tiene C
seguro mdico. Elena paga la ciruga con una de sus tarjetas de crdito y la carga
hasta el lmite.
Elena desea comprarse un auto ms confiable, para lo cual en abril consulta en su C
banco las tasas de inters de un prstamo para automviles. Lamentablemente,
su calificacin de riesgo crediticio es demasiado baja para obtener las tasas ms
convenientes. Elena decide mejorar su reputacin crediticia primero para luego
solicitar un prstamo con la mejor tasa.
Para julio, Elena ha cancelado los saldos de ambas tarjetas de crdito. Pide una copia B
de su registro de crdito y de su calificacin de riesgo crediticio. Como su calificacin
ha mejorado, solicita el prstamo para automviles y obtiene una tasa de inters muy
conveniente.

EL CRDITO 36
 EL CRDITO
ACTIVIDAD 2 - APUNTE 2

CMO MEJORAR SU CALIFICACIN DE

RIESGO CREDITICIO
Pagar las cuentas en trmino. Lo mejor que usted puede hacer para mejorar su
calificacin de riesgo crediticio es pagar las cuentas en trmino. Puede comenzar a
mejorar su historial de crdito de inmediato si por lo menos realiza los pagos mnimos
en trmino. Los cobros y pagos morosos tienen un notable impacto negativo en su
calificacin.
Si tiene pagos pendientes, pngase al da y permanezca al da. Mientras ms
antigedad tenga su historial de pagos en trmino de cuentas, mejor ser su
calificacin.
Si hace poco que administra crdito, no abra muchas cuentas demasiado pronto.
Las cuentas nuevas reducirn la antigedad promedio de sus cuentas. Quienes
tienen cuentas con ms antigedad y las han pagado en trmino tienden a tener
calificaciones ms altas. Adems, si abre muchas cuentas nuevas en poco tiempo,
parecer que existe el riesgo de que usted use todo este crdito nuevo. De modo que
este crdito adicional puede bajar su calificacin.
Corrija los errores. Su calificacin de riesgo crediticio es un reflejo de la informacin
presente en su informe de crdito. Si ste contiene informacin negativa, tendr un
impacto negativo en su calificacin de riesgo crediticio, sin importar si la informacin
es exacta o no. Una vez al ao, consulte los informes de las tres agencias calificadoras
de solvencia crediticia para verificar que sean exactos, y tambin hgalo unos
meses antes de solicitar un prstamo. Si descubre errores en su informe, siga el
procedimiento correspondiente para corregirlos.
Consulte las tasas para un prstamo dentro de un perodo determinado. Algunas
calificaciones, como el puntaje FICO, distinguen entre la consulta para un solo
prstamo y una consulta de muchas lneas de crdito nuevas, en parte basadas en
el perodo durante el cual se realicen las consultas. Por ejemplo, algunos puntajes
cuentan todas las consultas de tasas de prstamos para automviles o hipotecarios en
un perodo de dos semanas como una sola consulta.
Conserve saldos pequeos en las tarjetas de crdito y otros crditos
renovables. Las deudas grandes pueden afectar negativamente una calificacin.
Salde las deudas en lugar de transferirlas. La forma ms efectiva de mejorar su
calificacin en esta rea es pagando su crdito renovable. De hecho, adeudar la
misma cantidad pero con menos cuentas abiertas puede bajar su calificacin.
Recuerde: est bien solicitar y controlar su propio informe de crdito. Cuando
solicita su propio informe de crdito, se considera una consulta de consumidor. Esto
no afectar su calificacin, siempre que solicite su informe de crdito directamente
desde una de las agencias de informes de crdito o mediante una organizacin
autorizada para suministrar informes de crdito a los consumidores.

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