IV Aplicacin Prctica

NIC 7 Estado de flujos de efectivo (Parte I)

Ficha Tcnica
Autor : Dr. C.P.C. Pascual Ayala Zavala
Ttulo : NIC 7 Estado de flujos de efectivo (Parte I)
Fuente : Actualidad Empresarial N 312 - Primera Quincena de Octubre 2014
3. Desarrollo de casos prcticos
Colmena SA
En el presente caso, se trata de una empresa comercial La
Colmena SA que, ademas de las transacciones normales de la
actividad de operacin que realiza la empresa, ha llevado a
cabo tambin las siguientes transacciones relacionadas con la
actividad de inversin y financiamiento.

1. Concepto Operaciones de inversin y financiamiento

El Estado de flujos de efectivo es un estado financiero que 1. Se ha comprado activos fijos por S/.17,700
forma parte de la informacin financiera que las empresas 2. Se ha realizado una deprec. de activos fijos por S/.10,600
elaboran para informar sobre la situacin financiera, los
resultados de las operaciones y los flujos de efectivo. La 3. Se vendieron activos fijos por S/.11,800 cuyo valor en libros
informacin acerca de los flujos de efectivo es til porque es:
suministra a los usuarios de los estados financieros las bases
Activo fijo 32,400
para evaluar la capacidad que tiene la empresa para generar Depreciacin acumulada (18,000)
efectivo y equivalentes al efectivo, as como sus necesidades 14,400
de liquidez. Para tomar decisiones econmicas, los usuarios
deben evaluar la capacidad que la empresa tiene para ge- 4. Se compr acciones a la empresa Amrica SA por S/.12,000.
nerar efectivo y equivalentes al efectivo, as como las fechas
5. Los socios acordaron un aporte de capital de S/.35,200 en
en que se producen y el grado de certidumbre relativa de
efectivo.
su aparicin.
Empresa La Colmena SA
Por tanto, el objetivo de esta norma es exigir a las empresas que Estado de situacin financiera
suministren informacin acerca de los movimientos histricos
en el efectivo y los equivalentes al efectivo a travs de la pre-
sentacin de un estado de flujos de efectivo, clasificados segn Ao 2 Ao 1
que procedan de actividades de explotacin, de inversin y de ACTIVO
financiacin. Activo corriente
Efectivo y equivalente de efectivo 3,500 2,600
Los usuarios de los estados financieros estn interesados
Cuentas por cobrar comercial 5,600 12,000
en saber cmo la empresa genera y utiliza el efectivo y los
Otras cuentas por cobrar 7,600 8,500
equivalentes al efectivo. Esta necesidad es independiente
de la naturaleza de las actividades de la empresa, incluso Existencias 37,600 12,000
cuando el efectivo pueda ser considerado como el producto Total activo corriente 54,300 35,100
de la empresa en cuestin, como puede ser el caso de las Activo no corriente
entidades financieras. Bsicamente, las empresas necesitan Inversiones en valores 52,500 40,500
efectivo por las mismas razones, por muy diferentes que sean Inmueble, maquinaria y equipo 363,100 377,800
las actividades que constituyen su principal fuente de ingresos Depreciacin acumulada (82,100) (89,500)
ordinarios. En efecto, todas ellas necesitan efectivo para llevar Total activo no corriente 333,500 328,800
a cabo sus operaciones, pagar sus obligaciones y suministrar Total activo 387,800 363,900
rendimientos a sus inversores. De acuerdo con lo anterior, esta
norma exige a todas las empresas que presenten un Estado de
Pasivo y patrimonio
flujos de efectivo.
Cuentas por pagar comercial 16,500
Otras cuentas por pagar 21,200
2. Importancia de informar sobre los flujos de Total pasivo corriente 0 37,700
efectivo de las empresas
El Estado de flujos de efectivo, cuando se usa de forma Pasivo no corriente
conjunta con el resto de los estados financieros, suministra Deudas a largo plazo 45,600 45,600
informacin que permite a los usuarios evaluar los cambios
en los activos netos de la empresa, su estructura financiera Total pasivo no corriente 45,600 45,600
(incluyendo su liquidez y solvencia) y su capacidad para mo-
dificar tanto los importes como las fechas de cobros y pagos, Patrimonio
a fin de adaptarse a la evolucin de las circunstancias y a las
Capital 238,700 203,500
oportunidades que se puedan presentar. La informacin acer-
Capital adicional 3,800 3,800
ca de los flujos de efectivo es til para evaluar la capacidad
que la empresa tiene para generar efectivo y equivalentes Reservas 7,900 7,900
al efectivo, permitiendo a los usuarios desarrollar modelos Resultados acumulados 65,400 65,400
para evaluar y comparar el valor actual de los flujos netos Resultado del ejercicio 26,400
de efectivo de diferentes empresas. Tambin posibilita la Total patrimonio 342,200 280,600
comparacin de la informacin sobre el rendimiento de la
explotacin de diferentes empresas, ya que elimina los efectos Total pasivo y patrimonio 387,800 363,900
de utilizar distintos tratamientos contables para las mismas
transacciones y sucesos econmicos.

IV-12 Instituto Pacfico N 312 Primera Quincena - Octubre 2014

 rea Contabilidad (NIIF) y Costos IV
Empresa La Colmena sA ...Vienen
Estado de resultado integral
(Por naturaleza)
Tributos (12,400)
Por el ao 2
Excedente ( o insuficiencia ) (26,100)
bruto de explotacin
Ventas netas 229,300 Valorizaciones y estimaciones del ejercicio (10,600)
Ingresos diversos 56,800
Compra de mercaderas (184,000)
+ - Variacin de: Resultado de explotacin 20,100
mercaderas 25,600 Ingresos financieros 24,100
Mrgen comercial 70,900 Ingresos diversos 11,800
Servicios prestados por terceros (42,000) Cargas financieras (15,200)
Cargas diversas (14,400)
Valor agregado 28,900
Cargas de personal (42,600) Resultado antes de
participaciones e impuestos 26,400
Van...

Empresa La Colmena SA
Hoja de trabajo para la formulacin del Estado de flujos de efectivo
Mtodo indirecto
Variaciones Ajustes y eliminac. Act. de operacin Act. de inversion Act. de financ
Concepto Ao 2 Ao 1
Aument. Disminuc. Debe Haber Usos Fuentes Usos Fuentes Usos Fuentes
Activo
Efectivo y equivalente de efect. 3,500 2,600 900
Cuentas por cobrar comerciales 5,600 12,000 6,400 6,400

Otras cuentas por cobrar 7,600 8,500 900 900

Ctas. por cobrar accionistas
Existencias 37,600 12,000 25,600 25,600
Gastos pagados por anticipado - -
Inversiones en valores 52,500 40,500 12,000 12,000 (6)
Inmueble, maquinaria y equipo 363,100 377,800 14,700 32,400 (4) 17,700 (5)

Depreciacin acumulada (82,100) (89,500) 7,400 10,600 (2) 18,000 (4)

387,800 363,900
Pasivo y patrimonio
Cuentas por pagar 16,500 16,500 16,500
Remuneraciones por pagar
Tributos por pagar
Otras cuentas por pagar 21,200 21,200 21,200

Deudas a largo plazo 45,600 45,600

Capital 238,700 203,500 35,200 35,200

Capital adicional 3,800 3,800

Reservas 7,900 7,900
Resultados acumulados 65,400 65,400
Resultado del ejercicio 26,400 26,400 26,400 (1)
387,800 363,900 83,600 83,600

1. Resultado del ejercicio 26,400 (1) 26,400

2. Provisin para depreciacin 10,600 (2) 10,600
3. Venta de activo fijo 11,800 (4) 11,800
3. Prdida en venta de activo fijo 2,600 (4) 2,600
4. Compras de activo fijo 17,700 (5) 17,700
5. Compras de acciones 12,000 (6) 12,000
6. Aporte de capital en efectivo 35,200 35,200

134,300 134,300 63,300 46,900 29,700 11,800 0 35,200

16,400 17,900 35,200
63,300 63,300 29,700 29,700 35,200 35,200

Empresa La Colmena SA
Hoja de trabajo para la formulacin del Estado de flujos de efectivo
Mtodo directo
Variaciones Ajustes y eliminac. Efectivo
Concepto Ao 2 Ao 1
Aumento Disminuc Debe Haber Usos Fuentes
Activo
Efectivo y equivalente de efect. 3,500 2,600 900
Cuentas por cobrar comerciales 5,600 12,000 6,400 229,300 (1) 235,700
Otras cuentas por cobrar 7,600 8,500 900 24,100 (10) 81,800
56,800 (12)
Cuentas por cobrar venta A. F. 11,800 (13) 11,800
Cuentas por cob. venta acciones -
Mercaderias 37,600 12,000 25,600 25,600 (3)

N 312 Primera Quincena - Octubre 2014 Actualidad Empresarial IV-13

 IV Aplicacin Prctica
Variaciones Ajustes y eliminac. Efectivo
Concepto Ao 2 Ao 1
Aumento Disminuc Debe Haber Usos Fuentes
Gastos pagados por anticipado -
Inversiones en valores 52,500 40,500 12,000 12,000
Inmueble, maquinaria y equipo 363,100 377,800 14,700 32,400 (16) 17,700
- Depreciacin acumulada (82,100) (89,500) 7,400 10,600 (8) 18,000 (16)
387,800 363,900
Pasivo y patrimonio
Cuentas por pagar 16,500 16,500 184,000 (2) 242,500
42,000 (4)
Tributos por pagar - - 12,400 (6) 12,400
Remuneraciones por pagar - - 42,600 (5) 42,600

Dividendos por pagar -

Otras cuentas por pagar 21,200 21,200 15,200 (11) 36,400
Deudas a largo plazo 45,600 45,600 - -
Capital 238,700 203,500 35,200 35,200
Capital adicional 3,800 3,800
Reservas 7,900 7,900 -
Resultados acumulados 65,400 65,400 -
Resultado del ejercicio 26,400 0 26,400 26,400 (17)
387,800 363,900 83,600 83,600

Ventas netas de productos 229,300 229,300 (1)

Compra de mercaderas 184,000 184,000 (2)
Variacin de mercaderas 25,600 25,600 (3)
Servicios prestados por terceros 42,000 42,000 (4)
Cargas de personal 42,600 42,600 (5)
Tributos 12,400 12,400 (6)
Valorizaciones y estimaciones del ejercicio
Depreciacin 10,600 10,600 (8)
Cobranza dudosa
Ingresos financieros 24,100 24,100 (10)
Cargas financieras 15,200 15,200 (11)
Ingresos diversos 56,800 56,800 (12)
Ingresos por venta de activos 11,800 11,800 (13)
Cargas por salida de activos 14,400 14,400 (16)
Resultado del ejercicio 26,400 26,400 (17)
347,600 347,600 713,200 713,200 363,600 364,500
900
364,500 364,500

Empresa La Colmena SA ...Vienen

Estado de flujos de efectivo
Resultado por exposicin a la inflacin
Aumento (dism.) neto de efectivo 900
Ao 2 Saldo de efectivo y equivalente de efectivo al
Actividades de operacin inicio del ejercicio 2,600
Venta de bienes y prestaciones de servicios 235,700 Saldo de efectivo y equivalente de efectivo al
Otras entradas de efectivo relativas a la actividad 81,800 finalizar del ejercicio 3,500
Menos:
Proveedores de bienes y servicios (242,500)
Pagos a y por cuenta de los empleados (42,600) Empresa La Colmena SA
Impuesto a las ganancias (12,400) Estado de flujos de efectivo
Otros pagos de efectivo relativo a la actividad (36,400)

AUMENTO (DISM.) DEL EFECTIVO Y EQUIVALENTE DE EFECTIVO Ao 2

PROVENIENTES DE ACTIVIDADES DE OPERACIN (16,400) Conciliacin del resultado neto con el efectivo y equivalente de
efectivo proveniente de las actividades de operacin
Actividades de inversin Resultado del ejercicio 26,400
Venta de propieades, planta y equipo 11,800 Ms : Ajuste al resultado del ejercicio
Venta de propieades de inversion Depreciacin del ejercicio 10,600
Menos: Prov. cobranza dudosa
Compras de propiedades, planta y equipo (17,700) Menos: Utilidad en venta de activo fijo
Compras de instrumentos financieros de patrimonio. (12,000) Utilidad en venta de acciones
AUMENTO (DISM.) DEL EFECTIVO Y EQUIVALENTE DE EFECTIVO Ms: Prdida en venta de activo fijo 2,600
PROVENIENTES DE ACTIVIDADES DE INVERSIN (17,900) Cargos y abonos por cambios netos en el activo y pasivo
Disminucin en cuentas por cobrar 6,400
Actividades de financiamiento Disminucin en otras cuentas por cobrar 900
Emisin de acciones y otros instrumentos de patrimonio 35,200 Disminucin de las existencias (25,600)
Ingreso por prstamo a corto y largo plazo Aumento en gastos pagados por anticipado
Menos: Aumento en cuentas por pagar (16,500)
Dividendos Aumento en otras cuentas por pagar (21,200)
AUMENTO (DISM.) DEL EFECTIVO Y EQUIVALENTE DE EFECTIVO Aumento (dism.) del efectivo y equivalente de efectivo
PROVENIENTES DE ACTIVIDADES DE FINANCIAMIENTO 35,200 provenientes de actividades de operacin (16,400)

Van... Continuar en la siguiente edicin.

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