INTRODUCCIN

En el presente trabajo encontraremos los analisis del estado y aplicacin de fuentes, analisis de la generacin
interna de fondos, estado de flujos de efectivo y punto de equilibrio de la compaa XYZ realizados en base a
los conocimientos adquiridos con las lecturas de la unidad dos e investigacin en videos de la web para
practicarnos como futuros ingenieros y administradores en nuestra vida profesional.

TAREA 1
Clasifique las cuentas del Estado de Situacin Financiera teniendo en cuenta las siguientes convencio
CUENTAS
De Activo
De Pasivo
De Patrimonio

Nota: Use la lista desplegable que aparece en la columna clasificacin.

Ao 2
ACTIVOS
ACTIVOS CORRIENTES
Efectivo y equivalentes al efectivo
Inventarios
Activos mantenidos para la venta
TOTAL ACTIVOS CORRIENTES

25,650
22,120
18,400
66,170

ACTIVOS NO CORRIENTES
Otras inversiones *
Propiedades, planta y equipos *
Deudores comerciales y otras cuentas por cobrar *
Activos biolgicos *
Propiedades de inversin *
Activos intangibles y plusvala *
TOTAL ACTIVOS NO CORRIENTES

12,117
801,049
34,090
80,160
134,000
46,611
1,108,027

TOTAL ACTIVOS

1,174,197

TAREA 2
Determine la cuenta correspondiente teniendo en cuenta el valor de la variacin.
Nota: Use la lista desplegable que aparece en la columna clasificacin.

Identifique cual es la lista de fuentes y cual es la de aplicaciones.

Nota: Use la lista desplegable.

HOJA DE TR
FUENTES

VARIACIN

CUENTA
Otras inversiones *
Propiedades, planta y equipos *
Activos biolgicos *
Pasivos mantenidos para la venta
Pasivos por impuestos *
Acreedores comerciales y otras cuentas por pagar *
Reservas

Dividendos pagados del Ao 1

Total Fuentes

750
5,537
950
209
83
139
210

436,722

444,600

TAREA 3

Tenga en cuenta el valor de los dividendos que se proporciona a continuacin para la construccin de

Disminucin por pago de dividend

Complete los valores en los cuadros faltantes, de acuerdo a las instrucciones proporcionadas en la c
Fuentes y Aplicaciones de Fondos y la Generacin Interna de Fondos (GIF) . Tambin tenga en cuenta

Determine la generacin interna de fondos, incluyendo las depreciaciones y la prdida en venta de a

colores.
GENERACIN INTERNA DE FONDOS
Utilidad del ejercicio
Depreciaciones
Perdida en Venta de Activos
Total GIF

436,722
123,358
10,744
570,824

De acuerdo con las variaciones de la Tarea 2. Construya el Estado de Fuentes y Aplicaciones t

"dividendos". Como puede ver, ya se ha registrado el movimiento de fondos derivado de la venta del
nombre de la cuenta correspondiente.
Nota: Use la lista desplegable:

Compaa
Estado de Fuentes y Aplicacin
FUENTES
De Corto Plazo

Pasivos mantenidos para la venta

209

Total Fuentes de Corto Plazo

209

De Largo Plazo
Otras inversiones *
Activos biolgicos *
Pasivos por impuestos *
Acreedores comerciales y otras cuentas por pagar *
Reservas
Total Fuentes de Largo Plazo

750
950
83
139
210
2,132

Generacin Interna de Fondos:

Total GIF
Fuentes

570,824
573,165

Saldo Inicial de Efectivo

Total Fuentes

18,900
573,165

las siguientes convenciones.

Aumento
Aplicacin
Fuente
Fuente

Disminucin
Fuente
Aplicacin
Aplicacin

Estado de Situacin Financiera

Compaa XYZ
Ao 1

VARIACIN

CLASIFICACIN

18,900
20,993
15,800
55,693

6,750
1,127
2,600
10,477

APLICACIN
APLICACIN
APLICACIN

12,867
806,586
33,080
81,110
132,000
45,290
1,110,933

-750
-5,537
1,010
-950
2,000
1,321
-2,906

FUENTE
FUENTE
APLICACIN
FUENTE

1,166,626

7,571

APLICACIN
APLICACIN

PASIVOS
PASIVOS CORRIENTES
Prstamos y obligaciones
Sobregiros bancarios
Pasivos mantenidos para la venta
TOTAL PASIVOS CORRIENTES
PASIVOS NO CORRIENTES
Pasivos por impuestos *
Acreedores comerciales y otras c
Beneficios a los empleados *
Prstamos y obligaciones a largo
TOTAL PASIVOS NO CORRIENT
TOTAL PASIVOS
PATRIMONIO
Capital en acciones
Reservas
Utilidad del ejercicio
TOTAL PATRIMONIO
100% TOTAL PASIVO + PATRIMONIO

HOJA DE TRABAJO

VARIA

APLICACIONES

CUENTA
Inventarios
Activos mantenidos para la venta
Activos intangibles y plusvala *
Deudores comerciales y otras cuentas por cobrar *
Propiedades de inversin *
Sobregiros bancarios
Prstamos y obligaciones
Beneficios a los empleados *
Prstamos y obligaciones a largo plazo *
Utilidades retenidas
Efectivo y equivalentes al efectivo

Total Aplicaciones

para la construccin del Estado de Fuentes y Aplicaciones de Fondos.

Utilidades Retenidas

n por pago de dividendos

423,720

423,720 Saldo inicial ao 1

436,722 Aumento por la utilidad neta del per
436,722 Saldo final

s proporcionadas en la columna "Instrucciones". Tenga en cuenta los valores calculados para completar el Estad
Tambin tenga en cuenta el valor de las Adquisiciones para el EFAF.

I
Saldo Ao 1

Propiedad Planta y Equipo

806,586

Depreciaciones
Adquisiciones
Saldo Ao2

120,988
115,451
801,049

Asiento para Venta de Activo M. Venta

Cuenta
Debito
Crdito
Bancos
2,686
Depreciacin
2,370
Prdida en VA
10,744
Activos MV
15,800

Saldo Ao 1
Venta de AMV
Adquisicin
Movimiento
Saldo Ao 2

Multiplique el Valor de la Propiedad

(Activos Mantenidos para la Venta

x 15%)) *80%

Activos Mantenidos para la Venta

15,800
2,370
18,400
36,570
18,400

2,370
Multiplique el Valor de los Activos M
15,800
18,170

a prdida en venta de activos. Solo debe registrar los valores en las celdas correspondientes, de acuerdo al cdig

uentes y Aplicaciones teniendo en cuenta el Cdigo de Colores para la determinacin de las "adquisiciones"
derivado de la venta del Activo Mantenido Para la Venta. No olvide que al igual que en la Tarea 2, deber seleccion

Compaa XYZ
e Fuentes y Aplicacin de Fondos Ao 2 (Paso 6)
APLICACIONES
De corto plazo

Activos mantenidos para la venta

Sobregiros bancarios
Prstamos y obligaciones
Inventarios
Total Aplicaciones de Corto Plazo

De largo plazo
Propiedades, planta y equipos *
Activos intangibles y plusvala *
Deudores comerciales y otras cuentas por cobrar *
Propiedades de inversin *
Beneficios a los empleados *
Prstamos y obligaciones a largo plazo *
Total Aplicaciones de Largo Plazo

Dividendos
Aplicaciones
Efectivo Generado en el Periodo
Saldo Final de Efectivo

anciera

ORRIENTES
obligaciones

tenidos para la venta

VOS CORRIENTES
O CORRIENTES
mpuestos *
comerciales y otras cuentas por pagar *
los empleados *
obligaciones a largo plazo *
VOS NO CORRIENTES

VO + PATRIMONIO

Ao 2

Ao 1

61,716
2,286
13,250
77,252

65,216
3,037
13,041
81,294

2,272
38,263
12,204
49,204
101,943
179,195

2,189
38,124
13,932
49,297
103,542
184,836

506,180
52,100
436,722
995,002
1,174,197

506,180
51,890
423,720
981,790
1,166,626

VARIACIN

1,127
2,600
1,321
1,010
2,000
751
3,500
1,728
93
423,720
6,750

444,600

o 1
a utilidad neta del periodo

ra completar el Estado de

INSTRUCCIONES

Valor de la Propiedad Planta y Equipo del Ao 1 por 15%

tenidos para la Venta Ao 1- (Activos Mantenidos para la Venta Ao 1

%

Valor de los Activos Mantenidos para la Venta del Ao 1 por 15%

, de acuerdo al cdigo de

las "adquisiciones" y los

a 2, deber seleccionar el

15,714
751
3,500
1,127
21,092

115,451
1,321
1,010
2,000
1,728
93
121,603

423,720
566,415
6,750
25,650
573,165

VARIACIN

CLASIFICACIN

-3,500
-751
209
-4,042

APLICACIN
APLICACIN
FUENTE

83
139
-1,728
-93
-1,599
-5,641

FUENTE
FUENTE
APLICACIN
APLICACIN

0
210
13,002
13,212
7,571

FUENTE
FUENTE

TAREA:
De acuerdo con los Estados Financieros que aparecen en la Parte Inferior de esta
Tenga en cuenta el valor final de la tesorera del Ao 2, as como las instrucciones que

ESTADO DE FLUJO DE EFECTIVO AO 2

MTODO DIRECTO
TESORERIA AL INICIO DEL AO 2
Efectivo y equivalentes de efectivo
FLUJO DE EFECTIVO ACTIVIDADES OPERATIVAS
Recaudo de Clientes
Pagos de efectivo por compra de mercancas
Pago en efectivo por concepto de gastos
Pago en efectivo de intereses
Cobro en efectivo de ingresos financieros
Cobro en efectivo por venta de Activos M. Venta
Pagos realizados por beneficios a los empleados
Pago de impuestos realizados en el periodo
Cobro en efectivo de otros ingresos
FLUJO DE EFECTIVO ACTIVIDADES INVERSIN
Pago en efectivo por Inversiones en PPE
Pago en efectivo por Inversiones en Intangibles y Plusvala
Pago por Aumento de Activos Mantenidos para la Venta
Pago por Incremento de Propiedades de Inversin
Cobro por venta de activos biolgicos
Cobro por Venta de otros instrumentos financieros
FLUJO DE EFECTIVO ACTIVIDADES FINANCIACION
Pago por Amortizacin de sobregiros bancarios
Pago por Amortizacin de prestamos y obligaciones
Recaudo por otras fuentes de financiacin
Pago por Amortizacin de obligaciones financieras de LP
Recaudo por Aumento de Reservas
Pago de dividendos
TESORERA AL FINAL DEL AO 2

ESTADO DE RESULTADOS
Ingresos de Actividades Ordinarias
Costo de Ventas
Utilidad Bruta
Otros Ingresos

Gastos de Administracin
Gastos de Distribucin y Ventas
Otros Gastos
Utilidad Operacional
Actividad no operacional
Ingresos Financieros
Costos financieros
Ingreso Financiero Neto
Utilidad Neta antes de Impuestos
Gasto por Impuesto a las ganancias
Utilidad Neta Final

ACTIVOS
ACTIVOS CORRIENTES
Efectivo y equivalentes al efectivo
Inventarios
Activos mantenidos para la venta
TOTAL ACTIVOS CORRIENTES
ACTIVOS NO CORRIENTES
Otras inversiones *
Propiedades, planta y equipos *
Deudores comerciales y otras cuentas por cobrar *
Activos biolgicos *
Propiedades de inversin *
Activos intangibles y plusvala *
TOTAL ACTIVOS NO CORRIENTES

TOTAL ACTIVOS

rte Inferior de esta Hoja, diligencie nicamente las celdas con color:
as instrucciones que se enuncian en la columna "Instrucciones".

TIVO AO 2
O

ESTADO DE FL
M
$18,900

TESORERIA AL INICIO DEL PERIODO

$18,900
$569,867
$2,037,340
-$1,038,188
-$309,804
-$85,444
$87,532
$2,686
-$1,728
-$224,895
$102,368

FLUJO DE EFECTIVO ACTIVIDADES OPERATIVA

FLUJO DE EFECTIVO ACTIVIDADES INVERSIN

-$135,472

-$115,451
-$1,321
-$18,400
-$2,000
950
750

FLUJO DE EFECTIVO ACTIVIDADES FINANCIACI

-$427,645
-751
-3500
209
-93
210
-423,720

TESORERA AL FINAL DEL PERIODO

$25,650

ADOS
Ao 2
2,038,350
-1,037,200
1,001,150

Ao 1
1,918,400
-953,600
964,800

102,368

97,850

-166,960
-189,300
-87,646
659,612

-154,345
-177,900
-89,420
640,985

87,532
-85,444
2,088
661,700

86,355
-85,340
1,015
642,000

-224,978

-218,280

436,722

423,720

25,650
22,120
18,400
66,170

18,900
20,993
15,800
55,693

12,117
801,049
34,090
80,160
134,000
46,611
1,108,027

12,867
806,586
33,080
81,110
132,000
45,290
1,110,933

1,174,197

1,166,626

s con color:

ESTADO DE FLUJO DE EFECTIVO AO 3

MTODO DIRECTO
TESORERIA AL INICIO DEL PERIODO
Efectivo y equivalentes de efectivo
FLUJO DE EFECTIVO ACTIVIDADES OPERATIVAS
Recaudo de Clientes
Pagos de efectivo por compra de mercancas
Pago en efectivo por concepto de gastos
Pago en efectivo de intereses
Pago en efectivo de otros gastos financieros
Cobro de dividendos por participacin en otras empresas
Cobro de intereses financieros
Pago de impuestos realizados en el periodo
FLUJO DE EFECTIVO ACTIVIDADES INVERSIN
Pago en efectivo por Inversiones en subsidiarias
Pago en efectivo por Inversiones en PPE
Pago en efectivo por Invers. en Propiedades de Inversin
Pago por adquisicin de otros activos
FLUJO DE EFECTIVO ACTIVIDADES FINANCIACION
Pago por Amortizacin de prestamos y obligaciones
Pago por Reembolso de Prstamo Bancario
Pago por Amortizacin de obligaciones Leasing
Cobro por venta de acciones
TESORERA AL FINAL DEL PERIODO

PASIVOS
PASIVOS CORRIENTES
Prstamos y obligaciones
Sobregiros bancarios
Pasivos mantenidos para la venta
TOTAL PASIVOS CORRIENTES
PASIVOS NO CORRIENTES
Pasivos por impuestos *
Acreedores comerciales y otras cuentas por pagar *
Beneficios a los empleados *
Prstamos y obligaciones a largo plazo *
TOTAL PASIVOS NO CORRIENTES
TOTAL PASIVOS
PATRIMONIO
Capital en acciones
Reservas
Utilidad del ejercicio
TOTAL PATRIMONIO
TOTAL PASIVO + PATRIMONIO

INTRUCCIONES

TIVO AO 3
O
$25,650
$25,650

Registre el valor de la tesorera al Final del Ao 2

$1,520,739

$2,711,006
-$492,335
-$373,846
-$59,811
-$83,735
$2,423
$42,015
-$224,978

Multiplique el valor de los Ingresos de Act. Ordinarias del ao 2 por

Multiplique el valor de los Costos Financieros del Ao 2 por 70%.

Multiplique el valor de los Costos Financieros del Ao 2 por 98%.
Multiplique el valor de Otras Inversiones por 20%.
Multiplique el valor de los Ingresos financieros por 48%.
Registre el valor de gastos por impuesto a las ganancias del Ao 2
-$480,018

-$1,818
-$360,472
-$53,600
-$64,128

Multiplique el valor de Otras Inversiones por 15%. El valor resultan

Multiplique el valor de Propiedad Plante y Equipo por 45%. El valo
Multiplique el valor de Propiedades de Inversin por 40%. El valor
Multiplique el valor de Activos Biolgicos por 80%. El valor resultan
$61,079

-$ 20,366
-$ 25,586
-$ 19,514
$ 126,545

Multiplique el valor de Prestamos y Obligaciones por 33%. El valor

Multiplique el valor de Prestamos y Obligaciones a Largo Plazo po
Multiplique el valor de Acreedores Comerciales por 51%. El valor r
Multiplique el valor de Capital en Acciones por 25%.
$1,127,450

61,716
2,286
13,250
77,252

65,216
3,037
13,041
81,294

2,272
38,263
12,204
49,204
101,943
179,195

2,189
38,124
13,932
49,297
103,542
184,836

506,180
52,100
436,722
995,002
1,174,197

506,180
51,890
423,720
981,790
1,166,626

INTRUCCIONES

Final del Ao 2

de Act. Ordinarias del ao 2 por 133%.

nancieros del Ao 2 por 70%.

nancieros del Ao 2 por 98%.
ones por 20%.
financieros por 48%.
uesto a las ganancias del Ao 2

ones por 15%. El valor resultante multiplquelo por (-1).

Plante y Equipo por 45%. El valor resultante multiplquelo por (-1).
s de Inversin por 40%. El valor resultante multiplquelo por (-1)
gicos por 80%. El valor resultante multiplquelo por (-1)

Obligaciones por 33%. El valor resultante multiplquelo por (-1)

Obligaciones a Largo Plazo por 52%. El valor resultante multiplquelo por (-1)
Comerciales por 51%. El valor resultante multiplquelo por (-1)
cciones por 25%.

TAREA
Se debe solucionar la siguiente dinmica de trabajo sobre el punto de equilibrio:
Tenga en cuenta la siguiente informacin.

Diligencie nicamente los cuadros azules.

Guese por los ejemplos ya realizados en las filas de color gris.
A qu nivel de produccin y en pesos ocurre el punto de equilibrio?
Nivel de Produccin (Punto de Equilibrio en unidades):
( " " )/( () ())

14,455 unidades

Con niveles de produccin de 1.500, 2.800, 3.600, 4.900, 5.900 unidades cules ser
Unidades

Precio Venta
1,500
2,800
3,600
3,740
4,900
5,900

$1,950
$1,950
$1,950
$1,950
$1,950
$1,950

Con una produccin de 7.700 unidades obtendr perdidas o utilidades?

Unidades

Precio Venta

7,700

$1,950

PUNTO DE EQUILIBRIO PARA VARIOS PRODUCTOS

Con la siguiente informacin establezca el punto de equilibrio en pesos y unidades p

PRODUCTO

Precio Venta

A
B
C

$2,570
$2,670
$2,770

PUNTO DE EQUILIBRIO EN
Total Ingresos
PRODUCTO A
PRODUCTO B
PRODUCTO C
TOTAL

PUNTO DE EQUILIBRIO

trabajo sobre el punto de equilibrio:

la siguiente informacin.
Costos Fijos:
Precio Venta (u):
Costo Variable (u):

$3,180,000
$1,950
$1,730

s filas de color gris.

urre el punto de equilibrio?

cin (Punto de Equilibrio en unidades):

() ())

14,455 unidades

00, 3.600, 4.900, 5.900 unidades cules sern sus respectivas utilidades operacionales?
Costo Variable (u)
$1,730
$1,730
$1,730
$1,730
$1,730
$1,730

Ingresos Totales
$2,925,000
$5,460,000
$7,020,000
$7,293,000
$9,555,000
$11,505,000

Costo Variable Total

$2,595,000
$4,844,000
$6,228,000
$6,470,200
$8,477,000
$10,207,000

obtendr perdidas o utilidades?

Costo Variable (u)

Ingresos Totales

Costo Variable Total

$1,730

$15,015,000

$13,321,000

ODUCTOS
l punto de equilibrio en pesos y unidades para varios productos.

Costo Variable (u)

Proporcin en mezcla

$1,450
$1,650
$1,750

15%
45%
40%

Costo Fijo
$3,180,000
$3,180,000
$3,180,000

PUNTO DE EQUILIBRIO EN PESOS

Total Ingresos

Total Egresos
$1,184,435 PRODUCTO A
$3,691,565 PRODUCTO B
$3,404,290 PRODUCTO C
COSTO FIJO
$8,280,290

TOTAL

$668,261
$2,281,304
$2,150,725
$3,180,000
$8,280,290

ILIBRIO

En pesos:
()

$ 28,186,363.64

acionales?
Costo Fijo
$3,180,000
$3,180,000
$3,180,000
$3,180,000
$3,180,000
$3,180,000

Costo Fijo

Costo Total
$5,775,000
$8,024,000
$9,408,000
$9,650,200
$11,657,000
$13,387,000

Costo Total

Utilidad Operacional
-$2,850,000
-$2,564,000
-$2,388,000
-$2,357,200
-$2,102,000
-$1,882,000

Utilidad Operacional

$3,180,000

$16,501,000

Margen de
Ponderacin Margen de
Contribucin Unitario
Contribucin
$1,120
$1,020
$1,020
Total MC

$168
$459
$408
1035

-$1,486,000

Punto de Equilibrio x
Producto
461 unidades
1383 unidades
1229 unidades

BIBLIOGRAFA

http://datateca.unad.edu.co/contenidos/102038/Bibliografia/Unidad_2/Administracion
http://www.javeriana.edu.co/decisiones/analfin/capitulo4.pdf

http://www.gerencie.com/punto-de-equilibrio.html
http://slideplayer.es/slide/2756772/

FA

iografia/Unidad_2/Administracion_financiera_-_Fundamentos_y_aplicaciones._.pdf

tulo4.pdf