DEMONSTRAO

DE FLUXO DE
CAIXA
IAS 7 / CPC 03 (R2)

Objetivo da IAS 07
Proporcionar aos usurios das Demonstraes Contbeis
uma base para avaliar:
A capacidade da entidade de gerar caixa e
equivalentes de caixa;
As necessidades da entidade para utilizar esses fluxos
de caixa.

IAS 07 Definio de Equivalentes de Caixa

Na Contabilidade a conta caixa representa efetivamente CAIXA...

... J na gerao de caixa de uma empresa o conceito mais amplo.

Equivalentes de Caixa

Mantidos com a finalidade de atender a compromissos de caixa a curto

prazo e no para investimentos ou outros fins.
Saldos Bancrios
Aplicaes financeiras de curto prazo e conversveis em dinheiro
prontamente (at 3 meses).

IAS 07 Estrutura da DFC

Evidencia as variaes do saldo de caixa e equivalentes
de caixa de um perodo.
A classificao das entradas e sadas de caixa feita em
trs atividades:
Operacional

Investimentos
Financiamento

IAS 07 Estrutura da DFC

Atividades Operacionais
Recebimento de Clientes
Pagamento de Fornecedores
Pagamento de Salrios, etc.

Ativo
Corrente

Atividades de Investimento
Aplicaes Financeiras de LP
Imobilizado
Investimentos, etc.

Atividades de Financiamento
Emprstimos Obtidos
Aumento de Capital
Pagamento de Dividendos, etc.

Ativo No
Corrente

Passivo
Corrente
Passivo
No
Corrente
Patrimnio
Lquido

IAS 07 Estrutura da DFC

Existem algumas contas que esto classificadas em diferentes
atividades.
Exemplos:
Corrente

Captar emprstimos de curto prazo

Atividade de Financiamento

Venda a Longo Prazo

Operacional

Ativo No Corrente

Passivo

Atividade No

Nem todos os ativos e passivos correntes necessariamente

esto relacionados com a Atividade Operacional
Nem todos ativos no correntes esto relacionados com a
Atividade de Investimento
Nem todos os passivos no correntes e patrimnio lquido esto
relacionados com Atividades de Financiamentos

IAS 07 Forma de Apresentao da DFC

Empresa Exemplo S.A.
Demonstrao dos Fluxos de Caixa
01.01.XX a 31.12.XX
Fluxo de Caixa da Atividades Operacionais
Entradas e Sadas de Caixa provenientes das Operaes
Pode ser demonstrado por dois mtodos: direto ou indireto

Fluxo de Caixa das Atividades de Investimento

Entradas e Sadas de Caixa originadas dos investimentos em ativos de longo
prazo
Fluxo de Caixa das Atividades de Financiamento
Entradas e Sadas de Caixa oriundas dos financiamentos da empresa
(=) Variao Lquida de Caixa
(+) Saldo Inicial de Caixa (conforme balano inicial)
(=) Saldo Final de Caixa (conforme balano final)

xxxxxxx
xxxxxxx
xxxxxxx

IAS 07 Mtodos de Apresentao da DFC

Diferena entre Mtodo Direto e Mtodo Indireto

Fluxo de Caixa das Atividades Operacionais

A diferena est apenas na apresentao das atividades
operacionais, as atividades de financiamento e
investimento no mudam.

IAS 07 Mtodos de Apresentao da DFC

Mtodo Direto
Descreve quais foram os
recebimentos e pagamentos
operacionais do perodo

Mais simples de ser entendido por

usurios sem conhecimentos
contbeis especficos

Exemplos:
Recebimento de clientes
Pagamento de fornecedores
Pagamento de Salrios
Pagamento de Impostos

Desvantagem: no faz relao

do fluxo de caixa com o lucro.

IAS 07 Mtodos de Apresentao da DFC

Mtodo Indireto
Como feito?

O Fluxo de caixa operacional

determinado a partir do
resultado lquido do
exerccio (lucro ou prejuzo)

Parte-se do resultado do
exerccio para se chegar no
caixa.

feita a Conciliao do
lucro com o caixa
operacional

Parte-se do princpio de que todas

as receitas entraram no caixa e
todas as despesa saram do caixa.
Porm isto no verdade, preciso
fazer alguns ajustes

IAS 07 Mtodos de Apresentao da DFC

Mtodo Indireto
Resultado Lquido do Exerccio
(+/-) Despesas/ Receitas que no representam sadas/ entradas de caixa

Depreciao
Resultado de Equivalncia Patrimonial
Receita e Despesas de Juros no recebidas ou no pagas
Despesas relativas a provises de longo prazo
(+/-) Variaes dos Ativos e Passivos Operacionais
Ajustes nos itens do resultado que provocam um efeito no caixa,
mas no exatamente no valor que est no resultado
Ajustes por
Clientes
variao no
Estoques
fluxo de caixa
Fornecedores
Despesas Antecipadas

IAS 07 Mtodos de Apresentao da DFC

Mtodo Direto:
Propicia uma melhor avaliao da situao financeira da empresa, porm no
conseguimos enxergar a relao com o lucro.
Mtodo Indireto:
Ele mais rico nas informaes contbeis, pois relaciona o lucro com o caixa.
Lucro do perodo
(-) Aumento de Duplicatas a Receber

30
(50)

Obs: Pressupe que uma parte da venda no entrou no caixa

IAS 07 Exemplo de DFC Cia.A

Descrio das Contas

30.09.X0

31.10.X0

Ativo
Circulante
Disponvel

100

120

Duplicatas a Receber

150

200

250

320

200

240

50

80

250

320

Total do Ativo
Passivo
Patrimnio Lquido
Capital
Lucros Acumulados
Total do Passivo

Demonstrao do Resultado
Receita de Servios

Gerao de Lucro
Gerao de caixa

(-) Custo dos Servios Prestados

31.10.X0
1.500
(1.470)

(=) Lucro Bruto

30

Lucro Lquido

30

IAS 07 Exemplo de DFC Cia. A

Demonstrao das Entradas e Sadas de Caixa

Entradas (provenientes de)

Recebimentos de Servios
Aumento de Capital
Total das Entradas

(Vendas ( Lquido de Duplic a receber)

Sadas (para pagamento de)

Gastos relativos aos Servios Prestados
Total das Sadas
Aumento de Caixa
(+) Saldo Inicial de Caixa
(=) Saldo Final de Caixa

31.10.X0

1.450
40
1.490

1.470
1.470
20
100
120

IAS 07 Exemplo de DFC Cia. A

Mtodo Direto
Demonstrao do Fluxo de Caixa

Atividades Operacionais
Recebimentos de Servios
Gastos Relativos aos servios prestados
Fluxo de caixa das Operaes
Aumento de Capital
Fluxo de Caixa de Financiamentos

Aumento de Caixa
(+) Saldo Inicial de Caixa
(=) Saldo Final de Caixa

31.10.X0

1.450
(1.470)
(20)
40
40

20
100
120

IAS 07 Exemplo de DFC Cia. A

Mtodo Indireto
Demonstrao do Fluxo de Caixa
Atividades Operacionais
Lucro do Perodo
(-) Aumento de Duplicatas a Receber
Fluxo de caixa das Operaes
Aumento de Capital
Fluxo de Caixa de Financiamentos

Aumento de Caixa
(+) Saldo Inicial de Caixa
(=) Saldo Final de Caixa

31.10.X0

30
(50)
(20)
40
40

20
100
120

IAS 07 Exemplo de DFC Cia.B

Descrio das Contas

30.09.X0

31.10.X0

Ativo
Circulante
Disponvel

100

220

Estoques

370

300

Total do Ativo

470

520

200

240

Capital

150

150

Lucros Acumulados

120

130

470

520

Passivo
Fornecedores
Patrimnio Lquido

Total do Passivo

Demonstrao do Resultado

31.10.X0

Receita de Vendas

1.000

(-) Custo das Mercadorias Vendidas

(990)

(=) Lucro Bruto

10

Lucro Lquido

10

IAS 07 Exemplo de DFC Cia. B

Demonstrao das Entradas e Sadas de Caixa

Entradas (provenientes de)

Recebimentos de Vendas
Total das Entradas

31.10.X0

1.000
1.000

Sadas
Pagamento de Compras
Total das Sadas

880
880

Aumento de Caixa
(+) Saldo Inicial de Caixa
(=) Saldo Final de Caixa

120
100
200

IAS 07 Exemplo de DFC Cia. B

Mtodo Direto

Demonstrao do Fluxo de Caixa

Atividades Operacionais
Recebimentos de Vendas
Pagamento de Compras
Fluxo de caixa das Operaes

Aumento de Caixa
(+) Saldo Inicial de Caixa
(=) Saldo Final de Caixa

31.10.X0

1.000
(880)
120

120
100
220

IAS 07 Exemplo de DFC Cia. B

Mtodo Indireto
Demonstrao do Fluxo de Caixa

Atividades Operacionais
Lucro do Perodo
(+) Aumento de Fornecedores
(+) Diminuio dos Estoques
Fluxo de caixa das Operaes

Aumento de Caixa
(+) Saldo Inicial de Caixa
(=) Saldo Final de Caixa

31.10.X0

10
40
70
120

120
100
220

IAS 07
Tratamento dos Ajustes de variao de ativos e passivos

Aumento no Ativo

Ajuste Negativo

Diminuio no Ativo

Ajuste Positivo

Aumento no Passivo

Ajuste Positivo

Diminuio no Ativo

Ajuste Negativo

Aspectos Especficos da IAS 7

A IAS 7 atual substitui a IAS 7 (Statement of Changes in
Financial Position) em 1992 (antiga DOAR);
Mtodo: opo da empresa
Encoraja a publicao do mtodo direto, mas permite o
mtodo indireto. A maioria das empresas publica o mtodo
indireto, pois mais fcil de ser elaborado, pois j se tem o
resultado, apenas faz-se os ajustes;
No exige a conciliao do lucro com o caixa operacional,
caso seja publicado o mtodo direto;
Permite a classificao de juros e dividendos recebidos
como operacionais ou investimentos;
Permite a classificao de juros pagos como operacionais e
dividendos pagos como financiamentos

Aspectos Especficos da IAS 7

Permite que os impostos sobre a renda pagos sejam
distribudos entre as trs atividades, se possvel;
Elimina transaes no caixa da DFC, mas exige
detalhamento em notas explicativas Ex: aquisio de
veculo financiado (impacto no fluxo de investimento e
financiamento, mas no gera variao de caixa)
Exige a divulgao dos componentes do caixa e
equivalentes de caixa, conciliando com os valores do
balano;
Aceita os saldos bancrios a descoberto como
equivalentes de caixa
Uma vez escolhida a prtica, a mesma deve ser
consistente.

DFC Comparao com as Normas Brasileiras

BRASIL

O CPC 03 - Traduo da IAS 7, com duas diferenas:

Mtodo Direto vs. Mtodo Indireto
Proibio da publicao de medidas de fluxos de caixa por
ao
Obrigatoriedade da Publicao da conciliao do lucro com o
caixa operacional.

OUTROS DADOS

A empresa recebeu Receitas do ms, valor $200.000;

Pagou Despesas do ms, $140.000;
Adquiriu a vista terrenos novos, $60.000;
Foi efetuado aumento de capital em dinheiro, $15.000;
Foram pagos dividendos, $20.000;
O imposto de renda ser pago em 28/02/2007.

A) BALANOS
Caixa
Terrenos
TOTAL ATIVO
IR a pagar
Capital
Lucros Acumulados
TOTAL PASSIVO + PATRIMNIO LQUIDO

31.12.2006
50.000
100.000
150.000

31.01.2007
45.000
160.000
205.000

-o120.000
30.000
150.000

9.000
135.000
61.000
205.000

B) DEMONSTRAO DO RESULTADO DE JANEIRO DE 2007

Receitas
Despesas
LUCRO ANTES DO IR
Desp. IR (15%)
LUCRO LQUIDO

200.000
(140.000)
60.000
(9.000)
51.000

Pede-se:
A. Montar o Balano de 31/01/2007;
B. Montar a DRE de janeiro de 2007;
C. Elaborar a DFC (Demonstrao dos Fluxos de Caixa), pelos Mtodos: Direto
e Indireto.
C) FLUXOS DE CAIXA (Mtodo Direto) Janeiro de 2007
Atividades Operacionais
Recebimentos de Clientes
Pagamentos a fornecedores
Caixa Lquido Gerado nas Atividades Operacionais
Atividades de Investimento
Pagamento pela compra de terrenos
Caixa Lquido Gerado nas Atividades de Investimento
Atividades de Financiamento
Aumento de Capital
Pagamento de Dividendos
Caixa Lquido Gerado nas Atividades de Financiamento
Variao Lquida de Caixa
(+) Saldo Inicial de Caixa
Saldo Final de Caixa

FLUXO DE CAIXA (Mtodo Indireto) Janeiro de 2007

Atividades Operacionais
Lucro Lquido
(+) Aumento em IR a pagar
Caixa Lquido Gerado nas Atividades Operacionais
Atividades de Investimento
Pagamento pela compra de terrenos
Caixa Lquido Gerado nas Atividades de Investimento
Atividades de Financiamento
Aumento de Capital
Pagamento de Dividendos
Caixa Lquido Gerado nas Atividades de Financiamento
Variao Lquida de Caixa
(+) Saldo Inicial de Caixa
Saldo Final de Caixa

RESOLUO

C) FLUXOS DE CAIXA (Mtodo Direto) Janeiro de 2007

Atividades Operacionais
Recebimentos de Clientes
Pagamentos a fornecedores
Caixa Lquido Gerado nas Atividades Operacionais

200.000
(140.000)

Atividades de Investimento
Pagamento pela compra de terrenos
Caixa Lquido Gerado nas Atividades de Investimento

(60.000)

Atividades de Financiamento
Aumento de Capital
Pagamento de Dividendos
Caixa Lquido Gerado nas Atividades de Financiamento

15.000
(20.000)

Variao Lquida de Caixa

(+) Saldo Inicial de Caixa
Saldo Final de Caixa

60.000

(60.000)

(5.000)
(5.000)
50.000
45.000

FLUXO DE CAIXA (Mtodo Indireto) Janeiro de 2007

Atividades Operacionais
Lucro Lquido
(+) Aumento em IR a pagar
Caixa Lquido Gerado nas Atividades Operacionais

51.000
9.000
60.000

Atividades de Investimento
Pagamento pela compra de terrenos
Caixa Lquido Gerado nas Atividades de Investimento

(60.000)

Atividades de Financiamento
Aumento de Capital
Pagamento de Dividendos
Caixa Lquido Gerado nas Atividades de Financiamento

15.000
(20.000)

Variao Lquida de Caixa

(+) Saldo Inicial de Caixa
Saldo Final de Caixa

(60.000)

(5.000)
(5.000)
50.000
45.000

EXERCCIOS
TERICOS

1)

Defina Equivalentes de Caixa.

2)

Quais as contas que podemos considerar como equivalentes de caixa?

3)

Quais so as trs atividades que compem a estrutura da DFC?

4)

Correlacione:
(1)
Atividades Operacionais
(2)
Atividades de Financiamento
(3)
Atividades de Investimento

(
(
(
(
(
(

) Pagamento de Fornecedores
) Aplicaes Financeiras de L.P.
) Pagamento de Salrios
) Aumento de capital
) Imobilizado
) Recebimento de Clientes

5)

Quais so os mtodos de apresentao da DFC?

6)

Cite alguns pontos especficos da IAS 7 em relao a DFC.

7)

Quais so as duas diferenas apontadas pelo CPC 03 em relao a IAS 7?