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GRAU
UNIVERSIDAD NACIONAL DE TUMBES
FACULTAD DE CIENCIAS ECONMICAS
ESCUELA ACADMICO PROFESIONAL DE ADMINISTRACIN
Docente:
Dr. Augusto Benavides Medina
Curso:
BANCA Y SEGUROS
Equipo de Trabajo:
Castro Chvez, Maher
Jurez Yovera, Mirian
INTRODUCCIN:
El origen del FACTORING, segn los estudios realizados, se remonta
al comercio textil entre Inglaterra y sus colonias norteamericanas, en el
cual aparece la figura del FACTOR con un marcado matiz de agente o
representante de los comerciantes e industriales ingleses en aquellas
tierras.
Posteriormente la figura de este representante fue evolucionando, tanto
en su condicin como en la actividad de los servicios que prestaba,
hasta convertirse en lo conocemos hoy en da.
La difusin de la figura del factoring en el Per, como instrumento de
financiacin de las empresas, ha cobrado vigencia e importancia en los
ltimos aos, puesta que constituyen sin duda alguna un mecanismo de
financiacin para el micro, pequea y mediano empresario del pas, que
cuenta con una herramienta gil en sus procesos de apalancamiento
financiero.
Se aborda en este trabajo, la descripcin completa de la operacin de
factoring, los tipos de factoring, la importancia, los beneficios, etc;
estableciendo sus caractersticas ms comunes y las diferencia con otro
tipo de operaciones similares, tales como el descuento. Es importante
anotar las caractersticas fundamentales de la operacin de factoring,
que sin duda alguna sitan a esta figura como un gran aliado seguro en
las operaciones de los empresarios, al permitir, como se anot
anteriormente, fuentes de financiacin seguras.
FACTORING
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c. EXTINCIN
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Desventajas
Intereses elevados
Conocimiento de la clientela por parte del factor.
Quedan excluidas las operaciones relativas a productos perecederos y
las de a largo plazo (ms de 180 das).
Dependencia de las clasificaciones de riesgo del factor: Una empresa
que este en dificultades financieras temporales puede recibir muy poca
ayuda.
Intervencin del factor en las gestiones del cobro a clientes.
Los plazos para rembolso del crdito recibido son a corto plazo.
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Las nicas empresas facultadas para operar como factores, segn el artculo 6
del Reglamento, son:
o
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6. DESCRIPCIN DE LA OPERACIN
Para llegar al contrato se procede de la siguiente manera:
Los pasos a seguir en la negociacin de un servicio de factoring son los
siguientes:
Una sociedad industrial o comercial decide contratar los servicios
de un factor, para lo cual presenta una oferta. A travs de unos
formulrios, la empresa solicita los servicios a la compaa
de factoring (factor).
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l)
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Conclusin: Al adquirir el factoring, recibir como efectivo S/.125, 858 monto que
cubrir la inversin que se necesita de S/.90, 000. Si al finalizar los 2 meses, los
deudores han cumplido con sus obligaciones, el monto de retencin ser devuelto al
cliente.
CASO PRCTICO
Supongamos que la empresa Marisol S.A vende repuestos de autos a otra
empresa denominada construyendo S.A, Estas ventas han sido al crdito, por
lo que la empresa Construyendo S.A. ha entregado a Marisol S.A una letra
de cambio con vencimiento 2 meses, el monto asciende a s/. 120,000.00
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(incluye IGV). Ahora se sabe que la empresa Marisol S.A tiene una propuesta
de inversin, por lo que requiere de efectivo rpidamente. Se sabe a su vez,
que la inversin asciende en s/.80,000.00
Como la empresa Marisol S.A conoce el producto de financiamiento
Factoring, quiere saber si el efectivo que puede recibir por medio del producto
podr cubrir el monto de inversin que requiere. Se aplicar el ejemplo para las
2 modalidades (con recurso y sin recurso)
DATOS ADICIONALES :
TASA DE RETENCIN= 13%
TASA DE INTERES DEL BANCO (TEA)=24%
COMISIN: 1%
SOLUCIN:
1. Factoring sin recurso ( riesgo lo toma el factor)
a. Hallar retencin
retencin=0.13 x 120,000
retencin=s/ .15,600
VB=s /.104,400
comisin=0.01 x 104,400
comisin=s /1,044
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Conclusin:
Al adquirir el factoring, recibir como efectivo s/99,542.5, monto
que cubrir la inversin que se necesita de s/80,000. Si al finalizar 2
meses, los deudores han cumplido con sus obligaciones, el monto
de retencin ser devuelto al cliente.
comisin=0.01 x 120,000
comisin=s /1,200
Como ya tenemos la TEM, as se podr hallar el inters por los 2
meses
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Inters=(1+1.81 ) 1 x 120,000
Inters=s /4383. 31
b) Neto recibido(NR) por el cliente
NR= 120,000 -1200-4383.31
NR=s/ 114,416.69
FACTORING SIN RECURSO
Importe de letra
120,000
Retenciones
15,600
Valor de base
104,400
Comisin
1,044
3813.5
Inters
Neto recibido
Inversin
Monto adicional
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99,542.50
80,000
19542.50
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Importe
Retenciones
Comisin
Inters
120,000
0
120,000
1,200
4383.31
Neto recibido
114,418.69
Inversin
80,000
Monto adicional 34,418.69
Conclusin
El Factoring se ha popularizado a nivel mundial como un mtodo aconsejable
que permite al vendedor cobrar antes del vencimiento, proporciona un alto
grado de eficiencia en la empresa pues en todo momento se produce un
incremento de su Activo lquido.
Es un mtodo abarcador, ya que se presentaron tipos comunes de Factoring, lo
que permite su utilizacin de acuerdo a las caractersticas de la empresa. El
Factoring es una solucin ideal, si se utiliza oportunamente, que permite a la
empresa librarse del trabajo contable y legal en relacin con las Cuentas por
Cobrar.
Para cualquier empresa, optar por el factoring, es optar por un manejo
inteligente de crdito.
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BIBLIOGRAFAS
http://cfactoring.blogspot.pe/
http://aempresarial.com/web/revitem/2_9690_27182.pdf
http://www.bancafacil.cl/bancafacil/servlet/Contenido?
indice=1.2&idPublicacion=3000000000000063&idCategoria=9
http://www.pqs.pe/actualidad/noticias/que-es-el-factoring-y-en-que-beneficia-aempresas
http://biblioteca.duoc.cl/bdigital/admi/factor.pdf
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