ADMINISTRACIN Y NEGOCIOS

INTERNACIONALES

TEMA:
ANALISIS FINANCIERO DE LA EMPRESA
PARK CAFETERIA

CURSO:
FINANZAS
DOCENTE:
CICERON FLORES

PRESENTADO POR:
CERVANTES SANCHEZ YESSYKA IRENE
MARTINEZ CAMA FIORELA
MEDINA FLORES SHARON

CICLO:
VI
TURNO:
TARDE

AREQUIPA
2015

Contenido
Introduccin................................................................................................... 2
1.

Planteamiento del problema:...................................................................3

2.

Objetivo................................................................................................... 3
2.1.

Objetivo general:............................................................................... 3

2.2.

Objetivos especficos:........................................................................3

3.

Justificacin.............................................................................................. 3

4.

Finanzas................................................................................................... 4
4.1.

Importancia de las Finanzas..............................................................4

4.2.

Clasificacin de las Finanzas:.............................................................5

4.2.1.

Las Finanzas Pblicas.............................................................5

4.2.2.

Las Finanzas Privadas:............................................................5

4.3.

Estado de Ganancias y Prdidas........................................................5

4.3.1. Para qu sirve el Estado de Ganancias y Prdidas............5

4.4.

Componentes del Estado de Resultados............................................6

4.5.

Flujo de caja...................................................................................... 7

4.5.1. Estructura del flujo de caja....................................................7

4.6.

Ratios financieros.............................................................................. 8

4.6.1. Ratios de liquidez....................................................................9

4.6.2. Ratios de endeudamiento, solvencia o de apalancamiento
9
4.6.3. Ratios de rentabilidad.............................................................9
4.6.4. Ratios de gestin, operativos o de rotacin.......................9
5.

6.

7.

Plan estratgico....................................................................................... 9
5.1.

LA EMPRESA...................................................................................... 9

5.2.

MISIN............................................................................................. 10

5.3.

VISIN............................................................................................. 10

5.4.

VALORES.......................................................................................... 10

Tecnologa.............................................................................................. 11
6.1.

Descripcin del producto y/o servicio..............................................11

6.2.

Beneficios del caf...........................................................................12

Anlisis econmico financiero................................................................13

7.1.

Insumos........................................................................................... 13

7.2.

Muebles y equipos...........................................................................14

7.3.

Depreciacin de muebles................................................................14

7.4.

Costos variables.............................................................................. 15

7.5.

Costos fijos...................................................................................... 16

7.6.

Punto de equilibrio...........................................................................16

7.7.

Financiamiento................................................................................ 17

7.8.

Estado de ganancias y perdidas......................................................19

7.9.

Flujo de caja.................................................................................... 20

7.10.

Balance......................................................................................... 20

Introduccin

En el presente trabajo se citan varios conceptos que corresponden a las

finanzas un tema fundamental en el estudio y anlisis de los estados
financieros de una empresa.
Para que una empresa obtenga buenos resultados necesita de las finanzas
para poder saber cmo allegarse de recursos para el funcionamiento de la
empresa y saber dnde puede aplicar dichos recursos y tomar una correcta
decisin. El objetivo de un plan financiero es formular unas estimaciones
crebles y comprensibles, que reflejen las previsiones de resultados financieros
y que, de alguna manera, van a determinar la viabilidad del proyecto.

1. Planteamiento del problema:

Hoy en da las empresas estn luchando por ser ms eficientes y tener
mayor participacin en la industria. Para lograr esto, las organizaciones
necesitan un crecimiento constante, lo que las obliga a canalizar sus
recursos financieros a diferentes reas
Las finanzas juegan un papel muy importante dentro de la planeacin de las
empresas, ya que la administracin financiera tiene como objetivo maximizar
el patrimonio de la empresa.

2. Objetivo
2.1.

Objetivo general:
Analizar como el estudio e interpretacin de las Finanzas, son
herramientas que ayudan a la dinmica del proceso para la toma
de decisiones en la empresa

2.2.

Objetivos especficos:
Definir cmo el anlisis de las herramientas econmico-financiera
son elementos claves para una acertada toma de decisiones
Describir las fases y caractersticas de las finanzas empresariales.
Determinar como el control de gestin y la planificacin
econmico-financiera, ayudan al control de costos
Conocer los tipos de financiamiento que existen para las
empresas
Investigar las fuentes de financiamiento que se aplican a las
PYMES formales
Analizar la estructura financiera de la empresa

3. Justificacin
Las pequeas y medianas empresas se encuentra en constante crecimiento,
por lo que se ven obligadas a buscar medios de financiamiento para invertir
en maquinaria y equipo, capital de trabajo, etc. Este financiamiento puede
ser obtenido a travs de proveedores clientes, aportaciones de capital,
arrendadoras financieras y bancos.

4. Finanzas
Es una rama de la economa que trata el tema relacionado con la obtencin
y gestin del dinero, recursos o capital por parte de una persona o empresa.
Las finanzas se refieren a la forma como se obtienen los recursos, a la forma
como se gastan o consumen, a la forma como se invierten, pierden o
rentabilizan.
La administracin o gestin del dinero o capital, hoy en da se ha convertido
en toda una profesin, en todo un arte por la complejidad propia de un
ambiente en el que pululan infinidad de variables y elementos. Las tcnicas y
formas para adquirir y gestionar el dinero son cada da ms complejas, ms
exigentes.
Las finanzas estudian mltiples aspectos y elementos relacionados con todo
el proceso de la obtencin y administracin del dinero o capital.
Las finanzas buscan mejorar las fuentes de las que se obtiene dinero y
busca optimizar su utilizacin, que se puede derivar en su gasto o inversin.
Es por ello que en las finanzas se distingue muy bien entre la inversin en un
activo que conserva y hasta potencializa el dinero, y el simple gasto que slo
conduce a la desaparicin del dinero.
4.1.

Importancia de las Finanzas.

Las finanzas son la base de toda actividad comercial, y sin ellas la
misma no se podra llevar a cabo, por ello es bueno que tengamos en
cuenta que el concepto de finanzas, no solo se limita a explicarnos de

qu se tratan, sino que tambin nos seala todos los factores que en
ellas inciden.
Una decisin fundamental en el mbito de las finanzas es cuanto
invertir y cuanto consumir.
Cuando se usa recursos para satisfacer deseos y necesidades del
presente, se llama consumo.
Mientras que si estos recursos se emplearn para aumentar el
consumo futuro, se denomina inversin.
Lo primero para conocer la situacin de una firma, es partir de la
estimacin de los flujos de caja esperados de los ingresos y de los
egresos, con el fin de conocer el posible excedente.
4.2.

Clasificacin de las Finanzas:

Se clasifican en:

4.2.1. Las Finanzas Pblicas: Las Finanzas Pblicas constituyen la

actividad econmica del sector pblico, con su particular y
caracterstica estructura que convive con la economa de mercado,
de la cual obtiene los recursos y a la cual le presta un marco de
accin. Comprende los bienes, rentas y deudas que forman el activo
y el pasivo de la Nacin y todos los dems bienes y rentas cuya
administracin corresponde al Poder Nacional a travs de las
distintas instituciones creadas por el estado para tal fin Finanzas
4.2.2. Las Finanzas Privadas: Estn relacionadas con las funciones de las
empresas privadas y aquellas empresas del estado que funcionan
bajo la teora de la ptima productividad para la maximizacin de las
ganancias
4.3.

Estado de Ganancias y Prdidas

El Estado de Ganancias y Prdidas conocido tambin como Estado
de Resultados, Estado de Ingresos y Gastos, o Estado de
Rendimiento; es un informe financiero que da muestra la rentabilidad

de la empresa durante un perodo determinado, es decir, las

ganancias y/o prdidas que la empresa obtuvo o espera tener.
4.3.1. Para qu sirve el Estado de Ganancias y Prdidas
Este estado financiero permite que el empresario, luego de un
periodo de funcionamiento de su empresa, pueda determinar si
obtuvo

utilidad o prdida. Con esa informacin el dueo de la

empresa podr analizar su situacin financiera, su estructura de

ingresos, costos y tomar decisiones acertadas sobre el futuro de su
empresa.

4.4.

Componentes del Estado de Resultados

Ventas: Representa la facturacin de la empresa en un perodo de
tiempo, a valor de venta (no incluye el I.G.V.).
Costo de Ventas: representa el costo de toda la mercadera
vendida.
Utilidad Bruta: son las Ventas menos el Costo de Ventas.
Gastos generales, de ventas y administrativos: representan todos
aquellos rubros

que

la

empresa

requiere

para

su

normal

funcionamiento y desempeo (pago de servicios de luz, agua,

telfono, alquiler, impuestos, entre otros). Componentes del Estado
de Resultados
Utilidad de operacin: Es la Utilidad Operativa menos los Gastos
generales, de ventas y administrativos.
Gastos

Financieros:

Representan

todos

aquellos

gastos

relacionados a endeudamientos o servicios del sistema financieros.

Utilidad antes de impuestos: es la Utilidad de Operacin menos
los Gastos Financieros y es el monto sobre el cual se calculan los
impuestos.

Impuestos: es un porcentaje de la Utilidad antes de impuestos y es

el pago que la empresa debe efectuar al Estado. Componentes del
Estado de Resultados
Utilidad neta: Es la Utilidad antes de impuestos menos los
impuestos y es sobre la cual se calculan los dividendos.
Dividendos: Representan la distribucin de las utilidades entre los
accionistas y propietarios de la empresa.
Utilidades retenidas: es la Utilidad Neta menos los dividendos
pagados a accionistas, la cual se representa como utilidades
retenidas

para

la

empresa,

las

cuales

luego

pueden

ser

capitalizadas.
Estructura del Estado de Resultados

4.5.

Flujo de caja
Los flujos de caja son las variaciones de entradas y salidas de caja o
efectivo, en un perodo dado para una empresa.
El flujo de caja es la acumulacin neta de activos lquidos en un
periodo determinado y, por lo tanto, constituye un indicador
importante de la liquidez de una empresa. El flujo de caja se analiza
a travs del Estado de Flujo de Caja.
El objetivo del estado de flujo de caja es proveer informacin
relevante sobre los ingresos y egresos de efectivo de una empresa

durante un perodo de tiempo. Es un estado financiero dinmico y

acumulativo.
4.5.1. Estructura del flujo de caja
Ingresos afectos a impuestos: Estn constituidos por los ingresos
que aumentan la utilidad contable de la empresa, lo que se calcula
multiplicando el precio de cada unidad por la cantidad de unidades
que se proyecta producir y vender cada ao, y por el ingreso
estimado de la venta de la mquina que se reemplaza al final del
perodo.
Egresos afectos a impuestos: Son todos aquellos egresos que
hacen disminuir la utilidad contable de la empresa y corresponden a
los costos variables resultantes del costo de fabricacin unitario por
las unidades producidas, el costo anual fijo de fabricacin, la
comisin de ventas y los gastos fijos de administracin y ventas.
Gastos no desembolsables: Son los gastos que para fines de
tributacin son deducibles, pero que no ocasionan salidas de cajas,
como la depreciacin, la amortizacin de los activos intangibles o el
valor libro de un activo que se venda.
Impuestos: Se determina como es 15% de las utilidades antes de
impuesto (en el caso de Chile).
Ajustes por gastos no desembolsables: Para anular el efecto de
haber incluido gastos que no constituan egresos de caja, se suman
la depreciacin, la amortizacin de intangibles y el valor libro. La
razn de incluirlos primero y eliminarlos despus obedece a la
importancia de incorporar el efecto tributario que estas cuentas
ocasionan a favor del proyecto.
Egresos no afectos a impuesto: Estn constituidos por aquellos
desembolsos que no son incorporados en el estado de resultado en
el momento en que ocurren y que deben ser incluido por ser
movimientos de caja; un egreso no afecto a impuesto son las

inversiones ya que no aumentan ni disminuyen la riqueza contable

de la empresa por el solo hecho de adquirirlos. Generalmente es
solo un cambio de activo (maquina por caja) o un aumento
simultaneo de un activo con un pasivo (maquina y endeudamiento).
Beneficios no afectos a impuestos: Son el valor de desecho del
proyecto y la recuperacin del capital de trabajo si el valor de
desecho se calculo por el mecanismo de valoracin de activos, ya
sea contable o comercial, en lo que se refiere a la recuperacin del
capital de trabajo no debe incluirse como beneficio cuando el valor
de desecho se calcula por el mtodo econmico ya que representa
el valor del negocio funcionando.
4.6.

Ratios financieros
Los ratios financieros, tambin conocidos indicadores o ndices
financieros, son razones que nos permiten analizar los aspectos
favorables y desfavorables de la situacin econmica y financiera de
una empresa.

4.6.1. Ratios de liquidez

Son los ratios que miden la disponibilidad o solvencia de dinero en
efectivo, o la capacidad que tiene la empresa para cancelar sus
obligaciones de corto plazo.
4.6.2. Ratios de endeudamiento, solvencia o de apalancamiento
Son aquellos ratios o ndices que miden la relacin entre el capital
ajeno (fondos o recursos aportados por los acreedores) y el capital
propio (recursos aportados por los socios o accionistas, y lo que ha
generado la propia empresa), as como tambin el grado de
endeudamiento de los activos. Miden el respaldo patrimonial.
4.6.3. Ratios de rentabilidad
Muestran la rentabilidad de la empresa en relacin con la inversin,
el activo, el patrimonio y las ventas, indicando la eficiencia operativa
de la gestin empresarial.

4.6.4. Ratios de gestin, operativos o de rotacin

Evalan la eficiencia de la empresa en sus cobros, pagos,
inventarios y activo.

5. Plan estratgico

5.1.

La empresa

PARK CAFETERIA brinda la oportunidad de consentir el paladar de

nuestros clientes, con la mejor calidad en productos y servicios,
brindndoles un ambiente familiar y acogedor, donde ofrecemos una
gran variedad de cafs, expresso, americano,, capuchino clsico,
chocolate caliente, frio o te.
Donde nuestro principal objetivo es que nuestros clientes disfruten
de un delicioso caf acompaado de pastelillos y se olviden por un
momento de su vida cotidiana, con nuestra decoracin moderna y
con atmsfera acogedora.
Por lo que buscamos ofrecer un precio justo y accesible en donde el
cliente es nuestra principal preocupacin

5.2.

Misin
Como empresa responsable, y dedicada al servicio del caf est
comprometida hacia la excelencia y satisfaccin en el servicio y

atencin de nuestros clientes hacia un inters continuo, por medio de

nuestro capital humano calificado y motivado
5.3.

Visin
Ser reconocidos por nuestros clientes como un establecimiento de
preferencia, en esta ciudad, por nuestros productos de excelente
calidad, a travs de la implementacin continua de mobiliario y la
participacin activa de todos los miembros.

5.4.

Valores
Los trabajadores de BOOKS & COFFEE se identifican plenamente
con los siguiente valores organizacionales:
a) Honestidad y respeto
Tenemos seguridad en nosotros, actuamos con justicia, diciendo
siempre la verdad, teniendo respaldo, confidencia e integridad.
b) Liderazgo
Contamos con lderes con capacidad de motivar y promover el
trabajo en equipo para el cumplimiento de metas de la
organizacin.
c) Servicio
Cubrir las expectativas del cliente, con altos estndares de
calidad, desempeo y oportunidad.
d) Compromiso
Cumplir nuestras obligaciones y responsabilidades, aportando
nuestras capacidades para sacar adelante todo aquello que se
nos ha confiado.
e) Creatividad e innovacin

Hacemos cosas nuevas y diferentes para generar mayores

ventajas competitivas, buscamos constantemente la mejor forma
de satisfacer sus necesidades, aprovechando los avances
tecnolgicos y la suma de experiencias.

6. Tecnologa
6.1.

Descripcin del producto y/o servicio

i.

El caf

El caf es una bebida que se obtiene a partir de mezcla en agua

caliente de granos tostados de la planta de caf. El arbusto de
donde proviene el caf se llama cafeto.
El cafeto es un arbusto de tamaos que varan de 3 a 4 metros de
altura, aunque tambin llega a medir diez metros de altura. De
este arbusto se extraen los frutos que son de color rojizo, de pulpa
dulce con un olor peculiar, del cual se extraen las semillas, las
cuales son las que conocemos como caf.
A pesar de que comercialmente es la bebida nmero uno del
mundo se estima que un tercio de la poblacin mundial la
consume (la mitad de la poblacin mundial es consumidora de t).
La popularidad del caf se debe bsicamente a su efecto
vigorizante, tonificante y estimulante, consecuencia de la
presencia de la cafena en aproximadamente un 0.75% al 1.5%
del peso. La cafena acta en este caso como estimulante y
diurtico actuando sobre el sistema nervioso central, corazn,
venas, arterias y riones.

6.2.

Beneficios del caf

a) Nos mantiene alerta

La cafena es el componente ms importante del caf, y el

psicoactivo ms consumido del mundo. La cafena acta en el
cerebro, bloqueando un neurotransmisor, la adenosina, que
hace que aumenten otras sustancias como la dopamina o la
norepinefrina, que aceleran la actividad cerebral.
b) Nos ayuda a quemar grasas
La cafena ayuda a adelgazar, ya que es una de las pocas
sustancias naturales que ayudan a la quema de grasas. Lo
malo es que va disminuyendo su efecto positivo en las
personas que consumen en grandes cantidades.
c) Mejora nuestro rendimiento fsico
Al tomar una taza de caf, la cafena aumenta los niveles de
adrenalina, logrando q nuestro cuerpo est preparado para un
rendimiento fsico favorable.
d) Contiene nutrientes esenciales
El caf no solo contiene cafena, sino muchos otros nutrientes
esenciales para nuestro organismo. Una taza de caf contiene
vitamina B2, vitamina B5, manganeso, potasio, magnesio y
niacina. El caf es, adems, la mayor fuente de antioxidantes
de la dieta occidental, pues tiene ms que la mayora de
frutas y vegetales.
e) Combate la depresin
Segn un estudio de la universidad de Harvard, el riesgo de
sufrir depresin disminuye cuando aumentamos el consumo
de caf. La cantidad propicia se encuentra entre las dos y
cuatro tazas de caf al da.
f) Reduce el riesgo de padecer ciertos tipos de cncer

Diversos componentes del caf estn relacionados con un

efecto protector. La mayora de los cientficos coincide en que
son probablemente los antioxidantes del caf, los que, al
actuar conjuntamente con la cafena, producen el efecto
positivo de reducir el riesgo de padecer de Cncer.
g) Protege el hgado de padecer cirrosis
Evidencia previa sugiere que el caf puede reducir el dao
heptico en pacientes con enfermedad heptica crnica.
h) Puede reducir el riesgo de sufrir un infarto
Es conocido que la cafena aumenta la presin sangunea,
pero no aumenta el riesgo de desarrollar una enfermedad
cardiovascular, sino todo lo contrario, parece que previene los
infartos.1

7. Anlisis econmico financiero

7.1.

Insumos

7.2.

Muebles y equipos

7.3.

Depreciacin de muebles

7.4.

Costos variables

7.5.

Costos fijos

7.6.

Punto de equilibrio

7.7.

Financiamiento

7.8.

Estado de ganancias y perdidas

7.9.

Flujo de caja

7.10. Balance