INSTITUCION UNIVERSITARIA POLITECNICO GRAN COLOMBIANO

ADMINISTRACIN DE EMPRESAS

PROYECTO DE AULA- PRIMERA PARTE

AUTORES:
JUANITA MARTINEZ
CODIGO:
VERONICA AVILA VELASQUEZ
CODIGO:
MICHAEL ESTEBAN POSADA SEGURA
CODIGO: 1421980231
MANUEL MANRIQUE SOLER
CODIGO:
MARTHA LLANOS
CODIGO:

EVALUACION DE PROYECTOS

TUTOR:
JAIME ANDRS ROJAS GARCIA
Bogot D.C. Marzo de 2015

TABLA DE CONTENIDO
Pg.
INTRODUCCIN
OBJETIVOS
JUSTIFICACION
DESARROLLO
1. PROYECTO DE INVERSION PARA CREACION DE EMPRESA
1.1 Explicacin de la creacin
1.2 Misin
1.3 Visin
1.4 Objetivos

01
01
01
01
01

2. ELABORACION DE PRESUPUESTOS

01

3. ELABORACION O PRESENTACION DE ESTADOS FINANCIERO

01

.
CONCLUSIONES

INTRODUCCIN

Este trabajo tiene como objetivo recolectar informacin que permita establecer la
viabilidad acerca de la creacin de una empresa y si la inversin proyectada es o no
rentable, analizado desde de la comparacin de un estado actual a un estado previsto;
con la realizacin de diferentes estados financieros tales como: Presupuesto, estado de
prdidas y ganancias, Balance General, lo que permitir darle inicio al proyecto o
desistir del mismo.
Para evaluar el caso objeto de estudio se tomaran como herramienta las bases dadas
en el mdulo, para de esta manera elaborar los flujos y anlisis correspondientes para
una empresa dedicada al transporte de hidrocarburos.
Aplicando los conocimientos aprendidos en los mdulos para el anlisis de estados
financieros balances generales y poder realizar proyecciones y validar si se van a
obtener utilidades del proyecto a crear.

OBJETIVO GENERAL:

Elaborar paso a paso una evaluacin financiera para la creacin de una empresa,
iniciando por la inversin, teniendo en cuenta el conocimiento dado y la experiencia
OBJETIVOS ESPECIFICOS:
1. Analizar las caractersticas generales y procesos de la empresa
2. Elaborar presupuestos y estados financieros de la posible empresa para
determinar su viabilidad
3. Generar alternativas segn los resultados del presupuesto y estados financieros
4. Implementar la estrategia de trabajo en equipo para generar sinergia y por ende
excelentes resultados en la presentacin de este proyecto de aula

JUSTIFICACION

la creacin de la empresa TRANSPORYA se justifica con la necesidad que tiene el

sector de hidrocarburos por contar con aliados que aporten a las grandes empresas en
el desarrollo de sus actividades con todo lo relacionado en el sector en este trabajo se
evidencia la creacin de una empresa que tiene claro las necesidades del sector.

Especifica una misin visin objetivos y dems para poder desarrollar en si la

formulacin del caso para la creacin del proyecto, elaboracin de un presupuesto y la
elaboracin de los estados financieros del proyecto con su balance general estado de
resultados y su flujo de efectivo

1. PROYECTO DE INVERSION PARA ANALIZAR LA CREACION DE UNA

EMPRESA.

1.1 TRANSPORYA.
La creacin de la empresa TRANSPORYA se dedicara al transporte de Hidrocarburos
brindando a sus clientes la posibilidad de ajustarse a los requerimientos, necesidades y
expectativas de transporte utilizando el mejor equipamiento de la flota de vehculos.

1.2 MISION
TRANSPORYA. Es una empresa de servicios de transporte terrestre seguro que brinda
soluciones segn el requerimiento de sus clientes, para la movilizacin de productos a
nivel nacional con estndares de calidad e innovacin constante para el mejoramiento
continuo del sector.
1.3 VISION
TRANSPORYA. En el 2018 ser reconocida tanto nacional como internacionalmente,
adaptndose en el mercado para lograr un buen posicionamiento en el pas y
proyectndose como lder en el sector convirtindose en un importante operador en el
rea de trasporte y logstica en el sector de Hidrocarburos del pas,.
1.4 OBJETIVOS
GENERAL:
Satisfacer las necesidades de los clientes, asegurando el suministro y calidad de esta
materia prima, ofreciendo excelentes servicios y productos cumpliendo a cabalidad
con todos los requisitos legales y controles ambientales.
ESPECIFICOS:

Ofrecer servicios como cumplimiento, seguridad y productos de ptima calidad

que satisfagan la necesidad de los clientes.

Implementar estrategias para mitigar impactos socio-ambientales negativos,

daos a la propiedad, que puedan derivarse de los riesgos asociados y su
escala e impacto ambiental relacionado con la actividad de transporte o
cualquier actividad no rutinaria que forme parte de nuestros procesos.

Cumplir con la legislacin, regulaciones aplicables y otros requisitos que haya

suscrito la organizacin; actuando con responsabilidad social empresarial con
sus grupos de inters.

Utilizar adecuadamente los recursos financieros, tecnolgicos y humanos para

garantizar la calidad en la operacin y el mejoramiento continuo de nuestros
procesos y servicios.
2. ELABORACION DE PRESUPUESTOS

1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
13
14

PRESUPUESTO DE NMINA A CONTRATAR

CAN
VLR
DESCRIPCIN
VLR TOTAL MENSUAL
T
SALARIO
SALARIOS
$ 24.900.000
Gerente General
1
$ 6.000.000
Coordinador de Operaciones
1
$ 2.200.000
Coordinador de Flota Propia
1
$ 1.100.000
Coordinador Mantenimiento
1
$ 1.500.000
Auxiliar Administrativa
1
$ 1.000.000
Auxiliar de operaciones
1
$ 900.000
Auxiliar de Trfico
1
$ 900.000
Contador-Externo
1
$ 800.000
Auxiliar Contable
1
$ 1.000.000
Representante de Ventas
1
$ 1.200.000
Abogado-Externo
1
$ 800.000
Ingeniero de Sistemas
1
$ 1.500.000
Conductores
3
$ 5.400.000
Oficios Varios
1
$ 600.000

15
16
17
18

GASTOS ADMINISTRATIVOS
Arrendamiento
1
Servicios Pblicos
1
Papelera
1
Mantenimiento
1

ITE
M

$ 2.605.000
$ 1.300.000
$ 650.000
$ 600.000
$ 55.000

CONSTITUCIN Y LEGALIZACIN
19 Cmara de Comercio
1
$ 600.000
20 Renta
1
$ 150.000
21 Registro Notarial
1
$ 150.000
VALOR TOTAL

$ 900.000

$ 28.405.000

ITE
M
1
2
3
4
5

GASTOS OPERACIONALES
Costo
Costo total del
Descripcin
Cantidad
unidad
articulo MENSUAL
Zona de parqueo
$ 30.000
3
$ 90.000
Elementos de proteccin
$ 240.000
6
$ 1.440.000
personal
Combustible al mes
$ 450.000
8 viajes
$ 3.600.000
Costos Pejes
$ 18.400
16 viajes
$ 294.400
Total Gastos operacionales
$ 5.424.400
FLUJO DE INVERSIONES
INVERSIN DE ACTIVOS

DEPRECIACIN Y
AMORTIZACIN
ANUAL
MUEBLES, ENSERES Y EQUIPO DE OFICINA
Muebles y equipos
$ 5.300.000
5
$ 1.060.000
SUBTOTAL
$ 5.300.000
$ 1.060.000
VEHICULOS
Vehculos
$ 1.020.000.000
5
$ 204.000.000
SUBTOTAL
$ 1.020.000.000
$ 204.000.000
EQUIPO DE COMPUTO
Equipo de cmputo
$ 22.000.000
5
$ 4.400.000
y redes
SUBTOTAL
$ 22.000.000
$ 4.400.000

CONSTITUCIN LEGAL

ITE
M
1
2
3
4
5
6
7

CONSTITUCIN
LEGAL
11 SUBTOTAL

10

VALOR TOTAL DEL

ACTIVO

AOS DE
VIDA TIL

$ 900.000

$ 300.000
$ 300.000

12 TOTAL DEPRECIACIN por 5 aos

13 TOTAL AMORTIZACIN
14 Capital de Trabajo
TOTAL INVERSIN
15
INICIAL

$ 209.460.000
$ 300.000
$ 60.000.000
$ 1.108.200.000

3. ELABORACION O PRESENTACION DE ESTADOS FINANCIEROS

BALANCE GENERAL
BALANCE GENERAL
2014
2015

INICIAL

2016

2017

2018

Activos Corrientes
60.000.
000

Disponible
Inversiones Temporales
Deudores (cuentas por
cobrar)
Inventarios
Total Activo Corriente

60.000
.000

60.000.
000

45.5
37.167

60.000
.000 71.800.400

49.372.
189

99.400.900

53.524.
670

168.500.000

58.563.
650
256.700.
000

Activos de Largo Plazo

Muebles y enseres
Maquinaria y equipo
Vehculos
Terrenos
Edificaciones
Equipo de computacin
Depreciacin acumulada

5.300.
000

5.30
0.000

5.3
00.000

5.300.
000

5.300.
000

5.300.
000

1.020.000.00 1.020.000.00
1.020.000.00 1.020.000.00 1.020.000.00
0
0 1.020.000.000
0
0
0
22.000.
000

22.000
.000
(209.460.

22.0
00.000
(209.46

22.000.
000
(209.460.0

22.000.
000
(209.460.0

22.000.
000
(209.460.0

000)
90
0.000
30
0.000

900
.000

Software e intangibles
Amortizacin acumulada
Total activos no corrientes
Total activos

1.048.200.00 1.048.200.00
0
0
$
1.108.200.00 1.108.200.00
0
0

Pasivos corrientes

0.000)
9
00.000
3
00.000

00)
900
.000
300
.000

00)

00)

1.000.20
0.000

956.740.
000

823.450.
000

714.320.
000

1.072.00
0.400

1.056.140.
900

991.950.
000

971.020.
000

284.2
00.159

329.213.
785

371.215.
166

399.540.
035

Proveedores

Impuesto por pagar

241.200.442

Obligaciones financieras
corrientes
Total pasivos corrientes
Pasivos no corrientes
Obligaciones financieras
no corrientes
Total pasivos no corrientes
Total pasivos
Patrimonio

1.048.200.
000
1.048.200.
000

892.735
.638
1.108.200.
000

697.5
14.435
1.072.00
0.400

491.912.
816
1.056.140.
900

255.470.
954
991.950.
000

(16.437.1
87)
971.020.
000

1.048.200.00 1.108.200.00
1.056.140.90
0
0
1.072.000.400 0
991.950.000

971.020.000

60.000.000

Capital
Reserva Legal
Utilidades Retenidas
Utilidad del perodo
Total Patrimonio
Total pasivo y patrimonio

38.387
.242
38.387
.242
60.000.
98.387
000
.242
$
1.108.200.00 1.108.200.00
0
0

46.0
64.691
46.0
64.691
144.4
51.933

1.250.
000
55.277.
629
55.277.
629
199.729.
562

4.320.
000
66.333.
155
66.333.
155
266.062.
717

10.745.
000
79.599.
787
79.599.
787
345.662.
504

1.216.45
2.333

1.255.870.
462

1.258.012.
717

1.316.682.
504

ESTADO DE RESULTADOS

AOS
INGRESOS

2014

ESTADO DE RESULTADOS
2015
2016

Prestacin de servicios

1.535.489.688

1.842.587.626

TOTAL INGRESOS

1.535.489.688

1.842.587.626

COSTO DE
OPERACIONALES

65.088.000

UTILIDAD BRUTA

1.470.401.688

GASTOS
GASTOS
ADMINISTRATIVOS

2.211.105.15
1
2.211.105.15
1

2017

2018

2.653.326.181

3.183.991.417

2.653.326.181

3.183.991.417

117.158.400

210.885.120

379.593.216

683.267.789

1.725.429.226

2.000.220.03
1

2.273.732.965

2.500.723.628

GASTOS DE NOMINA
GASTOS POR
DEPRECIACIN
GASTOS POR
AMORTIZACIN
TOTAL GASTOS
OPERATIVOS
Utilidad antes impuestos e
inters
GASTOS FINANCIEROS

IMPUESTOS
UTILIDAD NETA
FLUJO DE CAJA
FLUJO DE CAJA PROYECTADO
EFECTIVO INICIAL

TOTAL INGRESOS
GASTOS OPERACIONALES

343.620.000

$ 209.460.000

$ 209.460.000

300.000

300.000

300.000

508.560.000

553.380.000

604.923.000

961.841.688

1.172.049.226

395.163.000
454.437.450
$
$ 209.460.000
209.460.000

230.120
.062
0

699.791.688

941.929.164

230.9
31.257

310.836
.624

1.395.297.03
1
190.207.6
39
0
1.205.089.39
2
397.679.4
99

468.860.431

631.092.540

807.409.892

262.050.000

Ingresos Financieros
UTILIDAD ANTES DE
IMPUESTOS

INGRESOS

298.800.000

2014
60.000.000

2015

1.535.489.68
8
1.535.489.68
8

1.842.587.62
6
1.842.587.62
6

65.088.000

117.158.400

2016

$ 209.460.000

663.897.450

732.063.068

1.609.835.515

1.768.660.561

140.317.111

77.953.950

1.469.518.404

1.690.706.611

484.941.073

557.933.182

984.577.331

1.132.773.429

2017

2.211.105.15 2.653.326.18
1
1
2.211.105.15 2.653.326.18
1
1
210.885.120

522.603.068

379.593.216

2018

3.183.991.417
3.183.991.417
683.267.789

GASTOS DE NOMINA
ARRENDAMIENTO
SERVICIO PUBLICOS
GASTOS FINANCIEROS
EQUIPO DE COMPUTO Y REDES
CONSTITUCION LEGAL

298.800.000
1.300.000
650.000
241.200.442
300.000

TOTAL EGRESOS

607.338.442

EFECTIVO DISPONIBLE AL FINAL DEL

PERIODO

988.151.246

343.620.000
1.300.000
650.000
284.200.15
9

395.163.000
1.300.000
650.000
329.213.78
5

300.000

300.000

454.437.450
1.300.000
650.000
371.215.16
6

1.207.195.83
2
1.095.359.06 1.273.593.24 1.446.130.34
7
6
9
747.228.559

CONCLUSIONES

937.511.905

522.603.068
1.300.000
650.000
399.540.035

1.607.360.892
1.576.630.525

Antes de seleccionar como proyecto de inversin el transporte de hidrocarburos, se realiz una evaluacin financiera con
un anlisis e investigacin de diferentes oportunidades de negocio, teniendo en cuenta la inversin de capital de trabajo
inicial y la rentabilidad a obtener en un futuro.
La base de informacin del proyecto fueron los datos recolectados para realizar el anlisis, entre estos el presupuesto y
los estados financieros de acuerdo al tipo de inversin; inicialmente se genera incertidumbre y se hizo necesario un
estudio profundo para determinar si la inversin era rentable.
Dicho estudio se realiz mediante la elaboracin de los flujos de caja del proyecto, la aplicacin de las herramientas de
evaluacin financiera y el anlisis de la sensibilidad del proyecto.
De acuerdo al resultado obtenido se puede determinar que la opcin de negocio es rentable y cumple con las
expectativas generadas en un principio, adicional cumple con los requerimientos que demanda el tipo de mercado en el
que se desenvolvera, pero es bastante susceptible a las variables de demanda del servicio y constancia en la prestacin
de servicio de la empresa, es por el riego financiero que corrieron los inversionistas al financiar casi en su totalidad el
proyecto.
Conforme a lo anterior el proyecto es viable y cumplira con la misin, visin y objetivo principal planteados de manera
satisfactoria teniendo como fin obtener los resultados econmicos planteados desde el inicio de la formulacin del
mismo.

Si bien es cierto al momento de crear una empresa, el ideal de la misma es que genere utilidades que sean mayor a las
inversiones realizadas por sus accionistas o gastos adquiridos para financiarla, adicional a lo anterior siempre surge la
inquietud en que tiempo podemos cuantificar esas ganancias.

En el desarrollo de este trabajo hemos aprendido aplicar las herramientas del clculo e interpretacin de datos
financieros por medio de presupuestos los cuales muestran por anticipado las actividades proyectadas para la empresa
en su conjunto, permitiendo el control mediante la comparacin del alternativas de inversin y anlisis de los resultados
reales con los esperados, problemas que se pueden presentar lo cual nos llevara a la mejor toma decisiones mediante

los mtodos establecidos al momento de realizar la evaluacin del proyecto de inversin que tiene como objetivo la
puesta en marcha de una empresa de transporte de hidrocarburos, brindando un servicio accesible y oportuno.