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(Foto: Andina)
La cada de Caja Pisco las hizo reaccionar? Cmo enfrentan las cajas municipales
la desaceleracin econmica? SE estuvo en Huancayo con los lderes de la mayora
de grandes cajas, en el seminario Estrategias para la Innovacin y la Sostenibilidad
en Microfinanzas, organizado por la Federacin de Cajas Municipales (FEPCMAC),
y registr el sentimiento del sector ante la coyuntura.
TOMANDO MEDIDAS
En el primer caso, la respuesta es directa. Desde hace varios aos, las cajas se
enfocan en prstamos slo a clientes de las zonas urbanas o cercanas a ellas,
usualmente ya bancarizadas. Pero la desaceleracin de la economa est cambiando
el panorama, pues viene afectando a las cajas no slo a travs del aumento de la
morosidad. Caja Arequipa, por ejemplo, registra una
desaceleracin de sus nuevos crditos por el retroceso del
sector minero, mientras que Caja Paita y Caja Piura, por la cada de los sectores
pesca e hidrocarburos.
Nos hemos dado cuenta de que tenemos que aumentar el nmero de clientes va
ms agencias. Eso nos permitir no recurrir a los clientes recurrentes, que estn
sobreendeudados, seal Jorge Sols, presidente de la Caja Huancayo. Dnde
estn esos clientes? En estos momentos, en sectores no
bancarizados que no han sido afectados drsticamente por la
desaceleracin, como los servicios. En el Per hay dos millones de
mypes que no han sido bancarizadas, por ejemplo, destac Sols.
MS PATRIMONIO
Una de las lecciones que dej la quiebra de Caja Pisco fue la necesidad de un
patrimonio slido que evite la descapitalizacin: en diciembre
del 2013, poco antes de ser intervenida, la caja tena un ratio de
capital de 11.1%, menos de lo que pide la SBS (14.3%) y del promedio
del sistema en ese momento (14.8%). Lo dijo Chunga: no slo debemos vivir de los
ahorros que se capten en Lima, como hacen algunas entidades, sino que tenemos
que ver otros tipos de fondeo.
otros pases: dado que se necesita muy poco dinero para ser accionista, si la
entidad tiene buenas perspectivas de crecimiento, es fcil capitalizarla.
El mercado ha cambiado. Las cajas deben lidiar no slo con la desaceleracin, sino
tambin con la mayor concentracin del mercado. Tenemos al grupo Diviso
[dueo de una SAB, una SAFI y de Credinka], que compr la
financiera Nueva Visin, y a Edyficar, que compr Mibanco
Ello hace que algunas cajas no tengan el nivel de capitalizacin para sobrevivir por
un largo perodo, anot. Por ello, aunque no es un asunto urgente, las cajas
que no puedan lograr un fortalecimiento patrimonial tendrn
que ser vendidas en los prximos aos. Ya est en la cancha de cada
una tomar las decisiones importantes de compra o venta, dijo Siancas.
El nuevo entorno de las cajas les plantea nuevos retos. Sin embargo, todos
sus lderes se muestran optimistas, amparados en las cifras y en
la historia reciente. Hemos sobrevivido a tres crisis econmicas [desde 1980]
y muy pocas cajas han quebrado, especialmente si lo comparamos con los bancos,
dijo Siancas. Si aprenden la leccin, buscan capitalizarse cuanto antes y sofistican
su modelo de negocio, habr cajas para rato.