Finanzas Publicas

2015-I
Prof. Eco. Mag. Adm. Enrique Soto Prez Palma

Finanzas Pblicas
Concepto de Finanzas Pblicas:
Schultz y Harris (Citado por Flores, 1990): ...las finanzas pblicas es el estudio de los
hechos, de los principios y de la tcnica de obtener y gastar los fondos de los cuerpos
gubernamentales.
Harley y Leitz (Citado por Flores, 1990) entienden las finanzas como: La ciencia del manejo
de las finanzas gubernamentales.
Por su parte, Nitti define lo siguiente: Los ingresos originan las reglas de acuerdo con las
cuales se deben establecer los impuestos, los procedimientos de percepcin, los estudios
acerca de los efectos que se producen en la economa en general, el estudio de los
impuestos, derechos, productos y aprovechamientos, la emisin de papel moneda... y en
general todos los medios para obtener el dinero y los bienes que necesita el Estado. Los
egresos producen un estudio acerca del procedimiento tcnico para aplicar dichos bienes.
Por su parte Legorretalto (1981) la ciencia que se ocupa de estudiar la captacin y
administracin de los recursos monetarios por el sector y de sus efectos en el mbito
econmico y social de un pas.
Las finanzas pblicas es la forma en cmo se obtiene recursos en gobierno federal, estados,
municipios y la forma en que habr de distribuirse (erogaciones) para beneficio de la
comunidad de acuerdo a las polticas constituyen el estudio de los instrumentos
operacionales bsicos de los ingresos y egresos del sector pblico y su impacto en todas las
esferas de la produccin y consumo de la economa nacional. La primera definicin
contiene un sentido de funcin social al subrayar:...para beneficio de la comunidad...,
elemento que se ve ausente en las definiciones de otros autores u organismos dedicados al
estudio de las finanzas pblicas como materia.

FINANZAS PUBLICAS
En general las finanzas pblicas tienen como objetivo central investigar y estructurar los
sistemas y las diversas maneras por cuyo medio los recursos materiales y financieros
necesarios para su operacin, as como la forma en que la riqueza ser utilizada por parte
del Estado. Este concepto comprende las reglas que norman la recepcin de los ingresos
del Estado y reglas que norman la aplicacin correcta de dichos ingresos.
En este siglo cuando se delimita a las finanzas pblicas como una materia de estudio
independiente, por su complejidad y desarrollo, se observa que la separacin obedece a
un nuevo pensamiento en su organizacin a partir de los siglos XVIII y XIX fueron:
El constitucionalismo de los Estados y fin de las monarquas absolutas (Francia: 1709).
Los procesos de industrializacin de los siglos XVIII y XIX, lo que origin la formacin
de organismos obreros y posteriormente la organizacin de dicha clase social como
una nueva fuerza dentro del Estado con derechos propios.
La propaganda de los partidos polticos progresistas respecto a las cuotas impositivas
que respondieran al nuevo concepto de equidad.
El enorme incremento de las necesidades financieras del Estado derivadas del
aumento de sus gastos.
La enorme complejidad de la organizacin social surgida por una creciente poblacin,
las guerras, al acrecentamiento de las deudas polticas as como la competitividad en
los mercados internacionales y el surgimiento del fenmeno inflacionario.
Todo esto motiv a los gobiernos a tratar de llevar a cabo la mejor optimizacin de sus
recursos y el buen control y productividad en las finanzas pblicas.

Podemos definir en forma genrica el trmino FINANZAS como el conjunto de

actividades que permiten la obtencin de recursos financieros a fin de lograr un
objetivo determinado. Los objetivos y los medios financieros son sin embargo
diferentes si nos referimos al Sector Privado o al Sector Pblico.
En el Sector Privado las empresas tratan de conseguir recursos financieros
para la produccin de bienes o servicios y colocarlos luego en el Mercado a fin de
obtener un beneficio o utilidad. La forma como las empresas privadas obtiene
recursos es diverso: Venta de acciones, colocacin de Bonos Corporativos,
prestamos del Sistema Financiero y en general diversas modalidades de
financiacin a corto y largo plazo.
En el Sector Pblico las entidades estatales tratan de obtener recursos
financieros para garantizar el funcionamiento del Estado y la Cobertura de las
diversas necesidades pblicas. Estos recursos provienen de la recaudacin
tributaria, de las tasas que se cobran por la prestacin de determinados servicios
pblicos y de otras fuentes de carcter no tributario. As mismo de las operaciones
de crditos interno y externo.
El endeudamiento interno puede estar constituido por prstamos del Sistema
Bancario local y por la colocacin de Bonos del Tesoro Pblico. El endeudamiento
externo est conformado por prstamos de la Banca Privada Internacional de los
Organismos Multilaterales (FMI, BANCO MUNDIAL, BID, otros) y de los
gobiernos, as mismo las obligaciones derivadas de los crditos otorgados por
proveedores externos, forman parte este tipo de endeudamiento. Como puede ser
fcilmente observado, los objetivos y los medios son diferentes en el Sector
Privado y el Sector Pblico. En el Sector Privado se busca la ganancia, en el
Sector Pblico, en cambio, la satisfaccin de las necesidades sociales de carcter
general

FINANZAS CLSICA
Fue la imperante en el siglo XIX,
Refleja el pensamiento de los economistas clsicos, en especial ADAM
SMITH quien expone sus argumentos sobre este tema en su obra LA RIQUEZA
DE LAS NACIONES publicadas en 1776.
Para A. Smith el mercado es el que mejor asigna los recursos econmicos
(los utiliza mejor) y el que conduce a la sociedad hacia el bienestar.
El Gasto Privado es productivo genera riqueza, el gasto del Estado en
cambio le distribuye porque se financia con impuestos que reducen la capacidad
de generar riqueza en el Sector Privado y destina a fines improductivos.
De acuerdo con esta argumentacin, la Finanza Clsica sealaba que le
Estado deba dedicarse a su rol es decir el Estado no debe invertir en la
economa porque es un deficiente asignador de los recursos econmicos

FINANZA FUNCIONAL
Es la orientacin predominante en el siglo XX y con mayor propiedad tal vez desde los aos
30, es una finanza de tipo intervencionista.
A travs del Gasto Pblico y la Tributacin, el Estado trata de lograr determinados objetivos
de tipo econmico, social y poltico.
Se parte del hecho de que el Mercado: Muestra deficiencias al asignar recursos originando
fluctuaciones o ciclos econmicos (desigual distribucin del ingreso Nacional).
En consecuencia, es necesario la intervencin del Estado para corregir dichas
)imperfecciones. Segn el tratadista R. Musgrave, la respuesta a los problemas se logra a
travs de diversos enfoques de las Finanzas Pblicas conocidos como:
La Finanza de Servicio, se preocupa por la provisin de Bienes Sociales y analiza el proceso
por el cual el uso total de recursos pueden a su vez identificarse como:
Bienes Pblicos.- Que son aquellos que pueden ser disfrutados por toda la sociedad, como
ser por ejemplo la justicia, o la belleza de un paisaje.
Bienes Meritorios.- Que son aquellos que deben recibir o consumir todos los miembros de la
sociedad independientemente de su nivel de ingreso o riqueza. Por lo general la salud y la
educacin son este tipo de bienes,(Bienes Preferentes).
La Finanza Compensatoria, propicia la intervencin del Estado en la economa para regular
los ciclos econmicos aumentado el Gasto Pblico y reduciendo la Tributacin.
La Finanza Redistributiva, trata de aplicar reajustes convenientes en la distribucin del
ingreso. A travs del impuesto se grava a los sectores de ms altos ingresos para
redistribuirlos en forma de servicios gratuitos (o de muy bajo costo), a los grupos de bajos
ingresos. Dentro de este concepto de finanzas es necesario sealar los subsidios o
transferencias

El otro inmediatamente tapando la zanja

El abriendo la zanja

DA

DA

DA

DA

Enfoque Clasico
Nivel de precios

Inf 1

Inf 0

Produccion
Total

Produccion

Enfoque keynesiano
Nivel de precios

inf 1

Inf 0

Produccion
Total

Produccion

LA NUEVA CONCEPCIN DE LAS FINANZAS PBLICAS

Si analizamos desde su concepcin ms rigurosa, la Finanza Clsica tiene una
connotacin Anti-Estado, pues como lo sealan sus partidarios El Estado es un mal
administrador y un psimo asignador de los recursos econmicos. Por el contrario,
la llamada Finanza Funcional en su posicin intervencionista ms extrema nos dice
que El Mercado asigna mal los recursos econmicos, generndose desigualdades
inadmisibles en la distribucin de la riqueza. Esta es una posicin Anti-Mercado.
Los hechos histricos ms recientes han demostrado que el intervencionismo
estatal en sus formas ms acentuadas tales como Socialismo, Nacionalismo,
Populismo ha llevado al descalabro a los gobiernos que lo aplicaron puesto que se
ha constatado la deficiente asignacin de los recursos econmicos, imperando
criterios polticos y no tcnicos y efectos nulos o negativos sobre la distribucin del
ingreso, defectos que se atribuan exclusivamente al Mercado.
Esto ha dado lugar a un resurgimiento del Liberalismo Econmico y de la Filosofa
Clsica. Se ha impuesto la idea de una reduccin del tamao del Estado ante su
desmedido, desordenado y politizado crecimiento, generado por la filosofa
intervencionista, llevada a extremos.

Las caractersticas econmicas y sociales de la sociedad moderna y las siempre

presentes imperfecciones del Mercado, exigen la presencia de un Estado
pequeo pero muy eficiente, En este mismo orden de ideas podemos citar al autor
Richard Dornbusch quien seala que el Mercado tiene fallas y por consiguiente
el Estado debe intervenir en determinadas tareas, sealando las siguientes: la
regulacin del ciclo econmico, la provisin de Bienes Pblicos, el control de las
externalidades, la provisin de informacin, el control de los monopolios y la
redistribucin del Ingreso.
Propiciar un ambiente macroeconmico sano, sin inflacin ni desequilibrios,
pues esto fomenta la inversin.
Establecer un marco legal slido con reglas definidas para todos los agentes,
garantizando un Mercado, sin distorsiones. El Estado debe actuar como rbitro.
Proveer a travs de la inversin pblica la infraestructura adecuada (carreteras,
electrificacin, etc.) para el desarrollo de la produccin, favoreciendo la
productividad del factor capital.
Proveer a travs del Gasto Social los servicios bsicos (salud, educacin,
vivienda) para la poblacin de menores ingresos, promoviendo el aumento de
la productividad del factor trabajo.
Velar el uso racional de los Recursos Naturales y proteccin del medio ambiente

Precio Alto genera mayor oferta, menor demanda entonces evidencia exceso lp que
generara debido a la lentitud de las ventas a que haya predisposicin porparte de los
vendedores para bajar el precio.

Precio
Controlado

Precio Bajo genera menor oferta, ,mayor demanda entonces evidencia escasez p que
generara colas, adulteracin, corrupcin venta de colas, casersimo y predisposicin de
acuerdo al bien para pagar dems

Diferencial de precios

Lo que los demandantes

tendran que pagar por
precio de mercado negro

Lo que los ofertantes desean vender

El shock incremento de manera desmesurada

los precios mientras que pulverizo los
ingresos por lo que la no contar la gente con
poder adquisitivo y al ver que la mercadera
se perda se opto por reducir los precios

Se
reduce
el
precio

NOCIN DEL ESTADO

En su acepcin ms simple y tradicional, puede definirse el Estado como la Sociedad
Jurdicamente Organizada, con soberana sobre un determinado territorio incluido el
espacio areo y si es el caso mar territorial.
Para ejercer su soberana el Estado acta a travs de Poderes, por ejemplo en el caso
peruano son: Poder Ejecutivo, Poder Legislativo, Poder Judicial y Poder Electoral la
Constitucin Poltica o Carta Fundamental del Estado, define las atribuciones de cada
poder y las relaciones entre ellos.
El Poder Legislativo es el depositario de las Preferencias Sociales en cuanto a las
medidas que deben ser tomadas y le corresponde por tanto, dictar leyes
concordantes con la voluntad mayoritaria de la Sociedad.
ESTADO,
Es el conjunto de entidades vinculadas directamente con la gestin pblica orientada a
la bsqueda del bienestar general de la sociedad y al establecimiento de reglas de juego
claras entre sus integrantes. Es un agente econmico en la medida en que moviliza en
funcin a sus objetivos los recursos que le son asignados y es tambin un mecanismo de
redistribucin del ingreso por la funcin social que cumple.
Se viene discutiendo ampliamente en los ltimos aos sobre la dimensin del Estado. Lo
ideal es que pueda cumplir sus objetivos econmicos y sociales al menor costo posible.
En este sentido va la corriente de contar con un Estado Pequeo, pero eficiente.

1.2.2 EMPRESAS DEL ESTADO

Empresas de Derecho Pblico
Empresas Pblicas de Derecho Privado
Empresas de Economa Mixta
1.2.2.1 EMPRESAS DE DERECHO PBLICO
Son empresas de Derecho Pblico las que se crean por la Ley y gozan de atributos
propios de la Administracin Pblica.
Desarrollan actividades propias del estado y pertenecen al Sector Pblico
Los recursos que integran su patrimonio son fondos pblicos y se sujeta a las normas
del Presupuesto General de la Repblica.
1.2.2.2 EMPRESAS PBLICAS DE DERECHO PRIVADO
Son sociedades annimas cuyo capital pertenece exclusivamente al Estado pueden
ser de propiedad directa o indirecta.
Propiedad directa el Estado es el titular de las acciones de la Empresa
Propiedad indirecta se da cuando las acciones pertenecen a una o varias empresas de
Derecho Pblico o estatales de Derecho Privado.
1.2.2.3 EMPRESAS DE ECONOMA MIXTA
Son sociedades annimas en las que el estado tiene una participacin accionaria
mayoritaria, que le permite con el derecho de voto que le corresponde por tener
acciones, decidir el sentido de todos los acuerdos de la Junta General de accionistas.
Tambin se da el caso en que las sociedades annimas, en la que el estado tiene una
participacin de accionista minoritario y acta en igualdad de condiciones con los
dems accionistas. Ministerio de economa y finanzas (2012).empresas del Estado.

1.2. 3 SECTOR
Se concibe como un mbito de gobierno resultado de agrupar o dividir las
actividades propias de la funcin de gobierno.
Es un mbito de la poltica general del Estado donde se concibe y se aplican
polticas gubernamentales especficas que determinan la ejecucin de
actividades correspondientes a funciones homogneas o afines.
Cada ministro es titular del sector a su cargo. Ministro de economa y finanzas
(2012).sector

1.2.4 FUNCIONES DEL ESTADO Debe cumplir las siguientes funciones:

1.2.4.1 GARANTIZAR CONDICIONES BSICAS PARA EL BUEN FUNCIONAMIENTO DE LOS
MERCADOS
Contribuir a la reduccin de los costos de comprar y vender
Facilitar informacin sobre bienes y servicios que ofrece el
Impedir prcticas que buscan restringir la libre competencia
1.2.4.2 GARANTIZAR LA ESTABILIDAD ECONMICA
El estado debe garantizar niveles bajos de inflacin y dar las condiciones de estabilidad de
reglas de juego que necesita el sector privado para planificar o invertir a largo plazo .
1.2.4.3 GARANTIZAR EL SUMINISTRO DE BIENES Y SERVICIOS PBLICOS
Como carreteras, seguridad pblica, defensa nacional, la limpieza pblica, Estos bienes y
servicios nos benefician y solo pueden ser financiados a travs de los impuestos
1.2.4.4 DESARROLLAR POLTICAS SOCIALES PARA LAS
POBLACIONES DE MENORES RECURSOS
Una de las prioridades del estado debe ser preocuparse por brindar igualdad de
oportunidades de desarrollo para todos. Poniendo al alcance de la poblacin de menores
recursos los medios para su superacin.
Esta inversin social mejora la capacidad de las personas s superarse por s solas y eleva el
nivel de desarrollo del pas.
Para cumplir con esta funcin, el estado puede actuar directamente a travs de empresa u
organizaciones No Gubernamentales (ONG), cuando estas puedan ejecutar programas con
mayor eficiencia que los organismos pblicos
1.2.4.5 COBRAR IMPUESTOS CON EQUIDAD Y SIN DISTORSIONAR LA ECONOMA

La actividad financiera del Estado

Concepto: Carlos Mara Giuliani Fonrouge seala que ...

El Estado debe cumplir funciones complejas para la realizacin de sus fines, tanto en lo
referente a:
La seleccin de los objetivos,
a las erogaciones,

a la obtencin de medios para atenderlas - pecuniarios o en especie- y

a la gestin y manejo de ellos, cuyo conjunto constituye la actividad financiera.

Dicho en otros trminos

Es el conjunto de operaciones del Estado, que tiene por objeto tanto la obtencin de
recursos como la realizacin de gastos pblicos necesarios para movilizar las funciones y
servicios que satisfagan las necesidades de la comunidad
Giuliani Fonrouge y de Hctor Villegas sealaban que:

Es la actividad relacionada a la obtencin de recursos y aplicacin de los mismos por

parte del Estado para cumplir con sus fines.
Esta dada por las entradas y salidas de la caja del Estado.

Las principales actividades financieras del Estado son:

a) Previsin: se estima cules van a ser las entradas (recursos pblicos) y cuales las
salidas (gasto pblico) mediante el presupuesto.
b) Obtencin: que es la realizacin de los ingresos o recursos pblicos, que no
todos son recursos tributarios o recaudacin, hay otras forma de obtencin de los
recursos como el endeudamiento, ya sea mediante el crdito de Organismos
Internacionales o Bancos, o mediante la emisin de letras de tesorera y bonos.
c) Aplicacin: efectivizacin de gasto pblico, que se hace con un destino prefijado.

Los cuatro elementos de las finanzas pblicas

Existen cuatro elementos o conceptos que explican el mecanismo de cmo el Estado obtiene
recursos para prestar servicios que generan gastos con el fin de satisfacer las necesidades
pblicas. Los cuatro elementos o conceptos son:
1)Necesidades pblicas.
2)Servicios pblicos.
3)Gastos pblicos.
4) Recursos pblicos.

NECESIDADES PBLICAS
Hctor Villegas seala a las necesidades pblicas como aquellas que nacen de la vida
colectiva y se satisface mediante la actuacin del Estadoiii.
Jos Mara Martn por su parte establece que "... las necesidades pblicas coinciden con lo
que ya antes hemos denominado inters pblico, o sea, necesidades comunes y
fundamentales a todos los miembros de una comunidad jurdicamente organizadaiv.
Por tanto de definen como aquellas necesidades de satisfaccin colectiva, ya que el
individuo por s mismo no las puede satisfacer, y de cumplimiento ineludible ya que le dan la
razn de ser al Estado.
En los tiempos primitivos, como sucedi en la edad de piedra, el hombre nmade satisfaca sus
propias necesidades a travs de la caza, la pesca y la recoleccin de frutos. Todas las
necesidades eran necesidades de satisfaccin personal.
Pero en un tiempo posterior el hombre pas de ser nmade a sedentario y a vivir en sociedad,
por lo cual, es aqu cuando comenzaron un serie de inconvenientes y por consecuncia la
necesidad del estado ya que se requiere de necesidades colectivas o publicas como son :.
El Orden interno o administracin de la seguridad: (arbitraje de conflictos).
Administracin de justicia: Ante discusiones sobre territorio, negocios se recurre a un
tercero con autoridad suficiente para imponer una solucin.
Defensa exterior: ante el peligro de invasin o ataques de otras comunidades foraneas.
Las necesidades se clasifican en:
Absolutas: son la que constituyeron la razn de ser del Estado y deben cumplirse
ineludiblemente. Y que son: orden interno o administracin de la seguridad, administracin
de la justicia y defensa exterior.

Relativas: son aquellas que van surgiendo con la civilizacin, se originaron a medida que el
hombre comenz a vivir civilizadamente. Educacin, construccin, transporte, salud, etc.

SERVICIOS PBLICOS
los servicios pblicos son el conjunto de actuaciones que lleva a cabo el Estado para
satisfacer el inters pblico, es decir, los intereses comunes y fundamentales a todos los
miembros de la comunidadvii.
Segn Villegas son actividades que deben cumplirse en forma ineludible( razn de ser
del Estado, soberana, que son exclusivas e indelegables y cuya prestacin es en
principio gratuita, lo que puede alterarse)
Cuando el Estado cumple con su cometido - cuando realiza las funciones pblicas o
prestando servicios pblicos esenciales, que ataen al inters pblicovi.
Estos servicios se clasifican en:
Servicios pblicos esenciales: son aquellos que presta para la satisfaccin de las
necesidades pblicas absolutas.
Servicios pblicos no esenciales: son aquellos que satisfacen las necesidades pblicas
relativas porque no se vinculan con la soberana las pueden satisfacer particulares.
El Estado las puede delegar. Son todos aquellos servicios que satisfacen necesidades
pblicas relativas. Tambin los servicios pblicos se pueden clasificar en:
Servicios pblicos divisibles: son aquellos servicios susceptibles de saber
individualmente a quien es prestado.
Servicios pblicos indivisibles: Como el de defensa exterior donde esta clase de servicios
ya que no puede determinarse a quien es prestado, sino que se presta a todos los
ciudadanos. Estos se financian siempre con impuestos.

GASTO PBLICO
De acuerdo a Giuliani Fonrouge el gasto pblico es toda erogacin, generalmente en
dinero, que incide sobre las finanzas del Estado y se destina al cumplimiento de fines
administrativos o econmico-socialesviii.
Por lo cual el gasto pblico son todas las erogaciones que el Estado realiza para poder
llevar a cabo los servicios pblicos debe el Estado pagar por esas erogaciones tales que
puedan solventar la satisfaccin de las necesidades pblicas.
Pero estos gastos deben tener un presupuesto de legitimidad y legalidad.
La legitimidad se refiere a que el gasto debe responder a la satisfaccin de una real
necesidad de la sociedad, dado que en un principio el Estado puede gastar en cualquier
cosa, pero se espera que el mismo responda a una necesidad de la comunidad. Si el gasto
es innecesario se dice que es ilegtimo.
La legalidad esta dada porque el presupuesto debe ser aprobado por el Congreso de la
Nacin, es decir, es una ley.
Por eso Villegas dice que son gastos pblicos las erogaciones dinerarias que realiza el
Estado, en virtud de ley, para cumplir con la satisfaccin de las necesidades pblicasix.
En sntesis, el gasto pblico son erogaciones dinerarias que se destinan a satisfacer las
necesidades pblicas por parte del Estado y que se dan en virtud de una ley (ley de
presupuesto). Aunque en un sentido mucho ms amplio puede decirse que es el sacrificio
de recursos escasos tendientes a alcanzar determinados fines.

RECURSOS PBLICOS
En trminos generales, puede decirse que los recursos pblicos son aquellas riquezas que se
devengan a favor del Estado para cumplir sus fines, y que en tal carcter ingresan en su
tesorera
Son los ingresos en la tesorera del Estado cualquiera sea su naturaleza econmica-jurdica.
Es decir, es la riqueza devengada y acreditada en la Tesorera de la Nacin.
Estos se pueden clasificar en:

a) Recursos no tributarios: tambin llamados originarios, son aquellos que obtiene el

Estado en el mbito del derecho privado. Aqu el Estado acta a nivel empresario, es
decir, como una persona ms.
Dino Jarah nomina a estos recursos patrimoniales, ya que son estos recursos obtenidos por
el Estado mediante el aprovechamiento econmico de su patrimonioxi.
a) Recursos tributarios: son la mayor fuente de recursos que tiene el Estado y se obtiene a
travs de detracciones (detraer o restar una porcin de riqueza) coactivas que se
denominan tributos.
Dino Jarach dice que ... son aquellos que el Estado obtiene mediante el ejercicio de su
poder de imperio sea por las leyes que crean obligaciones a cargo de sujetos - individuos y
entidades- en la forma y cuanta que dichas leyes establezcanxii.