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INGENIERA COMERCIAL
DIRECTOR
CODIRECTOR
MARZO 2010
DECLARACIN DE RESPONSABILIDAD
DECLARO QUE:
_______________________________
Alexandra Elizabeth Caiza Oscullo
CERTIFICADO
Magster Francisco Carrasco e Ing. Csar Tamayo Herrera
CERTIFICAN
Que la tesis de grado titulada ESTUDIO PARA LA IMPLEMENTACIN DE
UN SPA EN EL VALLE DE LOS CHILLOS realizado por Alexandra Elizabeth
Caiza Oscullo, ha sido guiado y revisado peridicamente y cumple normas
estatuarias establecidas por la ESPE, en el Reglamento de Estudiantes de la
Escuela Politcnica del Ejrcito.
Debido a que este trabajo cumple con los requisitos establecidos por la
institucin recomendamos su aplicacin y publicacin en la biblioteca virtual de
la ESPE.
AUTORIZACIN
Yo, Alexandra Elizabeth Caiza Oscullo, autorizo a la Escuela Politcnica del
Ejrcito la publicacin, en la biblioteca virtual de la Institucin del trabajo
ESTUDIO PARA LA IMPLEMENTACIN DE UN SPA EN EL VALLE DE
LOS CHILLOS, cuyo contenido, ideas y criterios son de mi exclusiva
responsabilidad y autora.
___________________________________
AGRADECIMIENTO
Expreso mi amor y gratitud a Dios, por darme las fuerzas, la fe, el valor y la
inspiracin para seguir siempre adelante.
A mis amados padres Carlos Fernando y Mara Elsa quienes toda mi vida han
sido mi apoyo, gracias por inculcar cariosamente en m la responsabilidad, el
respeto, la obediencia, la honestidad; valores fundamentales para lograr mis
metas y sueos exitosamente.
DEDICATORIA
El presente proyecto lo dedico con toda mi gratitud y amor a mis padres que
confiaron ntegramente en m, y me dieron su incondicional y constante apoyo,
para seguir adelante en mis estudios y alcanzar una de mis metas.
A la memoria de mi primo Pablo Xavier por los sabios consejos que me supo
dar, el cario que me brindo y la confianza que deposito en m, por que
siempre lo voy a tener presente en mi mente y mi corazn como un ejemplo de
superacin y temple.
A toda mi familia; abuelitos, tos/as, primos/as por que cada uno a aportado con
un granito de arena para este triunfo que se los dedico.
ELEMENTOS CONCEPTUALES
17
1.3.2.2
Hbitos de consumo. 23
1.3.2.3
Gustos y preferencias... 24
1.3.2.4
Niveles de Ingreso......24
1.3.4
1.3.3.1
1.3.3.2
Proyeccin de la Demanda........31
Clasificacin de la Oferta.32
1.4.2
Expectativas...34
6
1.4.5
Estrategia de Precios 38
1.6.2
Estrategias de Promocin 39
1.6.3
Estrategias de Servicio 41
1.6.4
Estrategia de Plaza 42
43
Mercado 48
2.1.1.2.
2.1.1.3.
2.1.1.4.
Economas de Escala. 49
2.1.2.
2.1.3.
52
2.2.1.
Macro Localizacin 52
2.2.2.
Micro Localizacin. 53
2.2.2.1
Factores Locacionales 54
2.2.2.2.
Matriz Locacional. 54
El Proceso de Produccin 55
2.3.1.1.
Diagrama de Flujo... 56
2.3.1.2.
2.3.1.3.
2.3.1.4.
Estimacin de la inversin. 59
7
3.1. La Empresa......65
3.1.1.Constitucin de la empresa. 65
3.2.
Visin ...66
3.2.2.
Misin 67
3.2.3.
Estrategia Empresarial. 68
3.2.4.
Objetivos Estratgicos. 70
3.2.4.1.
Estratega Mercado........ 70
3.2.4.2.
Estratega Tecnologa. 70
3.2.4.3.
Estratega Social..70
3.3.
3.2.5.1.
Principios. 70
3.2.5.2.
Valores. 70
La Organizacin 73
3.3.1. Organigrama Estructural.. 73
3.3.2. Organigrama Funcional 74
4.1.
Presupuestos 77
4.1.1. Presupuesto de Inversin 77
4.1.1.1.
Activos Fijos 77
4.1.1.2.
Activos Intangibles. 80
4.1.1.3.
Capital de Trabajo.. 80
4.1.2.
Cronograma de Inversiones 81
4.1.3.
Presupuestos de Operacin.. 84
4.1.3.1.
Presupuesto de Ingresos... 84
4.1.3.2.
Presupuesto de Egresos 85
8
Estructura de Financiamiento. 86
Punto de Equilibrio 86
4.2.2.
4.2.3.
Flujo de Fondos. 89
4.2.3.1.
Del Proyecto. 89
4.2.3.2.
Del Inversionista.. 92
4.3.2.
4.3.3.
Del Proyecto. 95
4.3.1.2.
Del Inversionista.. 95
Criterios de Evaluacin 96
4.3.2.1.
4.3.2.2.
4.3.2.3.
4.3.2.4.
Relacin Beneficio/Costo.102
Anlisis de Sensibilidad........102
10
RESUMEN EJECUTIVO
11
EXECUTIVE SUMMARY
The male aesthetic sector begins to take hold after taking their first steps a few
years ago, when the companies realized that some of the niche market of
people today, concerned about their health and their image.
The purpose of this project is that customers in this market are in one place, a
spa and beauty center with high quality service that allows them to an improved
fast and efficient image and fostered in their lives the value of the image and
health.
12
proyectos,
provocando
que
se
acuda
instituciones,
tanto
Baca Urbina, Gabriel, Evaluacin de Proyectos, Quinta Edicin, Editorial Mc Graw Hill, Mxico, 2007,
Parte I
13
SAPAG CHAIN, Nassir y Reinaldo, PREPARACIN Y EVALUACIN DE PROYECTOS, Mc. Graw Hill,
Quinta edicin, Mxico, 2007, pg. 4
14
Para tomar una decisin sobre un proyecto es necesario que este sea
sometido al anlisis multidisciplinario de diferentes especialistas3. La toma de
decisiones asociada a un proyecto depende de los resultados obtenidos en su
evaluacin.
3 Baca Urbina, Gabriel, Evaluacin de Proyectos, Quinta Edicin, Editorial Mc Graw Hill, Mxico, 2007,
Parte I
4
SAPAG CHAIN, Nassir y Reinaldo, PREPARACIN Y EVALUACIN DE PROYECTOS, Mc. Graw Hill,
Quinta edicin, Mxico, 2007, pg. 5
15
CAPITULO I
ESTUDIO DE MERCADO
16
REA DE SPA:
Tratamientos Corporales
18
diversos
tipos
de
masaje,
desde
el
de
relajacin,
el
Lifting Facial
Drenaje Linftico
http://es.wikipedia.org/wiki/Masaje
19
Tratamientos Capilares
1.2.1
20
1.3.1.
mercado, un segmento
LAMB, HAIR, McDaniel, MARKETING, International Thompson Editores, Sexta edicin, 214.
LAMB, HAIR, McDaniel, MARKETING, International Thompson Editores, Sexta edicin, 214.
21
75.343 personas
36.767 personas
20.626 personas
7.831 personas
F
uente: INEC
Elaborado por: Alexandra E. Caiza O.
22
ser
la
Poblacin
Total
urbana
masculina
1.3.2.
1.3.2.1.
la
Poblacin
Total
Urbana
Masculina
1.3.2.2.
Hbitos de Consumo.
1.3.2.3.
Gustos y Preferencias.
1.3.2.4.
Niveles de Ingreso
1.3.3.
Demanda Actual.
1.3.3.1.
Metodologa de la Investigacin.
CUADRO No. 2
POBLACIN UNIVERSO
A continuacin se detalla la Poblacin a la que vamos a acceder:
SEGMENTO DE MERCADO
TAMAO
85.103
75.343
36.767
%
de
la
poblacin
urbana
masculina
econmicamente activa que asistira a un Spa
PEA que asistira a un Spa exclusivo para hombres
62,5%
20.626
7.831
70%
5.482
3.454
Fuente: INEC
Elaborado por: Alexandra E. Caiza O.
25
PREGUNTA FILTRO
SI
1. Actualmente asiste a un
Centro de Esttica o Spa?
2, Estara dispuesto a asistir a un
Centro de Esttica y Spa
exclusivo para hombres?
Probabilidad de aceptacin
17
10
Probabilidad de rechazo
NO
59%
41%
26
z = 1.75
Grado de Error
8%
59%
z2 * N * p*q
e 2 * ( N 1) + z 2 * p * q
n=
[(1.75) 2 (0.59)(0.41)(7831)]
[(0.08) 2 * (7831 1)] + (1.75) 2 * (0.59) * (0.41)
27
28
comprobar
que
las
encuestas
estn
llenadas
y de
Tabulacin de la Informacin
Procesamiento de la Informacin
29
1.3.3.2.
que
nuestro
segmento
de
mercado
est
7.831
70%
asistira a un Spa
Poblacin econmicamente activa que asistira a un
5.482
Spa
% de la poblacin econmicamente activa que
62,5%
3.454
1,5
18
62.172
demanda;
como se detalla en el
siguiente cuadro:
CUADRO No. 4
PROYECCIN DE LA DEMANDA (1)
AOS DE
PROYECCION
2009
2010
2011
2012
2013
2014
2015
2016
PEA masculina
ocupada entre 25 y
60 aos del Cantn
Rumiahu
7.831
7.941
8.052
8.165
8.279
8.395
8.512
8.631
% de la PEA que
asistira a un Spa
70%
70%
70%
70%
70%
70%
70%
70%
5.482
5.558
5.636
5.715
5.795
5.876
5.959
6.042
% de la PEA que
asistira a un Spa
exclusivo para
hombres
63%
63%
63%
63%
63%
63%
63%
63%
3.453
3.502
3.551
3.601
3.651
3.702
3.754
3.806
31
1.5
1.5
1.5
1.5
1.5
1.5
1.5
1.5
Nmero de ingresos
al Spa por ao
18
18
18
18
18
18
18
18
Nmero de ingresos
totales por ao
62.16
2
63.03
3
63.91
5
64.81
0
65.71
7
66.63
7
67.57
0
68.51
6
CUADRO No. 5
PROYECCIN DE LA DEMANDA (2)
AOS DE
PROYECCION
2017
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
PEA masculina
ocupada entre 25 y
60 aos del Cantn
Rumiahu
8.752
8.875
8.999
9.125
9.253
9.382
9.514
9.647
% de la PEA que
asistira a un Spa
70%
70%
70%
70%
70%
70%
70%
70%
6.127
6.212
6.299
6.388
6.477
6.568
6.660
6.753
% de la PEA que
asistira a un Spa
exclusivo para
hombres
63%
63%
63%
63%
63%
63%
63%
63%
3.860
3.914
3.969
4.024
4.080
4.138
4.196
4.254
Nmero de veces
promedio que
asiste a un Spa por
ao
1.5
1.5
1.5
1.5
1.5
1.5
1.5
1.5
Nmero de ingresos
al Spa por ao
18
18
18
18
18
18
18
18
Nmero de ingresos
totales por ao
69.47
6
70.44
8
71.43
4
72.43
5
73.44
9
74.47
7
75.52
0
76.57
7
32
1.4.1
Clasificacin de la Oferta.
Segn el nmero de oferentes, la oferta se clasifica en:
SAPAG CHAIN, Nassir y Reinaldo, PREPARACIN Y EVALUACIN DE PROYECTOS, Mc. Graw Hill,
Quinta edicin, Mxico, 2007, pg.43.
33
1.4.2
1.4.2.1.
Expectativas.
1.4.2.2.
1.4.3.
35
1.4.4.
Oferta Actual.
piscina
cubierta,
salas
de
convenciones,
restaurant
36
CUADRO No. 6
OFERTA ACTUAL
Spa
Numero de
Habitaciones
Nmero de
Personas
Stampa Spa
10
7.200
Totora Spa
15
10.800
Wellness y Spa
Aisha
12
8.640
Total
37
26.640
1.4.5.
Proyeccin de la Oferta.
37
CUADRO No. 7
DEMANDA INSATISFECHA
Demanda
Oferta
Demanda
Ao
Proyectada
Proyectada
Insatisfecha
2010
63.033
26.640
36.393
2011
63.915
26.640
37.275
2012
64.810
26.640
38.170
2013
65.717
26.640
39.077
2014
66.637
26.640
39.997
2015
67.570
26.640
40.930
2016
68.516
26.640
41.876
2017
69.476
26.640
42.836
2018
70.448
26.640
43.808
10
2019
71.434
26.640
44.794
11
2020
72.435
26.640
45.795
12
2021
73.449
26.640
46.809
13
2022
74.477
26.640
47.837
14
2023
75.520
26.640
48.880
15
2024
76.577
26.640
49.937
1.6. Comercializacin.
1.6.1.
Estrategia de Precios.
38
1.6.2.
Estrategia de Promocin.
La estrategia de promocin es un plan para el uso ptimo de los
elementos que la forman: publicidad, relaciones pblicas, ventas
personales y promocin de ventas; la funcin principal de la
estrategia de promocin es convencer a los consumidores
objetivo de que los bienes y servicios ofrecidos brindan una
ventaja diferencial respecto a la competencia.9
Publicidad: Es la comunicacin impersonal masiva, en un solo
sentido acerca de un producto o una organizacin, basada en
cualquier forma de comunicacin pagada, en la que se identifica
el patrocinador o la empresa.
LAMB, HAIR, McDaniel, MARKETING, International Thompson Editores, Sexta edicin, pg.474
40
manera de publicitar el
la
distribucin
de
hojas
volantes
en
Centros
1.6.3.
Estrategia de Servicio.
que
incluye
tratamientos
corporales,
tratamientos
1.6.4.
Estrategia de Plaza.
LAMB, HAIR, McDaniel, MARKETING, International Thompson Editores, Sexta edicin, pg. 47
42
PRESTADOR
DEL
SERVICIO
CONSUMIDOR FINAL
43
44
CAPTULO II
ESTUDIO TCNICO
45
2.1
11
46
2.1.1.
2.1.1.1
Mercado
Spa y Centros de
2.1.1.2
2.1.1.3
2.1.1.4
Economas de Escala.
12
http://es.wikipedia.org/wiki/Econom%C3%ADa_de_escala
48
2.1.2
VAN
TAMAO
INSTALADA
DLARE
VAN
NMERO DE
MARGIN
PERSONAS
AL
( Hombres)
1
1.820
9.629
2.730
98.101
88.472
3.640
188.021
99.538
TAMAOS
Tamao2 - Tamao 1
88.472
Tamao3 - Tamao 2
99.538
49
2.1.3
50
1
2
3
4
5
6
7
8
9
1
0
1
1
1
2
1
3
1
4
1
5
CAPACIDA
D
CAPACIDA
D
TAMAO 1
TAMAO 2
TAMAO 3
INSTALADA
UTILIZABLE
2010
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
2018
2019
9100
9100
9100
9100
9100
9100
9100
9100
9100
9100
8190
8190
8190
8190
8190
8190
8190
8190
8190
8190
2020
9100
8190
2090
20%
3135
30%
4180
40%
2021
9100
8190
2119
20%
3178
30%
4238
40%
2022
9100
8190
2148
20%
3223
30%
4297
40%
2023
9100
8190
2178
20%
3267
30%
4357
40%
2024
9100
8190
2209
20%
3313
30%
4417
40%
CAPACIDA
CAPACIDA
CAPACIDA
D A UTILIZAR D A UTILIZAR D A UTILIZAR
1820 20% 2730 30% 3640 40%
1845 20% 2768 30% 3691 40%
1871 20% 2807 30% 3742 40%
1897 20% 2846 30% 3794 40%
1923 20% 2885 30% 3847 40%
1950 20% 2925 30% 3900 40%
1977 20% 2966 30% 3955 40%
2005 20% 3007 30% 4010 40%
2033 20% 3049 30% 4066 40%
2061 20% 3092 30% 4122 40%
2.2.1
Macro Localizacin
El SPA estar ubicado en la parroquia urbana de San Rafael, en
el Cantn Rumiahu, provincia de Pichincha.
51
RUMIAHUI
2.2.2
Micro Localizacin
SAN RAFAEL
2.2.2.1.
Factores Locacionales.
clientes
realizar
las
gestiones
pertinentes
de
2.2.2.2
Matriz Locacional.
CUADRO No. 10
MATRIZ LOCACIONAL
URBANIZACIO
N LOS
ANGELES
FACTOR
PESO
Facilidad de
parqueo
Seguridad
Disponibilidad
de servicios
bsicos
Comunicacio
nes
Accesibilidad
TOTAL
SECTOR EL
TRIANGULO
(Playa
Chica 2)
Ponde Cali
r
f
100
25
Calif
25%
Ponde
r
90
20%
60
12
80
20%
100
20
15%
100
20%
90
URBANIZACI
N LA COLINA
Ponde
r
80
Calif
16
90
18
100
20
100
20
15
100
15
100
15
18
100
20
80
16
22,5
87,5
96
20
89
54
2.3.1.
El Proceso de Produccin.
Diagrama de Flujo.
13
Sapag Chain Nassir, Sapag Chain Reinaldo, Preparacin y Evaluacin de Proyectos, Pg. 145, Quinta
Edicin.
14
http://es.wikipedia.org/wiki/Diagrama_de_flujo
55
INICIO
El cliente ingresa a
la recepcin.
La recepcionista
recepta los datos
NO
El cliente
escoge el
servicio de
CE o SPA
SI
Se dirige al
cuarto de
preparacin.
El cliente
Sale del Spa
FIN
56
2.3.1.2
Detalle
Auxiliar de
limpieza
Recepcionista
Meses
12
Guardia
Meses
12
Total mano de obra
300
300
Costo
Anual
3.000
3.600
3.600
10.200
2.3.1.3
mediante
importaciones
compras
directas
57
CUADRO No.12
REQUERIMIENTO DE SERVICIOS BSICOS
CONCEPTO
SERVICIOS
BSICOS
INTERNET
SERVICIOS BSICOS
UNIDAD
CANTIDAD
DE
MEDIDA
Mes
12
COSTO
UNITARIO
COSTO
TOTAL
140
1.680
45
540
2.220
Mes
12
TOTAL SERVICIOS BSICOS
2.3.1.4
Estimacin de la Inversin.
ESTIMACIN DE LA INVERSIN
CONCEPTO
TERRENO
UNIDAD DE
CANTIDAD
COSTO
MEDIDA
UNITARIO
METROS
260
30
CUADRADOS
COSTO
TOTAL
7.800
58
CUADRO No. 13
ESTIMACIN DE LA INVERSIN
OFICINA ADMINISTRATIVA
CONCEPTO
METROS DE
CONSTRUCCION
ESCRITORIOS
SILLONES
EJECUTIVOS
SILLAS
ARCHIVADORES
COMPUTADORES
TELEFONO - FAX
UNIDAD
DE
MEDIDA
M2
CANTIDAD
COSTO
UNITARIO
COSTO
TOTAL
25
250
6.250
UNIDADES
UNIDADES
2
2
120
60
240
120
UNIDADES
UNIDADES
UNIDADES
UNIDADES
TOTAL
4
2
1
1
30
110
700
35
120
220
700
35
7.685
CUADRO No. 14
ESTIMACIN DE LA INVERSIN
SALA DE STAR
CONCEPTO
UNIDAD
DE
MEDIDA
M2
CANTIDAD
METROS DE
CONSTRUCCION
SILLAS
UNIDADES
TELEVISOR
UNIDADES
PLASMA
MUEBLE MEDIA UNIDADES
LUNA
(Capacidad 8
personas c/u)
TOTAL
COSTO
COSTO
UNITARIO TOTAL
20
250
5.000
8
1
25
800
200
800
500
500
6.500
59
CUADRO No. 15
ESTIMACIN DE LA INVERSIN
CONCEPTO
METROS DE
CONSTRUCCION
ESCRITORIOS
SILLAS
COMPUTADOR
TELEFONO
INALAMBRICO
MESN
(Recepcin)
SILLA
GIRATORIA
(Recepcin)
ZONA DE RECEPCIN
UNIDAD
CANTIDAD
COSTO
DE
UNITARIO
MEDIDA
M2
15
250
COSTO
TOTAL
3.750
UNIDADES
UNIDADES
UNIDADES
UNIDADES
1
2
1
1
110
25
700
20
110
50
700
20
UNIDADES
180
180
UNIDADES
50
50
TOTAL
4.860
CUADRO No. 16
ESTIMACIN DE LA INVERSIN
ZONA CENTRO DE ESTTICA
CONCEPTO
METROS DE
CONSTRUCCIN
SILLAS DE ESTILISTAS
UNIDAD
DE
MEDIDA
M2
CANTIDAD
COSTO
UNITARIO
COSTO
TOTAL
60
250
15.000
UNIDADES
150
750
UNIDADES
120
240
AIRE
ACONDICIONADO
DE VENTANA
FRIGIDAIRE
SILLA PARA
MANICURE Y
PEDICURE
ESTERILIZADORES
UNIDADES
100
500
UNIDADES
120
240
ESPEJOS
UNIDADES
20
60
60
UNIDADES
12
36
PEINES
UNIDADES
CEPILLOS PARA
CABELLO
FILARMONICA
UNIDADES
UNIDADES
60
180
CAPAS
UNIDADES
12
CUBRE CUELLOS
UNIDADES
ATOMIZADORES
UNIDADES
COJINES PEQUEOS
UNIDADES
15
UNIDADES
RECIPIENTES PARA
MANICURE
RECIPIENTE PARA
PEDICURE
LIMAS PARA UAS
UNIDADES
UNIDADES
12
UNIDADES
ALICATE O CORTA
CUTICULAS
PULIDOR DE UAS
UNIDADES
UNIDADES
12
PIEDRA POMEZ
UNIDADES
0,5
RECIPIENTE PLASTICO
PARA UAS
UNIDADES
1,5
TOTAL
16.730
CUADRO No. 17
ESTIMACIN DE LA INVERSIN
ZONA SPA
CONCEPTO
METROS DE
CONSTRUCCIN
CAMILLAS DE
MASAJES
HIDRAULICAS
MESAS AUXILIARES
CAMA
BRONCEADORA
JACUZZI
WHIRLPOOL FUZION
ESTRACTOR DE
OLORES HUNTER
UNIDAD
DE
MEDIDA
M2
CANTIDAD
COSTO
COSTO
UNITARIO TOTAL
60
250
15.000
UNIDADES
80
560
UNIDADES
UNIDADES
7
1
25
800
175
800
UNIDADES
1.200
1.200
UNIDADES
120
240
61
80
560
1
2
800
350
800
700
JUEGO *
4
UNIDADES
UNIDADES
UNIDADES
12
60
5
5
5
10
10
6
50
50
30
PARES
UNIDADES
5
5
8
10
40
50
UNIDADES
100
500
SABANAS
BATAS
TOALLAS GRANDES
TOALLAS
PEQUEAS
SANDALIAS
VELAS CON
ESENCIAS (Paquete 3
c/u)
JUEGO COMPLETO
DE OBSIDIANAS
TOTAL
20.035
CUADRO No. 18
ESTIMACIN DE LA INVERSIN
JARDINES Y PARQUEADEROS
CONCEPTO
UNIDAD DE
CANTIDAD
COSTO
MEDIDA
UNITARIO
METROS DE
METROS
80
18
CONSTRUCCION CUADRADOS
TOTAL
COSTO
TOTAL
1.440
1.440
2.3.2
65.050
62
No.
NOMBRE DE
LA TAREA
Aprobacin
del Proyecto
Constitucin
de la
empresa
Construccin
de las
instalaciones.
Adecuacin
de las
instalaciones
Contratacin
y
capacitacin
del personal.
Inauguracin
de las
instalaciones.
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
20
21
22
23
24
25
63
26
27
28
CAPITULO III
LA EMPRESA
Y
SU ORGANIZACIN
64
3.1. La Empresa
3.1.1
Constitucin de la Empresa
Hay
distintas
clases
de
empresas
segn
la
legislacin
15
http://www.promonegocios.net/empresa/concepto-empresa.html
65
3.2.1
Visin
66
ELEMENTOS CLAVE
Posicin en el Mercado: lder en el mercado nacional.
Tiempo: 15 aos
mbito del Mercado: local, nacional.
Productos o Servicios: Spa y Centro de Esttica
Valores: Respeto, confianza, capacitacin, etc.
VISIN
Ser lderes en el campo de los Centros de
Esttica y Spa exclusivos para hombres,
logrndonos posicionar en la mente de
nuestros clientes y ser reconocidos por el la
calidad del servicio ofrecido, con los precios
ms cmodos para la satisfaccin de nuestra
clientela.
3.2.2
16
Misin
67
misin
para
la
empresa
proyectada
queda
estructurada as:
ELEMENTOS CLAVE
Naturaleza del Negocio: Servicio de Spa.
Razn para existir: Proporcionar un servicio de relajacin y
salud.
Mercado
al
que
sirve:
Poblacin
urbana
masculina
MISIN
El Spa busca brindar un servicio de calidad,
profesional y personalizado en esttica y
terapias, dirigido exclusivamente a los hombres
en el Valle de los Chillos, con el fin de que
nuestros clientes obtengan un beneficio facial,
corporal y de bienestar general, ayudndolos a
alcanzar la relajacin, vitalidad y salud que
requieren en sus vidas
17
68
3.2.3
Estrategia Empresarial
Estrategias Competitivas.
infraestructura
de
mejor
calidad,
tcnicamente
Estrategias de Crecimiento.
servicios,
mejorando
constantemente
para
poder
ESTRATEGIA EMPRESARIAL.
3.2.4
Objetivos Estratgicos
3.2.4.1.
Estrategia - Mercado
70
El
Spa
fundamentalmente
tiene
los
siguientes
objetivos
estratgicos:
reducir
la
capacidad
ociosa
de
activos
71
Principios y Valores.
3.2.5.1.
Principios
Calidad:
Patrocinar
que
todo
se
desarrolle
en
las
condiciones ms ptimas.
72
Valores
3.3. La Organizacin
3.3.1.
Organigrama Estructural
La estructura organizacional del servicio del Spa, ser una
estructura simple, debido a su tamao, procesos y actividades.
ORGANIGRAMA ESTRUCTURAL
JUNTA DE ACCIONISTAS
GERENTE GENERAL
CONTABILIDAD
REA Organizacin
DE RECEPCINy mtodos, un enfoque competitivo,
FRANKLIN, Benjamn,
Mc Graw Hill,
pg. 3
18
73
AREA DE SPA
3.3.2
Organigrama Funcional
74
JUNTA GENERAL
GERENCIA GENERAL
Representante del Spa.
Elaboracin y coordinacin de actividades.
Establecer alianzas estratgicas.
REA DE RECEPCIN
Atender y Asesorar al cliente de los
servicios...
Ofrecer un servicio impecable.
CONTABILIDAD
Manejo del sistema contable de la
empresa.
Elaboracin de facturas y control.
AREA DE SPA
MASAJISTA
ESTILISTA.
Realizar distintos
Realizar masajes en
diferentes modalidades a
los clientes de manera que
ellos puedan combatir el
tratamientos para el
cabello de nuestros
clientes: corte, tinte,
dolor y el estrs.
etc.
FACIALISTA
Se encargara de realizar
todos los tratamientos
faciales segn las
necesidades de nuestros
clientes.
AREA DE LIMPIEZA
Se encargarn de que el Centro
Esttico y Spa se mantenga impecable
en cada una de sus reas.
75
CAPTULO IV
ESTUDIO FINANCIERO
76
4.1.1
Presupuesto de Inversin
4.1.1.1
Activos Fijos
UNIDAD
DE
MEDIDAD
CANTIDAD
COSTO
UNITARIO
COSTO
TOTAL
TERRENO
M2
260
30
7.800
EDIFICIOS
M2
180
250
45.000
JARDINES Y
PARQUEADEROS
EQUIPOS DE
COMPUTACION
MAQUINARIA Y
EQUIPOS
MUEBLES Y ENSERES
M2
80
18
1.440
UNIDADES
700
1.400
UNIDADES
6.645
6.645
UNIDADES
2.765
2.765
ACTIVOS FIJOS
65.050
CONCEPTO
UNIDAD DE
MEDIDA
CANTIDAD
COSTO
UNITARIO
COSTO
TOTAL
TERRENO
M2
260
30
7.800
77
CONCEPTO
METROS DE
CONSTRUCCION
ESCRITORIOS
SILLONES
EJECUTIVOS
SILLAS
ARCHIVADORES
OFICINA ADMINISTRATIVA
UNIDAD
CANTIDAD
COSTO
DE
UNITARIO
MEDIDA
M2
25
250
COSTO
TOTAL
6.250
UNIDADES
UNIDADES
2
2
120
60
240
120
UNIDADES
UNIDADES
UNIDADES
4
2
1
30
110
700
120
220
700
35
35
7.685
COMPUTADORES
TELEFONO - FAX UNIDADES
TOTAL
Fuente: Inversin Inicial 2010
Elaborado por: Alexandra E. Caiza O.
SALA DE STAR
CONCEPTO
METROS DE
CONSTRUCCION
SILLAS
ELEVISOR
PLASMA
MUEBLE MEDIA
LUNA
(Capacidad 8
personas c/u)
UNIDAD
DE
MEDIDA
M2
CANTIDAD
COSTO
UNITARIO
COSTO
TOTAL
20
250
5.000
UNIDADES
UNIDADES
8
1
25
800
200
800
UNIDADES
500
500
TOTAL
6.500
ZONA DE RECEPCIN
CONCEPTO
UNIDAD
DE
MEDIDA
M2
METROS DE
CONSTRUCCION
UNIDADES
ESCRITORIOS
UNIDADES
SILLAS
CANTIDAD
COSTO
UNITARIO
COSTO
TOTAL
15
250
3.750
110
110
25
50
78
UNIDADES
700
700
TELEFONO
INALAMBRICO
MESN
(Recepcin)
SILLA
GIRATORIA
(Recepcin)
UNIDADES
20
20
UNIDADES
180
180
UNIDADES
50
50
4.860
TOTAL
Fuente: Inversin Inicial 2010
Elaborado por: Alexandra E. Caiza O.
UNIDAD
DE
MEDIDA
M2
CANTIDAD
COSTO
UNITARIO
COSTO
TOTAL
60
250
15.000
UNIDADES
150
750
UNIDADES
120
240
UNIDADES
100
500
UNIDADES
120
240
ESPEJOS
UNIDADES
20
60
TIJERAS DE TITANIO
UNIDADES
12
36
PEINES
UNIDADES
CEPILLOS PARA
CABELLO
FILARMONICA
UNIDADES
UNIDADES
60
180
CAPAS
UNIDADES
12
CUBRE CUELLOS
UNIDADES
ATOMIZADORES
UNIDADES
COJINES PEQUEOS
UNIDADES
15
UNIDADES
RECIPIENTES PARA
MANICURE
RECIPIENTE PARA
PEDICURE
LIMAS PARA UAS
UNIDADES
UNIDADES
12
UNIDADES
UNIDADES
UNIDADES
12
METROS DE
CONSTRUCCIN
SILLAS DE ESTILISTAS
AIRE
ACONDICIONADO DE
VENTANA FRIGIDAIRE
SILLA PARA MANICURE
Y PEDICURE
ESTERILIZADORES
ALICATE O CORTA
CUTICULAS
PULIDOR DE UAS
79
UNIDADES
0,5
RECIPIENTE PLASTICO
PARA UAS
UNIDADES
1,5
TOTAL
16.730
ZONA SPA
UNIDAD
DE
MEDIDA
M2
CANTIDAD
COSTO
UNITARIO
COSTO
TOTAL
60
250
15.000
UNIDADES
80
560
UNIDADES
UNIDADES
7
1
25
800
175
800
UNIDADES
1.200
1.200
UNIDADES
120
240
UNIDADES
80
560
UNIDADES
UNIDADES
1
2
800
350
800
700
JUEGO *
4
UNIDADES
BATAS
UNIDADES
TOALLAS GRANDES
UNIDADES
TOALLAS PEQUEAS
PARES
SANDALIAS
VELAS CON ESENCIAS UNIDADES
(Paquete 3 c/u)
JUEGO COMPLETO DE UNIDADES
OBSIDIANAS
12
60
5
5
5
5
5
10
10
6
8
10
50
50
30
40
50
100
500
CONCEPTO
METROS DE
CONSTRUCCIN
CAMILLAS DE
MASAJES
HIDRAULICAS
MESAS AUXILIARES
CAMA
BRONCEADORA
JACUZZI WHIRLPOOL
FUZION
ESTRACTOR DE
OLORES HUNTER
CALENTADOR PARA
PIEDRAS
MUEBLES
MINICOMPONENTES
SONY
SABANAS
TOTAL
20.035
80
JARDINES Y PARQUEADEROS
CONCEPTO
METROS DE
CONSTRUCCION
UNIDAD DE
CANTIDAD
MEDIDA
METROS
80
CUADRADOS
TOTAL
COSTO
UNITARIO
18
COSTO
TOTAL
1.440
1.440
4.1.1.2
Activos Intangibles
UNIDAD
DE
MEDIDA
UNIDADES
CANTIDAD
COSTO
UNITARIO
COSTO
TOTAL
2.000
2.000
UNIDADES
1.800
1.800
UNIDADES
1.000
1.000
CAPACITACIONES UNIDADES
2.000
2.000
1.000
1.000
GASTOS DE
CONSTITUCIN
SOFTWARE
PUBLICIDAD
PATENTES Y
UNIDADES
1
PERMISOS
TOTAL ACTIVOS INTANGIBLES
7.800
4.1.1.3
Capital de Trabajo
25.334
COSTOS FIJOS
GASTOS ADMINISTRATIVOS
11.880
14.160
COSTO TOTAL DE
PRODUCCIN
CICLO PRODUCTIVO
CICLOS A FINANCIAR
CAPITAL DE TRABAJO
51.374
CAPITAL DE TRABAJO
62.218
15
30
4.1.2
Cronograma de Inversiones
CUADRO No. 22
CRONOGRAMA DE INVERSIONES (1)
19
82
Valor de
Vida 2010 2011
Adquisicin til
700
35
3
5
800
700
20
3
5
240
800
10
240
700
TOTAL REINVERSIONES
2012
2013
2014
700
35
800
700
20
240
240
700
2.100
1.335
Valor de
Vida 2.015 2.016 2.017 2.018 2.019
Adquisicin til
700
700
TELEFONO FAX
Sala de Star
35
35
TELEVISOR
PLASMA
Zona de
Recepcin
COMPUTADOR
TELEFONO
INALAMBRICO
800
800
700
20
3
5
700
700
700
20
83
240
240
800
10
800
240
240
700
TOTAL REINVERSIONES
700
2.100
700
2.100 2.135
Valor de
Adquisicin
Vida
til
700
3
5
700
700
3
5
700
5
10
5
300
TOTAL REINVERSIONES
700
2.100
84
4.1.3
Presupuestos de Operacin
4.1.3.1
Presupuesto de Ingresos
85
CUADRO No. 23
PRESUPUESTO DE INGRESOS (1)
ENTRADA AL
SPA
TRATAMIENTO
S FACIALES
TRATAMIENTO
S
CORPORALES
CENTRO DE
ESTTICA
TOTAL
INGRESOS
2010
36.400
2011
36.907
2012
37.420
2013
37.941
2014
38.469
2015
39.005
2016
39.548
2017
40.098
17.472
17.715
17.962
18.212
18.465
18.722
18.983
19.247
46.410
47.056
47.711
48.375
49.048
49.731
50.423
51.125
18.200
18.453
18.710
18.971
19.235
19.502
19.774
20.049
118.48
2
120.13
1
121.80
3
123.49
9
125.21
8
126.96
1
128.72
8
130.52
0
2019
2020
2021
2022
2023
2024
ENTRADA AL
SPA
40.656
41.222
41.796
42.378
42.968
43.566
44.172
TRATAMIENTOS
FACIALES
19.515
19.787
20.062
20.341
20.625
20.912
21.203
TRATMIENTOS
CORPORALES
51.837
52.558
53.290
54.032
54.784
55.546
56.320
CENTRO DE
ESTTICA
20.328
20.611
20.898
21.189
21.484
21.783
22.086
TOTAL
INGRESOS
132.337
134.179
136.046
137.940
139.860
141.807
143.781
4.1.3.2
Presupuesto de Egresos
86
Cantidad
Servicios Bsicos
Unidad
Medida
Mes
Costo Total
12
Costo
Unitario
110
Internet
Mes
12
30
360
Mano de Obra
Mes
12
850
10.200
1.320
11.880
CUADRO No. 25
PRESUPUESTOS DE GASTOS ADMINISTRATIVOS
GASTOS ADMINISTRATIVOS
Concepto
Cantidad
Servicios Bsicos
Unidad
Medida
Mes
12
Costo
Unitario
30
Costo
Total
360
Internet
Mes
12
15
180
Mano de Obra
Mes
12
1.100
13.200
35
420
Materiales de
Mes
12
Oficina
TOTAL GASTOS ADMINISTRATIVOS
14.160
CUADRO No. 26
PRESUPUESTO DE COSTOS VARIABLES (1)
TRATAMIENTO
S FACIALES
TRATAMIENTO
S
CORPORALES
CENTRO DE
ESTTICA
TOTAL
COSTOS
VARIABLES
2010
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
6.115
6.200
6.287
6.374
6.463
6.553
6.644
6.737
14.85
1
15.05
8
15.26
8
15.48
0
15.69
6
15.91
4
16.13
5
16.36
0
4.368
4.429
4.490
4.553
4.616
4.681
4.746
4.812
25.33
4
25.68
7
26.04
5
26.40
7
26.77
5
27.14
7
27.52
5
27.90
8
87
TRATAMIENTOS
FACIALES
TRATAMIENTOS
CORPORALES
CENTRO DE
ESTTICA
TOTAL COSTOS
VARIABLES
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
6.830
6.925
7.022
7.119
7.219
7.319
7.421
16.588
16.819
17.053
17.290
17.531
17.775
18.022
4.879
4.947
5.016
5.085
5.156
5.228
5.301
30.744
4.1.3.3
Estructura de Financiamiento
PORCENTAJE
VALORES
Capital Propio
20%
27.414
Crdito Bancario
80%
109.654
100%
137.068
TOTAL INVERSIN
Elaborado por: Alexandra E. Caiza O.
4.1.4
Punto de Equilibrio
4.2.1
Ingresos
118.482
120.131
121.803
123.499
125.218
Venta de activos
210
214
Costos Variables
25.334
25.687
26.045
26.407
26.775
Costos Fijos
11.880
11.880
11.880
11.880
11.880
Gastos Administrativos
14.160
14.160
14.160
14.160
14.160
Depreciaciones
1.527
1.527
1.527
1.527
1.527
Amortizacin
Intangible
Valor libro
1.560
1.560
1.560
1.560
1.560
210
214
Utilidad Bruta
64.021
65.317
66.632
67.965
69.316
15% participacin
9.603
9.798
9.995
10.195
10.397
Utilidad antes de
Impuestos
25% renta
54.418
55.520
56.637
57.770
58.919
13.604
13.880
14.159
14.443
14.730
Utilidad Neta
40.813
41.640
42.478
43.328
44.189
89
CONCEPTO
10
Ingresos
126.961
128.728
130.520
132.337
134.179
Venta de activos
210
210
214
Costos Variables
27.147
27.525
27.908
28.297
28.691
Costos Fijos
11.880
11.880
11.880
11.880
11.880
Gastos Administrativos
14.160
14.160
14.160
14.160
14.160
Depreciaciones
1.527
1.527
1.527
1.527
1.527
Amortizacin Intangible
Valor libro
210
210
214
Utilidad Bruta
72.246
73.636
75.045
76.473
77.921
15% participacin
10.837
11.045
11.257
11.471
11.688
Utilidad antes de
Impuestos
25% renta
61.410
62.590
63.788
65.002
66.233
15.352
15.648
15.947
16.250
16.558
Utilidad Neta
46.057
46.943
47.841
48.751
49.675
11
12
13
14
15
Ingresos
136.046
137.940
139.860
141.807
143.781
Venta de activos
210
Costos Variables
29.090
29.495
29.906
30.322
30.744
Costos Fijos
11.880
11.880
11.880
11.880
11.880
Gastos Administrativos
14.160
14.160
14.160
14.160
14.160
Depreciaciones
1.527
1.527
1.527
1.527
1.527
Amortizacin Intangible
Valor libro
210
56.058
Utilidad Bruta
79.389
80.878
82.388
83.918
29.412
15% participacin
11.908
12.132
12.358
12.588
4.412
Utilidad antes de
Impuestos
25% renta
67.481
68.746
70.029
71.330
25.000
16.870
17.187
17.507
17.833
6.250
Utilidad Neta
50.611
51.560
52.522
53.498
18.750
90
4.2.2.
CUADRO No.30
ESTADO DE ORIGEN Y APLICACIN DE FONDOS
CONCEPTO
UNIDAD DE MEDIDAD
FUENTES
RECURSOS PROPIOS
20%
ACTIVOS FIJOS
SUBTOTAL
65.050
CRDITO
80%
65.050
ACTIVOS INTANGIBLES
GASTOS DE
CONSTITUCIN
SOFTWARE
2.000
2.000
1.800
1.000
PUBLICIDAD
1.000
500
CAPACITACIONES
2.000
2.000
PATENTES Y PERMISOS
1.000
1.000
SUBTOTAL
7.800
CAPITAL DE TRABAJO
64.218
TOTAL
137.068
27.414
109.654
4.2.3.
Flujo de Fondos
4.2.3.1.
20
Del Proyecto
www.aulafacil.com/anabala/Lecc
91
118.482
25.334
11.880
14.160
1.527
1.560
64.021
9.603
54.418
120.131
25.687
11.880
14.160
1.527
1.560
65.317
9.798
55.520
121.803
210
26.045
11.880
14.160
1.527
1.560
210
66.632
9.995
56.637
123.499
26.407
11.880
14.160
1.527
1.560
67.965
10.195
57.770
125.218
214
26.775
11.880
14.160
1.527
1.560
214
69.316
10.397
58.919
13.604
40.813
1.527
1.560
-
13.880
41.640
1.527
1.560
-
14.159
42.478
1.527
1.560
210
14.443
43.328
1.527
1.560
-
14.730
44.189
1.527
1.560
214
(72.850)
(64.218)
(2.100)
(1.335)
(137.068)
43.900
44.727
43.675
46.414
46.155
10
Ingresos
126.961
128.728
130.520
132.337
134.179
Venta de activos
210
210
214
Costos Variables
27.147
27.525
27.908
28.297
28.691
Costos Fijos
11.880
11.880
11.880
11.880
11.880
Gastos Administrativos
14.160
14.160
14.160
14.160
14.160
92
1.527
1.527
1.527
1.527
1.527
Amortizacin Intangible
Valor libro
210
210
214
Utilidad Bruta
72.246
73.636
75.045
76.473
77.921
15% participacin
10.837
11.045
11.257
11.471
11.688
61.410
62.590
63.788
65.002
66.233
25% renta
15.352
15.648
15.947
16.250
16.558
Utilidad Neta
46.057
46.943
47.841
48.751
49.675
Depreciaciones
1.527
1.527
1.527
1.527
1.527
Amortizacin Intangible
Valor libro
210
210
214
Inversin Inicial
Reinversiones
(2.100)
(2.100)
(2.135)
Valor de Desecho
Recuperacin Capital de
Trabajo
FLUJO DE CAJA
45.694
48.470
49.368
48.388
49.280
11
12
13
14
15
Ingresos
136.046
137.940
139.860
141.807
143.781
Venta de activos
210
Costos Variables
29.090
29.495
29.906
30.322
30.744
Costos Fijos
11.880
11.880
11.880
11.880
11.880
Gastos Administrativos
14.160
14.160
14.160
14.160
14.160
Depreciaciones
1.527
1.527
1.527
1.527
1.527
Amortizacin Intangible
Valor libro
210
56.058
Utilidad Bruta
79.389
80.878
82.388
83.918
29.412
15% participacin
11.908
12.132
12.358
12.588
4.412
67.481
68.746
70.029
71.330
25.000
25% renta
16.870
17.187
17.507
17.833
6.250
Utilidad Neta
50.611
51.560
52.522
53.498
18.750
Depreciaciones
1.527
1.527
1.527
1.527
1.527
Amortizacin Intangible
Valor libro
210
56.058
Inversin Inicial
Reinversiones
(2.100)
Inversin capital de
93
56.058
Recuperacin Capital de
Trabajo
FLUJO DE CAJA
64.218
52.138
51.197
54.049
55.025
196.611
4.2.3.2
Del Inversionista
Ingresos
118.482
120.131
121.803
123.499
125.218
Venta de activos
210
214
Costos Variables
25.334
25.687
26.045
26.407
26.775
Costos Fijos
11.880
11.880
11.880
11.880
11.880
Gastos Administrativos
14.160
14.160
14.160
14.160
14.160
Inters Prstamo
11.514
9.646
7.583
5.303
2.784
Depreciaciones
1.527
1.527
1.527
1.527
1.527
Amortizacin Intangible
1.560
1.560
1.560
1.560
1.560
Valor libro
210
214
Utilidad Bruta
52.507
55.671
59.049
62.662
66.532
15% participacin
7.876
8.351
8.857
9.399
9.980
44.631
47.320
50.191
53.262
56.552
25% renta
11.158
11.830
12.548
13.316
14.138
Utilidad Neta
33.473
35.490
37.644
39.947
42.414
Depreciaciones
1.527
1.527
1.527
1.527
1.527
Amortizacin Intangible
1.560
1.560
1.560
1.560
1.560
Valor libro
210
214
(2.100)
(1.335)
Inversin Inicial
(72.850)
Reinversiones
(64.218)
Prstamo
27.414
Valor de Desecho
Recuperacin Capital de
Trabajo
94
(109.654)
36.560
38.577
38.840
43.034
95
44.380
10
Ingresos
126.961
128.728
130.520
132.337
134.179
Venta de activos
210
210
214
Costos Variables
27.147
27.525
27.908
28.297
28.691
Costos Fijos
11.880
11.880
11.880
11.880
11.880
Gastos Administrativos
14.160
14.160
14.160
14.160
14.160
Depreciaciones
1.527
1.527
1.527
1.527
1.527
Amortizacin Intangible
Valor libro
210
210
214
Utilidad Bruta
72.246
73.636
75.045
76.473
77.921
15% participacin
10.837
11.045
11.257
11.471
11.688
61.410
62.590
63.788
65.002
66.233
25% renta
15.352
15.648
15.947
16.250
16.558
Utilidad Neta
46.057
46.943
47.841
48.751
49.675
Depreciaciones
1.527
1.527
1.527
1.527
1.527
Amortizacin Intangible
Valor libro
210
210
214
Inversin Inicial
Reinversiones
(2.100)
(2.100)
(2.135)
Valor de Desecho
Recuperacin Capital de
Trabajo
FLUJO DE CAJA
45.694
48.470
49.368
48.388
49.280
96
11
12
13
14
15
Ingresos
136.046
137.940
139.860
141.807
143.781
Venta de activos
210
Costos Variables
29.090
29.495
29.906
30.322
30.744
Costos Fijos
11.880
11.880
11.880
11.880
11.880
Gastos Administrativos
14.160
14.160
14.160
14.160
14.160
Depreciaciones
1.527
1.527
1.527
1.527
1.527
Amortizacin Intangible
Valor libro
210
56.058
Utilidad Bruta
79.389
80.878
82.388
83.918
29.412
15% participacin
11.908
12.132
12.358
12.588
4.412
67.481
68.746
70.029
71.330
25.000
25% renta
16.870
17.187
17.507
17.833
6.250
Utilidad Neta
50.611
51.560
52.522
53.498
18.750
Depreciaciones
1.527
1.527
1.527
1.527
1.527
Amortizacin Intangible
Valor libro
210
56.058
Inversin Inicial
Reinversiones
(2.100)
Valor de Desecho
56.058
Recuperacin Capital de
Trabajo
FLUJO DE CAJA
64.218
52.138
51.197
54.049
55.025
196.611
Inters Prstamo
Prstamo
4.3.1.
4.3.1.1
Del Proyecto
4.3.1.2
Del Inversionista
Donde:
t = Tasa impositiva.
Criterios de Evaluacin
4.3.2.1
Criterios de Decisin:
Frmula de Clculo:
Aplicacin de la Frmula:
Proyecto Puro:
2.010
2.011
2.012
2.013
2.014
2.015
2.016
2.017
43.900
44.727
43.675
46.414
46.155
45.694
48.470
49.368
2.018
2.019
2.020
2.021
2.022
2.023
2.024
48.388
49.280
52.138
51.197
54.049
55.025
196.611
VAN = $ 644.262
El presente proyecto arroj un Valor Actual Neto de $ 644.262
lo cual, manifiesta que el proyecto posee un beneficio
despus de cubrir sus costos de oportunidad y sus
inversiones.
Del Inversionista:
Inversin Inicial: - 109.654
Tasa de Descuento: 12%
Flujos de Caja:
2.010
2.011
2.012
2.013
2.014
2.015
2.016
2.017
36.560
38.577
38.840
43.034
44.380
45.694
48.470
49.368
2.018
2.019
2.020
2.021
2.022
2.023
2.024
48.388
49.280
52.138
51.197
54.049
55.025
196.611
VAN = $ 653.437
100
Criterios de Decisin:
Frmula de Clculo:
Aplicacin de la Frmula:
Inversin Inicial:
Flujos de Caja:
2.010
2.011
2.012
2.013
2.014
2.015
2.016
2.017
43.900
44.727
43.675
46.414
46.155
45.694
48.470
49.368
2.018
2.019
2.020
2.021
2.022
2.023
2.024
48.388
49.280
52.138
51.197
54.049
55.025
196.611
TIR = 33%
101
Del Inversionista:
2.010
2.011
2.012
2.013
2.014
2.015
2.016
2.017
36.560
38.577
38.840
43.034
44.380
45.694
48.470
49.368
2.018
2.019
2.020
2.021
2.022
2.023
2.024
48.388
49.280
52.138
51.197
54.049
55.025
196.611
TIR = 37%
4.3.2.3
Proyecto Puro
102
2011
2012
2013
2014
2015
2016
39.197
39.935
38.995
41.441
2017
44.078
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
43.204
44.000
46.551
45.711
48.258
49.129
175.546
PR = 137.068- 39.197-39.935-38.995
PR = 18.941
41.441 / 12 = 2.453,4 mensuales
2.453,4 *7 meses = $17.174
PR = 3 aos y 7 meses.
PERIODO
FLUJO DE FONDOS
ACTUALIZADO
FLUJO DE FONDOS
ACUMULADO
Inv. Inicial
(137.068)
2010
39.197
39.197
2011
39.935
79.131
2012
38.995
118.126
2013
41.441
159.568
Del Inversionista
2010
2011
2012
2013
32.760
34.567
34.803
38.561
2014
2015
2016
2017
44.236
103
2018
43.359
2020
46.718
2021
45.875
2022
48.431
2023
49.305
ITEM
FLUJO DE FONDOS
ACTUALIZADO
FLUJO DE FONDOS
ACUMULADO
Ao 0
-109.654,40
2010
32.759,96
32.759,96
2011
34.567,24
67.327,20
2012
34.803,28
102.130,47
2013
38.560,62
140.691,09
2024
176.175
4.3.2.4
Relacin Beneficio/Costo
RCB = 118.482/64.218
RCB = 1.84
104
Anlisis de Sensibilidad
CUADRO No. 59
ANLISIS DE SENSIBILIDAD
CONCEPTO
Disminucin Precios
Aumento de Costos Fijos
Aumento Gastos
Administrativos
Aumento en el Costo
Variable Unitario
%
VARIACIN
10%
10%
10%
VAN
TIR
220.723
176.062
177.814
53%
45%
46%
10%
166.968
43%
105
CAPITULO V
CONCLUSIONES
Y
RECOMENDACIONES
106
5.1
Conclusiones
107
109
5.2 Recomendaciones
110
111
112
ANEXOS:
113
ENCUESTA PILOTO
1. Actualmente asiste a un Centro de Esttica o Spa?
SI
NO
NO
Por qu?
..
2 veces
3 veces
4 veces
($)
Tratamientos Faciales
($)
($)
($)
114
Respuesta Porcentaje
SI
85%
NO
15%
SI
NO
15%
85%
41%
SI
NO
59%
115
No
NO Porque?
_____________ __________ ___ _____
2. Estara dispuesto a asistir a un Centro de Esttica y Spa exclusivo para hombres?
Si
No
2 veces
3 veces
4 veces
Martes
Mircoles
Jueves
Viernes
Fines de Semana
5. Cul es su Edad?
25 31
32 38
39 45
46 52
53 - 60
Sangolqu
Ninguna
116
No
No
11. Cunto estara dispuesto a pagar por los servicios ofrecidos en un Spa?
$20 - $40
$41 - $60
61 - 80
$81 - $100
$101 - $120
$700
$700
a $1000
Ms de $1000
Televisin
Radio
Prensa
Web
Revistas
Otros
Cul? _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _
117
Valid
Frequency
Percent
Valid
Percent
Cumulative
Percent
SI
80
70.2
70.2
70.2
NO
34
29.8
29.8
100.0
Total
114
100.0
100.0
Este es un indicador que por s solo es muy importante ya que nos dice que
muchos de los hombres si asisten a un Spa o Centro de Esttica por distintos
servicios.
118
Valid
Missing
Valid Cumulative
Percent
Percent
Frequency
Percent
SI
50
43.9
62.5
62.5
NO
30
26.3
37.5
100.0
Total
System
80
34
70.2
29.8
100.0
114
100.0
Total
SI
NO
37,5%
62,5%
Valid
Missing
Total
Frequency
Percent
Valid
Percent
Cumulative
Percent
1vez
30
26.3
60.0
60.0
2 veces
15
13.2
30.0
90.0
3 veces
4.4
10.0
100.0
Total
System
50
64
114
43.9
56.1
100.0
100.0
119
1 vez
2 veces
3 veces
60%
4. Que_das_de_la_semana_asiste_a_un_Centro_de_Estetica_o
_Spa?
Valid
Missing
Total
Frequency
Percent
Valid
Perce
nt
Lunes
6.1
14.0
14.0
Martes
3.5
8.0
22.0
Mircoles
3.5
8.0
30.0
Jueves
7.9
18.0
48.0
Viernes
13
11.4
26.0
74.0
Fines de Semana
13
11.4
26.0
100.0
Total
System
50
64
114
43.9
56.1
100.0
100.0
Cumulative
Percent
120
26%
14%
26%
Martes
8%
8%
18%
Mircoles
Jueves
Observamos que los fines de semana y el viernes existe mayor afluencia a los
Centros de Esttica o Spa con el 26% equitativamente que es el mayor
porcentaje, seguido de los lunes que es principio de semana y tambin una
buena opcin para relajarse.
5. Cual_es_su_edad?
Valid
Missing
Total
Valid
Perce Cumulative
nt
Percent
Frequency
Percent
25-31
10
8.8
20.0
20.0
32-38
14
12.3
28.0
48.0
39-45
16
14.0
32.0
80.0
46-52
5.3
12.0
92.0
53-60
3.5
8.0
100.0
50
64
114
43.9
56.1
100.0
100.0
Total
System
121
Valid
Missing
Total
Valid
Percen Cumulative
t
Percent
Frequency
Percent
San Rafael
24
21.1
48.0
48.0
Sangolqu
21
18.4
42.0
90.0
2.6
6.0
96.0
Ninguna
1.8
4.0
100.0
Total
System
50
64
114
43.9
56.1
100.0
100.0
122
48%
San Rafael
Sangolqu
42%
Porcentaje
Tratamientos Faciales
24%
Tratamientos Corporales
32%
Centro Esttico
25%
Gimnasio
19%
123
Corporales,
es
decir;
masajes,
tratamientos
anti-estrs,
Porcentaje
Precio
13%
Horario
14%
Ubicacin
14%
Instalaciones y Equipo
19%
16%
Variedad de servicios
10%
Atencin Personalizada
15%
9. Dispone_del_tiempo_requerido_para_asistir_a_las_sesi
ones_de_Spa?
Valid
Missing
Valid Cumulative
Percent Percent
Frequency
Percent
SI
26
22.8
52.0
52.0
NO
24
21.1
48.0
100.0
Total
System
50
64
43.9
56.1
100.0
114
100.0
Total
48%
SI
NO
52%
Valid
Missing
Valid
Cumulative
Percent
Percent
Frequency
Percent
SI
30
26.3
60.0
60.0
NO
20
17.5
40.0
100.0
Total
System
50
64
43.9
56.1
100.0
125
Valid
Missing
Valid
Cumulative
Percent
Percent
Frequency
Percent
SI
30
26.3
60.0
60.0
NO
20
17.5
40.0
100.0
Total
System
50
64
43.9
56.1
100.0
114
100.0
Total
40%
60%
SI
NO
Una pregunta muy importante que nos dar la pauta y nimo para invertir en la
promocin, publicacin, y comunicacin de nuestro servicio, ya que
independientemente de las otras respuestas, la mayora de los encuestados
nos dicen que un Spa es una buena alternativa de relajacin con un 60%
Valid
Frequency
Percent
Valid
Percent
Cumulative
Percent
$20-$40
19
16.7
38.0
38.0
$41-$60
17
14.9
34.0
72.0
$61-$80
12
10.5
24.0
96.0
$81-$100
1.8
4.0
100.0
Total
50
43.9
100.0
126
System
Total
64
56.1
114
100.0
4%
24%
$20 - $40
38%
$41 - $60
$61 - $80
34%
$81 - $100
Valid
Missing
Total
Valid Cumulative
Percent Percent
Frequency
Percent
Menos de $500
2.6
6.0
6.0
$500 a $700
10
8.8
20.0
26.0
$700 a $1000
24
21.1
48.0
74.0
Ms de $1000
13
11.4
26.0
100.0
Total
System
50
64
114
43.9
56.1
100.0
100.0
127
Su ingreso mensual
26%
6%
20%
Menos de $500
$500 a $700
$700 a $1000
48%
Ms de $1000
Porcentaje
Televisin
18%
Radio
7%
Prensa
18%
Web
35%
Revistas
22%
22%
18%
7%
Televisin
Radio
18%
35%
Prensa
Web
Revistas
128
Definitivamente los tiempos actuales nos hacen vivir la vida con mucha
tecnologa, as que en su gran mayora los encuestados desean conocer las
novedades sobre el Spa a travs de la Web (35%), seguido de revistas (22%) y
la televisin (18%).
129
Estara_dispuesto_a_asis
tir_a_un_Centro_de_Estet
ica_o_Spa_exclusivo_par
a_hombres?
Actualmente_asiste_a_un_Centro_de_Estetica_o_Spa?
S
I
Total
SI
NO
Total
50
30
80
50
30
80
Que_das_de_la_semana_asiste_a_un_Centro_d
e_Estetica_o_Spa?
Lunes Martes
Mircole
s
Fines de
Jueves Viernes Semana Total
Cuantas_veces_al_mes_asi 1vez
ste_a_un_Centro_de_Estetic
a_o_Spa?
2 veces
10
30
15
3 veces
13
13
50
Total
Cual_es_su_edad?
25-31
32-38
39-45
46-52
53-60
Total
Estara_dispuesto_a_asistir_a_un_Cen SI
tro_de_Estetica_o_Spa_exclusivo_para_
hombres?
10
14
16
50
Total
10
14
16
50
Dispone_del_tiem
po_requerido_para
_asistir_a_las_sesi
ones_de_Spa?
Cual_es_su_edad?
Total
SI
NO
Total
25-31
10
32-38
14
39-45
11
16
46-52
53-60
26
24
50
131
$700 a
$1000
Ms de
$1000
Total
25-31
10
32-38
14
39-45
16
46-52
53-60
10
24
13
50
Total
En_que_sector_del_Valle_de_los_Chillos_vive?
San Rafael
San Pedro
Sangolqu de Taboada Ninguna
Total
Actualmente_asiste_a_un_C SI
entro_de_Estetica_o_Spa?
24
21
50
Total
24
21
50
132
133
CONCEPTO
COSTO
TOTAL
Gel de limpieza
Unidad
1,5
1,5
Unidad
Unidad
Unidad
0,5
0,5
Facialista
Unidad
No. de
Clientes
Costo
Variable por
Persona
Subtotal
2010
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
437
443
449
455
462
468
475
481
3.058
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
488
495
502
509
516
523
530
3.415
3.463
3.511
3.560
3.609
3.660
3.710
No. de
Clientes
Costo
Variable por
Persona
Subtotal
UNIDAD DE
COSTO
MEDIDA
CANTIDAD UNITARIO
COSTO
TOTAL
Aceite Teraputico
Unidad
Masajista
Unidad
2010
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
134
No. de Clientes
Costo Variable
por Persona
928
941
954
968
981
995
1.008
1.023
8,00
8,00
8,00
8,00
8,00
8,00
8,00
8,00
Subtotal
7.426
8.180
No. de
Clientes
Costo
Variable por
Persona
Subtotal
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
1.037
1.051
1.066
1.081
1.096
1.111
1.126
8,00
8,00
8,00
8,00
8,00
8,00
8,00
8.294
8.409
8.526
8.645
8.765
8.887
9.011
CANTIDAD
COSTO
UNITARIO
COSTO
TOTAL
Unidad
1,5
1,5
Unidad
0,5
0,5
Gorro Trmico
Unidad
0,8
0,8
Estilista
Unidad
CONCEPTO
Ampolla
regeneradora
Enjuague
Acondicionador
4,8
2010
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
No. de
Clientes
Costo
Variable por
Persona
455
461
468
474
481
488
494
501
4,80
4,80
4,80
4,80
4,80
4,80
4,80
4,80
Subtotal
2.184
2.214
2.245
2.276
2.308
2.340
2.373
2.406
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
No. de
Clientes
Costo
Variable por
Persona
508
515
522
530
537
545
552
4,80
4,80
4,80
4,80
4,80
4,80
4,80
Subtotal
2.439
2.473
2.508
2.543
2.578
2.614
2.650
135
Detalle
Auxiliar de
limpieza
Costo
Costo Anual
Meses
12
250
3.000
Recepcionista
Meses
12
300
3.600
Guardia
Meses
12
300
3.600
10.200
136
COSTO FIJO
Concepto
Unidad Medida
Cantidad
Costo
Unitario
Costo Total
Servicios Bsicos
Mes
12
100
1.200
Internet
Mes
12
25
300
Mano de Obra
Mes
12
850
10.200
11.700
Detalle
Director
(Administrador)
Contador
Gerente de
Marketing
Costo Anual
Meses
12
400
4.800
Meses
12
350
4.200
Meses
12
350
4.200
13.200
GASTOS ADMINISTRATIVOS
Concepto
Unidad Medida
Servicios Bsicos
Mes
12
20
240
Internet
Mes
12
10
120
Mano de Obra
Materiales de
Oficina
Mes
12
1.100
13.200
Mes
12
30
360
Costo Total
13.920
UNIDAD DE MEDIDAD
CANTIDAD
COSTO UNITARIO
COSTO TOTAL
ACTIVOS FIJOS
TERRENO
METROS CUADRADOS
260
30
7.800
EDIFICIOS
JARDINES Y
PARQUEADEROS
EQUIPOS DE
COMPUTACION
METROS CUADRADOS
180
250
45.000
METROS CUADRADOS
80
18
1.440
UNIDADES
700
1.400
MAQUINARIA Y EQUIPOS
UNIDADES
4.765
4.765
MUEBLES Y ENSERES
UNIDADES
2.665
2.665
SUBTOTAL
63.070
137
UNIDADES
2.000
2.000
SOFTWARE
UNIDADES
1.800
1.800
PUBLICIDAD
UNIDADES
1.000
1.000
CAPACITACIONES
UNIDADES
2.000
2.000
PATENTES Y PERMISOS
UNIDADES
1.000
1.000
SUBTOTAL
7.800
CAPITAL DE TRABAJO
47.859
TOTAL INVERSIONES
118.729
AMORTIZACIN A 5 AOS
2.010
2.011
2.012
2.013
2.014
2.000
400
400
400
400
400
SOFTWARE
1.800
360
360
360
360
360
PUBLICIDAD
1.000
200
200
200
200
200
CAPACITACIONES
2.000
400
400
400
400
400
PATENTES Y PERMISOS
1.000
200
200
200
200
200
1.560
1.560
1.560
1.560
1.560
ACTIVOS INTANGIBLES
GASTOS DE
CONSTITUCIN
TOTAL AMORTIZACIONES
12.667
Costos Fijos
11.700
Gastos Administrativos
13.920
38.287
CICLO PRODUCTIVO
15
CICLOS A FINANCIAR
30
CAPITAL DE TRABAJO
47.859
TRATAMIENTOS
FACIALES
TRATAMIENTOS
CORPORALES
CENTRO DE
ESTTICA
TOTAL COSTOS
2010
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
3.058
3.100
3.143
3.187
3.231
3.276
3.322
3.368
7.426
7.529
7.634
7.740
7.848
7.957
8.068
8.180
2.184
2.214
2.245
2.276
2.308
2.340
2.373
2.406
12.667
12.844
13.574
13.763 13.954
138
TRATAMIENTOS
FACIALES
TRATAMIENTOS
CORPORALES
CENTRO DE
ESTTICA
TOTAL COSTOS
VARIABLES
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
3.415
3.463
3.511
3.560
3.609
3.660
3.710
8.294
8.409
8.526
8.645
8.765
8.887
9.011
2.439
2.473
2.508
2.543
2.578
2.614
2.650
14.148
14.345
14.545
14.748
14.953
15.161
15.372
2010
Numero de
clientes
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
1.820
1.845
1.871
1.897
1.923
1.950
1.977
2.005
10
10
10
10
10
10
10
10
Precio
Subtotal
Numero de
clientes
Precio
Subtotal
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
2.033
2.061
2.090
2.119
2.148
2.178
2.209
10
10
10
10
10
10
10
20.328
20.611
20.898
21.189
21.484
21.783
22.086
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
437
443
449
455
462
468
475
481
20
20
20
20
20
20
20
20
8.736
8.858
8.981
9.106
9.233
9.361
9.491
9.624
139
Numero de
clientes
Precio
Subtotal
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
488
495
502
509
516
523
530
20
20
20
20
20
20
20
9.758
9.893
10.031
10.171
10.312
10.456
10.601
Numero de
clientes
Precio
Subtotal
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
928
941
954
968
981
995
1.008
1.023
25
25
25
25
25
25
25
25
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
1.037
1.051
1.066
1.081
1.096
1.111
1.126
25
25
25
25
25
25
25
25.918
26.279
26.645
27.016
27.392
27.773
28.160
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
455
461
468
474
481
488
494
501
20
20
20
20
20
20
20
20
9.100
9.227
9.751
9.887 10.025
140
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
508
515
522
530
537
545
552
20
20
20
20
20
20
20
10.164
10.306
10.449
10.594
10.742
10.891
11.043
Numero de
clientes
Precio
Subtotal
INGRESOS TOTALES
2010
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
ENTRADA AL SPA
TRATAMIENTOS
FACIALES
TRATMIENTOS
CORPORALES
CENTRO DE
ESTTICA
TOTAL INGRESOS
8.736
8.858
8.981
9.106
9.233
9.361
9.491
9.624
9.227
9.355
9.485
9.617
9.751
9.887 10.025
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
ENTRADA AL SPA
TRATAMIENTOS
FACIALES
TRATMIENTOS
CORPORALES
CENTRO DE
ESTTICA
20.328
20.611
20.898
21.189
21.484
21.783
22.086
9.758
9.893
10.031
10.171
10.312
10.456
10.601
25.918
26.279
26.645
27.016
27.392
27.773
28.160
10.164
10.306
10.449
10.594
10.742
10.891
11.043
TOTAL INGRESOS
66.168
67.089
68.023
68.970
69.930
70.903
71.890
CONCEPTO
Ingresos
Venta de activos
Costos Variables
Costos Fijos
Gastos Administrativos
Depreciaciones
Amortizacin Intangible
Valor libro
1
59.241
12.667
11.700
13.920
1.527
1.560
-
2
60.066
12.844
11.700
13.920
1.527
1.560
-
3
60.902
210
13.022
11.700
13.920
1.527
1.560
210
4
61.749
13.204
11.700
13.920
1.527
1.560
-
5
62.609
214
13.387
11.700
13.920
1.527
1.560
214
141
17.867
2.680
18.515
2.777
19.172
2.876
19.839
2.976
20.515
3.077
15.187
3.797
11.390
1.527
1.560
-
15.738
3.934
11.803
1.527
1.560
-
16.297
4.074
12.222
1.527
1.560
210
16.863
4.216
12.647
1.527
1.560
-
17.437
4.359
13.078
1.527
1.560
214
(2.100)
(1.335)
14.477
14.890
13.419
15.734
15.044
6
63.480
210
13.574
11.700
13.920
1.527
210
22.760
3.414
7
64.364
13.763
11.700
13.920
1.527
23.454
3.518
8
65.260
13.954
11.700
13.920
1.527
24.159
3.624
9
66.168
210
14.148
11.700
13.920
1.527
210
24.873
3.731
10
67.089
214
14.345
11.700
13.920
1.527
214
25.597
3.840
19.346
4.836
14.509
1.527
210
(2.100)
19.936
4.984
14.952
1.527
-
20.535
5.134
15.401
1.527
-
21.142
5.285
15.856
1.527
210
(2.100)
21.757
5.439
16.318
1.527
214
(2.135)
14.146
16.479
16.928
15.493
15.924
142
CONCEPTO
Ingresos
Venta de activos
Costos Variables
Costos Fijos
Gastos Administrativos
Depreciaciones
Amortizacin Intangible
Valor libro
Utilidad Bruta
15% participacin
Utilidad antes de
Impuestos
25% renta
Utilidad Neta
Depreciaciones
Amortizacin Intangible
Valor libro
Inversin Inicial
Reinversiones
Inversin capital de
Trabajo
Valor de Desecho
Recuperacin Capital de
Trabajo
FLUJO DE CAJA
11
68.023
14.545
11.700
13.920
1.527
26.331
3.950
12
68.970
210
14.748
11.700
13.920
1.527
210
27.076
4.061
13
69.930
14.953
11.700
13.920
1.527
27.830
4.175
14
70.903
15.161
11.700
13.920
1.527
28.596
4.289
15
71.890
15.372
11.700
13.920
1.527
56.058
(26.687)
(4.003)
22.382
5.595
16.786
1.527
-
23.014
5.754
17.261
1.527
210
(2.100)
23.656
5.914
17.742
1.527
-
24.306
6.077
18.230
1.527
-
(22.684)
(5.671)
(17.013)
1.527
56.058
-
56.058
18.313
16.898
19.269
19.757
47.859
144.489
VAN = $ 212.754
TIR= 13 %
143
CONCEPTO
COSTO
TOTAL
Gel de limpieza
Unidad
1,5
1,5
Unidad
Unidad
Unidad
0,5
0,5
Facialista
Unidad
2010
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
655
664
674
683
692
702
712
722
4.586
4.650
No. de
Clientes
Costo
Variable por
Persona
Subtotal
No. de Clientes
Costo Variable por
Persona
Subtotal
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
732
742
752
763
773
784
795
5.566
UNIDAD DE
COSTO
MEDIDA
CANTIDAD UNITARIO
COSTO
TOTAL
Aceite Teraputico
Unidad
Masajista
Unidad
No. de Clientes
2010
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
1.392
1.412
1.431
1.451
1.471
1.492
1.513
1.534
144
8,00
Subtotal
8,00
8,00
8,00
8,00
8,00
8,00
8,00
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
No. de Clientes
Costo Variable por
Persona
1.555
1.577
1.599
1.621
1.644
1.666
1.690
8,00
8,00
8,00
8,00
8,00
8,00
8,00
Subtotal
12.441
13.148 13.331
13.517
CANTIDAD
COSTO
UNITARIO
COSTO
TOTAL
Unidad
1,5
1,5
Unidad
0,5
0,5
Gorro Trmico
Unidad
0,8
0,8
Estilista
Unidad
CONCEPTO
Ampolla
regeneradora
Enjuague
Acondicionador
4,8
2010
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
No. de Clientes
683
692
702
711
721
731
742
752
4,80
4,80
4,80
4,80
4,80
4,80
4,80
4,80
3.276 3.322
3.368
3.415
3.462
3.510
3.559 3.609
Subtotal
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
No. de Clientes
762
773
784
795
806
817
828
Costo Variable
por Persona
4,80
4,80
4,80
4,80
4,80
4,80
4,80
Subtotal
3.659
3.710
3.762
3.814
3.867
3.921
3.976
Costo Anual
Meses
12
250
3.000
Recepcionista
Meses
12
300
3.600
Guardia
Meses
12
300
3.600
Detalle
Auxiliar de
limpieza
Concepto
Servicios
Bsicos
Internet
Mano de
Obra
10.200
Unidad
Medida
COSTO FIJO
Costo
Cantidad Unitario
Costo Total
Mes
12
110
1.320
Mes
12
30
360
Mes
12
850
10.200
11.880
Detalle
Director
(Administrador)
Contador
Gerente de
Marketing
12
400
4.800
Meses
12
350
4.200
Meses
12
350
4.200
Concepto
Costo Anual
13.200
GASTOS ADMINISTRATIVOS
Unidad
Costo
Medida
Cantidad
Unitario
Costo Total
Servicios Bsicos
Mes
12
30
360
Internet
Mes
12
15
180
Mano de Obra
Materiales de
Oficina
Mes
12
1.100
13.200
Mes
12
35
420
14.160
146
COSTO
UNITARIO
COSTO
TOTAL
260
30
7.800
180
250
45.000
80
18
1.440
UNIDADES
700
1.400
UNIDADES
UNIDADES
SUBTOTAL
1
1
5.415
2.690
5.415
2.690
63.745
1
1
1
1
1
2.000
1.800
1.000
2.000
1.000
2.000
1.800
1.000
2.000
1.000
7.800
56.301
UNIDAD DE
MEDIDAD
CONCEPTO
ACTIVOS FIJOS
METROS
CUADRADOS
METROS
CUADRADOS
METROS
CUADRADOS
TERRENO
EDIFICIOS
JARDINES Y
PARQUEADEROS
EQUIPOS DE
COMPUTACION
MAQUINARIA Y
EQUIPOS
MUEBLES Y ENSERES
ACTIVOS INTANGIBLES
GASTOS DE
CONSTITUCIN
SOFTWARE
PUBLICIDAD
CAPACITACIONES
PATENTES Y PERMISOS
UNIDADES
UNIDADES
UNIDADES
UNIDADES
UNIDADES
SUBTOTAL
CAPITAL DE TRABAJO
TOTAL INVERSIONES
127.846
AMORTIZACIN A 5 AOS
2.010
2.011
2.012
2.013
2.014
2.000
400
400
400
400
400
SOFTWARE
1.800
360
360
360
360
360
PUBLICIDAD
1.000
200
200
200
200
200
CAPACITACIONES
2.000
400
400
400
400
400
PATENTES Y PERMISOS
1.000
200
200
200
200
200
1.560
1.560
1.560
1.560
1.560
ACTIVOS INTANGIBLES
GASTOS DE
CONSTITUCIN
TOTAL AMORTIZACIONES
19.001
Costos Fijos
11.880
147
14.160
45.041
CICLO PRODUCTIVO
15
CICLOS A FINANCIAR
30
CAPITAL DE TRABAJO
56.301
TRATAMIENTOS
FACIALES
TRATAMIENTOS
CORPORALES
CENTRO DE ESTTICA
TOTAL COSTOS
VARIABLES
TRATAMIENTOS
FACIALES
TRATAMIENTOS
CORPORALES
CENTRO DE ESTTICA
TOTAL COSTOS
VARIABLES
2010
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
4.586
4.650
4.715
4.781
4.847
4.915
4.983
5.052
11.138
11.293
11.451
11.610
11.772
11.935
12.102
12.270
3.276
3.322
3.368
3.415
3.462
3.510
3.559
3.609
19.001
19.265
20.361
20.644 20.931
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
5.123
5.194
5.266
5.340
5.414
5.489
5.566
12.441
12.614
12.790
12.968
13.148
13.331
13.517
3.659
3.710
3.762
3.814
3.867
3.921
3.976
21.223
21.518
21.818
22.121
22.429
22.741
23.058
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
2.730
2.768
2.807
2.846
2.885
2.925
2.966
3.007
10
10
10
10
10
10
10
10
27.300
27.680
29.661 30.074
148
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
3.049
3.092
3.135
3.178
3.223
3.267
3.313
10
10
10
10
10
10
10
30.492
30.917
31.347
31.783
32.226
32.674
33.129
Numero de
clientes
Precio
Subtotal
2010
Numero de
clientes
Precio
Subtotal
Numero de
clientes
Precio
Subtotal
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
655
664
674
683
692
702
712
722
20
20
20
20
20
20
20
20
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
732
742
752
763
773
784
795
20
20
20
20
20
20
20
14.636
14.840
15.047
15.256
15.468
15.684
15.902
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
1.392
1.412
1.431
1.451
1.471
1.492
1.513
1.534
25
25
25
25
25
25
25
25
Precio
Subtotal
Numero de
clientes
Precio
Subtotal
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
1.555
1.577
1.599
1.621
1.644
1.666
1.690
25
25
25
25
25
25
25
38.878
39.419
39.968
40.524
41.088
41.660
42.240
149
2010
Numero de
clientes
2012
2013
2014
2015
2016
2017
683
692
702
711
721
731
742
752
20
20
20
20
20
20
20
20
Precio
Subtotal
2011
Numero de
clientes
Precio
Subtotal
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
762
773
784
795
806
817
828
20
20
20
20
20
20
20
15.246
15.458
15.674
15.892
16.113
16.337
16.565
INGRESOS TOTALES
2010
ENTRADA AL SPA
TRATAMIENTOS
FACIALES
TRATMIENTOS
CORPORALES
CENTRO DE
ESTTICA
27.300
TOTAL INGRESOS
88.862
13.104
34.808
13.650
2011
27.68
0
13.28
6
35.29
2
13.84
0
90.09
8
2012
28.06
5
13.47
1
35.78
3
14.03
3
91.35
3
2013
28.45
6
13.65
9
36.28
1
14.22
8
92.62
4
2014
28.85
2
13.84
9
36.78
6
14.42
6
93.91
3
2015
29.25
4
14.04
2
37.29
8
14.62
7
95.22
1
2016
29.66
1
14.23
7
37.81
8
14.83
0
96.54
6
2017
30.07
4
14.43
5
38.34
4
15.03
7
97.89
0
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
ENTRADA AL SPA
TRATAMIENTOS
FACIALES
TRATMIENTOS
CORPORALES
CENTRO DE
ESTTICA
30.492
30.917
31.347
31.783
32.226
32.674
33.129
14.636
14.840
15.047
15.256
15.468
15.684
15.902
38.878
39.419
39.968
40.524
41.088
41.660
42.240
15.246
15.458
15.674
15.892
16.113
16.337
16.565
TOTAL INGRESOS
150
CONCEPTO
Ingresos
Venta de activos
Costos Variables
Costos Fijos
Gastos Administrativos
Depreciaciones
Amortizacin Intangible
Valor libro
Utilidad Bruta
15% participacin
Utilidad antes de
Impuestos
25% renta
Utilidad Neta
Depreciaciones
1
88.862
19.001
11.880
14.160
1.527
1.560
40.734
6.110
2
90.098
19.265
11.880
14.160
1.527
1.560
41.706
6.256
3
91.353
210
19.533
11.880
14.160
1.527
1.560
210
42.692
6.404
4
92.624
19.805
11.880
14.160
1.527
1.560
43.692
6.554
5
93.913
214
20.081
11.880
14.160
1.527
1.560
214
44.705
6.706
34.624
8.656
25.968
1.527
1.560
-
35.450
8.863
26.588
1.527
1.560
-
36.288
9.072
27.216
1.527
1.560
210
37.138
9.285
27.854
1.527
1.560
-
38.000
9.500
28.500
1.527
1.560
214
(2.100)
(1.335)
29.055
29.675
28.413
30.940
30.465
6
95.221
210
20.361
11.880
14.160
1.527
210
47.293
7.094
7
96.546
20.644
11.880
14.160
1.527
48.335
7.250
8
97.890
20.931
11.880
14.160
1.527
49.392
7.409
9
99.252
210
21.223
11.880
14.160
1.527
210
50.463
7.569
10
100.634
214
21.518
11.880
14.160
1.527
214
51.549
7.732
40.199
10.050
30.149
1.527
41.085
10.271
30.814
1.527
41.983
10.496
31.487
1.527
42.893
10.723
32.170
1.527
43.817
10.954
32.862
1.527
151
210
(2.100)
210
(2.100)
214
(2.135)
29.786
32.341
33.014
31.807
32.468
CONCEPTO
Ingresos
Venta de activos
Costos Variables
Costos Fijos
Gastos Administrativos
Depreciaciones
Amortizacin Intangible
Valor libro
Utilidad Bruta
15% participacin
Utilidad antes de
Impuestos
25% renta
Utilidad Neta
Depreciaciones
Amortizacin Intangible
Valor libro
Inversin Inicial
Reinversiones
Inversin capital de
Trabajo
Valor de Desecho
Recuperacin Capital de
Trabajo
FLUJO DE CAJA
11
102.035
21.818
11.880
14.160
1.527
52.650
7.898
12
103.455
210
22.121
11.880
14.160
1.527
210
53.767
8.065
13
104.895
22.429
11.880
14.160
1.527
54.899
8.235
14
106.355
22.741
11.880
14.160
1.527
56.047
8.407
15
107.836
23.058
11.880
14.160
1.527
56.058
1.153
173
44.753
11.188
33.565
1.527
-
45.702
11.425
34.276
1.527
210
(2.100)
46.664
11.666
34.998
1.527
-
47.640
11.910
35.730
1.527
-
980
245
735
1.527
56.058
-
56.058
35.091
33.913
36.525
37.257
56.301
170.679
VAN = $ 427.002
TIR = 24%
152
ANEXO VIII
TAMAO No.3
COSTOS VARIABLES UNITARIOS
Costo Variable Unitario por Concepto de Tratamientos
Faciales
UNIDAD
DE
COSTO
MEDIDA CANTIDAD UNITARIO
CONCEPTO
COSTO
TOTAL
Gel de limpieza
Unidad
1,5
1,5
Unidad
Unidad
Unidad
0,5
0,5
Facialista
Unidad
No. de
Clientes
Costo
Variable por
Persona
Subtotal
2010
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
874
886
898
911
923
936
949
962
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
No. de Clientes
Costo Variable
por Persona
976
989
1003
1017
1031
1046
1060
Subtotal
6.830
6.925
7.022
7.119
7.219
7.319
7.421
UNIDAD DE
MEDIDA
CANTIDAD
COSTO
UNITARIO
COSTO
TOTAL
Aceite Teraputico
Unidad
Masajista
Unidad
153
No. de Clientes
Costo Variable por
Persona
Subtotal
2010
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
1.856
1.882
1.908
1.935
1.962
1.989
2.017
2.045
8,00
8,00
8,00
8,00
8,00
8,00
8,00
8,00
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
No. de Clientes
Costo Variable
por Persona
2.073
2.102
2.132
2.161
2.191
2.222
2.253
8,00
8,00
8,00
8,00
8,00
8,00
8,00
Subtotal
16.588
16.819
17.053
17.290
17.531
17.775
18.022
CANTIDAD
COSTO
UNITARIO
COSTO
TOTAL
Unidad
1,5
1,5
Unidad
0,5
0,5
Gorro Trmico
Unidad
0,8
0,8
Estilista
Unidad
CONCEPTO
Ampolla
regeneradora
Enjuague
Acondicionador
4,8
2010
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
No. de Clientes
Costo Variable
por Persona
910
923
936
949
962
975
989
1.002
4,80
4,80
4,80
4,80
4,80
4,80
4,80
4,80
Subtotal
4.368
4.429 4.490
4.553
No. de Clientes
Costo Variable
por Persona
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
1.016
1.031
1.045
1.059
1.074
1.089
1.104
4,80
4,80
4,80
4,80
4,80
4,80
4,80
154
Subtotal
4.879
4.947
5.016
5.085
5.156
5.228
5.301
155
Detalle
Auxiliar de
limpieza
Recepcionista
Guardia
Meses
12
Meses
12
Meses
12
Total mano de obra
Costo Anual
250
300
300
3.000
3.600
3.600
10.200
COSTO FIJO
Concepto
Servicios
Bsicos
Internet
Mano de
Obra
Unidad
Medida
Cantidad
Costo Unitario
Costo Total
Mes
Mes
12
12
110
30
1.320
360
850
10.200
11.880
Mes
12
TOTAL COSTOS FIJOS
Detalle
Director
(Administrador)
Contador
Gerente de
Marketing
Concepto
Servicios Bsicos
Internet
Mano de Obra
Materiales de
Oficina
Costo Anual
Meses
Meses
12
12
400
350
4.800
4.200
Meses
Total mano de obra
12
350
4.200
13.200
GASTOS ADMINISTRATIVOS
Unidad
Costo
Medida
Unitario
Cantidad
Mes
12
30
Mes
12
15
Mes
12
1.100
Mes
12
35
Costo Total
360
180
13.200
420
156
14.160
CANTIDA
D
COSTO
UNITARIO
COSTO
TOTAL
260
30
7.800
180
250
45.000
80
18
1.440
UNIDADES
700
1.400
UNIDADES
UNIDADES
SUBTOTAL
1
1
6.645
2.765
6.645
2.765
65.050
UNIDADES
UNIDADES
UNIDADES
UNIDADES
1
1
1
1
2.000
1.800
1.000
2.000
2.000
1.800
1.000
2.000
UNIDADES
1
SUBTOTAL
CAPITAL DE TRABAJO
1.000
1.000
7.800
64.218
CONCEPTO
ACTIVOS FIJOS
TERRENO
EDIFICIOS
JARDINES Y
PARQUEADEROS
EQUIPOS DE
COMPUTACION
MAQUINARIA Y
EQUIPOS
MUEBLES Y ENSERES
ACTIVOS
INTANGIBLES
GASTOS DE
CONSTITUCIN
SOFTWARE
PUBLICIDAD
CAPACITACIONES
PATENTES Y
PERMISOS
METROS
CUADRADOS
METROS
CUADRADOS
METROS
CUADRADOS
TOTAL INVERSIONES
137.068
AMORTIZACIN A 15 AOS
2.010
2.011
2.012
2.013
2.014
2.000
400
400
400
400
400
SOFTWARE
1.800
360
360
360
360
360
PUBLICIDAD
1.000
200
200
200
200
200
ACTIVOS INTANGIBLES
GASTOS DE
CONSTITUCIN
157
2.000
400
400
400
400
400
PATENTES Y PERMISOS
1.000
200
200
200
200
200
1.560
1.560
1.560
1.560
1.560
TOTAL AMORTIZACIONES
25.334
Costos Fijos
11.880
Gastos Administrativos
TOTAL COSTOS Y
GASTOS
14.160
51.374
CICLO PRODUCTIVO
15
CICLOS A FINANCIAR
30
CAPITAL DE TRABAJO
64.218
TRATAMIENTOS
FACIALES
TRATAMIENTOS
CORPORALES
CENTRO DE
ESTTICA
TOTAL COSTOS
VARIABLES
2010
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
6.115
6.200
6.287
6.374
6.463
6.553
6.644
6.737
4.429
4.490
4.553
4.616
4.681
4.746
4.812
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
TRATAMIENTOS
FACIALES
6.830 6.925 7.022 7.119 7.219 7.319 7.421
TRATAMIENTOS
CORPORALES 16.588 16.819 17.053 17.290 17.531 17.775 18.022
158
Numero de
clientes
Precio
Subtotal
Subtotal
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
3.640
3.691
3.742
3.794
3.847
3.900
3.955
4.010
10
10
10
10
10
10
10
10
Numero de
clientes
Precio
2010
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
4.066
4.122
4.180
4.238
4.297
4.357
4.417
10
10
10
10
10
10
10
40.656
41.222
41.796
42.378
42.968
43.566
44.172
2016
2017
2010
Numero de
clientes
Precio
Subtotal
Numero de
clientes
Precio
2011
2012
2013
2014
2015
874
886
898
911
923
936
949
962
20
20
20
20
20
20
20
20
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
976
989
1003
1017
1031
1046
1060
20
20
20
20
20
20
20
159
Subtotal
19.515
19.787
20.062
20.341
20.625
20.912
21.203
2010
Numero de
clientes
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
1.856
1.882
1.908
1.935
1.962
1.989
2.017
2.045
25
25
25
25
25
25
25
25
46.410
47.05
6
47.71
1
48.37
5
49.04
8
49.73
1
50.42
3
51.12
5
Precio
Subtotal
Numero de
clientes
Precio
Subtotal
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
2.073
2.102
2.132
2.161
2.191
2.222
2.253
25
25
25
25
25
25
25
51.837
52.558
53.290
54.032
54.784
55.546
56.320
Numero de
clientes
Precio
Subtotal
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
910
923
936
949
962
975
989
1002
20
20
20
20
20
20
20
20
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
1016
1031
1045
1059
1074
1089
1104
20
20
20
20
20
20
20
20.328
20.611
20.898
21.189
21.484
21.783
22.086
INGRESOS TOTALES
160
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
ENTRADA AL
SPA
40.656 41.222 41.796 42.378 42.968 43.566 44.172
TRATAMIENTOS
FACIALES
19.515 19.787 20.062 20.341 20.625 20.912 21.203
TRATMIENTOS
CORPORALES
51.837 52.558 53.290 54.032 54.784 55.546 56.320
CENTRO DE
ESTTICA
20.328 20.611 20.898 21.189 21.484 21.783 22.086
TOTAL
INGRESOS
132.337 134.179 136.046 137.940 139.860 141.807 143.781
VAN= $ 644.262
TIR= 33%
161
ANEXO IX
TABLA DE AMORTIZACIN
saldo
deuda
cuota
INTERS
AMORTIZACIN
109.654
29.296,97
11.513,71
17.783,26
91.871
29.296,97
9.646,47
19.650,50
72.221
29.296,97
7.583,17
21.713,80
50.507
29.296,97
5.303,22
23.993,75
26.513
29.296,97
2.783,87
26.513,09
162
AOS
0
2010
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
VAN
12%
12%
12%
12%
12%
12%
12%
12%
12%
12%
12%
12%
12%
12%
12%
(137.068)
39.197
39.935
38.995
41.441
41.209
40.798
43.277
44.078
43.204
44.000
46.551
45.711
48.258
49.129
175.546
644.262
AOS
0
2010
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
VAN
163
FLUJO DE CAJA
(US$)
(109.654)
2010
36.560
2011
38.577
2012
38.840
2013
43.034
2014
44.380
2015
45.694
2016
48.470
2017
49.368
2018
48.388
2019
49.280
2020
52.138
2021
51.197
2022
54.049
2023
55.025
2024
196.611
TIR
37%
164
165