6 de agosto de 2014

ANLISIS Y PLANEACIN FINANCIERA

C.P. Andrs Romn Cruz
a)
b)
c)
d)
e)

Trabajo de investigacin
Cuaderno de trabajo (evidencias)
1er parcial
2do parcial
Examen final

10%
10%
30%
30%
20%
100%

RESPUESTAS EXAMEN DIAGNOSTICO

1 Qu es contabilidad?
R= Es la tcnica o disciplina que se entrega del registro de las operaciones de una
entidad econmica en pesos y centavos.
2 Cules son los estados financieros?
R= Balance general o estado de situacin financiera, estado de resultados o de prdidas y
ganancias.
3 Cules son las 3 partes del estado de situacin financiera]
R= Activo, pasivo y capital contable.
4 Quines constituyen la MOD en la fbrica?
R= Los obreros
5 Cules son los 3 elementos del costo?
R= Materia prima directa, mano de obra directa y costos indirectos (CID)
6 Para qu se realiza una planeacin financiera?
R=Conocer anticipadamente los ingresos, costos y gastos con que contara una identidad
econmica en el futuro.
7 Dnde aparece la utilidad o prdida del estado de resultados?
En el balance general, en el capital contable.

6 de agosto de 2014
8 De qu naturaleza son la depreciacin y la amortizacin?
R= Son acreedoras
9 Qu conceptos de deprecian?

Maquinaria y equipo
Equipo de cmputo
Equipo de transporte
Equipo de reparto
Mobiliario y equipo

10 Qu conceptos de amortizan?

Gastos de instalacin
Gastos de organizacin
Intangibles, franquicias y derechos de autor

11 Qu conceptos se devengan?

Gastos pagados por anticipado

Rentas
Intereses
Seguros

6 de agosto de 2014
TAREA
1 Qu es depreciacin?
R = Se refiere a una reduccin peridica del valor a un bien material o inmaterial. Esta
depreciacin puede derivarse de 3 razones principales. El desgaste debido al uso, el paso
del tiempo y la obsolescencia.
2 Qu es amortizacin?
R= Es la representacin contable de la prdida de valor o depreciacin de carcter
irreversible que experimenta el activo no corriente o activo fijo, constituido por el
inmovilizado material, el inmovilizado intangible o inmaterial y las inversiones
inmobiliarias.
3 Qu es devengar?
R = Hecho de adeudarse algo, aunque no haya transcurrido el plazo que haga exigible la
deuda. Se usa especialmente en el caso de los intereses, que se adeudan segn el
tiempo que haya transcurrido, aunque el deudor pueda no estar obligado al pago, por no
estar pendiente el plazo de la deuda.

Bibliografa bsica

Calvo Langarica. Csar. Anlisis e interpretacin de los estados financieros

Editorial PAC
Acosta Altamirano, Jaime. Anlisis e interpretacin de la informacin financiera
Editorial PAC

6 de agosto de 2014
Macas Pineda, Roberto. El anlisis del estado financiero y las deficiencias en las
empresas Editorial Cultura
Acosta Altamirano, Jaime. Administracin financiera Editorial PAC

Moreno

Fernndez,

Joaqun.

Planeacin

financiera

Editorial

compaa

continental

Perdomo Moreno, Abraham. Elementos bsicos de la administracin financiera

Editorial

ECASA

11 de agosto de 2014
Depreciacin: Es la baja de valor que sufren los bienes de activo fijo o tangible, por el uso
y transcurso del tiempo.
Amortizacin: es la absorcin del puesto de un activo intangible o un cargo diferido,
durante un determinado nmero de aos.
Devengar: Es el derecho que se adquiere por el pago que se efecta de manera
anticipada.
ANLISIS Y PLANEACIN FINANCIERA
I.

PANORAMA GENERAL DE LAS FINANZAS

ANLISIS:
El diccionario seala que: Anlisis es la distribucin o separacin de las pares de un todo,
hasta llegar a conocer sus principios o elementos, examen que se hace de alguna obra,
discurso o escrito. En el terreno del anlisis financiero las definiciones ms importantes
son:
Roberto Macas Pineda.- El anlisis de los estados financieros, es un estudio de las
relaciones que existen entre los diversos elementos financieros de un negocio,
manifestados por un conjunto de estados contables pertenecientes al u mismo ejercicio y
de las tendencias de esos elementos, mostradas en una serie de estados financieros
correspondientes a varios periodos sucesivos.
Alfredo F. Gutirrez.- Anlisis quiere decir distincin y separacin de las partes de un
todo hasta llegar a conocer sus principios elementales
Anlisis de los estados financieros que forman la estructura de una empresa y,
consecuentemente, su comparacin con el todo que forman parte, sealando el
comportamiento de dichos elementos en el transcurso del tiempo; estudio encaminado a
la calificacin, como sntesis del equilibrio financiero y la productividad de un negocio en
trminos cuantitativos.
La planeacin financiera es una tcnica que tiene un conjunto de mtodos, instrumentos y
objetivos con el fin de establecer en una empresa pronsticos y metas econmicas y
financieras por alcanzar, tomando en cuenta los medios que se tienen y los que se
requieren para lograrlo.
Tambin puede decirse en forma ms simple que la planeacin financiera es un
procedimiento en tres fases para decidir acciones que se debern realizar en lo futuro
para lograr los objetivos trazados: planear lo que se quiere hacer, llevar a cabo lo
planeado y verificar la eficiencia de cmo se hizo, La planeacin financiera a travs de u
presupuesto dar a la empresa una coordinacin general de funcionamiento.

11 de agosto de 2014
NOTA: La distincin entre empresas es su nmero de empleados.
CONCEPTO DE FINANZAS: Es el conjunto de recursos en sus diversas modalidades con
que cuenta una persona fsica o moral.
OBJETIVO DE LAS FINANZAS: Maximizar los recursos obtenidos mediante la
distribucin razonable entre las inversiones y los gastos.
IMPORTANCIA DE LAS FINANZAS Y SU RELACIN CON OTRAS CIENCIAS
Las finanzas son importantes porque a travs de los reportes financieros que se generan
en las empresas nos damos cuenta de los ingresos con que se cuenta y estos a su vez
hacia que conceptos se canalizan.
Las finanzas se relacionan con varias asignaturas como son: la contabilidad, las
matemticas financieras, administracin financiera, etc.
El campo de accin de las finanzas es amplio ya que esta disciplina es utilizada en todas
las empresas grandes, medianas, pequeas y microempresas, ya sean de personas
fsicas o morales.
Director general
Gerente de
mercadotecnia

Gerente finanzas

Gerente de
produccin

Contralor

Gerente Relaciones
Industriales

Legal

Planeracin y
presupuestos

Tesorero

Contabilidad de
costos

Estudios especiales

Contabilidad general

Crdito y cobranza

Auditor interno
Organizacin y
sistemas
Procesamiento de
datos
Servicios generales
de oficina

DIRECTOR GENERAL: Es la persona que dirige la empresa en su conjunto.

GERENTE DE MERCADOTECNIA: Promociona las ventas y la publicidad de la empresa.
GERENTE DE FINANZAS: Persona encargada de dirigir las finanzas de la empresa.

LEGAL: A cargo de un abogado encargado de problemas legales de la empresa.

TESORERO: Maneja todos los recursos de la empresa, revisa estados de cuenta
cada mes.
ESTUDIOS ESPECIALES: Lleva proyectos especficos de la gerencia financiera.
CRDITO Y COBRANZA: Concede crdito a los clientes, pero a su vez se
encarga de cobrarles.

GERENTE DE PRODUCCIN: Persona que se encarga de dirigir la fabricacin de los

productos para su venta, manejo, materia prima, obreros y todo el personal de la fbrica.
CONTRALOR: Persona que se encarga de supervisar y vigilar todas las operaciones de
la empresa.

PLANEACIN Y PRESUPUESTO: Planear y presupuestar todas las operaciones

que se realicen en la empresa. La planeacin es a largo plazo (3 aos), la
programacin a medio plazo (2 aos), y presupuestaran (1 ao).
CONTABILIDAD GENERAL: Registra todas la operaciones de la empresa
(Cdigo Fiscal de la Federacin y Reglamento). La Secretaria de Hacienda tiene la
obligacin de llevar a cabo la contabilidad.
AUDITOR INTERNO: Se encarga de revisar y supervisar todas las operaciones
contables.
CONTABILIDAD DE COSTOS: Se encarga de registrar todas las operaciones
relativas a la produccin de los artculos terminados para su venta.
ORGANIZACIN Y SISTEMAS: Se encarga de estructurar los pasos o etapas
que se llevan a cabo en cada rea de la empresa.
PROCESAMIENTO DE DATOS: Almacenar de manera ordenada las operaciones
realizadas de una empresa (un archivo captura y almacena en forma cronolgica y
por reas)
SERVICIOS GENERALES DE OFICINA: Esta rea se encuentra en recursos
humanos y se encarga del proceso de contratacin, capacitacin del personal.

GERENTE DE RELACIONES INDUSTRIALES: Se encarga de la seguridad industrial de

los obreros de la fbrica.
FUNCIONES Y RESPONSABILIDADES DEL EJECUTIVO DE FINANZAS
Las principales funciones del directivo financiero enfocadas a la planeacin y el control del
sistema presupuestal integral, pueden concretarse en los puntos siguientes:
1) Formulacin de los instructivos necesarios para indicar a cada uno de los
responsables de todas las reas y niveles de la empresa, la mecnica detallada

11 de agosto de 2014
que deber seguirse para la preparacin de los presupuestos parciales que le
corresponde elaborar.
2) Diseo de todos los formatos que debern utilizarse por todo el personal que
intervenga en la formulacin de los presupuestos departamentales y globales del
sistema presupuestal a corto plazo, as como su correspondiente flujo de
operacin.
3) Supervisar la elaboracin de presupuestos departamentales, para lograr su
coordinacin y enlace con todo el sistema presupuestal, y poder integrar los
presupuestos siguientes:
Presupuestos de operaciones o de resultados.
Presupuestos financieros
Estados financieros presupuestados.
Presupuestos de inversiones de capital.
4) Presentar a la consideracin del comit de presupuestos el sistema presupuestal
integral para su aprobacin final.
5) Proporcionar informacin a los ejecutivos de la alta direccin de la empresa sobre
las operaciones del ejercicio contable actual y de aos anteriores.
6) Realizar el control presupuestal (comparacin de presupuesto a corto plazo en
vigor con los resultados reales que se hayan sucedido)
7) Determinar y analizar las variaciones o desviaciones presupuestales o sea la
diferencia entre las cifras reales y las cifras presupuestadas o investigar las
causas de las desviaciones ms relevantes del periodo.
8) Participar como miembro del comit de presupuestos en la elaboracin de las
explicaciones de las variaciones presupuestales de cada jefe de rea de
responsabilidad seale y sobre el curso de las acciones correctivas que se
adopten.
9) Informar al comit de presupuesto el resultado de sus investigaciones y anlisis de
variaciones, as como proponer las soluciones ms adecuadas.
10) Revisar peridicamente las cifras presupuestadas para hacer los ajustes y
rectificaciones que se consideren necesarias.

11 de agosto de 2014
CUESTIONARIO
1) Qu es anlisis?
Es la distribucin o separacin de las partes de un todo, hasta llegar a conocer sus
principios o elementos, examen que se hace de alguna obra, discurso o escritos.

2) Qu es un anlisis financiero?
Es un estudio de las relaciones que existen entre los diversos elementos financieros de un
negocio, manifestados por un ejemplo de estados contables pertenecientes a un mismo
ejercicio y de las tendencias de esos elementos, mostradas en una serie de estados
financieros correspondientes a varios perodos sucesivos.
3) Qu es planeacin financiera?
Es una tcnica que tiene un conjunto de mtodos, instrumentos y objetivos con el fin de
establecer en una empresa pronsticos y metas econmicas y financieras por alcanzar,
tomando en cuenta los medios que se tiene y los que se requieren para lograrlo.
4) Qu son las finanzas?
Es el conjunto de recursos en sus diversas modalidades con que cuenta una persona
fsica o moral.
5) Cul es el objetivo de las finanzas?
Maximizar los recursos obtenidos mediante la distribucin razonable entre las inversiones
y los gastos.
6) Cul es la importancia de las finanzas?
Son importantes porque a travs de los reportes financieros que se generan en las
empresas nos damos cuenta de los ingresos con que se cuenta y estos a su vez hacia
que conceptos de analizan.
7) Con qu asignaturas se relacionan las finanzas?
Contabilidad, las matemticas bsicas, administracin financiera, etc.
8) Quin es el Director General?
Es la persona que dirige a la empresa en su conjunto.
9) Qu hace el gerente de mercadotecnia?
Promociona las ventas y la publicidad de la empresa.

11 de agosto de 2014
10) Qu hace el gerente de finanzas?
Es el encargado de dirigir las finanzas de la empresa.
11) Qu hace el gerente de produccin?
Es la persona que se encara de dirigir la fabricacin de los productos para su venta,
manejo, materia prima, obreros y todo el personal de la fbrica.
12) Qu es la contabilidad general?
Registra todas las operaciones de la empresa. La SHCP tiene la obligacin de llevar a
cabo la contabilidad.
13) Qu es la contabilidad de costos?
Se encarga de registrar todas las operaciones relativas a la produccin de artculos
terminados para su venta.
14) De qu se encarga organizacin y sistemas?
Se encarga de estructurar los pasos o etapas que se llevan a cabo en cada rea de la
empresa.
15) De qu se encarga el gerente de relaciones industriales?
Se encarga de la seguridad industrial de los obreros de la fbrica.

13 de agosto de 2014

+
=
+
=
=

Compaa internacional S. A
Estado de resultados del 1 de enero al 31 de diciembre de 2013
Cifras absolutas, cifras relativas, mtodo de ndices de porcientos integrales.
Parcial
Cifras absolutas
Cifras relativas
Ventas netas
12,298.00
100%
Costo de ventas
8,341.00
68%
Utilidad bruta
3,957.00
32%
Gastos de operacin
Gastos de venta
1,400.00
Gastos de administracin
1,292.00
2,692.00
22%
Utilidad de la operacin
1,265.00
10%
Productos financieros
575.00
Gastos financieros
100.00
475.00
4%
Utilidad financiera
1,740.00
14%
Otros productos
80.00
Otros gastos
300.00 220.00
-2%
Utilidad antes de ISR y PTU
1,520.00
12%
ISR
456.00
PTU
152.00
608.00
5%
Utilidad neta
912.00
7%

13 de agosto de 2014
Bancos

$ 687

Cuentas por cobrar

$ 3,279

Provisin para cuentas incobrables

$ 66

Almacn de materia prima

$ 1,210

Produccin en proceso

$ 950

Almacn de artculos terminados

$ 3,020

Proveedores

$ 2,717

Cuentas por pagar

$ 2,091

Provisin para ISR

$ 370

Terrenos

$ 1,088

Maquinaria industrial

$ 764

Mobiliario y equipo

$ 148

Equipo de transporte

$ 258

Depreciacin acumulada de activo fijo

$ 685

Prstamos bancarios

$ 1,410

Gastos de instalacin y organizacin

$ 201

Amortizacin de gastos de instalacin y organizacin

$ 95

Gastos pagados por anticipado

$ 266

Capital social

$ 3,000

Reservas de capital

$ 550

Utilidad del ejercicio

$892

Se pide elaborar el balance general al 31 de diciembre de 2013

13 de agosto de 2014

Parcial

Compaa Internacional S. A
Balance general al 31 de diciembre de 2013
Cifras absolutas Cifras relativas

ACTIVO

PASIVO

Circulante

Corto plazo

Ba ncos
Cua nta s por cobra r

- Provi s i n de cta s i ncobra bl es

687.00

6% Proveedores

3,279.00
-66

Producci n en proces o
Al ma cn de a rt. Termi na dos

Suma a cti vo ci rcul a nte

3,213.00
1,210.00
950.00
3,020.00
9,080.00

29%
11%
9%
27%
82%

No circulante

Suma pa s i vo a corto pl a zo

Tota l pa s i vo

1,088.00

$
$

3,000.00
550.00
892.00
4,442.00
11,030.00

27%
5%
8%
40%
100%

10% Ca pi ta l s oci a l

769.00

Res erva s de ca pi ta l

Equi po de tra ns porte

258

Suma ca pi ta l conta bl e

Dep. a cumul a da

490.00
1,578.00

$
$

106.00
266.00
1,950.00
11,030.00

-685

Suma a cti vo fi jo

4% Tota l pa s i vo + ca pi ta l
14%

Cargos diferidos
$

201.00
-95

Ga s tos pa ga dos por a nti ci pa do

Tota l a cti vo

13%
60%

Prs ta mos ba nca ri os

Uti l i da d del ejerci ci o

Suma ga s tos di feri dos

1,410.00
6,588.00

Largo plazo

148

- Amort. Acumul a da

25%
19%
3%
47%

Provi s i n pa ra ISR

Mobi l i a ri o y equi po

Ga s tos de Ins t.. y org.

2,717.00
2,091.00
370.00
5,178.00

CAPITAL CONTABLE

Terrenos

Ga s tos por pa ga r

Al ma cn de M. P.

Ma qui na ri a i ndus tri a l

Cifras absolutas Cifras relativas

1%
2%
18%
100%

13 de agosto de 2014

+
=
+
=
=

La blanca S. A
Estado de resultados del 1 de enero al 31 de diciembre de 2013
Cifras absolutas, cifras relativas, mtodo de ndices de porcientos integrales.
Parcial
Cifras absolutas
Cifras relativas
Ventas netas
14,757.60
100%
Costo de ventas
10,009.20
68%
Utilidad bruta
4,748.40
32%
Gastos de operacin
Gastos de venta
1,680.00
Gastos de administracin
1,550.40
3,230.40
22%
Utilidad de la operacin
1,518.00
10%
Productos financieros
690.00
Gastos financieros
120.00
570.00
4%
Utilidad financiera
2,088.00
14%
Otros productos
96.00
Otros gastos
360.00 264.00
-2%
Utilidad antes de ISR y PTU
1,824.00
12%
ISR
547.20
PTU
182.40
729.60
5%
Utilidad neta
1,094.40
7%

13 de agosto de 2014

Parcial

La blanca S. A
Balance general al 31 de diciembre de 2013
Cifras absolutas Cifras relativas

ACTIVO

PASIVO

Circulante

Corto plazo

Ba ncos
Cua nta s por cobra r

- Provi s i n de cta s i ncobra bl es

824.40

6% Proveedores

3,934.80
-79.2

Producci n en proces o
Al ma cn de a rt. Termi na dos

Suma a cti vo ci rcul a nte

3,855.60
1,452.00
1,140.00
3,624.00
10,896.00

29%
11%
9%
27%
82%

No circulante

Suma pa s i vo a corto pl a zo

Tota l pa s i vo

1,305.60

$
$

3,600.00
660.00
1,070.40
5,330.40
13,236.00

27%
5%
8%
40%
100%

10% Ca pi ta l s oci a l

922.80

Res erva s de ca pi ta l

Equi po de tra ns porte

309.6

Suma ca pi ta l conta bl e

Dep. a cumul a da

588.00
1,893.60

$
$

127.20
319.20
2,340.00
13,236.00

-822

Suma a cti vo fi jo

4% Tota l pa s i vo + ca pi ta l
14%

Cargos diferidos
$

241.20
-114

Ga s tos pa ga dos por a nti ci pa do

Tota l a cti vo

13%
60%

Prs ta mos ba nca ri os

Uti l i da d del ejerci ci o

Suma ga s tos di feri dos

1,692.00
7,905.60

Largo plazo

177.6

- Amort. Acumul a da

25%
19%
3%
47%

Provi s i n pa ra ISR

Mobi l i a ri o y equi po

Ga s tos de Ins t.. y org.

3,260.40
2,509.20
444.00
6,213.60

CAPITAL CONTABLE

Terrenos

Ga s tos por pa ga r

Al ma cn de M. P.

Ma qui na ri a i ndus tri a l

Cifras absolutas Cifras relativas

1%
2%
18%
100%

18 de agosto de 2014.
FLUJO DE EFECTIVO
A travs del tiempo, el flujo de efectivo ha tomado mayor aplicacin y aceptacin dentro de las personas allegadas al mundo de los
negocios, es tal su importancia que aumenta un estudio especial.
Es un estado financiero dinmico ya que al comparar los estados de situacin financiera y determinar las diferencias entre ambos
nos permite indicar el movimiento acumulado durante u perodo en las diferentes cuentas del balance general.

18 de a gos to de 2014

LA NEGRA S. A
FLUJO DE EFECTIVO (CASH FLOW) POR EL AO DEL 2013
MILES DE PESOS
Concepto
Sa l do i ni ci a l

Ene
$

Feb

10

Marzo

40

76

Abril
$

Mayo

120

173

Junio
$

Julio

237

314

Ago
$

407

Sep
$

518

Oct
$

651

Nov
$

Total
anual

Dic

811

$ 1,004

10

Entra da s :
Vta s . Conta do

10

12

14

17

20

24

29

35

187

Cobro a cl i entes

20

24

29

35

42

50

60

72

86

103

124

149

794

Vta s . Acti vo fi jo

50

60

72

86

103

124

149

179

215

258

310

372

1,978

Cobro de i nteres s

10

12

14

17

20

24

29

35

187

Vta . Des perdi ci os i ndus tri a l es

10

12

14

17

20

24

130

615

$ 3,276

Suma entra da s

83

100

120

143

172

206

247

297

355

426

512

Di s poni bl e

93

140

196

263

345

443

561

704

873

$ 1,077

$ 1,323

$ 1,619

$ 3,286

Sa l i da s :
Pa go proveedores

10

12

14

17

20

24

29

35

42

50

60

72

385

Pa go nmi na

15

18

22

26

31

37

44

53

64

77

92

110

589

Pa go i mpues tos

10

12

14

17

20

24

29

35

187

Pa go i nteres es

10

12

14

17

20

24

130

Pa go ga s tos de vta .

10

12

14

17

20

24

29

35

187

Pa go ga s tos de a dmn,

10

12

14

17

20

24

29

35

187

10

12

14

17

20

24

29

35

42

50

60

72

385

Pa go prs ta mo ba nca ri os
Suma s a l i da s

53

64

76

90

108

129

154

186

222

266

319

383

$ 2,050

Entra da s

83

100

120

143

172

206

247

297

355

426

512

615

$ 3,276

383

2,050

232

$ 1,226

Sa l i da s

Di ferenci a

Sa l do i ni ci a l

Sa l do fi na l

53
$

30

64
$

10
$

40

36

76
$

44

120

40
$

76

90
$

76

53

108
$

120
$

173

64

129
$

173
$

237

77

154
$

237
$

314

93

186
$

314
$

407

111

222
$

407
$

518

133

266
$

518
$

651

160

319
$

193

651

811

1,004

10

811

$ 1,004

$ 1,236

$ 1,236