Trabajo Colaborativo Fase N2

Presentado a:
RENE CARLOS PAREDES (Tutor)




Presentado por:
LINEY CAICEDO ACEVEDO CODIGO: 1.096.182.639
CRISTIAN LEONARDO ROA FUENTES CODIGO: 1.095.794.652
PAOLA ANDREA PEATA ARRIETA CODIGO: 1.096.187.010






Curso:
256596_72





Universidad Nacional Abierta y a Distancia UNAD
Bucaramanga
2014
INTRODUCCIN
Los estados financieros son los documentos que debe preparar la empresa al terminar el
ejercicio contable, con el fin de conocer la situacin financiera y los resultados econmicos
obtenidos en las actividades de su empresa a lo largo de un perodo.
En el siguiente trabajo se examinara los diferentes estados financieros, sus aplicaciones y
como dicha informacin es til para la toma de decisiones futuras.
En este proceso de aprendizaje de las finanzas hemos aprendido aspectos muy importantes
ahora vamos a tratar temas como son el punto de equilibrio, generacin interna de fondos y
otros que nos ayudan a determinar lo que implica el manejo eficiente de los recursos de una
empresa, y el conocimiento y la administracin de las relaciones entre el mercado de
capitales y la empresa.
Las empresas deben caracterizarse por proporcionar datos claros y concisos cuando se trata
de entregar los reportes financieros, ya que de ellos se determinan como est la empresa
financieramente y si es rentable o requiere de ajustes internos para llegar al equilibrio; los
estados financieros son el esqueleto de las empresas para determinar opciones de decisin.














TRABAJO GRUPAL

Con la informacin proporcionada por los estados financieros; Estado de situacin
financiera y estado de resultados integral desarrolle los siguientes puntos.

GENERALIDADES

A. Informacin general de la COMPAA ABC S.A
CUENTA
AO 2
DIC 31
AO 1
DIC 31
IMPUESTO DE RENTA ($ 138.175) ($ 139.781 )
OTROS GASTOS ($ 62.354 ) ($ 61.733 )
RESERVAS $ 6.450 $ 5.805
APORTES SOCIALES $ 35.000 $ 35.000
OBLIGACIONES LABORALES $ 15.256 $ 15.128
CUENTAS POR PAGAR (PROVEEDORES) $ 78.953 $ 87.147
INTANGIBLES $ 23.826 $ 11.430
PROPIEDADES, PLANTA Y EQUIPO $ 620.670 $ 408.653
EFECTIVO Y EQUIVALENTES DE EFECTIVO $ 21.607 $ 11.413
INGRESOS DE ACTIVIDAD $ 2.180.000 $ 2.050.000
INGRESOS FINANCIEROS $ 39.832 $ 36.321
OTROS INGRESOS $ 45.783 $ 54.239
INVERSIONES $ 47.800 $ 34.000
OTRAS CUENTAS POR PAGAR $ 9.685 $ 11.268
INVENTARIOS $ 104.000 $ 85.000
CUENTAS POR COBRAR $ 39.954 $ 29.433
GASTOS DE ADMINISTRACIN ($ 176.548 ) ($ 185.246)
COSTO DE VENTA Y OPERACIN ($1.608.000) ($ 1.470.000)
PASIVOS POR IMPUESTOS $ 148.175 $ 141.781

B. Estado de situacin financiera (Balance general)
Estados de Posicin Financiera Consolidados. A 31 de Diciembre de
2002 y 2001
ACTIVOS 2001 2002
ACTIVOS NO CORRIENTES

Propiedad, Planta y Equipo $ 620.670,00 $ 408.653,00
Intangibles $ 23.826,00 $ 11.430,00
Total Activo no Corriente $ 644.496,00 $ 420.083,00


ACTIVOS CORRIENTES

Inventarios $ 104.000,00 $ 85.000,00
Cuentas por cobrar $ 39.954,00 $ 29.433,00
Inversiones $ 47.800,00 $ 34.000,00
Efectivo $ 21.607,00 $ 11.413,00
Total Activos corrientes $ 213.361,00 $ 159.846,00
TOTAL ACTIVOS $ 857.857,00 $ 579.929,00


PATRIMONIO

Reservas $ 5.805,00 $ 6.450,00
Aportes Sociales $ 35.000,00 $ 35.000,00
TOTAL PATRIMONIO $ 40.805,00 $ 41.450,00


PASIVOS

PASIVOS NO CORRIENTES

Pasivos por impuesto $ 148.175,00 $ 141.781,00
Total Pasivo no Corriente $ 148.175,00 $ 141.781,00


PASIVOS CORRIENTES

Proveedores $ 78.953,00 $ 87.147,00
Otras cuentas por pagar $ 9.685,00 $ 11.268,00
Total Pasivo Corriente $ 88.638,00 $ 98.415,00
TOTAL PASIVOS $ 236.813,00 $ 240.196,00


TOTAL PASIVOS Y
PATRIMONIOS
$ 277.618,00 $ 281.646,00

C. Estado de resultados integral (Estado de resultados)
Estados de Resultados Integrales Consolidados. Por los aos terminados
el 31 de Diciembre de 2001 y 2002
2001 2002
Ingresos de actividades
ordinarias
$ 2.180.000,00 $ 2.050.000,00
Costo de venta y operacin $ 1.608.000,00 $ 1.470.000,00
UTILIDAD BRUTA $ 572.000,00 $ 580.000,00


Otros Ingresos $ 45.783,00 $ 54.239,00
Gastos de Administracin $ 176.548,00 $ 185.246,00
Otros Gastos $ 62.354,00 $ 61.733,00
Ingresos Financieros $ 39.832,00 $ 36.321,00


UTILIDAD ANTES DE IMPUESTO $ 418.713,00 $ 423.581,00


IMPUESTO DE RENTA

Corriente $ 138.175,00 $ 139.781,00


UTILIDAD NETA $ 280.538,00 $ 283.800,00


DESARROLLO DEL TRABAJO

1. Estado de fuentes y aplicacin de fondos: Elabore el estado de EFAF de la
Compaa ABC S.A., para los aos 1 y 2 respectivamente.


Consolidados del estado financiero 2001, 2002
ACTIVOS 2001 2002 DIFERENCIA FUENTE
ACTIVOS NO CORRIENTES

Propiedad, Planta y Equipo $ 620.670,00 $ 408.653,00 $-212.017 F
Intangibles $ 23.826,00 $ 11.430,00 $ -12.396 F
Total Activo no Corriente $ 644.496,00 $ 420.083,00


ACTIVOS CORRIENTES

Inventarios $ 104.000,00 $ 85.000,00 $ -19.000 F
Cuentas por cobrar $ 39.954,00 $ 29.433,00 $ -10.521 F
Inversiones $ 47.800,00 $ 34.000,00 $ -13.800 F
Efectivo $ 21.607,00 $ 11.413,00 $ -10.194 F
Total Activos corrientes $ 213.361,00 $ 159.846,00
TOTAL ACTIVOS $ 857.857,00 $ 579.929,00


PATRIMONIO

Reservas $ 5.805,00 $ 6.450,00 $ +645 F
Aportes Sociales $ 35.000,00 $ 35.000,00 0 N/A
Utilidades del ejercicio $ 280.538,00 $ 283.800,00 $ +3.262 F
Resultados Acumulados $ 280.538,00 $ +280.538 F
TOTAL PATRIMONIO $ 321.343 $ 605.788


PASIVOS

PASIVOS NO CORRIENTES

Pasivos por impuesto $ 148.175,00 $ 141.781,00 $ -6.394 A
Total Pasivo no Corriente $ 148.175,00 $ 141.781,00


PASIVOS CORRIENTES

Proveedores $ 78.953,00 $ 87.147,00 $ +8.194 F
Otras cuentas por pagar $ 9.685,00 $ 11.268,00 $ +1583 F
Obligaciones Laborales $ 15.256 $ 15.128 $-128 A
Total Pasivo Corriente $ 103.894 $ 113.543
TOTAL PASIVOS $252.069 $255.324


TOTAL PASIVOS Y
PATRIMONIOS
$573.412 $861.112


COMPAA ABC S.A
HOJA DE TRABAJO
FUENTES APLICACIONES
Disminucin
Propiedad
Planta y Equipo
$-212.017 Disminucin del pasivo
por impuesto
$ -6.394
Disminucin
Intangibles
$ -12.396 Disminucin de la
Obligacin Laboral
$-128
Disminucin en
inventarios
$ -19.000
Disminucin en
cuentas por
cobrar
$ -10.521
Disminucin en
inversiones
$ -13.800
Disminucin en
efectivo
$ -10.194
Aumento de
Reservas Legales
$ +645
Aumento de la
Utilidad del
Ejercicio
$ +3.262
Aumento de los
resultados
acumulados
$ +280.538
Aumento de los
proveedores
$ +8.194
Aumento de
otras cuentas
por pagar
$ +1583
TOTAL $ 572.150 TOTAL $ 6.522
COMPAA ABC
Estado de Fuente y Aplicacin de Fondos
Diferencia de los aos 2002 vs 2001
FUENTES APLICACIONES
De Corto Plazo De Corto Plazo
Disminucin en
efectivo
$ 10.194 Disminucin del pasivo
por impuesto
$ 6.394
Aumento de los
proveedores
$ 8.194 Disminucin de la
Obligacin Laboral
$-128
Aumento de
otras cuentas
por pagar
$ 1583
Disminucin en
cuentas por
cobrar
$ 10.521
TOTAL FCP $ 30.492

De Largo Plazo
Disminucin
Propiedad
Planta y Equipo
$ 212.017
Disminucin
Intangibles
$ 12.396
Disminucin en
inventarios
$ 19.000
Disminucin en
inversiones
$ 13.800
TOTAL FLP $ 257.213

Generacin Interna de Fondos
Aumento de
Reservas Legales
$ 645
Aumento de la
Utilidad del
Ejercicio
$ 3.262
Aumento de los
resultados
acumulados
$ 280.538
TOTAL GIF $ 284.445 TOTAL ACP $ 6.394
TOTAL $541.658 TOTAL $ 6.394





2. Generacin interna de fondos: Tomando como referencia el Estado de resultados
integral, elabore la Generacin Interna de Fondos (GIF), para los aos 1 y 2
respectivamente; informacin complementaria.

La depreciacin para cada periodo, corresponde al 10% del valor de la cuenta
Propiedades, planta y equipo para cada ao.

La cuenta Intangibles se amortiza a 5 aos, para cada periodo respectivamente.

AO
EVALUADO
UTILIDAD
NETA EN
CADA AO
DEPRECIACIN DEL
10% PARA CADA AO
AMORTIZACIN ES DE
5 AOS PARA CADA
AO
GIF
2001 $ 280.538,00 $ 62.067 $ 4.765 $ 347.370,00
2002 $ 283.800,00 $ 40.865 $ 2.286 $ 326.951,00

3. Estado de flujo de efectivo: Tomando como referencia los estados financieros;
Estado de situacin financiera y Estado de resultados integral para el ao 2, realice
un Flujo de efectivo proyectado para el ao 3 aplicando el Mtodo directo, para lo
cual se hace necesario proporcionar la siguiente informacin complementaria.

El efectivo recibido por venta a clientes representa el 80 % del valor de los ingresos
de actividad del ao 2.

La compaa percibe ingresos por concepto de intereses financieros, a razn del 20
% del valor de la cuenta Otros ingresos del ao 2.

Pagar a sus Proveedores durante el ao 3, el 90 % del valor de la partida Cuentas
por pagar (Proveedores) del ao 2.

Para el ao 3, la compaa planea pagar a sus empleados el 90 % del valor de la
cuenta Obligaciones laborales del ao 2.

La compaa para el ao 3 deber pagar sus obligaciones tributarias, cuyo valor
corresponde al 100 % de la cuenta Impuesto de renta del ao 2.

Para el ao 3, las inversiones en Maquinaria y equipo sern por valor del 40 % de la
cuenta de propiedades, planta y equipo del ao 2.

Los gastos administrativos representan el 120 % del valor de la cuenta gastos de
administracin del ao 2.

La compaa paga por concepto de gastos financieros el 95 % del valor de la cuenta
Otros gastos del ao 2.

La empresa planea pagar por concepto de compras, el 40 % del valor de la cuenta
Costo de venta y operacin del ao 2.

La compaa pagara por concepto de obligaciones financieras el 35 % del valor de
la cuenta Otras cuentas por pagar del ao 2.

ESTADO DE FLUJO DE EFECTIVO PARA EL AO 3
Flujos de efectivo provenientes de las actividades operativas
Efectivo recibido por ventas a clientes $ 1.640.000
Dividendos recibidos -
Ingresos de efectivo por actividades operativas -
Efectivo pagado a proveedores $ 78.432
Efectivo pagado a empleados $ 13.615
Efectivo pagado en intereses e impuestos $ 200.421,00
Egresos de efectivo por actividades operativas $ 814.239,00
Flujo neto de efectivo provenientes de las actividades operativas $ 533.293

Flujos de efectivo proveniente de las actividades de inversin
Venta de planta y equipo -
Compra de planta y equipo $ 163.461
Flujo neto de efectivo provenientes de las actividades de inversin $ 163.461

Flujos de efectivo provenientes de las actividades de financiamiento
Ingresos por Intereses $ 10.848
Ingresos por emisin de acciones -
Pago de dividendos -
Flujo neto de efectivo provenientes de las actividades de
financiamiento
$ 10.848

Incremento (reduccin) neta del efectivo $ 380.680







4. Punto de equilibrio: Se debe solucionar la siguiente dinmica de trabajo sobre el
punto de equilibrio:
Costos fijos son de $ 1.700.000
Comercializa un producto cuyo precio de venta unitario es de $ 1.600
El costo variables de este producto es de $ 800 c/u. Con esta informacin, se requiere:
A qu nivel de produccin y en pesos ocurre el punto de equilibrio?

Punto de Equilibrio en $:

Es decir 2.125 a $1.600.

Con un nivel de produccin de 3.450 Unidades cules sern sus utilidades?

La utilidad sera de $1.060.000
Con una produccin de 1.000 Unidades obtendr prdida o utilidades?

Nota: No se tendra utilidad sino una prdida de $ -900.000
Con la siguiente informacin establezca el punto de equilibrio en pesos y unidades
para varios productos:
CONCEPTOS PRODUCTO A PRODUCTO B
COSTO VARIABLE $ 800 $ 1.000
PRECIO DE VENTA $ 1.600 $ 1.900
PROPORCIN EN
MEZCLA
65% 35%
COSTO FIJO TOTAL $ 1.700.000

Paso 1: Calcular el valor ponderado de PV y CVu

Paso 2: Calcular A

Paso 3: Determinar el Punto de Equilibrio

Paso 4: Punto de Equilibrio para cada producto
Producto A:

Producto B:

Paso 5: Determinar el punto de equilibrio en pesos




CONCLUSIONES

Del anterior trabajo se puede concluir que no es suficiente para el anlisis completo
de la situacin financiera el Balance General y el Estado de resultados hay que
examinar todos los estados financieros con el fin de responder a todas las preguntas
que surgen a fin de ao al ver las utilidades y como se utiliz el flujo de efectivo en
lo corrido del ejercicio.
Es de vital importancia saber cmo la empresa utilizo sus bienes en lo corrido del
ao para determinar si se est haciendo lo correcto.
Esta nueva metodologa de aprendizaje nos ayuda a comprender mejor cada tema
propuesto del curso y buscar la manera de aplicar lo aprendido de una forma ms
autnoma ya que nos obliga a investigar ms sobre cada tema y por ello nos queda
claro.
Nos ensea la importancia que tienen las finanzas en las empresas y las podemos
aplicar a nuestro diario vivir.
Por medio de este trabajo podemos concluir que tan vital es para las empresas el
nivel de organizacin en sus estados financieros, ya que de ellos se determinan las
decisiones que llevan a la organizacin al equilibrio sostenible en el tiempo.









BIBLIOGRAFIA

ADMINISTRACION FINANCIERA-FUNDAMENTOS Y APLICACIONES
Oscar Len Garca S.

ANLISIS DE LA IMPORTANCIA DEL FLUJO DE EFECTIVO EN LA TOMA
DE DECISIONES, MARICELA VILLALOBOS OLN, COATZACOALCOS,
VER.

Estado de Flujo de efectivo

Anlisis Punto de Equilibrio

Mdulo de Finanzas de la escuela ECACEN