Ima.20100309 - Ifrs 3

IFRS 3 rvise
Point dactualit
Mardi 9 mars
AUDIT
Point dactualit IFRS 3 rvise
De nouveaux rflexes acqurir Hot topics : > Sujets de transition > Puts sur minoritaires > Prcisions donnes en 2009 par lIASB / IFRIC Difficults dapplication identifies
2010 KPMG S.A., socit anonyme dexpertise comptable et de commissariat aux comptes, membre franais du rseau KPMG constitu de cabinets indpendants adhrents de KPMG International Cooperative, une entit de droit suisse. Tous droits rservs.
De nouveaux rflexes acqurir
Normes IFRS 3R et IAS 27A publies en janvier 2008, et adoptes en juin 2009 par lUE
IFRS 3R est applicable obligatoirement et de faon prospective aux

regroupements raliss au cours des exercices ouverts compter du 1er juillet 2009 (idem pour la majeure partie des amendements IAS 27)
donc pour les regroupements raliss aprs le 1er janvier 2010 pour
les Groupes clturant leurs comptes au 31 dcembre.

Lquation dacquisition est modifie
Goodwill Goodwill
Contrepartie Contrepartie
NCI NCI
Juste Juste Valeur Valeur des des actifs actifs et et passifs passifs identifiables identifiables
Sur option les NCI peuvent tre valoriss en proportion des actifs et passifs identifiables (NCI = % NCI x JV) et pas leur juste valeur, la formule devient :
Goodwill Goodwill
Goodwill
Contrepartie Contrepartie Contrepartie
(1 % NCI) part groupe
Juste Juste Valeur Valeur des des actifs actifs et et passifs passifs identifiables identifiables
ce qui revient lquation dacquisition selon IFRS 3 (2004)


Illustration de loption pour les NCI
A acquiert 60% de B pour 1 000 JV des actifs acquis et passifs assums identifiables de B = 1 500 JV des 40% non acquis = 650
Options possibles
NCI valus leur JV
NCI valus en quote-part des actifs et passifs identifiables
Goodwill : 150 Actifs et passifs identifiables : 1 500
Juste valeur des NCI : 650 Contrepartie 1 000
Goodwill : 100 Actifs et passifs identifiables : 1 500
NCI : 40% de 1 500 = 600 Contrepartie 1 000

Les composantes de lquation sont modifies
Frais dacquisition exclus Nouveaux principes pour la contrepartie transfre Contrepartie ventuelle dtermine la juste valeur la date dacquisition Priode dvaluation (dun an maximum) sapplique Rglements de relations pr-existantes entre acheteur et acquise exclus Rmunrations demploys ou anciens propritaires de lacquise pour services futurs exclus, soit : en rsultat traitement selon IAS 32 au-del, variations en rsultat
Les montants changs lors du regroupement qui ne font pas partie de lchange contre lacquise doivent tre comptabiliss sparment
en rsultat
remplacement des plans IFRS 2 de lentit certains complments de prix pays

des anciens actionnaires salaris
acquise dans conditions prcises par la norme
charges de rmunration

Les composantes de lquation sont modifies
Actifs et passifs identifiables valus sauf exceptions leur juste valeur
(optique participants du march )
Classement et dsignation indpendamment de ce qui a t fait pralablement par lacquise, sauf contrats de location et dassurance
attention aux documentations des couvertures
Mais suppression de lannexe B IFRS 3 actuelle

(modalits de dtermination de la juste valeur)
F Fu uttu ur re e IIF FR RS Ss su ur lla r a jju us stte ev va l e a u l e r u r ((H H2 22 20 01 10 0))
Des actifs particuliers : Actifs dindemnisation Droits rachets
nouveaux actifs comptabiliss en PPA
Contrats de location simple de lacquise (preneur ou bailleur)
(aspect favorable ou dfavorable)
actif ou passif comptabiliser
Priode dvaluation (un an maximum) sapplique galement aux impts diffrs actifs non reconnus
rvaluation postrieure en P&L

7

Rglement de relations pr-existantes : Downstream licence Illustration
Antrieurement au au regroupement, regroupement, un un acqureur acqureur a a accord accord une une licence licence de de marque marque Antrieurement sa sa cible cible (Downstream (Downstream licence) licence) ::
la la valeur valeur aux aux conditions conditions de de march march du du contrat, contrat, sans sans prendre prendre en en compte compte les les
renouvellements, est est de de 400 400 renouvellements,
comparativement comparativement aux aux conditions conditions de de march, march, le le contrat contrat est est dfavorable dfavorable
lacqureur lacqureur (la (la composante composante hors-march hors-march slve slve 100) 100) Prix pay pay par par lacqureur lacqureur :: Prix
000 77 000
4 600
JV des des actifs actifs nets nets identifiables identifiables (hors (hors droit droit rachet) rachet) :: JV

Rglement de relations pr-existantes : Downstream licence
Perte lie au rglement
Charge 100 Droit rachet
400
Montant pay
7 000
Comptabilit dacquisition
Autres actifs nets
6 4 900 600
Goodwill
1 900

Rglement de relations pr-existantes : Upstream licence Illustration
Antrieurement au au regroupement, regroupement, une une cible cible a a accord accord une une licence licence de de marque marque Antrieurement lacqureur (Upstream (Upstream licence) licence) :: lacqureur
comparativement comparativement aux aux conditions conditions de de march, march, le le contrat contrat est est favorable favorable au au licenci licenci i.e. i.e.
lacqureur lacqureur (la (la composante composante hors-march hors-march slve slve 100) 100) Prix pay pay par par lacqureur lacqureur :: 7 000 Prix JV des des actifs actifs nets nets identifiables identifiables :: 4 600 JV
10

Rglement de relations pr-existantes : Upstream licence
Produit 100
Produit li au rglement
Inclut la marque
(pas de droit rachet)
Montant pay
Comptabilit dacquisition
Actifs nets 7 100
7 000
4 600
Goodwill
2 500
11

Relations pr-existantes / droits rachets
Entre lacqureur et la cible :
Relation prexistante
Droit rachet
Contrat de licence downstream
Contrat de licence upstream
Contrat dapprovisionnement Lacqureur fait partie de la base clients de la cible

12

Remplacement des plans IFRS 2 de l'entit acquise
Une partie du cot du remplacement des plans de l'entit acquise par des plans de lacheteur est traite en contrepartie transfre La valeur est dtermine selon IFRS 2 (exception au principe dvaluation) Des indications prcises sont donnes par IFRS 3 rvise pour dterminer la part allouer en contrepartie transfre Ce qui correspond la rmunration :
des services passs des services futurs
est inclus dans la contrepartie transfre (goodwill) est trait en charges de salaires post acquisition
13

Remplacement des plans IFRS 2 de l'entit acquise - Exemple Illustration
Au 31 31 dcembre dcembre N, N, A A acquiert acquiert 100% 100% de de B B pour pour 100 100 000 000 Au A est est dans dans lobligation lobligation de de remplacer remplacer le le plan plan de de stock stock options options de de B B par par un un plan plan de de stock stock A option de de A A option La juste juste valeur valeur (IFRS (IFRS 2) 2) des des plans plans est est la la suivante suivante ( ( date date dacquisition) dacquisition) :: La Plan Plan de de stock stock options options de de A A :: 2 000 000 2 Plan Plan de de stock stock options options de de B B :: 1 500 500 1 Le plan plan de de stock stock options options de de B B avait avait lorigine lorigine une une priode priode dacquisition dacquisition de de 6 6 ans ans et et Le 4 annes annes taient taient acquises acquises la la date date dacquisition dacquisition 4 Le plan plan de de remplacement remplacement accord accord par par A A requiert requiert une une priode priode de de service service de de 4 4 ans ans Le Le taux taux de de dchance dchance estim estim est est de de 5% 5% Le
Quelle est la part pour lacqureur du cot de mise en place du nouveau plan comptabiliser en contrepartie transfre ?
14

Remplacement des plans IFRS 2 de l'entit acquise - Exemple
Juste valeur du plan de l'entit acquise date dacquisition Nombre dannes acquises avant le regroupement Priode dacquisition totale des droits : selon le plan de remplacement (4 + 4)* selon le plan dorigine Juste valeur totale des services pr-regroupement (1 500 x 4/8) Moins : dchances estimes (5% x 750) Montant rajout la contrepartie transfre : Salaires post acquisition (2 000 x 95% - 712) 1 500 4
8 6 max
8 750 (38) 712 1 188
* Calcul en cumulant les 4 annes de services rendus et les 4 annes de service rendre selon le plan accord par A en remplacement du plan de B
15

Les achats et cessions partiels
Regroupement par tapes (step acquisition)
Transaction avec les NCI
Perte de contrle
50%
Rvaluation en JV de la participation antrieurement dtenue par rsultat
50%
Les carts entre le prix pay (reu) et la valeur comptable des NCI acquis (cds) sont constats directement en capitaux propres
50%
La participation conserve est rvalue la juste valeur par le rsultat
La prise (ou la perte) du contrle est llment dterminant

16
17
Sujets de transition
Rappel des modalits exposes dans les normes
IFRS 3 (2008) ne prvoit pas dapplication rtrospective : les valeurs comptables des regroupements antrieurs la date de premire application ne sont pas retraites Exception : le cas chant, comptabilisation en rsultat des impts diffrs actifs non comptabiliss sur regroupements antrieurs (sans rduction du goodwill) La majeure partie des amendements IAS 27 sont dapplication prospective : lallocation des pertes aux NCI les changements de pourcentage dintrt aprs la prise de contrle la valorisation des participations conserves aprs une perte de contrle Modalits de transition non prcises dans les amendements conscutifs IAS 21, IAS 28, IAS 31 ns tions ratio iora lio ED ml Am ED A : s Ex : perte de contrle conjoint, dinfluence notable les : an elle nuel annu
n ion atio ap icat plic appl iv ct e pr pective ospe pros
18
Le sort des complments de prix sur les regroupements antrieurs
LIASB a confirm que ces complments de prix continuent dtre traits selon IFRS 3 (2004) donc en contrepartie du goodwill
s ions ation orat ED lior Amli ED Am entt men dem ende amen es :: am an elles nuell annu ur pour 39 po S 39 IAS IA pr os opos prop jet sujet clo le su re le clore
Prcision IASB :
Cela ne sapplique pas aux propres complments de prix dune entit acquise - constituant elle-mme un groupe - au titre de ses propres filiales (acquises antrieurement au regroupement) qui constituent une dette usuelle de lentit acquise (valuation la juste valeur et variations en rsultat)
19
Allocation des pertes aux NCI
Que signifie lapplication prospective pour lallocation des pertes aux NCI ? Rponse de lIASB :
Le solde des NCI nest pas modifi la date dapplication dIAS 27 amende
A compter de cette date, le rsultat global est allou entre Groupe et NCI selon leurs pourcentages dintrt respectifs
Impacts peu intuitifs (voir illustration ci-aprs)

20
Allocation des pertes aux NCI : illustration
Filiale F dtenue 80 % ayant une situation nette dficitaire de 100 au 31 dcembre 2009 F ralise des profits pour 20 en 2010 IFRS 3R et IAS 27A sont appliques compter du 1er janvier 2010
Au 31/12/2009 IAS 27 (2003)
Le groupe a pris 20 en charge au titre des pertes normalement imputables aux minoritaires
Au 01/01/2010 IAS 27 (2008)

Application prospective aucune modification des NCI au 01/01/2010
Au 31/12/2010 IAS 27 (2008)

Allocation du rsultat de la priode selon les pourcentages dintrt du groupe et des NCI
Capitaux propres groupe Intrts minoritaires
= <100> = 0
Capitaux propres groupe NCI
= <100> = 0
Capitaux propres groupe NCI
= <84>* = 4**
* <100> + 80 % x 20 ** 20 % x 20
21
22
Puts sur minoritaires
Aucune prcision spcifique dans IFRS 3R et IAS 27A sur le traitement des puts minoritaires
Les recommandations AMF pour larrt des comptes 2009 voquent le traitement
des puts mis aprs lapplication dIFRS 3R
des puts conclus avant lapplication dIFRS 3R et non encore dnous
23

Recommandations AMF puts mis aprs lapplication dIFRS 3R
Principe : Transaction entre actionnaires Pas de distinction a priori entre les puts conclus date de prise de contrle ou aprs la prise de contrle
Variations ultrieures de la dette ? En capitaux propres (accessoire une transaction entre actionnaires)
P Pr r ff r re en nc ce e A AM MF F
e tre otr no n L &L P& a is P vis av
En rsultat (application dIAS 39)
Pas de prcision sur le traitement de la dsactualisation

24

Recommandations AMF puts conclus avant lapplication dIFRS 3R
La question porte sur les puts qui ont eu une contrepartie en goodwill (mthode dite du goodwill en cours )
Option Option selon selon lAMF lAMF
Maintenir les goodwills en cours
Reclasser les goodwills en cours en capitaux propres
Diffrence de traitement entre les anciens puts et les nouveaux dtailler prcisment dans les notes
Changement de mthode Tous les puts (avant et aprs IFRS 3R)

sont traits de la mme faon
25
26
Prcisions donnes en 2009 par lIASB / IFRIC

Comptabilisation des entreprises associes (IFRIC)
Frais dacquisition dune entreprise associe
Compris dans le cot dacquisition des titres et non pas comptabiliss en charges Gain ou perte comptabilis en rsultat y compris le reclassement des autres lments du rsultat global et non pas comptabilis en capitaux propres
Impact dune dilution dans une entreprise associe
De nombreuses autres questions sont souleves sur les impacts dIFRS 3R sur la comptabilisation des entreprises associes
27

Comptabilisation des entreprises associes (autres questions)
Acquisition par tapes dune entreprise associe Prise dinfluence notable traite par analogie avec prise de contrle ? Autres mthodes acceptables ?
Augmentation dintrt dans une entreprise associe
Mthode de step up partiel ? Autres mthodes acceptables ?
Variations de prix dacquisition dune entreprise associe
En contrepartie de linvestissement (approche cot ) ou en rsultat (approche IAS 39) ?
Plan IFRS 2 servi en actions de lentreprise associe
Doit-on comptabiliser le crdit en capitaux propres ?
28

Transactions avec les NCI - Principes
Frais dacquisition des NCI
Comptabiliss directement en capitaux propres

n ion isio cis D c D IC IF RIC IFR 9 09 00 20 lett 2 ju ille juil
Traitement des autres lments du rsultat global (OCI)
Rallocation entre Groupe et NCI (voir illustration)
IIA AS SB BU Up pd da atte e m ma i ai 2 20 00 09 9
29

Transactions avec les NCI
Filiale F dtenue 80 % F a une rserve de couverture des flux de trsorerie (CFH) de 100 Le groupe rachte 20 % de F Avant le rachat des NCI
Contribution de F la rserve de CFH du groupe = 80
Lors du rachat des NCI

Rallocation de la rserve de CFH :
DT NCI Rserve de CFH
CT
20 20
Paralllement, Paralllement, le le solde solde des des NCI NCI rachets est dcomptabilis rachets est dcomptabilis en en contrepartie contrepartie des des capitaux capitaux propres propres
30

Changement de dfinition des NCI
Proposition damendement dans le cadre des amliorations annuelles 2010
Une dfinition plus large que les ex-intrts minoritaires
Les NCI comprennent des instruments qui donnent accs une quote-part dactif net non seulement immdiatement mais aussi potentiellement
Ex : options sur actions, obligations convertibles dtenues par des tiers dans une filiale
Option dvaluation des NCI limite aux titres
Loption dvaluation des NCI figurant dans IFRS 3R (juste valeur ou quote-part dans la juste valeur des actifs nets identifiables) ne sapplique qu ceux qui donnent immdiatement accs une quote-part dactif net
Les autres instruments sont valus en juste valeur ou selon les IFRS applicables le cas chant
31

Remplacement des plans IFRS 2
Rappel des dispositions IFRS 3 R
IFRS 3 R prcise la part allouer en contrepartie transfre. Ce qui correspond la rmunration : des services passs est inclus dans la contrepartie transfre (goodwill) des services futurs est trait en charges de personnel post acquisition
Une partie du cot du remplacement des plans IFRS 2 de l'entit acquise est traite en contrepartie transfre si lacheteur a lobligation de remplacer les plans
Amliorations Amliorations annuelles annuelles 2010 2010 :: idem idem pour pour les les remplacements remplacements volontaires volontaires
Des modalits similaires proposes dans les amliorations annuelles 2010 pour les plans non remplacs dune filiale acquise Contrepartie = NCI (plans equity-settled)
32

Exemple dun plan IFRS 2 non remplac dans une filiale acquise
Au 31 dcembre N, A acquiert 80% de B A maintient le plan de stock options de B qui est servi en actions B Le plan B est tel que ( date dacquisition) :
Part veste ( constater en contrepartie du goodwill) : Part non veste ( constater en rmunration en N+1) :
100 150
Comment ce plan est-il comptabilis dans les comptes de A ?
33

Exemple dun plan IFRS 2 non remplac dans une filiale acquise
Ecriture N (date dacquisition)
Goodwill NCI
DT 100
CT 100
R rti parti Rpa et Gr % pe et 80 oupe 80% Grou 20 NCII % NC 20%
Ecriture N+1
DT Rmunration 150 NCI
CT 150
Solde NCI fin N+1 = 220(1)
(1) 100 + 150 (20% x 150) = 220

34

Proposition damendement IFRS 5
Faut-il classer selon IFRS 5 une participation dans une entreprise associe ou coentreprise ?
Step down Step up
OUI, lorsquil y a perte dinfluence

notable ou de contrle conjoint
NON, sil y a prise de contrle

de la participation
Lintgralit de la participation est dans ce cas classe comme dtenue en vue de la vente
Il Il n ny y a ap pa as s v ri v rita tab ble lem me en ntt v ve en nte te d e de la la p rt pa ic articip ipa o ati n tion
35

Amendement IAS 39.2(g)
Clarifications apportes par les amliorations des IFRS publies en 2009 sur les contrats dacquisition dentreprises exclus dIAS 39 ( 2(g))
Comment traiter un contrat portant sur lacquisition terme dune entreprise ( forward contract ) ? Comment traiter un contrat optionnel portant sur lacquisition dune entreprise ?
Le dlai (entre signature du contrat et acquisition effective) est-il li uniquement la finalisation, au plan administratif, de lacquisition et lobtention de laccord des autorits concernes ? oui
Exemption ( executory contract )
Driv
non
Driv
36

Quelques sujets voqus mais reports
Renvoys aux projets Instruments Classement financiers et dette / capitaux propres de la Partenariats
contrepartie ventuelle Puts minoritaires
Interactions avec IAS 28 et IAS 31
Reports en fonction des volutions de SFAS 160
Champ dapplication dIAS 27 sur les pertes de contrle
Reports en post implementation review
Traitement des actifs dindemnisation
Distinction des relations clients contractuelles / non contractuelles
37
38
Difficults dapplication identifies

Frais connexes lacquisition
Les frais connexes lacquisition sont constats en charges lorsquils sont encourus
Zones de difficults identifies
Comment distinguer frais

dacquisition et frais dmission dune dette (acquisition finance par emprunt) ?
Et si les frais dacquisition sont

pays par la cible ou le vendeur (VDD) ?
A notre avis, seuls les frais qui auraient t vits ( incremental ) si le financement navait pas t mis en place sont des frais dmission de la dette
D De es sd dis isp po os sit itio ion ns s s sp p iq c cif u ifique es sd n da ans s IF IFR RS S3 3R R :: c co on ns sta tate ter re en nc ch ha arg rge es s s sii im imp u puta tab ble les s l la ac cq qu u re reu ur r ( (5 52 2(c (c)) ))
39

Frais pays par la cible ou le vendeur (VDD)
Pas dutilisation manifeste par lacqureur / ralisation de Due Diligence concurrentes
Lacqureur utilise les travaux de la VDD
Lacqureur est impliqu dans la dfinition de la VDD
Pas de charge pour lacqureur

La VDD reste la charge du vendeur si lacquisition na pas lieu La VDD sert principalement ce que le vendeur ralise une vente rapide
Charge post acquisition
Lacqureur vite des frais grce la VDD
40

Complments de prix pays en titres de lacqureur
Rappel pour la comptabilisation des complments de prix (contreparties ventuelles)
La contrepartie ventuelle est comptabilise la juste valeur la date dacquisition
contrepartie en dettes
V Va ar riia attiio on ns s d e de v va l ale eu ur r e en nr r s su ulltta att
Distinction selon critres IAS 32
contrepartie en capitaux propres
Valeur fige
41

Complments de prix pays en titres de lacqureur
Quelques exemples de structuration
Complment de prix en une tranche unique :
x actions de lacqureur si un objectif donn de rsultat ou de chiffre daffaires

est atteint sinon rien Capitaux propres
Complment de prix avec plusieurs objectifs annuels distincts et indpendants : x actions en N+1 si un objectif X est atteint en N+1 sinon rien x actions en N+2 si un objectif Y est atteint en N+2 sinon rien x actions en N+3 si un objectif Z est atteint en N+3 sinon rien Complment de prix avec plusieurs niveaux de performance : x actions en N+1 si un objectif X dun indicateur est atteint en N+1 y actions en N+1 si un objectif Y du mme indicateur est atteint en N+1 z actions en N+1 si un objectif Z du mme indicateur est atteint en N+1
A notre avis en dettes
42

Distinction complment de prix / rmunration
Rappel : lorsque des paiements conditionnels sont verss des vendeurs demeurant employs, 8 indicateurs permettent de dterminer comment ils doivent tre comptabiliss (B55) :
En contrepartie ventuelle (donc goodwill)
En rmunration (donc charge post-acquisition)

T To ou utt p pa aie iem me en ntt a au uto tom a ti matiq qu ue em me en ntt p pe erd rdu e u en nc s ca d as de e d d p pa art rt e es stt c n co ons sid id r r c co om mm me eu un ne e r rm mu un n ra rati tio on n
43

Interactions entre IAS 27 et IAS 31 / SIC 13
IA IAS S2 27 7: : R R v va alu lua ati tio on n s r su 1 ur 10 00 0% %d de eF F
A
100%
50%
V
coentreprise
F
filiale A apporte ses titres F V
IA IAS S3 31 1 // S SIC IC 1 13 3: : R R s su a ult t ltat s su ur r5 50 0% % d e de F F
Quel impact rsultat ?
Devant la contradiction entre les deux textes, notre avis, les deux vues sont possibles provisoirement
44
Pour aller plus loin
Publications qui peuvent tre obtenues sur www.kpmg.com
Pour un aperu des dispositions des nouvelles normes : First Impressions IFRS 3
Pour des illustrations sur les difficults dapplication : IFRS Handbook Business Combinations and non controlling interests
45
Pour aller plus loin
Formation regroupements dentreprises selon IFRS 3 rvise

Le point complet, en une journe, sur les nouvelles normes IFRS 3R et IAS 27A et leur mise en uvre
Prochaine session : 30 mars 2010
Pour vous inscrire :

http://www.kpmg.fr/fr/services/formations/ offres-de-formation.asp
46
Les informations contenues dans ce document sont dordre gnral et ne sont pas destines traiter les particularits dune personne ou dune entit. Bien que nous fassions tout notre possible pour fournir des informations exactes et appropries, nous ne pouvons garantir que ces informations seront toujours exactes une date ultrieure. Elles ne peuvent ni ne doivent servir de support des dcisions sans validation par les professionnels ad hoc. KPMG S.A. est une socit anonyme dexpertise comptable et de commissariat aux comptes directoire et conseil de surveillance au capital social de 5 497 100 euros. 775 726 417 RCS Nanterre. Sige social : Immeuble Le Palatin, 3 cours du Triangle, 92939 Paris La Dfense Cedex. KPMG S.A. est membre du rseau KPMG constitu de cabinets indpendants adhrents de KPMG International Cooperative ( KPMG International ), une entit de droit suisse. KPMG International ne propose pas de services aux clients. Aucun cabinet membre na le droit dengager KPMG International ou les autres cabinets membres vis--vis des tiers. KPMG International n'a le droit d'engager aucun cabinet membre.
Intervenants
Astrid Montagnier Senior Manager KPMG Emmanuel Paret Associ KPMG Tl. : 01 55 68 60 45 eparet@kpmg.fr www.kpmg.fr
47

Ima.20100309 - Ifrs 3

Uploaded by

Document Information

Original Title

Copyright

Available Formats

Share this document

Share or Embed Document

Sharing Options

Did you find this document useful?

Is this content inappropriate?

Copyright:

Available Formats

Ima.20100309 - Ifrs 3

Uploaded by

Copyright:

Available Formats

IFRS 3 rvise

Point dactualit IFRS 3 rvise

De nouveaux rflexes acqurir

IFRS 3R est applicable obligatoirement et de faon prospective aux

De nouveaux rflexes acqurir

Contrepartie Contrepartie Contrepartie

(1 % NCI) part groupe

ce qui revient lquation dacquisition selon IFRS 3 (2004)

De nouveaux rflexes acqurir

NCI valus leur JV

NCI valus en quote-part des actifs et passifs identifiables

Goodwill : 150 Actifs et passifs identifiables : 1 500

Juste valeur des NCI : 650 Contrepartie 1 000

Goodwill : 100 Actifs et passifs identifiables : 1 500

NCI : 40% de 1 500 = 600 Contrepartie 1 000

De nouveaux rflexes acqurir

remplacement des plans IFRS 2 de lentit certains complments de prix pays

acquise dans conditions prcises par la norme

De nouveaux rflexes acqurir

attention aux documentations des couvertures

Mais suppression de lannexe B IFRS 3 actuelle

Des actifs particuliers : Actifs dindemnisation Droits rachets

nouveaux actifs comptabiliss en PPA

Contrats de location simple de lacquise (preneur ou bailleur)

(aspect favorable ou dfavorable)

actif ou passif comptabiliser

rvaluation postrieure en P&L

De nouveaux rflexes acqurir

De nouveaux rflexes acqurir

Perte lie au rglement

Charge 100 Droit rachet

Autres actifs nets

De nouveaux rflexes acqurir

De nouveaux rflexes acqurir

Actifs nets 7 100

De nouveaux rflexes acqurir

Entre lacqureur et la cible :

Contrat de licence downstream

Contrat de licence upstream

Contrat dapprovisionnement Lacqureur fait partie de la base clients de la cible

De nouveaux rflexes acqurir

des services passs des services futurs

De nouveaux rflexes acqurir

De nouveaux rflexes acqurir

De nouveaux rflexes acqurir

Regroupement par tapes (step acquisition)

Transaction avec les NCI

La prise (ou la perte) du contrle est llment dterminant

Point dactualit IFRS 3 rvise

Impacts peu intuitifs (voir illustration ci-aprs)

Au 01/01/2010 IAS 27 (2008)

Au 31/12/2010 IAS 27 (2008)

Capitaux propres groupe Intrts minoritaires

Capitaux propres groupe NCI

Capitaux propres groupe NCI

Point dactualit IFRS 3 rvise

Puts sur minoritaires

des puts mis aprs lapplication dIFRS 3R

des puts conclus avant lapplication dIFRS 3R et non encore dnous

Puts sur minoritaires

En rsultat (application dIAS 39)

Pas de prcision sur le traitement de la dsactualisation

Puts sur minoritaires