You are on page 1of 30

Instituciones Endgenas y Herencia colonial

Ricardo de la Pea Leyva1

1 Introduccin
S Estados Unidos y Mxico y, en general, todos los pases de Amrica fueron colonias de poderes europeos en expansin entrante los siglos XVI y XVII, por qu tendieron a desarrollarse de manera diferente despus de la segunda mitad siglo XIX? Cuales fueron las causas de estas divergencias? Recientemente, se han realizado esfuerzos por analizar el periodo colonial y las primeras dcadas despus de los procesos de independencia. Se argumenta que estos periodos son cruciales para el nacimiento de los pases de Amrica como naciones independientes y soberanas, con sendas de desarrollo o de estancamiento econmico. Las explicaciones que se ofrecen desde la Nueva Economa Institucional (NIE) tienen como base comn el inters por el largo plazo, y por las relaciones entre la estructura institucional, el poder politico como factor determinante del cambio econmico y no el progreso tcnico que es en el mejor de los casos causa inmediata y no propiamente las fuentes del desarrollo econmico (Rodrik, Subramanian y Trebbi 2002). Lo que importan son las instituciones, es decir, el conjunto de reglas del juego que son creadas y sostenidas por grupos privados y entidades pblicas en la arena politica. Las instituciones son determinantes en la evolucin de las economas, porque al determinar los incentivos y desincentivos que guan y configuran el funcionamiento de la actividad econmica, imponen costos, riesgos, excluyen o discriminan a los individuos. De esta manera, influyen decisivamente en los resultados de las economas como los niveles de productividad, la distribucin del poder politico y del ingreso de una sociedad. Por tanto, las instituciones no solo influyen en el nivel de producto, sino en cmo este producto es dividido entre los diferentes grupos de individuos (Acemoglu, Johnson y Robinson 2004). El objetivo de este trabajo es examinar los recientes esfuerzos por discutir sobre la economa poltica de los imperios europeos durante el siglo XV y XVII y el papel de las instituciones coloniales heredadas en el desempeo econmico de Amrica Latina en el siglo XX. Concretamente, se revisan aquellos aportes surgidos en el seno de la Nueva Economia Institucional (NIE) que subrayan el papel de instituciones que han evolucionado a lo largo del tiempo como consecuencia de circunstancias histricas muy particulares de cada regin y, que al venir en conglomerados complementarios, se refuerzan mutuamente y persisten en la ausencia de choques externos o amenazas endgenas. Esto significa que una vez que un pas
1

Doctor en Ciencias Econmicas por la Universidad Autonoma Metropolitana, Mxico.

o una regin han comenzado una trayectoria, los costos de revertirla son muy altos. Habr otros puntos de eleccin, pero los atrincheramientos de ciertos arreglos institucionales obstruyen una reversa fcil de la eleccin inicial. Para Arthur lo anterior se explica porque en contextos de compleja interdependencia, nuevas instituciones comnmente implica altos costos de comienzo, y que producen considerables efectos de aprendizaje, efectos de coordinacin y expectativas adaptativas. Instituciones establecidas comnmente generaran poderosos incentivos que reforzaran su propia estabilidad y desarrollo (David 1994). Bajo este enfoque institucional se exponen los trabajos de Acemoglu, Johnson y Robinson (2001a y 2001b) y Engerman y Sokoloff (2000, 2002, 2005) que subrayan el papel de las dotaciones iniciales de factores encontradas por los primeros colonizadores y la estructura institucional (endgena al proceso) que de ellas se deriv y a su vez reprodujo las condiciones iniciales. Por otro lado, se describen la tesis propuestas por La Porta et. al (1996, 1998, 2007) y North, Summerhill y Weingast (2002) que, aun con diferencias, coinciden en establecer como heredada la estructura institucional (las instituciones son exgenas determinadas por las creencias) y que evolucion incentivando las actividades productivas para el caso de las colonias britnicas, y para todas las dems alentando la lucha interminable por el poder politico, el conflicto social y el desvo de recursos valiosos a la captura de activos y privilegios. Se concluye que tales aportes si bien son plausibles porque reemergen el estudio de la economia politica en la historia econmica en la regin presentan grandes debilidades cuando son contrastadas con la evidencia emprica. El principal problema que subyace es la excesiva confianza en la trayectoria de dependencia y la generalizacin de los casos. Sin bien las causas de la divergencia en las sendas de desarrollo de las colonias britnicas y las colonias ibricas en Amrica y las respectivas naciones que se conformaron podran explicarse por la estructura institucional colonial, existe suficiente evidencia emprica para afirmar que las instituciones coloniales una vez establecidas se modificaron de acuerdo a la forma en que transcurri la colonizacin, al proceso de independencia y a los diversos hechos histricos ocurridos a finales del siglo XIX y XX en cada pas en particular.

2 Instituciones endgenas
0.1 La reversin de la fortuna

Acemoglu, Johnson y Robinson (AJR de aqu en adelante) en el trabajo The Colonial Origins of Comparative sostienen que la tasa de mortalidad esperada influy en la toma de decisiones de los primeros colonizadores europeos; en consecuencia, determin los asentamientos en las diversas zonas de Amrica. Estos asentamientos a su vez influyeron en el tipo de las primeras instituciones polticas y econmicas establecidas. Luego, estas instituciones persistieron, evolucionaron, se autoreforzaron y constituyen la base de las instituciones actuales en los distintos pases que conforman el continente americano.

De acuerdo con los autores las condiciones de las colonias, en particular las enfermedades como la malaria y la fiebre amarilla, a los que los europeos eran vulnerables afectaron la decisin de asentarse o no. En efecto, un ejemplo interesante del conocimiento del entorno insalubre es el de los Padres Peregrinos, que decidieron emigrar a Estados Unidos en vez de ir a Guyana debido a las alta tasa de mortalidad. Otro ejemplo, es el del Comit Beauchamp, que se form en 1795 para decidir a donde enviar a los convictos britnicos que antes se enviaban a Estados Unidos. Una de las propuestas era la Isla de Lemane, aguas arriba del ro Gambia. El comit rechaz esta posibilidad porque decidi que las tasas de mortalidad seran muy altas incluso para los convictos. Tambin rechaz a frica Sur Occidental por razones de salubridad. La decisin final fue enviarlos a Australia (AJR 2001a, 1374). De esta manera, a travs del uso de la econometra y con datos de una muestra de 75 pases los autores establecen una relacin lineal entre tasa de mortalidad de los colonizadores, asentamientos, tipo de colonizacin, persistencia de instituciones y desempeo econmico. Las colonias que presentaban altas tasas de mortalidad esperadas para los colonizadores, es decir, donde haba alta probabilidad de enfermarse mortalmente, atrajeron pocos asentamientos europeos. En consecuencia, estas colonias tendieron a desarrollar economas menos productivas al establecerse en ellas instituciones extractivas que no procuraban la seguridad de los derechos de propiedad (tierra y ganado) y proporcionaban pocos incentivos para la innovacin tecnolgica y empresarial. Para AJR donde los colonizadores decidieron no asentarse consideraron rentable actuar como simples administradores coloniales y explotadores de poblacin esclava local o importada, y se hizo poco por establecer lmites y contrapesos al poder del gobierno. Al no asentarse en estas colonias amplios grupos de ciudadanos europeos, los imperios coloniales impusieron gobiernos autoritarios para mantener su control y extraer los recursos de las colonias hacia las metrpolis. En contraste, aquellas colonias que presentaba baja tasa de mortalidad, los europeos decidieron asentarse con seguridad; creaban instituciones europeas que generaron incentivos para proteger los derechos de propiedad y procurar la libertad de los ciudadanos ordinarios. Se incentivaron las actividades productivas, y la posibilidad de generar riqueza a travs del comercio y la especializacin. En otro trabajo y siguiendo el mismo argumento, AJR (2001b) argumentan la existencia de una reversin de la fortuna: pases que eran imperios econmicos en el siglo XV y fueron colonizados en los siglos posteriores por imperios europeos son hoy en da relativamente pobres, por ejemplo, los Mughals, los Aztecas y los Incas estaban entre las ms ricas civilizaciones en 1500, mientras las civilizaciones en Norteamrica, Nueva Zelanda y Australia estaban menos desarrolladas. Hoy los Estados Unidos, Canad, Nueva Zelanda y Australia son en orden de magnitud ms ricas que los pases que ocupan los territorios de los imperios Mughals, Azteca e Incas. (AJR 2001b, 2). El retroceso institucional se explica porque, de acuerdo a los autores, el colonialismo europeo y las instituciones establecidas durante este periodo causaron grandes cambios en la 3

organizacin econmica y politica de las sociedades americanas. El colonialismo europeo incentiv el desarrollo econmico en reas pobres al establecer mejores instituciones. Mientras que en lugares donde se posean una relativa prosperidad econmica -medida en trminos principalmente de patrones de urbanizacin y la densidad de poblacin-, se impusieron instituciones extractivas o rentistas que obstaculizaron las actividades productivas y, por ende, el crecimiento y desarrollo econmico. La razn de esta reversin se halla porque las regiones relativamente pobres fueron escasamente pobladas, lo que permiti a los europeos o los indujo a establecerse en grandes cantidades y desarrollar las instituciones de fomento de inversin para una parte amplia de la sociedad. En contraste, las grandes poblaciones y la relativa prosperidad hicieron que las instituciones extractivas y la concentracin del poder fueran ms beneficiosas para los colonizadores, por ejemplo, la poblacin nativa para trabajar en las minas o plantaciones, o aplicndoles impuestos tomando sus sistemas tributarios (AJR 2001b, 2).
Diagrama 1. Reversin de la Fortuna (AJR 2001b)

No se procur la seguridad de los derechos de propiedad y se concentr el poder en una lite

Instituciones que desalientan las actividades productivas

Estancamiento Econmico Instituciones extractivas

Patrones de urbanizaci y la densidad de poblaci

Tipo de asentamiento

Instituciones iniciales

Desempeo de las Instituciones Actuales

Desempeo econmico actual

Instituciones de propiedad privada o europeas

Crecimiento Econmico

Se promovi los derechos de propiedad de la tierra y el ganado, y la libertad individual

Instituciones que incentivan a generar riqueza a travs del comercio y la especializacin

El diagrama ilustra la tesis de reversin de la fortuna. En regiones con prosperidad econmica en el siglo XV con grandes poblaciones nativas disciplinadas y altos niveles de urbanizacin, los colonizadores europeos establecieron instituciones extractivas porque lo consideraron ms viable. En efecto, la densidad de poblacin, provea una fuerza laboral que poda ser forzada al trabajo en la agricultura o la minera, lo que hizo ms rentable el establecimiento de instituciones rentistas que adems implicaba la concentracin del poder poltico en una pequea lite europea. La presencia de abundante mano de obra nativa y sistemas tributarios preexistentes fueron propicios para el establecimiento de sistemas de trabajo forzado, y adaptar dichos sistemas para mantener el control poltico y fiscal de manera centralizada. Ejemplo de lo anterior fueron los espaoles quienes establecieron como objetivo principal en Mxico y Per la obtencin de plata, el oro y otros objetos de valor, y 4

para lograr este fin, monopolizaron todo el poder poltico y militar para permitir la extraccin de estos recursos. Para los autores, el establecimiento de instituciones extractivas fue crucial porque en estas regiones no se otorgaron proteccin a los derechos de propiedad privada ni tampoco se promovi la libertad individual. Al no haber ciudadanos europeos de forma masiva los imperios centraron sus esfuerzos por transferir recursos de las colonias lo que desalent los comportamientos emprendedores y se desestimul la inversin en capital fsico y humano. Por el contrario, en regiones relativamente pobres, sin poblaciones nativas numerosas los europeos decidieron asentarse. En ellas establecieron instituciones europeas o productivas, por la razn natural de que ellos mismos se vieron afectados por esas instituciones. Consecuentemente, cuando un gran nmero de europeos se establecan, los estratos ms bajos de colonos exigieron derechos de propiedad y proteccin similar, o incluso mejor de los que gozaban en su pas de origen. Este hecho es para los autores, lo que provoc que se crearan instituciones que garantizaban los derechos de propiedad en amplios sectores de la sociedad. Con ello, se establecieron los incentivos para aprovechar las oportunidades productivas, la inversin y el crecimiento econmico. Tambin se desalent la concentracin del poder poltico y se impusieron lmites al poder del Estado, de lites y otros agentes sobre la expropiacin sobre otros. La persistencia de la reversin de la fortuna se explica porque en las colonias en las que se estableci en principio instituciones extractivas, stas evolucionaron y se autoreforzaron a travs del tiempo an despus de los distintos procesos de independencia poltica y econmica. Ms concretamente, la persistencia de la ineficiencia institucional en estas colonias se debi a la existencia de tres mecanismos autorreforzadores de las instituciones inciales que crearon una trayectoria de dependencia ineficiente difcil de revertir. Primero, la creacin de instituciones que limitaran el poder del Estado y hacer cumplir los derechos de propiedad fue costosa. Cuando las nuevas lites heredaron las instituciones extractivas no quisieron incurrir en los costos de la introduccin de mejores instituciones, y prefirieron explotar las instituciones extractivas existentes para su propio beneficio (lock-in institucional). Segundo, los beneficios de una estrategia de extraccin pudieron depender del tamao de la lite gobernante. Cuando esta lite es pequea, como fue el caso, cada miembro tuvo una mayor proporcin de los ingresos, por lo que la lite pudo haber tenido un mayor incentivo para ser extractiva y propugnar por mantener las instituciones heredadas. En muchos casos donde las potencias europeas crearon instituciones extractivas, delegaron el control del Estado a una pequea lite nacional despus de la independencia. Este reducido grupo a menudo control el Estado y favoreci a las instituciones extractivas. Tercero, como consecuencia de la propensin a mantener tales instituciones se realizaron inversiones irreversibles en capital humano y fsico (AJR 2001a). La trayectoria de dependencia ineficiente tuvo que ver tambin con la relacin entre las instituciones y las oportunidades de industrializacin surgidas durante el siglo XIX. Si bien 5

las sociedades con instituciones extractivas pudieron haber aprovechado la tecnologa agrcola relativamente eficaz; segn AJR, la difusin de la tecnologa industrial demandaba necesariamente la participacin de un amplio sector de la sociedad como los pequeos campesinos, la clase media y los empresarios. De esta manera, solo las sociedades con instituciones europeas que procuraban la igualdad de oportunidades y la participacin social pudieron aprovechar las oportunidades para industrializarse durante el siglo XIX. Los autores reconocen que no hay consenso sobre el origen de las instituciones, pero sostienen que las instituciones y relaciones econmicas inciales dieron lugar a la evolucin de las condiciones bajo las cuales el desarrollo o el estancamiento posterior tendran lugar. Lo anterior significa que los determinantes de los asentamientos de los colonizadores tuvieron efecto sobre las instituciones actuales. Para los autores, las estructuras de control autoritarios que se establecieron en las colonias sin asentamientos europeos masivos persisten hasta el presente. No obstante, a pesar de lo novedosa que resulta la tesis de (AJR) al desligar la identidad del colonizador con el modelo de colonizacin impuesto y al tratar de endogenizar las instituciones, diversas crticas se han dirigido sobre ella. Por ejemplo, Alonso (2007) seala que el modelo de colonizacin de Amrica del Sur fue muy cercano al de la Costa Este de Estados Unidos, por lo que de acuerdo a la tesis debi dar lugar a una estructura institucional que propiciara el crecimiento econmico. Sin embargo, los niveles de desigualdad en Chile estn entre los ms altos de la regin. Adems, existen casos donde se establecieron instituciones similares y siguieron trayectorias de desarrollo muy diferentes. Por ejemplo en Brasil y Cuba, segn AJR se establecieron instituciones extractivas, pero Cuba, segn los datos presentados por Coatsworth (2005) se encontraba a principios del siglo XIX entre las sociedades ms ricas. Otro ejemplo, difcil de explicar bajo la tesis de AJR es Centroamrica. En estos pases no encajan en el modelo de colonizacin atribuido a lo que hoy son pobres. De igual manera, en la India, colonizada por Inglaterra, no hay evidencia suficientemente como para afirmar que se hayan establecido instituciones productivas (Kalmanovitz citado por Albn 2008) De igual manera, Dobado (2007) es contundente cuando afirma; primero, que el nivel de desarrollo econmico del Imperio Azteca hacia 1500 no era tan relativamente alto; segundo, que el crecimiento econmico no estuvo ausente del Mxico colonial; tercero, que existi una disminucin de la poblacin nativa que afect seriamente a la mano de obra; de hecho casi el 90 por ciento de la poblacin nativa desapareci; cuarto, las instituciones extractivas ms sobresalientes en Mxico o Per (como la encomienda y el repartimiento) tuvieron una limitada vigencia temporal y espacial; por tanto, existieron las instituciones de propiedad privada que propiciaban el desarrollo econmico, especialmente en el decisivo sector minero; quinto, las comunidades indgenas posean grandes extensiones de suelo agrcola; por lo que no est demostrado que la concentracin de la recursos fuese especialmente alta hacia 1800 y, en cualquier caso, aument sustancialmente en el Mxico independiente; y

sexto, la creciente desigualdad est poderosamente influida por la globalizacin econmica del siglo XIX. Otra crtica hecha al trabajo de AJR proviene de Easterly (citado por Levine 2005) quin seala la falta de evidencia entre tasa de mortalidad esperada y los bajos flujos de emigracin europea. Este autor seala que durante 1630 y 1780, la emigracin neta britnica a regiones de baja mortalidad como Nueva Inglaterra fue cero. En contraste, durante este perodo, el 35 por ciento de los inmigrantes britnicos se asentaron en el Caribe, el 45 por ciento en el sur de Amrica, y el 20 por ciento en el Atlntico Medio. El colonizador (francs, holands y portugus) se asent en las zonas de alta mortalidad en las zonas tropicales y subtropicales, porque hubo grandes incentivos financieros para hacerlo. De hecho, en este mismo sentido, Engerman y Sokoloff (2000) sostienen que los blancos en las colonias del sur de Norteamrica fueron 50 por ciento ms ricos que los blancos en Nueva Inglaterra, y los blancos en Jamaica fueron trece veces ms ricos que los blancos de las colonias del sur en 1774. De esta manera, la posibilidad de ser ms rico en las plantaciones de caa de azcar, tabaco, algodn trabajadas por esclavos super el riesgo de la enfermedad y la muerte.

0.2 Dotaciones iniciales de factores y desigualdad


La tesis de Engerman y Sokoloff (2000, 2002, 2005) destaca el papel que tuvo la desigualdad en la riqueza, el capital humano y el poder poltico en el periodo colonial como causa para explicar las divergencias en las instituciones y, en consecuencia, en las sendas de desarrollo de los pases en Amrica. Se sostiene que la desigualdad extrema fue una funcin del establecimiento de las instituciones iniciales por los primeros colonizadores, que a su vez estuvieron determinadas por las dotaciones de factores de la produccin (recursos naturales y humanos) que diferan en trminos de clima, calidad del suelo, disponibilidad de recursos materiales y tamao de las poblaciones nativas. La desigualdad en la riqueza, el capital humano y el poder poltico fue fundamental porque concibi profundos y duraderos efectos sobre las sendas de desarrollo de las respectivas economas y determin las diferencias en las tasas de crecimiento de los ingresos per cpita en los siglos XIX y XX. En efecto, de acuerdo a los autores existe la posibilidad de que las diferencias en la desigualdad que surgi en las economas a principios de la historia de Amrica pudieron haber contribuido a diferencias sistemticas en la forma en que las instituciones evolucionaron en los siglos posteriores. Por un lado, regiones americanas donde, en funcin de sus dotaciones iniciales, prevaleci la homogeneidad o igualdad social y econmica entre la poblacin llev, con el tiempo, a instituciones polticas ms democrticas, a la creacin de gobiernos preocupados por la inversin en bienes pblicos y la infraestructura, as como al establecimiento de reglas del juego econmico que ofrecieron un amplio acceso a las oportunidades econmicas a una mayor proporcin de la poblacin en general. Por el contrario, cuando las dotaciones iniciales generaron desigualdad extrema, 7

como en la mayora de las sociedades de Amrica, fueron menos las instituciones polticas democrticas, las inversiones en infraestructura y en bienes pblicos, y evolucionaron las instituciones que tendieron a proporcionar un acceso muy desigual a las oportunidades econmicas y as los favorecidos en gran medida fue la lite (Engerman y Sokoloff 2002, 4). Adems, -sigue el argumento- s los procesos de industrializacin temprana se basaron en una amplia participacin de la poblacin en la economa, como la historia de Inglaterra, Estados Unidos, y los Pases Bajos lo sugiere, entonces las economas con instituciones que siempre proporcionaron estrecho acceso de oportunidades podran haber sido menos capaces de hacer realidad el potencial de las nuevas tecnologas, y los mercados que se desarrollaron durante el siglo XIX en otras partes del mundo. Segn Engerman y Sokoloff las primeras instituciones establecidas estuvieron relacionadas con las dotaciones iniciales de factores encontradas por los primeros colonizadores. A partir de las dotaciones inciales, se establece una relacin con el tipo de colonizacin, instituciones inciales, desigual de la riqueza, el capital humano y el poder poltico y desempeo econmico actual. En funcin de estas dotaciones los autores clasifican a las colonias en tres categoras (ver Cuadro 2). En la primera categora se incluyen aquellas colonias que fueron a atractivas a los colonizadores europeos por la calidad de los suelos y el clima propicios para la produccin a gran escala. Estas colonias se especializaron, gracias a la ventaja comparativa que presentaron, en la produccin de azcar, tabaco, caf y algodn con alto valor comercial asociado al uso extensivo de esclavos. Estas colonias incluyen a Barbados, Cuba, Jamaica, Santo Domingo y Brasil. Las plantaciones fueron altamente eficientes y la mayor parte de la poblacin estuvo constituida por negros y esclavos de origen africano, lo que hizo que la distribucin de la riqueza, capital humano y poder poltico fuera extremadamente desigual.
Cuadro 2. Clasificacin de las colonias segn Engerman y Sokoloff (2002)
Categora de colonias Dotaciones de factores iniciales Organizacin para La produccin Tipo de fuerza de trabajo y nivel de capital humano Economas de escala Politica de migracin Nivel de desigualdad I Climas y suelos propicios para la produccin de alto valor comercial Produccin eficiente en grandes plantaciones Esclavos africanos con bajo capital humano Si Restrictiva Gran desigualdad en la distribucin de la riqueza, el capital humano, la influencia poltica y el poder Instituciones que protegen a los privilegiados incluso despus de la abolicin de la esclavitud Noreste de Brasil, Barbados, Cuba, Jamaica II Mano de obra nativa, tierra, recursos minerales Grandes predios (latifundios) se basaron en organizaciones sociales anteriores a la conquista (tributo) Nativos con bajo capital humano Si, solo con el tributo Restrictiva Gran desigualdad en la distribucin de la riqueza, el capital humano, la influencia poltica y el poder Instituciones polticas, legales y econmicas menos favorables para la participacin plena en la economa comercial de un amplio grupo de la poblacin Mxico, Colombia y Per III Clima adecuado para un rgimen de agricultura mixta en granos y ganadera Pequeas extensiones de tierra con propietarios independientes Mano de obra europea Capital humano homogneo y relativamente alto No Flexible Distribucin igualitaria de la riqueza Instituciones polticas ms democrticas, mercados internos extensos y polticas orientadas al crecimiento Estados Unidos y Canad

Evolucin de las Instituciones Ejemplo de pases

Fuente: Engerman y Sokoloff (2002)

La segunda categora slo se compone de las colonias espaolas, como Mxico y Per. Estas colonias se caracterizaron en sus dotaciones iniciales por la importante poblacin nativa que sobrevivieron al contacto con los colonizadores europeos y de la distribucin desigual de los derechos sobre enormes extensiones de tierra, de los recursos minerales, y de la mano de obra. Por estas dotaciones iniciales, se establecieron fincas de gran escala (latifundios) y minas, sobre la base de organizaciones sociales anteriores a la conquista, en las que las lites indias extraan tributos de la poblacin general. Los autores sealan que en estas colonias aunque la produccin agrcola era en pequea escala, la existencia del pago de tributo (en forma de mano de obra y otros recursos) a las lites nativas incentiv la produccin a gran escala. Por diferentes razones, por lo tanto, esta categora de colonias fue bastante parecida a la primera en la generacin de la distribucin muy desigual de la riqueza, el capital humano y el poder poltico. La diferencia quiz fue que el sostenimiento de las lites se bas en el trabajo de los nativos en lugar de esclavos; pero al igual que los propietarios de esclavos, las lites eran racialmente distintas de la mayor parte de la poblacin, y gozaban de mayores niveles de conocimiento y de capacidad jurdica. Una caracterstica de este tipo de colonias es que los colonizadores construyeron sobre organizaciones sociales preestablecidas extrayendo tributo de la poblacin en general, y las autoridades adoptaron el esquema de distribucin de enormes subvenciones de tierras y de privilegios para una pequea lite. En la tercera categora se incluyen a las colonias localizadas en la parte Norte de Amrica. Principalmente a las regiones que hoy constituyen los pases como Estados Unidos y Canad. Esas economas no estuvieron dotadas con substanciales poblaciones de nativos capaces de proveer trabajo, ni tampoco de climas y suelos que dieran una ventaja comparativa en la produccin de granos caracterizadas por economas con el uso de esclavos. Por estas razones, su desarrollo, especialmente en el norte de la baha de Chesapeake, estuvo basado en trabajadores descendientes de europeos quienes tenan niveles relativamente altos y similares de capital humano (Engerman y Sokoloff 2000, 223). Por consiguiente, estas colonias se caracterizaron por contar, desde el principio, con una poblacin ms homognea y limitaciones para la produccin a gran escala, con lo que se alentaba una distribucin de la riqueza ms igualitaria. Adems, con abundancia de tierra y bajos requisitos de capital, la gran mayora de los hombres adultos fueron capaces de funcionar como propietarios independientes. De acuerdo con Engerman y Sokoloff se puede afirmar que una mayor igualdad u homogeneidad entre la poblacin condujo, a travs del tiempo, al establecimiento de instituciones polticas democrticas, ms inversin en bienes pblicos e infraestructura para la produccin, as mismo, al ser ms competitiva la tenencia del poder poltico se desarrollaron incentivos que alentaron las oportunidades econmicas, ms definicin y proteccin a los derechos de propiedad, el desarrollo de mercados y la aplicacin de polticas destinadas a promover el crecimiento. En cambio, en aquellas colonias incluidas en las 9

categoras I y II, que iniciaron con la desigualdad ms extrema o con una poblacin heterognea (diferenciada politica y econmicamente) evolucionaron instituciones polticas menos democrticas que se autoreforzaron. Estas instituciones tendieron a reproducir y acentuar las diferencias sociales, a proteger los privilegios de las lites (europeas) y a limitar los derechos civiles y las oportunidades econmicas al resto de la poblacin. Consecuentemente, las lites utilizaron su control poltico para restringir la competencia de los recursos, y las grandes deficiencias del alfabetismo, la familiaridad con la tecnologa o los mercados, y otras formas de capital humano (ver diagrama 2).
Diagrama 2. Dotaciones iniciales de factores y resultados econmicos

PRIMERA CATEGORIA: Brasil y el Caribe (Barbados, Cuba Santo Domingo). Colonizadores atrados por el excelente clima, suelos y condiciones propicias para eficientes plantaciones con esclavos

Desigualdad en riqueza, capital humano y poder pol ico

Instituciones polticas menos democrticas e instituciones econmicas menos propicias para el crecimiento

Es ms rentable establecer una politica de inmigracin reducida y una sociedad desigual SEGUNDA CATEGORIA: Mxico y Per. Colonizadores atrados por la amplia poblacin nativa (fuerza laboral disciplinada) y abundantes recursos minerales. No se us esclavos pero fueron tratados igual manera

Instituciones evolucionan y se autorrefuerzan para proteger los privilegios a las ites

Atraso Econmico

Dotaciones de factores iniciales

Relativa igualdad en riqueza y capital humano

Instituciones polticas ms democrticas, e instituciones econmicas que alientan las actividades productivas

TERCERA CATEGORIA: Amrica del Norte. Condiciones propicias para la creacin de pequeas granjas y familias concentradas

Es rentable imponer una politica de inmigracin sin restricciones y una sociedad homognea

Instituciones evolucionan y autorrefuerzan promoviendo la igualdad en oportunidades

Crecimiento Econico

Al igual que la tesis de AJR, los autores afirman que el vnculo entre la desigualdad en las oportunidades econmicas que tena la poblacin en cada colonia y el desempeo de las economas en el largo plazo se hizo evidente en la etapa de la industrializacin del siglo XIX. Las pautas de industrializacin temprana en los Estados Unidos se vieron beneficiadas por el grado de igualdad en la poblacin y por una participacin generalizada en la actividad comercial. En contraste, en las otras colonias de Amrica (categoras I y II), donde dadas las condiciones iniciales, la mayor desigualdad de riqueza contribuy a la evolucin de instituciones que en general protegan privilegios y restringan las oportunidades de participar plenamente en la economa comercial, incluso despus de la abolicin de la esclavitud, para la gran mayora de la poblacin (ES 2000, 4). Por lo anterior, las colonias de las categoras I 10

y II no pudieron industrializarse porque en lugar de generalizar las oportunidades econmicas para la mayor parte de la poblacin, el poder poltico y econmico concentrado en la lite fue utilizado para presionar a los gobiernos incipientes para que hicieran inversiones y proveyeran bienes pblicos a su favor y limitaran los derechos civiles individuales, como el derecho a votar, a ser votado, y el derecho a educarse y adquirir habilidades y capacidades. Engerman y Sokoloff (2005) plantean que la trayectoria de dependencia en las colonias americanas tuvo su origen en las diferencias relativas en la desigualdad persistieron en el tiempo y moldearon las instituciones. En las colonias categora III la gran mayora de la poblacin se educ y se les aseguraron los derechos ms elementales incluidos el derecho a votar y ser votado. Esto permiti la configuracin de sociedades ms democrticas que facilit el proceso de industrializacin a principios del siglo XIX. En las dems colonias, excepto las lites, el grueso de la poblacin no tuvo acceso amplio a la educacin ni al sufragio hasta hace poco tiempo. As, para Engerman y Sokoloff estos pases permanecieron pobres y con altos niveles de desigualdad durante el siglo XIX y XX. El fin de la esclavitud y los procesos de independencia en estas colonias no significaron cambios significativos, de hecho sealan los autores- la gran desigualdad en la riqueza se mantuvo y contribuy a la evolucin de las instituciones que comnmente protegan los privilegios de la lite, y restringan las oportunidades para una gran parte de la poblacin.

3 El problema de la endogenidad, desigualdad y crecimiento econmico


Una crtica a la tesis de Engerman y Sokoloff (2000, 2002, 2005) proviene de Dobado (2007) quien sostiene que los autores generalizan en exceso. En Amrica Latina coexisten circunstancias econmicas, polticas y sociales que son tan distintas entre s que no pueden ser clasificadas en una taxonoma tan rgida. Es necesario un anlisis institucional ms particularizado que d cuenta no slo de la heterogeneidad regional sino tambin de las diferencias interregionales o dentro de los pases que tambin ah es acentuada. John Coatsworth es ms enftico y afirma que: la tesis de Engerman y Sokoloff, aunque plausible, es casi ciertamente errnea (Coatsworth 2005, 139). Adems se trata de trabajos carentes de datos histricos, anlisis de secuencia o estudio detenido de contextos, por lo que se trata de interpretaciones magnas, de narrativas metahistoricas, construidas con una muy limitada base emprica que en lo mejor de los casos sugiere, ms que demuestra, las hiptesis que se quieren defender Coatsworth (citado por Alonso 2007, 68). Para Coatsworth, el planteamiento de (ES) es equivocado porque postula un simple modelo lineal de los patrones de dependencia entre la desigualdad o concentracin inicialmente de la tierra, las instituciones ineficientes y el relativo atraso econmico. De hecho, la tesis puede ser descartada de acuerdo a la evidencia emprica por dos razones. Primero, la desigualdad en Amrica Latina es producto del periodo posterior al siglo XIX, ms que una consecuencia 11

inmediata de la colonizacin. Si bien la desigualdad era elevada en la regin no era superior a las de otras regiones que experimentaron procesos de industrializacin exitosa como los Estados Unidos. En efecto, la brecha entre las ms ricas y ms pobres colonias espaolas fue casi tan grande como la brecha entre las regiones ms ricas y ms pobres en el mundo a principios del siglo XIX. Segundo, los datos hasta ahora obtenidos indican la ausencia de una correlacin negativa entre los niveles de desigualdad y el crecimiento econmico; muy por el contrario, demuestran que la desigualdad se correlacion positivamente con el PIB per cpita, tanto dentro como entre las colonias espaolas en las Amricas, la ocurra en el caso del Caribe colonias de esclavos, que eran enormemente productiva por cualquier medida de la produccin de valor. Adems sostiene que lo que Engerman y Sokoloff ven como obstculos al crecimiento econmico la concentracin del poder poltico en una lite y la desigualdad econmica- de hecho facilit las tasas de crecimiento econmico de la regin durante la mayor parte del siglo XX. En opinin de Coatsworth, la consecuencia lgica de la tesis de (ES) no solo se refiere a la desigualdad en la distribucin de la riqueza, sino de la tierra. Pero la propiedad de la tierra no estaba ms concentrada en Latinoamrica que en las trece colonias britnicas (o en la propia e industrializada Gran Bretaa). En efecto, las lites de Amrica Latina colonial no monopolizaron la propiedad de la tierra. A lo largo de Mesoamrica y los Andes, los pueblos indgenas y pobladores locales ocuparon la mayor parte de las tierras cultivables. Si bien es cierto que las fincas europeas comercialmente ms rentables estaban en las zonas prximas a las ciudades a los pueblos y de las principales rutas comerciales de largo, pero dej vastas zonas del paisaje en manos indgenas (2005, 139). En el mismo sentido, Coatsworth y Tortella (2006) afirman que no existe un vinculo entre las instituciones legales espaolas y la desigualdad inicial en ingreso y riqueza, porque el sistema de castas del Nuevo Mundo deliberadamente debilitado por el poder de los conquistadores y los magnates locales de las poblaciones indgenas, coloc lmites en el crecimiento de la desigualdad en la distribucin de la riqueza mediante el reconocimiento de los derechos de propiedad indgena y la garanta de la mayora de la poblacin indgena al acceso a la tierra independiente de la lite colonial. La estrategia de la Corona de procurar los intereses de los indgenas incluy el reconocimiento (aunque tambin la revisin y la supervisin) de las instituciones y procedimientos del derecho indgena y la gobernanza a nivel local. Ambas polticas contribuyeron no solo a hacer ms gobernable la Nueva Espaa, sino tambin ms igual (Coatsworth y Tortella 2006, 469). Por lo anterior puede afirmarse que aun cuando las dotaciones iniciales de factores fueron importantes, las instituciones que determinaron la organizacin econmica tenan su origen europeo: los orgenes del rgimen de los derechos de propiedad, incluida la esclavitud, el sistema de castas y las ms relevantes instituciones no pueden encontrarse en las dotaciones iniciales de factores del Nuevo Mundo, sino en las polticas y practicas del Viejo Mundo, adaptado a las necesidades del Nuevo Mundo (Coatsworth 2005, 140). Si bien las lites

12

coloniales dominaron el proceso de adaptacin y le dieron forma a las instituciones europeas de tal manera que se ajustaran a sus propios intereses, siempre lo hicieron dentro de los lmites impuestos por el rgimen colonial. Por ejemplo, las lites coloniales espaoles en Amrica no pudieron esclavizar a la poblacin indgena despus de 1540. Adems, la Corona tambin se asegur de que la poblacin indgena no dependiera de las lites criollas para el acceso a la tierra e insisti en que las cortes reales protegieran las tierras de los indgenas de la usurpacin por magnates locales. lites coloniales no podan dominar en toda la colonia, como tampoco podan derogar los impuestos y los reglamentos sobre el comercio, ni abolir los monopolios de la corona, o de hacer la guerra o la paz. Las lites coloniales fueron en primer lugar colonial, esto es, fueron relativamente dbil en comparacin con los aristocracias y terratenientes europeos, por lo que aunque la riqueza haya sido muy concentrada, las lites criollas de la Amrica espaola no podran haber renovado las instituciones que rigieron la vida econmica a modo (Ibd.). A diferencia de (ES), la concentracin de la riqueza es para Coatsworth (2005) un asunto de fines del siglo XIX y principios del XX. Solo cuando la mejora del transporte y la expansin del comercio hicieron que la tierra (del activo ms importante del momento) fuera ms valiosa, la desigualdad de la riqueza se increment. Ya en el siglo XX la desigualdad se increment aun ms, aunque el nivel de vida tambin. Pero este incremento se presenta hasta este siglo cuando la modernizacin provocada por los ferrocarriles trajo oportunidades de explotacin comercial a las regiones aisladas; cambio tecnolgico (en especial en el sector del azcar) que cre economas a escala; el rpido desarrollo de grandes plantaciones de pltano en los trpicos, y la venta de tierras pblicas en grandes bloques que parece haber provocado una gran concentracin de la propiedad de la tierra. S la desigualdad social y la concentracin de la riqueza se hace realmente evidente en el siglo XIX, Coatsworth sostiene que los orgenes del atraso de Amrica Latina se han de encontrar precisamente en este siglo, pues la divergencia entre los rangos del producto per cpita entre Mxico, Brasil y Estados Unidos se abri en este siglo y se ha mantenido prcticamente constante desde entonces. Como se muestra en el cuadro 3, la divergencia en los sendas de desarrollo surge durante el primer cuarto del siglo XIX. Mientras que los Estados Unidos, por ejemplo, logra un crecimiento sostenido durante el siglo XVIII y principios del XIX, Amrica Latina se estancaba.
Cuadro 3. Producto Interno Bruto per capita (en dlares de 1990)
1500 Mxico (Maddison) Mxico (Coatsworth) Otros pases de Amrica Latina excluyendo el Caribe Brasil Pases del Caribe Amrica Latina 425 550 410 400 400 416 1600 454 755 431 428 430 438 1700 568 755 502 459 650 527 1820 759 566 663 646 636 692 1870 674 642 683 713 549 681 1900 1366 1435 678 880 1110 2000 7218 5508 5556 5634 5838

13

Estados Unidos Fuente: Coatsworth (2005)

400

400

527

1231

2445

4091

28129

De acuerdo a los datos presentados por Coatsworth, las cifras del Producto Interno Bruto per cpita apuntan que contrariamente a las tesis de (AJR) y (ES) el liderazgo econmico de los Estados Unidos no aparece hasta varios siglos despus de que los europeos llegaron y comenzaron a establecer colonias. Otro hallazgo es que para 1700, las colonias ms prosperas de Amrica estaban en el Caribe y Mxico. Las trece colonias britnicas que llegaron a constituirse como los Estados Unidos, disfrutaban de un Producto interno Bruto per capita ligeramente menor a estas colonias que estaban bajo el control de Espaa o Portugal. Incluso Cuba fue la colonia con mayor Producto Interno Bruto per capita hasta 1830, aunque el de Mxico ya haba cado antes de 1800. La economa ms grande de Amrica Latina y las ms pequeas comenzaron a lograr aumentos sostenidos en el PIB per cpita a partir de algn momento de finales del siglo XIX o principios del siglo XX. Desde 1870, de acuerdo a Maddison, las ocho principales economas de Amrica Latina han crecido a un ritmo aproximadamente igual a la de los Estados Unidos en general, aunque ms rpidamente antes de 1930 que despus. De hecho, hasta la Segunda Guerra Mundial, los ocho grandes economas crecieron ms rpidamente que la media de todos los pases avanzados que ms tarde formaron la OCDE (Coatsworth 2005, 128). De esta manera, la divergencia entre las tasas de crecimiento en Amrica Latina y Estados Unidos comienza hasta el siglo XX cuando se inicia el periodo de la estrategia de industrializacin por sustitucin de importaciones (ISI) y posteriormente cuando la pobreza se generaliz en toda la regin con las estrategias de crecimiento orientadas hacia afuera. Desafortunadamente, como seala Coatsworth, el colapso de la estrategia de (ISI) todava no ha producido una alternativa exitosa. En el ltimo cuarto del siglo XX, el Producto Interno Bruto per capita en Amrica Latina cay a la mitad del de los Estados Unidos (0.91 por ciento por ao para Amrica Latina contra 1.86 para los Estados Unidos durante el periodo 1973-2001) (Ibd., 129).

4
0.3

La herencia colonial
Common Law Britnico vs. Derecho Civil Francs

La tesis de La Porta et al, (1996, 1998, 2007) plantea que la causa de la divergencia de las sendas de crecimiento y desarrollo econmico en los pases de Amrica ha de hallarse en los diferentes sistemas legales y jurdicos heredados por los imperios europeos durante la colonizacin que tuvieron distintos efectos sobre el desarrollo de los mercados financieros y, por consiguiente, en el crecimiento econmico. En aquellas colonias donde se impuso el sistema legal cuyo origen proviene de Common Law o Derecho Consuetudinario britnico se propendi en arreglos institucionales que protegan los derechos de los pequeos inversores, lo que en consecuencia se alent a los ahorradores a financiar empresas financieras. Aunado a 14

lo anterior, el sistema legal en estas colonias fue proclive a establecer lmites al poder del Estado, asegurar el patrimonio de las personas y permiti la existencia de mercados financieros ms desarrollados. En contraste, en las colonias donde las instituciones coloniales legales heredadas tuvieron como origen el Derecho Civil Francs no se protegieron los derechos de propiedad privados, se imposibilit de esta manera la celebracin de contratos privados. En consecuencia, se inhibieron las finanzas as como su desarrollo. Lo que esta herencia legal foment fue la consolidacin de un Estado ms autoritario y susceptible a la captura por los grupos de inters; proclive a amenazar los derechos de los tenedores de activos y de las clases medias innovadoras, a establecer y promover monopolios pblicos y privados y no la competencia ni la innovacin empresarial. Se promovi la bsqueda de rentas y la redistribucin la riqueza y no su generacin.
Diagrama 3. Common Law vs. Derecho Civil Francs
Sistema Common Law Britnico (Colonias inglesas) Limites al poder del Estado cumplimiento de contratos proteccin los derechos de propiedad Desarrollo de mercados financieros ms eficientes Crecimiento Econmico

Herencia Colonial

Sistema Derecho Civil Francs (Colonias espaolas y portuguesas)

Estado ms proclive a amenazar los derechos de propiedad, Monopolios Desincentivos a la innovacin Menos proteccin a los accionistas minoritarios

Escaso desarrollo de los mercados financieros

Atraso Econmico

De donde proviene la supuesta superioridad atribuida por estos autores al Common Law? Para Levine (2005), el Common Law tuvo un desarrollo histrico distinto al sistema legal francs tanto en trminos de la jurisprudencia como en el equilibrio de poderes entre el Estado y los tribunales: al comienzo de 1600, la legislacin britnica fue predominantemente una legislacin de la propiedad privada. Sin embargo, durante el siglo XVII, la Corona trat de reafirmar las prerrogativas feudales y la derogacin de los derechos de propiedad privada. Las tensiones entre los propietarios y la Corona llegaron a su punto mximo despus de que Jaime II subi al trono en 1685. Los tribunales y el Parlamento estaban de lado de los propietarios en contra de la Corona. En lo que se conoci como la Revolucin Gloriosa en 1688, los lderes del Parlamento en Gran Bretaa invitaron al prncipe holands Guillermo III y su consorte Mara (hija de Jaime II) para tomar el trono, con la condicin de que estuvieran de acuerdo con una Carta de Derechos donde se otorgaba al Parlamento de Gran Bretaa supremaca sobre la realeza y donde se indicaba que todos los ciudadanos britnicos tenan algunos derechos civiles y polticos. A partir de este hecho, el monarca nunca volvera a tener el poder absoluto, y la Declaracin de Derechos se convertira en uno de los documentos ms importantes de Inglaterra. A diferencia de la situacin en Francia que antes de la revolucin de 1789 el poder judicial corrupto foment la hostilidad hacia los tribunales; el sistema jurdico en Inglaterra fue visto ms favorable y se 15

concedi a los jueces mayor discrecin e independencia despus de la Revolucin Gloriosa. De hecho, un rasgo caracterstico de Common Law britnico es que los jueces podan peridicamente interpretar la ley y la forma de acuerdo a las nuevas circunstancias que surgieran (Levine 2005, 5-6). Para el caso de Mxico, Coatsworth parece apoyar esta tesis cuando subraya que el sistema de Derecho Civil desarroll un sistema legal colonial con dos caractersticas que no fue propicio para el crecimiento econmico. La primera caracterstica fue que el sistema legal ibrico desalent la actividad econmica al proliferar leyes escritas, regulaciones y decretos, las cuales muchas de ellas contenan reglas que exigan un comportamiento especifico con insoportables (y a veces locos) detalles que hacan difcil el pleno cumplimiento; adems proporcion motivos para hacer interminables los litigios. Debido a que la Corona insisti tanto en la obediencia a la ley escrita y sobre muchas leyes escritas; la confusin y la mala comunicacin fueron endmicas. Abogados y jueces estuvieron de acuerdo en que codificar mediante la eliminacin de leyes obsoletas y eliminar las repeticiones y contradicciones podra ayudar a resolver este problema, pero todos los esfuerzos de codificacin terminaron el fracaso. La segunda caracterstica es que el sistema judicial espaol no aplic un nico cuerpo de ley, sino uno voluminoso y detallado de todos los temas. Las cortes especiales (juzgados) mantuvieron jurisdiccin para todos los casos que involucraba a los indios, mientras que fueros con cortes especiales eran para oficiales militares, sacerdotes y aristcratas que llegaron a Amrica provenientes de Espaa despus de la conquista (Coatsworth 2006, 267-269). Sin embargo, aunque las colonias del imperio espaol heredaron un sistema legal y jurdico que en muchos casos cre obstculos al desarrollo durante el siglo XIX, Coatsworth y Tortella (2002) sostienen que los sistemas legales y jurdicos impuestos por los imperios estuvieron sujetos a las circunstancias y condiciones de las zonas colonizadas. Por ejemplo, afirman que la Corona espaola dio cabida a las estructuras jurdicas indgenas y polticas nativas, los seores nativos sobrevivieron como un estrato social en los Andes, aunque no en Mxico central, principalmente porque la administracin colonial encontr atractivo mantener dichas estructuras. En gran parte de Mxico, los caciques indgenas fueron elegidos y gobernaron como oficiales y jueces de acuerdo a las normas y costumbres, que aunque cambiaron, se mantuvieron, a pesar de sus contrastes a la legislacin y la prctica espaola. De esta manera, el sistema legal jurdico impuesto por la Corona espaola sufri cambios y se adapt a las instituciones locales y nativas, porque la Corona consider conveniente ignorar e incluso fomentar el uso de los procesos jurdicos y judiciales locales cuando sus intereses no fueran directamente afectados y al hacerlo redujo los costos de administracin de sus vastos territorios (Coatsworth y Tortella 2002, 10). Stephen Haber (2005) sugiere que el origen legal tuvo en realidad poco efecto sobre el desarrollo financiero, o en el crecimiento econmico en un sentido ms amplio. Ms bien, el desarrollo financiero fue resultado de leyes y reglamentos especficos producto de la poltica 16

o instituciones polticas heredadas y adaptadas a las nuevas circunstancias encontradas en las colonias. De hecho Haber sostiene que la tesis legal tiende a centrarse en la gestin empresarial y el crecimiento de los mercados de valores. Sin embargo, segn la evidencia emprica, las empresas en las economas desarrolladas que se financiaron a travs de la venta de valores en una bolsa de valores lo hicieron prcticamente hasta el siglo XX. Ms bien los bancos fueron la fuente mucho ms importante de la financiacin en el siglo XIX, lo que era cierto para las economas desarrolladas en el siglo XIX lo es hoy en da para las economas menos desarrolladas: slo algunas empresas se financian mediante la venta de acciones en el mercado. De ello se deduce que cualquier discusin de la diferencia en el desarrollo financiero tiene que concentrarse por lo menos tanto en el desarrollo de sistemas bancarios como en el desarrollo de los mercados de valores (Haber 2005, 5). Tras analizar el desarrollo de mercados financieros en Mxico y los Estados Unidos este autor enfatiza que existieron barreras legales impuestas por Espaa y Gran Bretaa, y no hubo diferencias en el origen legal puesto que los dos imperios impidieron desarrollar un sistema de bancos durante el perodo colonial. Adems, los encargados de formular polticas en los dos pases, por razones fiscales y polticas, trataron de limitar el nmero de bancos y, por tanto, el tamao del sistema bancario. En este sentido, la divergencia en los resultados puede deberse a diferencias en las instituciones polticas, porque la naturaleza de tales instituciones en los Estados Unidos fue dramticamente diferente a las establecidas en Mxico. En este pas el federalismo, separacin de poderes, competicin entre partidos polticos y el sufragio (elecciones democrticas) se apoyaban mutuamente unos a otros para fomentar la competencia poltica institucionalizada lo que permiti el funcionamiento de un sistema bancario ms eficiente. Haber sugiere que las causas de desarrollo financiero en estos dos pases durante el siglo XIX estn desligadas de los sistemas legales y jurdicos heredados de los imperios britnicos y espaol, sino ms bien a la herencia europea que origin la evolucin de instituciones polticas distintas. Instituciones polticas que fomentaron la competencia poltica tuvieron un papel decisivo en el desarrollo de los sistemas financieros. Sin bien ambos gobiernos estaban motivados por la bsqueda de fuentes de financiacin pblica, para el autor, la diferencia en los resultados a largo plazo fue causado la capacidad de las instituciones establecidas para limitar la conducta depredadora del gobierno y promover la competencia en el sistema bancario. Para otros autores no existe evidencia significativa que indique un efecto directo de los sistemas legales sobre el crecimiento y la historia misma desmiente algunas de las ventajas legales adjudicadas al Common Law. Por ejemplo, Shirley (1995) afirma que que la informacin estadstica disponible para principios del siglo XX confirman que Francia y otros pases europeos (cuyo origen de sus sistemas legales no provienen del Common Law) eran ms desarrollados financieramente que los Estados Unidos. Del mismo modo, Roe (citado por Shirley 1995) contrariamente al argumento de que el Common Law protege a las 17

minoras de mejor manera que la Ley Civil francesa; sostiene que en los Estados Unidos en funcin de las instituciones polticas se establecieron estructuras reguladoras precisamente porque las normas del Common Law para la proteccin de los inversores se consideraban dbiles. De igual manera, segn Pistor, (citado por Shirley 2005), la hiptesis del origen legal resulta inadecuada cuando se observa que las actuales leyes comerciales y su ejecucin en los pases con tradiciones jurdicas similares varan ampliamente. Pero adems se pregunta: por qu los villanos en esta historia, es decir, las potencias coloniales que impusieron las leyes civiles a sus colonias, son capaces de superar sus propios orgenes jurdicos y desarrollarse econmicamente cuando muchas de sus antiguas colonias no?

0.4 Orden y desorden poltico y crecimiento econmico


VER NORTH 2005, PAGINA 111-112 De acuerdo con North et al., (2002) s bien tales dotaciones iniciales de factores fueron importantes en el desarrollo econmico de Amrica Latina, y pueden incluso considerarse el motor del patrn de la colonizacin europea, son insuficientes para comprender el proceso econmico de Amrica tras la independencia. Entre otras razones, debido a que las dotaciones de factores, en trminos de factores de la produccin tradicionales como la tierra, el trabajo y el capital, as como del clima, la distribucin de la riqueza, o la mezcla racial, fueron constantes a lo largo de la independencia y el periodo posterior. En opinin de North et al., (2002) la explicacin de Engerman y Sokoloff es insuficiente para comprender y explicar la divergencia en la senda histrica de Estados Unidos y Amrica Latina, puesto que no existe un mecanismo automtico que traduzca esas dotaciones en el orden poltico necesario para el crecimiento econmico. Por el contrario, la importancia de los principales mecanismos polticos que traducen dotaciones y otros aspectos de inters poltico en comportamientos polticos y desempeo econmico. Y agregan: Los intereses polticos en la independencia no estuvieron nicamente en funcin de las dotaciones, sino que incluyeron una variedad de factores econmicos y polticos procedentes del imperio espaol (North et al., 2002, 54). Durante los siglos XVIII y XIX, la cultura politica heredada por los imperios britnicos y espaol en sus respectivas colonias determinaron la prctica de los consensos polticos, las atribuciones econmicas discrecionales de los gobiernos incipientes y, por tanto, la estructura institucional que defina la competencia y el ascenso y descenso poltico. Esta herencia histrica determinara una mejor democracia y una estructura institucional propicia para la inversin y los negocios en los Estados Unidos y por el contrario, una cultura politica de encono y divisin en Amrica Latina que detonara el atraso econmico. Para los autores, los Estados Unidos se unge potencia econmica mundial como consecuencia de la democracia

18

politica duradera establecida a finales del siglo XVIII cuyo origen se encuentra en la cultura politica heredada y cuyos fundamentos institucionales son la Constitucin y el sistema estable y especificado de derechos de propiedad que otorgaron a la poblacin certidumbre y compromisos crebles por parte del Estado. Por el contrario, despus de la independencia en las antiguas colonias espaolas, estall una espiral de guerras civiles hasta mediados del siglo XX. Durante dcadas persisti este desorden poltico a consecuencia, en opinin de los autores, de la ausencia de un sistema de creencias y de arreglos institucionales que pudieran restablecer la cooperacin entre grupos de lites rivales. Este conflicto poltico y las disputas por la construccin de un Estado republicano, desvi capital y el trabajo de la produccin y estructur incentivos hacia la bsqueda de la captura del Estado, rentas y privilegios. La tesis tiene como eje central el orden y desorden poltico. Para un individuo el orden poltico es aquel que requiere de tres aspectos fundamentales para su seguridad personal: la vida, la familia, y la fuente de subsistencia. Argumentamos que el orden se sostiene en la sociedad cuando se sostiene para la mayora o todos los individuos. As, el desorden de la sociedad es lo contrario, cuando una gran parte de la misma teme por sus vidas, sus familias, o fuentes de subsistencia y riqueza (Ibd., 2002, 13). Lo ms importante del orden o desorden poltico afirman- es que estructuran incentivos por lo que los individuos se comportan de manera distinta en uno que en otro. Los individuos eligen y toman decisiones de manera distinta en una ambiente donde temen por su vida o familia, su supervivencia o riqueza. Siguiendo el argumento, el orden poltico se basa en la solucin al Dilema Poltico Fundamental del Compromiso2, es decir, encontrar el arreglo poltico donde el Estado tenga la capacidad para generar compromisos crebles a los dems sectores de la sociedad al poseer la fortaleza suficiente para proteger los derechos de propiedad, hacer cumplir los contratos y proporcionar estabilidad macroeconmica; pero al mismo tiempo, la suficiente debilidad para confiscar toda la riqueza de sus ciudadanos. De acuerdo (North et al., 2002) existen cuatro principios que explican el surgimiento del orden poltico y la solucin al Dilema Poltico Fundamental del Compromiso. El primer principio establece la existencia de acuerdos o pactos entre las lites polticas y econmicas, lo que implica un sistema de creencias compartidas que deriva en una democracia estable con limitaciones crebles y contrapesos al comportamiento de lderes polticos y de quienes detentan el poder poltico. El orden poltico implica que los lderes polticos y los ciudadanos comparten la creencia sobre el tipo de instituciones polticas y econmicas adecuadas para su sociedad, deben confiar en las decisiones tomadas a partir del establecimiento de tales instituciones. Deben creer tambin que es necesario respetar ciertos derechos ciudadanos; derechos de propiedad asociados a los mercados y la libertad religiosa que permitan la observancia y organizacin en caso de que los lderes polticos violen esos derechos considerados fundamentales para la convivencia

O tambin el Problema del Compromiso (Commitment Problem)

19

social poltica pacfica. Los ciudadanos tambin deben estar de acuerdo que es necesario reaccionar contra los gobiernos que tratan de privarlos de sus derechos. El segundo principio se refiere a la capacidad de supervivencia de Constituciones y rdenes democrticos estables. Se argumenta que las Constituciones exitosas limitan el mbito de la poltica. Lo que significa que existen lmites a las acciones de los lderes polticos, al establecer derechos ciudadanos y otros lmites a la toma gubernamental de decisiones. Los autores afirman que mientras no existan lmites a las acciones polticas, stas toman ms relevancia en la sociedad y, en consecuencia, aquellos que detenta el poder poltico tienen mucha menos disposicin e incentivos para abandonarlo, la razn es que tienen demasiado que perder con los cambios polticos que sucederan en caso de abandonar el poder. El temor a perder poder tanto debido al fracaso en unas elecciones, a la impopularidad sostenida, o a crisis fiscales a menudo lleva a los lderes a sabotear las normas constitucionales y democrticas (North et al., 2002, 20). Este principio plantea lo necesario que es reducir la relevancia de las acciones polticas a travs de la proteccin de los derechos privados que disminuya los incentivos en los perdedores a sabotear las reglas. El tercer principio establece que la ausencia de derechos de propiedad bien definidos y aceptados por los lderes polticos y una elevada relevancia de las acciones polticas conduce al comportamiento oportunista y la captura de rentas. Por captura de rentas se entiende cuando los derechos sobre un privilegio, un activo, o un territorio polticamente valioso estn inadecuadamente especificados o reforzados lo que genera fuertes incentivos para que los individuos y los grupos destinen recursos valiosos para intentar capturar los activos o privilegios. As mismo, quienes ya los capturaron gastarn recursos para mantenerlos. De igual manera, se sostiene que cuanto ms valioso es un activo, ms recursos estn dispuestos los individuos a gastar en capturarlo. La conclusin es que a mayor relevancia de las decisiones polticas conduce a mayores niveles de captura en detrimento a las actividades productivas lo que disminuye la riqueza de la sociedad. El cuarto principio establece que para disminuir la relevancia de las decisiones y acciones polticas y, por tanto, se destinen menos recursos valiosos a la captura de los activos, se requiere de la creacin de compromisos crebles por parte del Estado. Los autores describen: todas las sociedades que proveen bases seguras para los derechos ciudadanos incluyendo aquellos que fomentan la democracia, un orden constitucional estable, y crecimiento econmico lo hacen proporcionando compromisos crebles para que el Estado y los cargos pblicos respeten estas condiciones. Puesto que proveen proteccin frente al oportunismo y la expropiacin, los compromisos crebles son necesarios para proporcionar a los propietarios de activos un entorno seguro en el que invertir. En consecuencia, resultan esenciales para el crecimiento econmico (Ibd., 2002, 21). De los principios se deduce que s el conjunto de compromisos crebles del Estado es pequeo, ms grande es el valor de capturar el Estado y mayor es el valor del riesgo de no

20

mantenerse en el poder, puesto que los ciudadanos y los grupos de inters gastarn, agregadamente, amplias porciones de sus recursos para capturar el poder. A su vez, una mayor relevancia de las decisiones polticas en la sociedad, implica ms recursos destinados a capturar el Estado y a protegerse uno mismo del Estado y, por consiguiente, significa que menos recursos sern destinados a las actividades productivas. Para North et al., 2002 la superioridad de la herencia britnica sobre la espaola y otras europeas, tiene su origen precisamente en la capacidad que tuvieron los lderes polticos y econmicos para reestablecer el orden poltico y crear un Estado norteamericano capaz de establecer compromisos crebles despus de la guerra de independencia. En este sentido, la superioridad de la herencia colonial britnica se hizo patente cuando emergi un sistema de creencias compartidas en los lderes norteamericanos britnicos lo que ayud a reestablecer el orden poltico y reducir la relevancia de las decisiones polticas, as como el grado de captura de rentas. El orden poltico reestablecido permiti la cooperacin entre las colonias bajo las nuevas entidades polticas nacionales, el respeto de los derechos de los ciudadanos y la autonoma poltica local. Dicho orden privilegi la libertad individual, el papel de los poderes legislativos coloniales ahora Estado en la proteccin de los derechos de propiedad, los lmites apropiados de los gobiernos nacionales y estatales, y las formas adecuadas de proteccin constitucional contra la tirana. Los impulsores de la revolucin adaptaron los compromisos crebles durante el imperio, basado en el federalismo, a las nuevas circunstancias de la independencia. Segn los autores, el sistema de creencias compartidas surgido a partir de la herencia colonial britnica y la Constitucin Politica de 1789 permitieron resolver el Dilema Poltico Fundamental del Compromiso (DPFC). El orden poltico reestablecido junto con la Constitucin garantiz la provisin de bienes pblicos, la seguridad nacional y, al mismo tiempo, limit al gobierno. Se provey la seguridad en los derechos de propiedad individual al establecer las limitaciones del alcance de la poltica, as, los norteamericanos enfrentaron un riesgo relativamente bajo de una accin poltica adversa. Como consecuencia, la mayora de la gente pudo concentrarse en las actividades productivas ms que en la inversin de recursos para protegerse a s mismos y a sus familias o capturar el poder publico. Mientras que los Estados Unidos disfrutaban de una serie de arreglos polticos duraderos que provean de estabilidad despus de la independencia, en las recientes naciones en Amrica Latina exista un gran desorden poltico y una espiral de guerras civiles. En opinin de los autores el desorden poltico no pudo superarse despus de la independencia, lo que signific que cuantiosos recursos se desviaran de las actividades econmicas para ser invertidos y destinados al mantenimiento de los ejrcitos de los caudillos que buscaban capturar el poder de los incipientes Estados. El origen del desorden poltico fue la falta de un sistema de creencias compartidas entre los lderes polticos y econmicos que gener una incapacidad para establecer las instituciones

21

econmicas que incentivar las actividades productivas y las instituciones polticas que disminuyera la relevancia de las decisiones polticas, la captura del Estado y desalentara las intenciones de los grupos de inters a enfrentarse. Segn (NSW) la falta de este sistema de creencias compartidas pudo derivarse de la cultura politica heredada por el imperio espaol. Aunque el imperio espaol estableci un orden durante la colonizacin que daba estabilidad politica, se trataba de un orden poltico autoritario y centralizado que se caracterizaba por ser un sistema de privilegios basado en las relaciones personales con la Corona espaola. As, evolucion una mentalidad en los lderes polticos que daba demasiada relevancia a las decisiones polticas y a la proteccin privilegiada de derechos econmicos, como la explotacin del trabajo, la tierra y las inversiones, y derechos polticos valiosos. Sin embargo, la independencia signific la destruccin de instituciones que, aunque formaban parte de un sistema poltico centralizado que no promova el desarrollo econmico en las colonias, otorgaban compromisos crebles referidos a los derechos y la propiedad en el imperio espaol, adems limitaba el poder de los gobernadores y las autoridades en las colonias. Las lites y grupos de inters que lograron el poder poltico despus de la independencia, heredaron un sistema poltico centralizado y una estructura de privilegios, pero no las limitaciones formales e informales sobre su actuacin y decisiones. De esta manera, se present un conflicto entre los derechos y privilegios de los grupos de inters (sobre el Ejrcito; las grandes propiedades y sus actividades de produccin y comercializacin asociadas; la fuerza de trabajo; y la propiedad de la iglesia, incluyendo sus actividades productivas y comerciales) y los principios republicanos del control de las polticas pblicas que pona en riesgo esos derechos y privilegios. Esto implic que aquellos grupos que sintieron comprometidos sus privilegios o propiedades habran luchado antes de someterse. La falta de un sistema de creencias compartidas gener profundas divisiones acerca de la definicin de la sociedad y de las principales ideas que deberan haber organizado la sociedad. Lo que deriv en la falta de consenso sobre los fines legtimos y los lmites del gobierno. La falta de compromisos crebles por parte de los nuevos Estados aunado con el desorden poltico generado llev a las actividades de captura de rentas y del Estado, la ausencia de lmites crebles para el Estado implic una ansiedad racional por parte de los grupos corporativos y otras lites. Sus derechos, privilegios y riquezas, a menudo representativas de parte de los activos productivos en estas sociedades, estaban en juego. Aquellos que pretendan mantener todo lo que vean como sus derechos estaban dispuestos a luchar para protegerlos. Por otro lado, aquellos en el poder tenan incentivos para oponerse a estos grupos, bien porque queran implementar los principios polticos republicanos o porque queran acceder a las riquezas de estos grupos. La ausencia de lmites crebles implica la ausencia de instituciones polticas que hubieran prevenido esto. El resultado es el revuelo y el desorden poltico. La consecuencia ms importante fue la guerra civil (Ibd., 2002, 45).

22

A lo anterior habra que sumarle las deudas financieras resultantes de las guerras de independencia y las guerras civiles, que junto con la economa contrada aumentaron los problemas financieros de los nuevos gobiernos. Esta situacin gener un horizonte temporal de corto plazo y una mentalidad rentista en los lderes preocupados por la supervivencia poltica y econmica. Este comportamiento del gobierno y de los lderes polticos indujo a los grupos locales a buscar proteccin y, por consiguiente, a la emergencia del caudillismo y la contraccin de la economa. El resultado durante todo el periodo de post-independencia fue una espiral de desorden poltico y contraccin econmica. Cuando reemergi el orden, tom la forma de coercin autoritaria. En conclusin, el atraso econmico en Amrica Latina durante el siglo XIX tiene su origen en el declive del orden poltico autoritario de la Corona espaola durante el proceso de independencia, que si bien no promova el desarrollo econmico de las colonias, otorgaba estabilidad poltica y compromisos crebles referidos a los derechos de propiedad. La independencia y la derrota del imperio espaol generaron nuevos conflictos y que los grupos de inters y sus lderes fueron incapaces de resolver debido a la falta de un sistema de creencias compartidas y a la ausencia de acuerdos sobre la base fundamental de la organizacin poltica, econmica y social. En consecuencia, no existieron los acuerdos importantes sobre la forma que deban tomar los derechos privados de propiedad e individual, los privilegios, las instituciones polticas, y de los fines legtimos y los limites de los nuevos Estados. Adems la relevancia de las decisiones polticas fue enorme, lo que desencaden una violenta captura de rentas y del Estado y el consiguiente despilfarro de una gran parte de recursos de la sociedad.

5 El desorden poltico: obstculo al crecimiento econmico?


La tesis de (NSW) ha sido objeto de algunas crticas. Como se seal arriba, las estadsticas de Coatsworth muestran que durante el periodo colonial, las economas con ms altos niveles de PIB per capita fueron las del Caribe, circunstancia que ha hecho poca la diferencia si son de origen espaol, britnico o francs. Adems de que el caso de la supuesta superioridad de las instituciones britnicas est usualmente basado en las experiencias de Estados Unidos y Canad (caso considerado por algunos investigadores como etnocentrismo), pero algunos de las sociedades del Amrica fueron establecidas por los britnicos incluyendo Barbados, Jamaica, Belice y Guyana y segn las estadsticas disponibles stas fueron como el resto de sus vecinos: no comenzaron a industrializarse hasta mucho ms tarde (Engerman y Sokoloff, 2000). Haber, Razo y Maurer (2002, 2003) centran su crtica en el supuesto vinculo causal entre la inestabilidad politica, la habilidad para crear compromisos crebles y el atraso econmico. Como ya se ha expuesto, para (NSW) el desorden poltico hace difcil resolver el DPFC. Se politizan los derechos de propiedad y evolucionan para alentar la obtencin de rentas y crear

23

fuertes incentivos para la captura de rentas y el Estado. Las actividades rentistas desvan recursos valiosos y conduce a un bajo crecimiento econmico. Sin embargo, para Haber, Razo y Maurer tras analizar el periodo 18761929 en Mxico, la inestabilidad politica (o desorden poltico) no necesariamente est correlacionada positivamente con el estancamiento econmico o que a mayor inestabilidad politica produce una disminucin en la tasa de crecimiento del ingreso per cpita. Muy por el contrario, la evidencia emprica muestra que la concentracin de la riqueza y el poder poltico en manos de las lites y la inestabilidad politica de hecho facilitaron el crecimiento econmico en la mayor parte de los pases de la regin, durante el siglo XX. Cmo entender esta paradoja? Cmo es que la mayora de los pases de Amrica Latina alcanzaron tasas positivas de crecimiento mientras existan los obstculos de la desigualdad e inestabilidad politica durante el siglo XIX y XX? Segn estos investigadores, la tesis del (DFPC) se enfrenta a dos problemas: uno emprico y uno terico. El problema emprico es que existen un gran nmero de pases sin gobiernos limitados o dbilmente dictatoriales que han sido capaces de mantener altas tasas de crecimiento econmico durante perodos prolongados de tiempo. De hecho, el crecimiento econmico bajo gobiernos limitados es una rara combinacin que slo se encuentra slo en un pequeo conjunto de las naciones. El crecimiento econmico, sin embargo, se puede encontrar dentro de una amplia gama de sistemas polticos (2002, 26-27). El problema terico es la ausencia de un marco analtico adecuado para analizar el fenmeno de la inestabilidad poltica. Tampoco existe una adecuada definicin de la inestabilidad que permita desarrollar una teora de cmo las organizaciones privadas puedan atenuar los efectos de la inestabilidad o de cmo los gobiernos pueden hacer compromisos crebles bajo condiciones inestables. De acuerdo a la literatura existen dos soluciones al (DPFC). Una de ellas es la del bandido estacionario y la otra la del gobierno limitado. La primera se basa en la nocin de un dictador que tiene incentivos para establecer tasas impositivas que maximicen la recaudacin y para proporcionar bienes pblicos porque de esta manera aumentar el ingreso total de la sociedad y en consecuencia, sus propios ingresos tributarios. Pero el problema es que el dictador no vive para siempre. En este sentido, tiene incentivos para no actuar como se ha descrito. La monarqua hereditaria es una solucin alternativa pero de acuerdo a la historia, no hay evidencia que as haya sido. La segunda solucin establece que gobiernos limitados por instituciones autorreforzantes ofrecen a la poblacin garantas crebles de respetar sus derechos, las leyes y los contratos bajo cuyo amparo fueron creados. En otras palabras: existe seguridad jurdica para los derechos polticos y econmicos universalmente reconocidos bajo una efectiva igualdad de los ciudadanos ante la ley. Todo lo cual constituye el ms poderoso incentivo para la universalizacin del ahorro y la inversin productiva. Sin embargo, el inconveniente a esta solucin es que empricamente los pases que han experimentado un crecimiento econmico y han resuelto el (DPFC) de esta manera parecen ser la excepcin. La regla entonces para los autores parece ser una solucin inferior que viene constituida por la

24

Integracin Politica Vertical. Esta estrategia sirve para mitigar los efectos de la inestabilidad y/o la desigualdad. Es una frmula de segunda clase capaz de producir crecimiento econmico aunque inestable y desigual. La Integracin Poltica Vertical es tericamente una solucin segundo mejor ptimo al problema del (DPFC); relacionada con el hecho de que el Estado no considera a los derechos de propiedad como un bien pblico; por el contrario, puede comprometerse a protegerlos y hacerlos cumplir los derechos de propiedad como un bien privado, solo para un grupo selectivo de la poblacin. Pero como sealan los autores, el proceso de integracin vertical no es en s misma un mecanismo compromiso. La Integracin Poltica Vertical es una innovacin institucional que redefine la interaccin (por ejemplo, los contratos) entre los gobiernos y las lites econmicas. El gobierno y los grupos de inters o facciones rivales se integran, ya sea hacia atrs (integracin hacia atrs) cuando el gobierno permite que los ciertos agentes econmicos puedan disear y hacer cumplir las instituciones que rigen sus propias actividades a cambio de apoyar al gobierno o a los polticos o hacedores de polticas a participar directamente en lo productivo y lucrativo de las actividades econmicas (integracin hacia delante). Mediante la integracin, el gobierno puede prometer respetar los derechos de propiedad selectivamente (por lo menos los de los integradores) y los agentes privados pueden asumir el compromiso creble de otorgar su apoyo al gobierno. La coexistencia de la inestabilidad politica y el crecimiento econmico se logra cuando la integracin hacia atrs y adelante se establece. El estado otorga concesiones al sector privado para que ste determine el diseo de la estructura institucional formal que rige su comportamiento, y por la vinculacin del xito del gobierno al xito del sector privado, el gobierno puede crear un compromiso limitado para un conjunto reducido de organizaciones econmicas que no depredar sus derechos de propiedad. As, la actividad econmica no es necesariamente afectada por la inestabilidad poltica (2002, 35). De esta manera, las actividades econmicas pueden desarrollarse bajo condiciones de inestabilidad poltica, si los gobiernos pueden integrarse lo suficiente para dar confianza a favor de las algunas lites econmicas de que sus intereses sern protegidos. Incluso sealan los autores-, se genera una lgica que implica la percepcin de las lites econmicas que cualquier faccin que llegue al poder tendr que integrar hacia atrs. La tesis considera entonces a la Integracin Poltica Vertical como la nica forma viable de mantener la actividad econmica, especialmente si la inestabilidad politica es considerada el punto de partida. La evidencia del crecimiento econmico antes y despus de la revolucin mexicana muestra que este se logr teniendo como base poltica a la integracin vertical. La solucin subptima al (DFPC) conlleva -segn la tesis- a la evolucin de un tipo de capitalismo cuya base politica es la Integracin Poltica Vertical o coalicin de gobiernos con ciertas lites econmicas buscadora de rentas. Este sistema econmico es un capitalismo de compadrazgo (crony capitalism) en el que los lderes polticos en el poder y determinados grupos de empresarios se reconocen, conciertan y actan como amigos o compadres. Se 25

trata de un sistema capitalista de resultados menos eficientes y equitativos que la economa de mercado institucionalizada, pero que es la nica que puede asegurar un cierto tipo de crecimiento en condiciones de inestabilidad poltica y/o fuerte desigualdad econmica y social. Se trata del sistema econmico del siglo XX prevaleciente en Amrica Latina configurado en el siglo anterior.3 Las reglas de este capitalismo, no son universales, sino elaboradas concertadamente por y para ciertas lites polticas y econmicas. De esta manera el Estado resuelve el (DPFC) generando estructuras de confianza entre los coaligados o compadres que de esta manera ya pueden invertir y tener una cierta seguridad para sus inversiones mientras se mantengan en la coalicin de buscadores de renta. Esto explicara el relativo crecimiento econmico en las ltimas dcadas registrado en la regin coexistiendo con una gran desigualdad social, politica y econmica.

Conclusiones
Las crticas a las explicaciones sobre el origen de la divergencia en las sendas de desarrollo en los pases de Amrica surgidas desde la (NIE) se han presentado en cada apartado del trabajo. Sin embargo, es evidente que las principales hiptesis propuestas desde la (NIE) a la divergencia de las sendas de desarrollo en Amrica se vuelven dbiles cuando se les contrasta empricamente. Solo las fortalece el comparativo que toma a los Estados Unidos como referencia analtica para probar la validez de los postulados. Aunque la herencia colonial y las dotaciones de factores iniciales influyeron en la senda de desarrollo a largo plazo de los pases de Amrica Latina, la evidencia de los datos disponibles hace ms creble que el origen deba situarse en la segunda mitad del siglo XIX y no inmediatamente despus de la colonizacin. Una posible explicacin del inicio de la divergencia en las tasas de crecimiento de las economas latinoamericanas respecto a las de Amrica del Norte es que solo en este periodo se hace evidente la incapacidad de las elites locales para establecer un Estado fuerte proporcionador de compromisos crebles, que promoviera en lugar de restringir el funcionamiento de las actividades productivas y la expansin de los mercados. Adems de que garantizara la aplicacin de las reglas del juego por encima de cualquier inters de grupo y coadyuvara a la igualdad social y econmica. Sin embargo, la evidencia emprica tambin indica que la concentracin de la riqueza, del capital humano y el poder poltico en Amrica Latina no est reida con el crecimiento econmico. Solo a finales del siglo XIX en algunos pases de Amrica Latina comienza a gestarse un tipo de capitalismo donde el Estado se compromete creblemente a proteger los derechos de propiedad y privilegios de ciertas lites econmicas con quienes comparte rentas y propicia cierto nivel de crecimiento econmico pero que sin embargo, fomenta la persistencia de una mayor desigualdad econmica y social. De esta manera, hace evidente que la desigualdad y crecimiento econmico no siempre son mutuamente excluyentes.
3

Przeworski (2005) seala que este tipo de capitalismo prevalece en todos los pases del mundo y no slo en Latinoamrica.

26

Por otro lado, es evidente la excesiva confianza a la trayectoria de la dependencia entre los economistas de la NIE lo que los hace ignorar hechos importantes en la historia econmica de los Estados Unidos y Amrica Latina como los distintos modelos de desarrollo adoptados como respuesta al entorno econmico internacional en la ltimas dcadas del siglo XIX (export-led grotwth) y comienzos del siglo XX (inward-looking development) (Dobado 2007). Se ignora diversos acontecimientos internacionales presentados durante todo el siglo XX, como la injerencia de los pases desarrollados en funcin de la composicin geopoltica que se ha traducido en diversas intervenciones incluso inmediatamente despus del proceso de independencia en Amrica Latina que pudieron haber influido en la evolucin de la estructura institucional actual. Se ha documentado que el periodo de la Guerra Fra signific fuentes de financiacin abundantes para los Estados en los pases de Amrica Latina que determin la configuracin de sus instituciones econmicas y de gobierno. En efecto, al tener facilidad para conseguir recursos del exterior hubo poca preocupacin de los gobiernos por limitar su poder y transformar sus instituciones polticas para otorgar garantas crebles sobre la seguridad de los derechos polticos y econmicos que permitiera de esta manera, incentivar al ahorro y la inversin productiva nacionales. Otra historia no incorporada al anlisis institucional es el papel que jugaron las reformas estructurales del llamado Consenso de Washington en los aos noventas en la adopcin; a travs de la promocin y presin de los Estados Unidos con el nimo de reestablecer el sistema financiero mundial, de instituciones econmicas que alentaron la desigualdad social y el establecimiento de instituciones polticas dbilmente democrticas en muchos pases de Amrica Latina. De hecho, Coatsworth (2005) ha sealado que en los 25 aos de Consenso de Washington, las economas latinoamericanas han experimentado el peo cuarto de siglo desde el catastrfico segundo cuarto del siglo XIX.

Referencias bibliogrficas
Acemoglu, Daron, Simon Johnson and James A. Robinson, (2001a). The Colonial Origins of Comparative Development: An Empirical Investigation, American Economic Review, 91, no. 5. December. ________. (2001b). "Reversal of Fortune: Geography and Institutions in the Making of the Modern World Income Distribution," MIT Working Paper 01-38. ________, (2004). Institutions as the Fundamental Cause of Long-run Growth, Working Paper 10481, National Bureau of Economic Research. Albn, Moreno, Alvaro, (2008). El origen colonial de las diferencias del desarrollo entre pases: el neoinstitucionalismo e Hispanoamrica, en Revista de Economa Institucional, Vol. 10, No. 19, Segundo Semestre.

27

Alonso, Jos Antonio (2007). Desigualdad, instituciones y progreso: un debate entre la historia y el presente en Revista de la CEPAL, No. 93, Diciembre. Coatsworth, John H. (2005), Structures, Endowments, and Institutions in the Economic History of Latin America, Latin American Research Review, 40, 3. ________ (2006), Political Economy and Economic Organization, in Coatsworth, John H, Bulmer-Thomas, Victor and Roberto Cortes Conde (eds.) The Cambridge Economic History of Latin America (2 vols.), Cambridge: Cambridge University Press. Coatsworth, John and Gabriel Tortella Casares, (2002), Institutions and Long-Run Economic Performance in Mexico and Spain, 1800-2000, Working Papers on Latin America Paper, No. 02/03-1. The David Rockefeller Center for Latin American Studies. David, Paul (1994). Why Are Institutions the Carriers of History? Path Dependence and the Evolution of Conventions, Organizations, and Institutions, Sructural Change and Economics Dynamics, Vol. 5, No. 2. Dobado Gonzlez, Rafael (2007) Herencia colonial y desarrollo econmico en Iberoamerica: Una critica a la nueva ortodoxia. Tercer Congreso Internacional de la Asociacin Mexicana de Historia Econmica. Indito. Engerman, Stanley L. and Kenneth L. Sokoloff, (2000). Institutions, Factor Endowments, and Paths of Development in the New World Journal of Economics Perspectives, Vol. 14, number 3, summer, 217-232. ________ (2001). The Evolution of Suffrage Institutions in the New World, National Bureau of Economic Research NBER. Working Paper 8512. ________ (2002). "Factor Endowments, Inequality, and Paths of Development among New World Economies." NBER,Working Paper 9259. Cambridge, US: National Bureau of Economic Research. ________ (2005). Colonialism, Inequality, and Long-Run Paths of Development, NBER. Working Paper 11057. Cambridge, US: National Bureau of Economic Research. Haber Stephen (comp.), (1999). Como se rezag Amrica Latina. Ensayos sobre las historias econmicas de Brasil y Mxico, 1800-1914. El Trimestre Econmico. Lecturas 89. Mxico: Fondo de Cultura Econmica. ________ (2005). Political Institutions and Financial Development: Evidence from the Economic Histories of Mexico and the United States. Stanford University. Department of Political Science. Indito.

28

Haber, S., Maurer N, and A. Razo (2002) Sustaining Economic Performance under Political Instability: Political Integration in Revolutionary Mexico, in Haber S. (Edit.), Crony Capitalism and Economic Growth in Latin America: Theory and Evidence. US: Hoover Institution Press Publication. ________ (2003), The Politics of Property Rights: Political Instability, Credible Commitments, and Economic Growth in Mexico, 1876-1929. Cambridge: Cambridge University Press, Political Economy of Institutions and Decisions Series. La Porta, Rafael et., al (1996). Law and Finance NBER Working Paper Series, 5661. Cambridge, US: National Bureau of Economic Research. ________ (1998), The Quality of Government NBER Working Paper Series, 6727. Cambridge, US: National Bureau of Economic Research. ________ (2007), The Economic Consequences of Legal Origins, NBER Working Paper Series 13608, Cambridge, US: National Bureau of Economic Research. Levine, Ross (2005), Law, Endowments, and Property Rights NBER, Working Paper Series, 11502. Cambridge, US: National Bureau of Economic Research. North, C., Douglass (1995). Instituciones, cambio institucional y desempeo econmico. Mxico: Fondo de Cultura Econmica. ________ (2005). Understanding the Process of Economic Change. US: Princeton University Press. North, Douglass C., Summerhill, W., and B. R. Weingast, (2002). Orden, Desorden y Cambio Econmico: Latinoamrica vs. Norte Amrica. Revista Instituciones y Desarrollo. No. 12-13. Institut Internacional de Governabilitat de Catalunya. Prados de la Escosura, Leandro (2004). Colonial Independence and Economic Backwardness in Latin America. Working Paper 04-65. Universidad Carlos III de Madrid. ________, (2005). Growth, Inequality, and Poverty in Latin America: Historical Evidence, Controlled Conjectures. Working Paper 05-41(04). Universidad Carlos III de Madrid. Przeworski, Adam (2004). The Last Instance: Are Institutions the Primary Cause of Economic Development? European Journal of Sociology 45(2): 165-188. Przeworski Adam y Carolina Curvale (2005). Does politics explain the economic gap between the United States and Latin America? Deparment of Politics. New York University. Indito.

29

________ (2007). Instituciones polticas y desarrollo econmico en las Amricas: el largo plazo, en Machinea, Jos Luis y Narcs Serra (edit.) Visiones del Desarrollo en Amrica Latina. CEPAL. Rodrik, Dani; Subramanian, Arvind; Trebbi, Francisco (2002). Institutions Rule: The Primacy of Institutions over Geography and Integration in Economic Development. CID Working Paper No. 97, Harvard University. November. Shirley, Mary M. (2005). Institutions and Development en Mnard, Claude y Mary M. Shirley (eds.), Handbook of New Institutional Economics. Netherlands: Springer.

30

You might also like