UNIVERSIDAD NACIONAL

JORGE BASADRE GROHMANN

ESCUELA DE POSTGRADO

MAESTRA GESTIN EMPRESARIAL

TRABAJO MONOGRFICO Proyecto de Inversin PLANTA AGROINDUSTRIAL PARA LA ELABORACIN DE HARINA DE LCUMA

PROYECTOS DE INVERSIN III Ciclo Dr. Washington Zeballos Gamez

REALIZADO POR:
Marco Antonio Pineda Alvarado Michella Arohuanca Antahuanaco Abel Vargas Vilca

RESUMEN
El proyecto est abocado a la factibilidad de producir Harina de Lcuma, aprovechando la potencialidad que posee la regin Arequipa en cuanto a microclimas y otros factores, los que facilidad la posibilidad para desarrollar la actividad agro-industrial. La harina de lcuma es usada por los fabricantes de helados (Lima), cuya demanda no es satisfecha por la produccin nacional; la brecha por cubrir es de 489,000 a 666,000 kg de harina al ao. El valle de Arequipa podra satisfacer esta demanda. La lcuma no es conocida en la mayora de pases excepto Chile y Ecuador que tambin la producen, pero se ha hecho la prueba de degustacin en EE.UU., Japn y Suiza en donde el producto ha tenido gran acogida, lo que hace amplia la demanda para exportacin.

INFORMACIN DEL PROYECTO

1.1 Nombre
PLANTA AGROINDUSTRIAL PARA LA ELABORACIN DE HARINA DE LCUMA.

1.2 Naturaleza
Agroindustria

1.3 Ubicacin
El proyecto se encuentra ubicado en el Anexo de QUISHUARANI, Distrito: UCHUMAYO Provincia AREQUIPA, Regin AREQUIPA. A 23 Km de la ciudad Capital de Arequipa.

1.4 Unidad Ejecutora (Promotores o Inversionistas)

Promotores Marco Antonio Pineda Alvarado Michela Arohuanca Antahuanaco

Inversionista Socio Estratgico, que haga un aporte del orden de U$ 1,300,000.00

1.5 Concepcin del Problema (Justificacin)

Todo proyecto de inversin dentro del marco de desarrollo del Pas, en este caso de la Provincia de Arequipa, se justifica siempre que solucione total o parcialmente el problema general que enmarca al proyecto. El problema global sera "La falta de desarrollo agroindustrial en esta zona peruana" Partiendo de esta premisa, las acciones que se tomarn para tratar de paliar el problema, en muchos casos se encuentran con dificultades que podra retener el proceso de solucin, en otros aceleraran el proceso y en otros haran imposible continuar. Entre los principales aspectos a tomar en cuenta estn los siguientes. JUSTIFICACIN COMO CONTRIBUCIN MBITO DEL PROYECTO AL DESARROLLO DEL

El proyecto para producir Harina de Lcuma constituye una opcin viable para fomentar la agroindustria que est escasamente desarrollada. El proyecto contribuir con el crecimiento del PBI Regional y Nacional y aumentar el valor agregado de este sector. Como consecuencia de ello se generar empleo en 2 aspectos: Agrcola con las plantaciones, e Industrial en la planta de procesamiento. Tambin, existe la posibilidad de generar divisas porque el producto es bien cotizado en muchos pases del extranjero. JUSTIFICACIN RESPECTO AL APROVECHAMIENTO DE CONDICIONES AMBIENTALES Y CLIMTICAS DE LA ZONA LAS

Los Valles de Arequipa poseen buenas condiciones ambientales, climticas e hidricas para producir lcumos en el Per, as lo demuestra los estudios realizados por las diversas organizaciones como el Inia Arequipa. Mientras que en Arequipa se obtiene un rendimiento de 7,400 Kg/ha en forma natural, con el debido manejo, cuidado y asistencia se puede hasta tripicar dicho rendimiento, Lima con plantaciones mejoradas y con tcnicas modernas ha logrado superar el rendimiento de muchas regiones, lo que quiere decir que si aqu utilizamos estos ltimos adelantos en los nuevos sembros, la productividad podra ser mucho mayor a la que se obtuvo hasta el momento.

1.6 Objetivos del Proyecto

Corto plazo: Organizar a los productores y convencerlos de la rentabilidad del proyecto Implementar la planta de procesamiento de harina. Establecer contactos para externos) la venta del producto (locales y

Minimizar los costos de transaccin. Mediano plazo: Certificaciones de calidad, proteccin al medio ambiente, etc. Largo plazo: Posicionamiento de la marca en el mercado, harina con los estndares de calidad alcanzados.

ESTUDIO DE MERCADO
1.7 DESCRIPCIN DEL PRODUCTO
1.7.1 Descripcin Bsica
El lcumo es un rbol perenne de fuste recto y cilndrico, que alcanza los quince metros de altura. Su madera es de color claro, grano fino y resistente. La copa es densa y de forma esfrica; las hojas se concentran en el pice de las ramas tiernas, ligeramente pubescentes, y son de forma elptica, con la base achatada. Tienen entre 12 y 25 centmetros de largo, textura coricea, y color verde oscuro en el envs. VALORES DE LA COMPOSICIN QUMICA Componente Energa Agua Protena Grasa Carbohidratos Fibra Ceniza Calcio Fsforo Hierro Retinol Tiamina Riboflavina Niacina Ac. Ascrbico Contenid o 99 72,3 1,5 0,5 25 1,3 0,7 16 26 0,4 355 0,01 0,14 1,96 2,2 Promedio Kcal gr gr gr gr gr gr mg mg mg mg mg mg mg mg

Este fruto posee una gran versatilidad ya que puede utilizarse para preparar una infinidad de postres, helados, panes, galletas, yogurt, entre otros Esta planta se produce principalmente de Per, entre los 1,000 y 3,000 m.s.n.m. Tolera climas con lluvias temporales, ms no precipitaciones constantes durante todo el ao. Se adecua a climas fros constantes pero no tolera fuertes heladas, pudiendo caer con temperaturas menores de 5 C.

Se ajuste muy bien a suelos arenosos y rocosos, de buen drenaje as como tambin suelos moderadamente salinos y calcreos, pero elige los suelos aluviales profundos con abundante materia orgnica. Prospera en los valles interandinos y costeros del Per en temperaturas con tendencia uniforme entre 20 y 22 C. No resiste las heladas y enraza en suelos secos, bien drenados, con irrigacin artificial. Es muy frgil ante las inundaciones y no crece bien en climas muy calurosos aunque es ms frecuente y ms cultivado en los valles costeos, se planta tambin con xito en zonas andinas hasta una altura de 2,500 msnm. Las regiones con mayor produccin de lcuma en el Per son Lima, Ayacucho, La Libertad, Cajamarca, Huancavelica y Arequipa. Los volmenes de produccin y rendimiento se muestran en el siguiente grafico

Fuente: MINAG

1.7.2 Descripcin del Producto /Servicio

Las frutas tropicales son un ingrediente nico que pueden utilizarse en muchas variedades de productos comestibles y bebidas. La lcuma es conocida por su brillante aroma y sabor dulce, lo cual, representa una oportunidad de negocio en el mercado interno y externo. Produccin y comercializacin de lcuma de ptima calidad, principalmente con valor agregado al mercado americano y europeo. La harina de lcuma, tiene una amplia demanda gracias a su exquisito aroma y sabor, pues es utilizado en las heladeras y ltimamente en la repostera. Estos productos responden a las necesidades del consumidor, Siendo su mayor preocupacin por el cuidado de la salud. La produccin de lcuma durante todo el ao en el valle de Arequipa, cultivos manejados sin tcnicas y productos sin valor agregado

1.8 ANLISIS DEL ENTORNO

1.8.1 MACROAMBIENTE
Polticos: Promocin al agro (financiamiento, bsqueda de oportunidades para exportacin de productos con valor agregado, etc.) Econmicos: Estabilidad macroeconmica Tecnolgicos: Maquinaria que permite una mayor productividad. Medio Ambientales: Factores climticos favorables Socio culturales: Superacin de las deficiencias en experiencias organizativas de los productores (experiencia previa no muy positiva por realizar productos tradicionales) Mano de obra barata. MICROENTORNO

1.8.2 MICROENTORNO
Productos sustitutos: Otras frutas tropicales que se importan como fruta fresca, congelada, envasada, y para jugos. Competencia: NOVAVERDE (Chile) exporta harina de lucuma y otros derivados. Clientes: Empresas dedicadas a la compra y posterior comercializacin de frutas exticas en el mercado americano y europeo en diferentes presentaciones: harina, para repostera, productos lcteos, formulas alimenticias, etc. Los principales clientes son DONOFRIO y Lamborghini, dedicada a la compra de harina de lucuma para la fabricacin de helados.

1.9 ESTUDIO DE LA DEMANDA, DEMANDA PRESENTE PASADA

1.9.1 DEMANDA INTERNA PASADA
Ao 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 Fuente: Maximize Volumen TM 811 828 845 863 881 900 918 937 956 975 995 1015 1035

1.9.2 DEMANDA EXTERNA PASADA

Ao 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 Valor FOB US$ 14912.31 10794.62 28647.86 24003.21 45934.07 143478.6 89810.78 Volumen Bruto Kg 3814.83 2563.72 12746.43 10472.44 20776.85 67805.89 25702.59 Valor Unitario Promedio US$/Kg 3.91 4.21 2.25 2.29 2.21 2.12 3.49

2006 2007 2008 2009 2010

121562.64 148013.87 337783.24 529834.34 643541.00

40020.91 43045.85 87042.57 138491.10 168908.40

3.04 3.44 3.88 3.83 3.81

Fuente: SUNAD

1.9.3 PROYECCIN DE LA DEMANDA INTERNA

Tomando el valor estimado en la demanda actual interna y el ndice de crecimiento poblacional la proyeccin de la demanda interna de Harina de Lcuma en TM seria: Periodo s 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 Volume n Bruto TM 1052.5 1071.6 1090.7 1109.8 1128.9 1148.0 1167.1 1186.2

Fuente: Propia

1.9.4 PROYECCIN DE LA DEMANDA EXTERNA

Existen estadsticas en la SUNAD de exportacin de harina de lcuma hacia EE.UU. en los aos 1988, 1989 y 1990, hacia Japn en 1988 y hacia Suiza en 1990, no se continu la comercializacin con dichos pases bsicamente porque la demanda peruana no esta cubierta. La tendencia en Europa y EE.UU. es consumir productos de origen natural. Periodo s 2011 2012 2013 2014 Volume n Bruto TM 147.3 162.9 178.5 194.0

2015 2016 2017 2018

209.6 225.2 240.8 256.4

Fuente: Propia

1.9.5 TOTAL DEMANDA

Periodo s 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 Fuente: Propia Volume n Bruto TM 1199.8 1234.5 1269.2 1303.9 1338.6 1373.3 1407.9 1442.6

1.9.6 VARIABLES QUE AFECTAN LA DEMANDA

TLCs o Acuerdo Complementarios con pases con potencial comprador. Calidad del producto reconocida por imagen de la marca Per. Orientacion del mercado al consumo de productos ms naturales.

1.10ESTUDIO DE LA OFERTA O COMPETENCIA

1.10.1 Descripcin del Mercado de la Competencia
En la fbrica de helados D'onofrio se nos inform que tienen proveedores de harina de lcuma procedentes de Lima, Huaraz, Ayacucho, Cajamarca y Arequipa. De acuerdo a lo estudiado en el departamento de Arequipa, se ha estimado que el 50% del total de la produccin de lcumas es comercializado en forma de harina o seco en hojuelas. Si asumimos que este hecho ocurre en todos los departamentos sealados por la empresa D'onofrio, se estara produciendo en la actualidad 322 TM de harina por ao.

En Arequipa se producen 75 TM de lcuma. En harina se procesa 12,08 TM por ao, dado que solo se procesa el 50% de la produccin total. Los principales pases productores son: Chile, Ecuador y Per. Chile exporta el producto pero en forma de helado de la empresa Bresler. El Per exportaba harina de lcuma hasta antes del ao 1990 y entre los pases a los que exportbamos se encontraba Chile que fue nuestro principal comprador; a partir del ao 1990.

1.10.2

Competencia Presente y Pasada.

Del Estudio de la Competencia se puede observar que hasta la actualidad en la zona no existe ningn tipo de empresa dedicado a la produccin de harina de lcuma. Por lo tanto no existe oferta local, pero si ampliamos el horizonte a nivel nacional encontramos:

1.10.3

Variables que Afectan a la Competencia.

Entrada al mercado del EE.UU. va ATPA con arancel cero, lo que le otorga una ventaja competitiva, frente a terceros pases y representa una ventaja en precios en el orden del 15-20%. Bajos costos de mano de Obra Subsidios por parte del Estado: Devolucin IGV, Impuesto a la renta restringido (15%) y Draw back (5% sobre las ventas FOB), lo que permite tener costos de produccin bastante competitivos..

1.11Anlisis de la comercializacin
1.11.1 PRODUCTO:
Producto principal: Harina de lcuma Subproductos: Aceite de semilla, semillas y cscara. Empaque: Segn los requerimientos del mercado. Presentaciones:

Cilindros metlicos. Baldes plsticos. Bolsas aspticas. Etiquetado: Marca Especificaciones del producto.

1.11.2

PLAZA:
Tipos de transporte: Transporte integral Transporte por acopio Fletes: poca de abundancia o escacez. Accesibilidad de los vehculos.

1.11.3

PRECIO
Alternativas: Vender altos volmenes con mrgenes de ganancia reducidos. Vender pequeos volmenes con altos mrgenes de ganancia. Reducir costos de comercializacin.

1.11.4

PROMOCIN
El enfoque no debe ser el de produccin. Hay que conocer: Quines son los consumidores Quines son los compradores. Posicionar el producto en el mercado externo Aroma Sabor Frescura

Fruto extico.

1.12INVESTIGACIN DE MERCADOS
Mercado interno Se comercializa en el huerto donde se produce. En localidades prximas al lugar donde se produce. En el mbito provincial, departamental y en la capital. Mercado externo Ya es conocida en EE.UU, Francia y Alemania donde existe demanda. En Brasil se utiliza para helados, as como complemento del yogurt. Existe gran demanda potencial en muchos mercados forneos como en Estados Unidos. La mayor produccin se da en: Junio Octubre. La menor produccin se da en: Diciembre - Mayo

1.12.1

ESTUDIO DEL MERCADO OBJETIVO

Habiendo observado y comprobado la insuficiencia de harina de lcuma para la fabricacin de helados en las empresas de la capital, se ha determinado elegir como mercado objetivo las fbricas D'onofrio, Lamborghini, Bresler, El Tigre, etc. El consumo local de harina de lcuma entre fabricantes de helados y chupetes es mnimo; la produccin seria destinada al mercado limeo. El consumo per cpita de helados en pases como EE.UU. es de 7 a 8 Kg. Anuales. Partiendo de estos datos y con una poblacin mayor de 250 millones de habitantes, si captramos solo el 1% del consumo de helados para destinarlo al sabor a lcuma, se consumira 5,250 TM de harina de lcuma (6.5 veces el consumo nacional).

1.12.2

INVESTIGACIN DE MERCADOS
La lucuma es conocida con el mismo nombre tanto en ingls, portugus, alemn, italiano o en francs. Se han detectado esfuerzos por incrementar el cultivo de la lucuma con valor agregado (harina, hojuelas, helado de lucuma, cctel de lucuma y yogourth) El potencial de comercializacin de la fruta es grande. La produccin anual de esta fruta es de 1.5% de la produccin de pltanos.

Mercado Europeo y E.E.U.U.

1.12.3 CUANTIFICACION DE LA DEMANDA A CUBRIR EL PROYECTO

De acuerdo a los datos obtenidos, la produccin nacional de harina de lcuma es de 322 TM, la demanda flucta entre 811 y 988 TM., lo que hace una deficiencia de 489 a 666 TM. Si tomamos en cuenta que para producir 1 Kg. de harina se necesita 3,1kg de lcuma entonces se necesitara de 1518 a 2068 TM de lcuma pensando en cubrir esta brecha se tendra que sembrar de 101 a 137 Has. de plantaciones de lcumos (Dado que una Ha produce 15 TM. con plantas francas); 67 a 91 Has. con tecnologa y plantas mejoradas. En Arequipa se puede aprovechar el 50% restante de la produccin local comprando la materia prima (lcuma) en forma directa en los lugares de produccin. Esto significara 12 TM de harina que representan del 2,4 al 1,8% de la demanda insatisfecha.

1.12.4

Estudio de precios
Los precios que rigen en la actualidad son los que paga la empresa D'onofrio: S/. 12.00 Kg de harina como precio base, segn la calidad del producto (resultado de un anlisis qumico) este precio puede incrementarse hasta S/. 15.00 Kg de harina, mientras que en el extranjero los precios van desde los U$ 4.00 hasta los U$ 8.00.

ESTUDIO TCNICO
Industrial: Fabricacin de harina de lcuma Agrcola: Produccin de materia prima (lcuma)

1.13TAMAO DEL PROYECTO INDUSTRIAL

1.13.1 Relacin Tamao Mercado
Produccin promedio en los ltimos 5 aos de harina de lcuma = 322 TM/Ao Equivale al 36 % de la demanda nacional sin contar con la demanda externa. Por lo tanto existe un Dficit mnimo de 64% equivalente a 578 TM.

1.13.2

Relacin Tamao Materia Prima

Produccin actual de lcuma en Arequipa = 75 TM/Ao Se industrializa 37.5 TM (50 %) para obtener 12 TM de harina El 50 % restante se usa para consumo

1.13.3

Relacin Tamao Tecnologa

Para la produccin actual de harina de lcuma no se requiere maquinarias o equipos sofisticados, sus capacidades estn en funcin de la produccin.

1.13.4

Relacin Tamao Localizacin

No hay terrenos de gran tamao para establecer una gran plantacin. Se requiere de 5 has de terreno, caso contrario, el tamao estara en funcin de la cantidad de lcuma a acopiar.

1.13.5

Relacin Tamao Financiamiento

Ningn productor actual est en capacidad de financiar una planta industrial de procesamiento.

La Planta tendra una capacidad de 290 TM/Ao de harina de lcuma (capacidad para procesar 5 has de lcumos mejorados u 8 has de lcumos francos) Financiamiento: Capital privado, Propietario de 5 has de plantacin.

PROCESAR 120 TM DE LCUMO / AO EQUIVALENTE A LA PRODUCCIN DE 5 HAS

1.14LOCALIZACIN DEL PROYECTO INDUSTRIAL

La Va de Acceso para el proyecto comprende un tramo de carretera asfaltada de 12.5 Km desde la ciudad de Arequipa, continuando con un tramo de carretera afirmada de 11 Km. El aeropuerto de la ciudad de Arequipa se encuentra a 28 Km, y el puerto martimo de Matarani con accesos va terrestre y ferroviaria se ubica a (110 Km) Los Recursos hdricos, para el proyecto lo constituyen el caudal constante de 50 lt/seg, que se ha logrado obtener en base a la ejecucin de calicatas de drenaje a tajo abierto, que inicialmente, constituan afloramientos ubicados en la quebrada de Quishuarani, ubicada a 170 mts de desnivel debajo del rea productiva. Los otros recursos a utilizarse, se consideran como Energa: Comunicaciones: Centros de consumo: Mano de obra: Materia prima: Suficiente Suficiente Internos / Externo Disponible Disponible Suficiente

Desarrollo socioeconmico:

QUISHUARANI RENE LAS CONDICIONES PARA HACER VIABLE EL PROYECTO

1.15TAMAO DEL PROYECTO AGRCOLA

1.15.1 Relacin Tamao Mercado
Dficit de sembros para cubrir la demanda nacional = 101-137 has (15 TM/Ha en otros departamentos) En Arequipa se necesitara sembrar 61-91 has (22.5 TM/ha)

1.15.2

Relacin Tamao Tecnologa

Mnima.

1.15.3

Relacin Tamao Financiamiento

La produccin se inicia a los 4 aos de siembra con un 20 %, hasta lograr su mxima produccin al 9 ao, estabilizndose la produccin 50 a 60 aos ms

1.15.4

Relacin Tamao de plantaciones de lcumo

Siembra de 5 has de lcumo, promocin de siembra a pequeos productores y acopio bajo la consideracin que con 40 has seramos el primer productor de harina de lcuma

ESTUDIO ECONMICO FINANCIERO

1.16Inversin
a. Componente bienes de capital
Rubro Terreno y Obra Civil: Planta Harina Lucuma Equipo Fuente Energa Otros Costo Parte % 250,000.00 400,000.00 55,000.00 65,000.00 1270000

b. Componente capital de trabajo

Mantenimiento lucuma Otros Total 300,000.00 20,000.00 320,000.00

c. Componente otros. Intangibles: Imprevistos: Total 30,000.00 30,000.00 60,000.00

1.17Financiamiento
FUENTE DE FINANCIAMIENTO

En dlares US$
DESTINO FUENTE INVERSION FIJA Aporte propio Prestamo T O T A L CAPITAL DE TRABAJO TOTAL 550,000 600,000 %

550,000 280,000 830,000

320,000 320,000

48 52 100

1,150,00 0

1.18Presupuesto de Ingresos
Produccin anual Precio 120.00 TM 3900 $/TM

y Egresos

PRESUPUESTO DE INGRESOS

En dlares US$ 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10

AOS Concepto Ingreso por ventas Otros Ingresos TOTAL US $

468,000.00

468,000.00

468,000.00

468,000.00

468,000.00

468,000.00

468,000.00

468,000.00

468,000.00

468,000.00

468,000.00

468,000.00

468,000.00

468,000.00

468,000.00

468,000.00

468,000.00

468,000.00

468,000.00

468,000.00

PRESUPUESTO DE GASTOS

En dlares US$ 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10

AOS Concepto Gastos de Produccin (1) Gastos de Ventas Gastos Administrativos (2) Gastos Financieros

129,947.25 4,000.00 34,214.00 95,712.89

129,947.25 4,000.00 34,214.00 80,408.38

129,947.25 4,000.00 34,214.00 62,289.49

129,947.25 4,000.00 34,214.00 40,838.70

129,947.25 4,000.00 34,214.00 15,443.28

129,947.25 4,000.00 34,214.00 0.00

129,947.25 4,000.00 34,214.00 0.00

129,947.25 4,000.00 34,214.00 0.00

129,947.25 4,000.00 34,214.00 0.00

129,947.25 4,000.00 34,214.00 0.00

TOTAL

263,874.14

248,569.63

230,450.74

208,999.95

183,604.53

168,161.25

168,161.25

168,161.25

168,161.25

168,161.25

1.19Estados financieros proyectados

Provisin de las utilidades : 20%

ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS En dlares US$ CONCEPTO Ingresos Costos de Produccin Utilidad Bruta Gastos de Venta Gastos Administrativos Utilidad Operativa Gastos Financieros Utilidad antes de imp. Provisiones por impuestos Utilidad Neta AO 1 468,000.0 0 129,947.2 5 338,052. 75 4,000.00 34,214.00 299,838. 75 95,712.89 204,125. 86 40,825.17 163,300.69 AO 2 468,000.0 0 129,947.2 5 338,052. 75 4,000.00 34,214.00 299,838. 75 80,408.38 219,430. 37 43,886.07 175,544.30 AO 3 468,000.0 0 129,947.2 5 338,052. 75 4,000.00 34,214.00 299,838. 75 62,289.49 237,549. 26 47,509.85 190,039.41 AO 4 468,000.0 0 129,947.2 5 338,052. 75 4,000.00 34,214.00 299,838. 75 40,838.70 259,000. 05 51,800.01 207,200.04 AO 5 468,000.0 0 129,947.2 5 338,052. 75 4,000.00 34,214.00 299,838. 75 15,443.28 284,395. 47 56,879.09 227,516.38 AO 6 468,000.0 0 129,947.2 5 338,052. 75 4,000.00 34,214.00 299,838. 75 0.00 299,838. 75 59,967.75 239,871.00 AO 7 468,000.0 0 129,947.2 5 338,052. 75 4,000.00 34,214.00 299,838. 75 0.00 299,838. 75 59,967.75 239,871.00 AO 8 468,000.0 0 129,947.2 5 338,052. 75 4,000.00 34,214.00 299,838. 75 0.00 299,838. 75 59,967.75 239,871.00 AO 9 468,000.0 0 129,947.2 5 338,052. 75 4,000.00 34,214.00 299,838. 75 0.00 299,838. 75 59,967.75 239,871.00 AO 10 468,000.0 0 129,947.2 5 338,052. 75 4,000.00 34,214.00 299,838. 75 0.00 299,838. 75 59,967.75 239,871.00

EVALUACIN DEL PROYECTO

1.20Evaluacin Econmica
1.20.1 VANE
El horizonte de planeamiento del proyecto es de 10 aos. Del anlisis de costos e ingresos del proyecto tenemos:
VALOR ACTUAL NETO ECONOMICO :

COK = A O 0 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10

20

En dlares US$ FLUJO ECON. -1,150,000.00 332,013.58 328,952.68 325,328.90 321,038.74 315,959.66 312,871.00 312,871.00 312,871.00 312,871.00 312,871.00 F. ACTUALIZ. 1.00000 0.83333 0.69444 0.57870 0.48225 0.40188 0.33490 0.27908 0.23257 0.19381 0.16151 V.A.N 1,150,000.0 0 276,677.98 228,439.36 188,269.04 154,821.92 126,977.10 104,779.86 87,316.55 72,763.80 60,636.50 50,530.41 0.00 201,212.52

VANE = 201,212.52 El proyecto es economicamente rentable 1.20.2 TIRE

El horizonte de planeamiento del proyecto es de 10 aos. Del anlisis de costos e ingresos del proyecto tenemos:

COK 1 :

20

TASA INTERNA DE RETORNO ECONOMICO :

COK 2 :

25

TIR

En dlares US$ AO 0 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 FLUJO ECON. 1,150,000. 00 332,013.5 8 328,952.6 8 325,328.9 0 321,038.7 4 315,959.6 6 312,871.0 0 312,871.0 0 312,871.0 0 312,871.0 0 312,871.0 0 F. ACTUALIZ. 1.00 0.83 0.69 0.58 0.48 0.40 0.33 0.28 0.23 0.19 0.16 V.A.N 1,150,000. 00 276,677.9 8 228,439.3 6 188,269.0 4 154,821.9 2 126,977.1 0 104,779.8 6 87,316.55 72,763.80 60,636.50 50,530.41 201,212.5 2 F. ACTUALIZ . 1.00 0.80 0.64 0.51 0.41 0.33 V.A.N 1,150,000. 00 265,610.8 6 210,529.7 1 166,568.4 0 131,497.4 7 103,533.6 6

0.26 82,017.26 0.21 65,613.80 0.17 52,491.04 0.13 41,992.83 0.11 33,594.27 0.00 3,449.30

TIRE : 25.09 El proyecto es economicamente rentable 1.20.3 Costo / Beneficio

El horizonte de planeamiento del proyecto es de 10 aos. Del anlisis de costos e ingresos del proyecto tenemos:

COK 1 :

20

RELACION BENEFICIO COSTO :

En dlares US$
AO BENEFICI O BRUTO COSTOS TOTALES F. ACTUALIZ. 20 BENEF. NETO COSTO ACTUALIZAD ACTUALIZAD O O

0 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 468,000.0 0 468,000.0 0 468,000.0 0 468,000.0 0 468,000.0 0 468,000.0 0 468,000.0 0 468,000.0 0 468,000.0 0 468,000.0 0

1,150,000. 00 135,986.4 2 139,047.3 2 142,671.1 0 146,961.2 6 152,040.3 4 155,129.0 0 155,129.0 0 155,129.0 0 155,129.0 0 155,129.0 0

1.00000 0.83333 0.69444 0.57870 0.48225 0.40188 0.33490 0.27908 0.23257 0.19381 0.16151

0.00 1,150,000.00 390,000.00 325,000.00 270,833.33 225,694.44 188,078.70 156,732.25 130,610.21 108,841.84 90,701.54 113,322.02 96,560.64 82,564.29 70,872.52 61,101.60 51,952.39 43,293.66 36,078.05 30,065.04

75,584.61 25,054.20 0.00 0.00 1,962,076.94 1,760,864.41

B/C : 1.1143 El proyecto es rentable 1.20.4 PRI

El horizonte de planeamiento del proyecto es de 10 aos. Del anlisis de costos e ingresos del proyecto tenemos: COK 1 :
PERIODO DE RECUPERACION DE LA INVERSION

20

En dlares US$
AO INVERSIO N BENEFICI O F. ACTUALIZ. BENEF. NETO BENEF. NETO

NETO

20

ACTUALIZAD O

ACT. ACUMUL.

0 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10

1,150,000. 00 332,013. 58 328,952. 68 325,328. 90 321,038. 74 315,959. 66 312,871. 00 312,871. 00 312,871. 00 312,871. 00 312,871. 00

1.00 0.83 0.69 0.58 0.48 0.40 0.33 0.28 0.23 0.19 0.16

0.00 276,677.98 228,439.36 188,269.04 154,821.92 126,977.10 104,779.86 87,316.55 72,763.80 60,636.50 50,530.41 X Promedio

0.00 276,677.98 505,117.34 693,386.38 848,208.30 975,185.40 1,079,965.2 6 1,167,281.8 2 1,240,045.6 1 1,300,682.1 1 1,351,212.5 2 231,128.79

PRI :

4.9756

aos

0.60294467 6

1.21Evaluacin Financiera
1.21.1 VANF
El horizonte de planeamiento del proyecto es de 10 aos. Del anlisis de costos e ingresos del proyecto tenemos:
VALOR ACTUAL NETO FINANCIERO : COK = 20

En dlares US$ A O FLUJO FINANC. F. ACTUALIZ. 0 -550,000.00 1.00000

V.A.N 550,000.

1 2 3 4 5 6 7 8 9 10

153,075.03 150,014.13 146,390.35 142,100.19 137,021.11 312,871.00 312,871.00 312,871.00 312,871.00 312,871.00

0.83333 0.69444 0.57870 0.48225 0.40188 0.33490 0.27908 0.23257 0.19381 0.16151 1.00000

00 127,562. 53 104,176. 48 84,716.6 4 68,528.2 6 55,065.7 1 104,779. 86 87,316.5 5 72,763.8 0 60,636.5 0 50,530.4 1 0.00 266,076. 74

VANF = 266,076.74 El proyecto es financieramente rentable 1.21.2 TIRF

El horizonte de planeamiento del proyecto es de 10 aos. Del anlisis de costos e ingresos del proyecto tenemos:
TASA INTERNA DE RETORNO FINANCIERA : COK 1 : 20

COK 2 :

25

Probar porcentajes hasta obtener VAN Negativo

En dlares US$ A O FLUJO ECON. F. ACTUALIZ. 1.00000 0.83333 V.A.N 550,000.0 0 127,562.5 3 F. ACTUALIZ. 1.00000 0.80000 V.A.N -550,000.00 122,460.03

0 -550,000.00 1 153,075.03

2 3 4 5 6 7 8 9 10

150,014.13 146,390.35 142,100.19 137,021.11 312,871.00 312,871.00 312,871.00 312,871.00 312,871.00

0.69444 0.57870 0.48225 0.40188 0.33490 0.27908 0.23257 0.19381 0.16151

104,176.4 8 84,716.64 68,528.26 55,065.71 104,779.8 6 87,316.55 72,763.80 60,636.50 50,530.41 0.00 266,076.7 4

0.64000 0.51200 0.40960 0.32768 0.26214 0.20972 0.16777 0.13422 0.10737

96,009.04 74,951.86 58,204.24 44,899.08 82,017.26 65,613.80 52,491.04 41,992.83 33,594.27 0.00 122,233.45

TIRF : 29.25 El proyecto es rentable

1.22Evaluacin Social
Por la parte social, el proyecto considera acoger a todos los empleados de mejor nivel de profesionalismo, incluirlos en planillas y asignarles todos los beneficios que la ley estipula.

1.23Evaluacin Ambiental
El lugar donde vamos a implementar nuestra planta es ptimo, de acuerdo a la normas del medio ambiente del estado Peruano, tanto para nuestra planta como para el lugar donde se ubicar.

Conclusin
Segn la evaluacin en los diversos indicadores de rentabilidad econmicos y financieros, todos se muestran optimistas, por lo tanto el proyecto es factible de ejecucin.