Análisis de La Metodología VCD en La Industria Petrolera Mexicana

UNIVERSIDAD NACIONAL AUTNOMA
DE MXICO
FACULTAD DE INGENIERA
Anlisis Conceptual de la Metodologa
VCD en la Industria Petrolera Mexicana
Tesis
que para obtener el ttulo de:
Ingeniero Petrolero
Presentan:
Rodrigo Grimaldo Lpez

Guillermo Magalln Ros
Director:
Ing. Jos J. Snchez Vela

Mxico, D.F. Ciudad Universitaria, 2015
RESUMEN
La metodologa FEL vino en la industria petrolera mexicana a cambiar
paradigmas, ya que con los aos esta industria fue realizando su manera de
evaluar proyectos de la manera en la que les salan las cosas, aunque muchas
veces en ello se sacrificara el objetivo de encontrar la mejor alternativa de una
manera real y con los principios econmicos y de ingeniera que dieran certeza
que se llevaba la decisin por el camino correcto. La metodologa FEL vino en
cierta manera a mover esas ataduras que se crearon por aos de ver una
Evaluacin de Proyectos ordenada y eficiente.
La implementacin de la metodologa FEL o VDC va dada por tres etapas que son
la Visualizacin, Conceptualizacin y Definicin. Con base en datos estadsticos y
de la retroalimentacin en las compaas que han implementado la metodologa
FEL, se observa que existe una oportunidad de reduccin de costos en un
proyecto hasta en un 20%, por esta razn la definicin inicial del proyecto en la
metodologa FEL ha mostrado representar esta oportunidad de mejorar el
desempeo de los proyectos, lo cual permite reducir adems incertidumbre y
riesgos en los resultados de este.
La implementacin inicial del FEL es decir donde se da la etapa de la visualizacin
viene acompaada de resistencia que es debida a tres percepciones generales:
1. La industria no permite que se gaste dinero en la planeacin conceptual
para proyectos que posiblemente no sern aprobados.
2. Este tipo de metodologa retrasa el tiempo y fecha de terminacin del
proyecto
3. siempre se ha trabajado bien sin este procedimiento y no se necesita.
Las investigaciones de las compaas que han usado la metodologa FEL han
demostrado que:
Mejora la calidad y claridad del estimado de costos.

Mejora la calidad de la programacin.
Mejora el cumplimiento de los objetivos operacionales y metas de
produccin.
Da una mejora en el cumplimiento de los objetivos de negocios.
Mejorar la definicin de riesgo.
No realizar en demasa cambios al alcance.
Reducir la probabilidad de fallas en el desarrollo del proyecto.
ii
Una implementacin efectiva del FEL nos provee una base slida para obtener
resultados exitosos en el proyecto, adems disminuir el costo y maximizar el VPN
del proyecto. La metodologa FEL no asegura por si sola un desempeo
destacado del proyecto, este depende en gran medida del personal y sus
habilidades dentro del proyecto.
As que por los objetivos de la metodologa FEL que son:
Asegurar que las necesidades de negocio sean el principal factor para la

inversin del proyecto.
Asignar responsabilidad del proyecto.
Mejorar la productividad de los bienes de capital al usar la mejor tecnologa
disponible.
Eliminar la inversin no productiva.
Minimizar los cambios durante la ejecucin del proyecto para reducir
costos y acortar la duracin.
Como podemos ver los problemas a la hora de implementar la metodologa FEL

son muchos y variados que encierran en gran medida la resistencia del personal
de las empresas petroleras mexicanas a abrirse totalmente al proceso ordenado y
eficiente que nos ofrece el Front End Loading si se implementa de la manera
correcta, esta tesis nos ofrece una visin ms amplia para intentar romper el
paradigma entre la Evaluacin de Proyectos y la metodologa VCD.
iii
Summary
The FEL methodology came in Mexican changing paradigms, and that over the
years the industry was making his way to evaluate projects in the way that things
are out oil industry, but often it is the goal of finding sacrifice the best alternative in
a real way and with economic principles and engineering to give certainty that the
decision is carried on the right track. The methodology FEL, wine in some way to
move those bonds that were created by years of watching a smooth and efficient
evaluation of projects.
The implementation of the FEL or VDC methodology is given by three stages that
are Visualization, Definition and Conceptualization. Based on statistical data and
feedback on companies that have implemented the FEL methodology shows that
there is an opportunity to reduce costs on a project by up to 20%, therefore the
initial project definition in the FEL methodology shown represents this opportunity
to improve the performance of projects, thereby reducing uncertainty and risk also
results from this.
The initial implementation of the FEL is wherein the step of displaying occurs
accompanied by resistance that is due to three general perceptions:
1. "The industry does not allow money in the conceptual planning for projects that
may not be approved is spent".
2. "This type of methodology delays the time and date of completion of the project"
3. "always worked well without this procedure and do not need".
Investigations of the companies that have used the FEL methodology have shown
that:
Improving the quality and clarity of the estimated cost.
Improving the quality of the programming.
Improve compliance with operational objectives and production goals.
Give an improvement in meeting business objectives.
Improve the definition of risk.
Do not carry too much scope changes.
Reduce the likelihood of failures in the project.
iv
Effective implementation of the FEL provides us with a solid foundation for

successful results in the project also decrease the cost and maximize the NPV of
the project. The FEL methodology alone does not ensure an outstanding project
performance; this depends largely on the staff and their skills within the project.
So FEL objectives methodology is:
Ensure that business needs are the main factor for the project investment.
Assign responsibility for the project.
Improve productivity of capital goods using the best available technology.
Eliminate non-productive investment.
Minimize changes during project implementation to reduce costs and shorten the
duration.
As we can see the problems in implementing the methodology FEL are many and
varied enclosing largely staff resistance of Mexican oil companies to fully open the
orderly and efficient process offered by the Front End Loading if implemented in
the right way, this thesis offers a broader attempt to break the paradigm between
the Project Evaluation and VCD methodology vision.
Agradecimientos Rodrigo
Le agradezco a Dios primeramente porque l puso en mi

corazn el camino correcto. Sin l no hubiera logrado
transformarme y alcanzado esta hermosa meta. Gracias
por amarme y permitirme tener este xito.
Agradezco a mis padres que aunque no estn aqu, en
su momento supieron procurarme, amarme y ensearme
con el ejemplo.
A mi hermano y pap Willy, gracias por ayudarme
en todos y cada uno de los momentos de mi vida, dndome
un amor que poco puedo corresponder, lo agradezco, lo
aprecio y jams lo olvidar. Te amo, este logro tambin es
tuyo.
A mi abuela Delia porque en ella tengo acceso a la
sabidura, sus consejos y el impulso de sus palabras me
llevaron a conquistar mis objetivos
A mi hermana Kenita, que con tu amor y apoyo en
momentos oscuros lograste que volviera a seguir a delante.
Te amo.
A mi hermana Fer porque tu ilusin y tu fe en m,
tambin son un incentivo para tener xito.
A mi to Pedro por su apoyo que parece oculto pero
que impacto mi vida, la forma de agradecerlo es compartir
este logro con usted.
vi
mi
to
Adrin
porque
con
tus
palabras
generosidad se construyeron los peldaos hacia la meta.

A mi ta Roco, mi ta Lilia, mi to Beto y a mi prima
Arela porque
sus consejos y compaa tambin son un
pilar de este logro.

A toda mi familia, porque con su apoyo se logra tener
el coraje y las ganas para lograrlo. Los aprecio y los amo.
A mis amigos que amo tanto, a todos ustedes y en
especial a Pau y Rafa porque sin su amor, apoyo y risa en
este camino no hubiera sido lo mismo.
A mi hermano y compaero Memo, porque no sabes
cunto
te
aprecio
te
amo.
Gracias
por
lo
que
compartimos, los sufrimientos, las alegras y la satisfaccin

de amar la ingeniera.
A nuestro mentor y gran maestro el Ingeniero Jos
Juventino Snchez Vela, gracias por su apoyo y fe en
nosotros.
A la Universidad Nacional Autnoma de Mxico
porque
permiti
mi
desarrollo
abri
mi
mente
consiguiendo as mi amor y respeto para toda la vida.
vii
Agradecimientos Guillermo
En esta etapa de mi vida, las aprobaciones, los errores,

buenas y malas jugadas, risas y lgrimas, justo ahora,
cuando todo el sacrificio comienza a rendir sus frutos,
agradezco infinitamente a Dios porque paso a paso, ha
estado en mi corazn y en mis pensamientos.
A mi madre Ana Laura Ros Daz que ha sido en mi
vida el tronco y mis piernas, que siempre me repeta que
jams me rindiera, y que ao con ao nunca me dejo solo
en ningn sentido, y en cada paso est como un apoyo
incondicional
en
cada
cosa
que
hago,
una
persona
triunfadora y admirable.
A mi padre Guillermo Magalln Magalln que nunca
dej de creer en m y que siempre ha depositado toda su fe
y su esperanza en lo que hago, quien es mi hroe y que
admiro con gran nobleza, como l me ha enseado a ser, y
que siempre me form para ser responsable y tener
palabra.
A mi hermana que me ha apoyado moralmente y que
siempre me ha llevado por un buen camino, que tanto me
ayud y me quiere.
A
mis
Abuelos
Albino
Magalln
Lpez,
Teresa
Magalln Macas, Ral Ros Esquivel que siempre han

confiado en m y me engrandecen incluso ms de lo que
merezco, pero en especial a mi abuela Esperanza Daz
viii
Hernndez quien no me dej que pasara un solo da sin

comer, y que sin su apoyo, fuerza y confianza, pude haber
desistido.
Un
especial
agradecimiento
Nayelly
Garca
Melndez quien ha estado en cada paso junto a m, quien

no me dej solo jams, y que me ha jalado las orejas cuando
tena que poner orden en cada asunto, con su cario,
confianza,
comprensin,
amor,
mismo
que
le
he
entregado por la gran importancia que tiene en mi vida,

mi corazn y que tanto amo.
Gracias a mi amigo, cmplice, hermano y compaero
de tesis y de trabajo Rodrigo Grimaldo Lpez que sufri
conmigo cada proceso de la carrera, el papeleo y tiempo
que implica; y que es una parte importante en mi vida y
quiero tanto, con quien formo una mancuerna completa y
que espero siempre trabajemos juntos aun estando en
lugares separados, porque los amigos estn siempre juntos
aunque la distancia se atraviese, pero los hermanos
siempre sern hermanos.
Muchas
contribuyeron
gracias
en
mi
todos
los
formacin
profesores
que
siempre
que
me
instruyeron, que nunca me vieron desistir y que me dieron

fuerzas para resolver cualquier situacin cuando todo era
relajado y cuando todo era bajo presin.
Al ingeniero Jos Juventino Snchez Vela, que estuvo
paciente
orientndonos
ix
esperanzado
sabiamente
en
nuestro
donde
ms
fiel
trabajo,
debilidades
tenamos, y que con su apoyo este trabajo pudo consumarse

en orden.
Gracias a Aarn y Kike, que aun algunas veces me
sonsacaron, otras tantas me entendan pero siempre
estuvieron conmigo, y que estarn en mi corazn siempre.
Gracias a todos los mencionados y a todos los que me
falto nombrar, mi familia que amo con toda el alma y mis
amistades que son un sustento emocional y que tanto
aprecio. Gracias por su paciencia, esperanza y corazn.
Gracias a todos ellos este objetivo se concret y ahora
comienza el verdadero desafo, salir del nido y comenzar a
usar
mis
alas
para
fortalecerlas
para
mi
descendencia. Y a la mxima casa de estudios UNAM, y

mi hermosa Facultad de Ingeniera, que me form como el
ingeniero que estoy comprometido a ser, desde alumno, y
de ahora en adelante en mi vida.
INDICE
CONTENIDO
1. INTRODUCCIN .............................................................................................. 1
1.1.
Trascendencia actual de la evaluacin de proyectos ................................. 1
1.2.
Metodologa Front End Loading ................................................................. 3
1.3. Barreras a considerar para poder llevar a cabo la implementacin de la

metodologa VCD ................................................................................................. 7
2. EVALUACIN DE PROYECTOS ..................................................................... 9
2.1.
Definicin de proyecto ................................................................................ 9
2.2. Ubicacin de la evaluacin de proyectos dentro de las actividades

comprendidas por la administracin de proyectos ............................................... 9
2.3.
Evaluacin de proyectos .......................................................................... 10
2.3.1.
Actividades generales ........................................................................ 10
2.3.2.
Evaluacin de un proyecto como un proceso, y sus alcances ........... 11
2.3.3.
Introduccin y marco de desarrollo .................................................... 13
2.3.4.
Estudio de mercado ........................................................................... 13
2.3.5.
Estudio Tcnico ................................................................................. 15
2.3.6.
Estudio econmico ............................................................................ 23
2.3.7.
Evaluacin Econmica ...................................................................... 31
2.3.8.
Anlisis y administracin del riesgo ................................................... 36
3. METODOLOGA VCD .................................................................................... 39

3.1.
Secuencia general de etapas ................................................................... 40
3.2.
Sentido de direccin ................................................................................. 42
3.3.
Pre-FEL .................................................................................................... 44
3.3.1.
Inventario de la informacin ............................................................... 45
3.3.2.
Identificacin de oportunidades ......................................................... 45
3.3.3.
Especificacin de roles, responsabilidades y entregables ................. 46
3.3.4.
Especificacin de recursos ................................................................ 47
3.3.5.
Planeacin de la propuesta de ejecucin del proyecto VCD ............. 48
3.4.
Fase de Visualizacin (V o FEL-I) ............................................................ 48
3.4.1.
xi
Inicio .................................................................................................. 48
INDICE
3.4.2.
Generacin de matrices de oportunidades ........................................ 50
3.4.3.
Identificacin de variables con incertidumbre .................................... 52
3.4.4.
Volumen de hidrocarburos ................................................................. 54
3.4.5.
Estimacin de la cantidad y ubicaciones posibles de los pozos ........ 56
3.4.6.
Recuperacin adicional ..................................................................... 57
3.4.7.
Productividad de pozos ..................................................................... 58
3.4.8.
Plan de actividad fsica para pozos ................................................... 58
3.4.9.
Pronstico de produccin .................................................................. 59
3.4.10.
Instalaciones superficiales.............................................................. 61
3.4.11.
Seguridad, salud, proteccin ambiental e impacto social (SSPAIS)62
3.4.12.
Identificacin de escenarios ........................................................... 63
3.4.13.
Construccin de modelos probabilsticos ....................................... 64
3.4.14.
Evaluacin de escenarios............................................................... 64
3.4.15.
Jerarquizacin y preseleccin de escenarios ................................. 65
3.4.16.
Grficas de tornado ........................................................................ 66
3.4.17.
Plan de Mitigacin .......................................................................... 66
3.4.18.
Actualizaciones para el plan de la fase de Conceptualizacin ....... 66
3.5.
Fase de Conceptualizacin (C o FEL-II) .................................................. 67
3.5.1.
Revisin de mitigacin y recomendaciones ....................................... 67
3.5.2.
Ajuste y/o validacin de la matriz de escenarios ............................... 67
3.5.3.
Ajuste de distribuciones probabilsticas ............................................. 67
3.5.4.
Incertidumbre de variables cuantitativas ............................................ 68
3.5.5.
Incertidumbre de variables cualitativas .............................................. 69
3.5.6.
Ajustes del Modelo Integral del Activo ............................................... 70
3.5.7.
Ajuste al plan de actividad fsico financiero ....................................... 71
3.5.8.
Seguridad, salud, proteccin ambiental e impacto social .................. 71
3.5.9.
Evaluacin de los escenarios preseleccionados ............................... 71
3.5.10.
Jerarquizacin de escenarios ......................................................... 72
3.5.11.
Seleccin de escenario .................................................................. 73
3.5.12.
Ingeniera conceptual del escenario seleccionado ......................... 73
3.5.13.
Evaluacin del proyecto ................................................................. 77
xii
INDICE
3.5.14.
Diagrama de tornado de las variables con mayor impacto y plan de
mitigacin 79
3.6.
Fase de Definicin (D o FEL-III) ............................................................... 80
3.6.1.
Accin de mitigacin y recomendaciones (Revisin de FEL-II) ......... 81
3.6.2.
Ajuste o validacin de distribuciones probabilsticas ......................... 81
3.6.3.
Ingeniera bsica ............................................................................... 82
3.6.4.
Evaluacin del proyecto ..................................................................... 91
3.6.5.
Plan de ejecucin y estrategias de contratacin ................................ 92
3.6.6.
Plan de mitigacin de riesgos e incertidumbres................................. 93
4. VERIFICACIN DE LA ALINEACIN DE LA METODOLOGA VCD CON LA

EVALUACIN DE PROYECTOS ......................................................................... 94
4.1
. Ubicacin dentro del proceso de administracin de proyectos. ............. 94
4.2
.Fases generales de la evaluacin de proyectos y la metodologa VCD .. 95
4.3.
Estudio de Mercado ................................................................................. 98
4.4. Inclusin de los estudios tcnico, econmico, evaluacin econmica y el

anlisis y la administracin de riesgos en cada etapa del FEL .......................... 98
4.4.1.
Inclusin del estudio tcnico .............................................................. 99
4.4.2.
VCD
Estudio econmico en la evaluacin de proyectos y en la metodologa

109
4.4.3.
Anlisis y administracin de riesgos ................................................ 115
5. CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES ............................................... 119

NOMENCLATURA .............................................................................................. 123
BIBLIOGRAFA .................................................................................................. 125
xiii
INDICE
LISTA DE TABLAS
Tabla 2.1 Estado de resultados ............................................................................. 29
Tabla 3.1 Variables Cuantitativas .......................................................................... 54
Tabla 3.2 Tipos y nmeros de pozos considerados en los escenarios ................. 56
Tabla 3.3 Procesos de recuperacin por escenario .............................................. 58
Tabla 3.4 Sistemas artificiales de produccion ....................................................... 75
Tabla 3.5 Ejemplo de plantilla para la toma de informacin .................................. 84
Tabla 3.6 Ejemplo de programa de fluidos ............................................................ 86
Tabla 3.7 Ejemplo de un programa de tuberas de revestimiento ......................... 86
Tabla 3.8 Ejemplo de tabla para el aparejo de produccin ................................... 87
Tabla 3.9 Costos de la construccin de pozos (perforacin y terminacin) .......... 89
Tabla 4.1 Comparativa de fases de la metodologa VCD y evaluacin de proyectos
.............................................................................................................................. 96
Tabla 4.2 Comparativa de los objetivos generales por sus fases entre la
metodologa VCD y la evaluacin de proyectos .................................................... 97
Tabla 4.3 Factores de la localizacin optima en cada etapa de la metodologa VCD
.............................................................................................................................. 99
Tabla 4.4 Factores del tamao ptimo en cada etapa de la metodologa VCD .. 101
Tabla 4.5 Factores de la identificacin y descripcin del proceso en cada etapa de
la metodologa VCD ............................................................................................ 103
Tabla 4.6 Factores de la disponibilidad y costos de los suministros e insumos del
proyecto en cada etapa de la metodologa VCD ................................................. 105
Tabla 4.7 Factores de la organizacin humana y jurdica del proyecto en cada
etapa de la metodologa VCD ............................................................................. 107
Tabla 4.8 Distribucin del anlisis de riesgos durante cada fase de la metodologa
VCD ..................................................................................................................... 118
xiv
INDICE
LISTA DE FIGURAS
Figura 1.1. Evolucin y proyeccin futura de las prcticas de la industria .............. 5
Figura 2.1 Mapa del proceso de administracin de proyectos. ............................. 10
Figura 2.2 Estructura general de la evaluacin de proyectos ................................ 11
Figura 2.3 Mapa conceptual del proceso de evaluacin de proyectos .................. 12
Figura 2.4 Estructura del anlisis de mercado ...................................................... 15
Figura 2.5 Partes que conforman un estudio tcnico ........................................... 16
Figura 2.6 Estructuracin del anlisis econmico ................................................. 24
Figura 2.7 Punto de equilibrio................................................................................ 28
Figura 2.8 Grfica VPN vs TMAR.......................................................................... 33
Figura 3.1 Etapas tpicas de un proyecto .............................................................. 40
Figura 3.2 Organigrama general de la metodologa VCD ..................................... 41
Figura 3.3 Sentido de direccin de la metodologa FEL ....................................... 43
Figura 3.4 Matriz de decisin ................................................................................ 52
Figura 3.5 Variables con incertidumbres cuantitativas ......................................... 53
Figura 3.6 Grfica de hidrocarburos originales en sitio ......................................... 55
Figura 3.7 Grfica de frecuencia del factor de recuperacin ................................. 55
Figura 3.8 Reservas por campo ........................................................................... 56
Figura 3.9 Descripcin y esquema por tipo de pozo ............................................ 57
Figura 3.10 Cronograma de actividades fsicas de pozos ..................................... 59
Figura 3.11 Curvas de produccin de aceite, gas y agua ..................................... 60
Figura 3.12 Curvas de produccin acumulada de aceite, gas y agua ................... 61
Figura 3.13 Diagrama del sistema de proceso ...................................................... 62
Figura 3.14 Grfica pata la jerarquizacin de escenarios ..................................... 65
Figura 3.15 Diagrama de tornado con las variables de incertidumbre cuantitativa
de mayor impacto .................................................................................................. 66
Figura 3.16 Jerarquizacin de escenarios ............................................................. 72
Figura 3.17 Diagrama de tornado de con las variables de incertidumbre
cuantitativas de mayor impacto ............................................................................. 79
Figura 3.18 Ejemplo de equipo de control de pozos ............................................. 85
Figura 3.19 Ejemplo de cabezales y medio rbol .................................................. 87
Figura 4.1 Ubicacin de la evaluacin de proyectos y la metodologa VCD en la
administracin de proyectos .................................................................................. 95
Figura 4.2 Comparacin general de la localizacin optima en el estudio tcnico
entre la evaluacin de proyectos y la metodologa VCD ..................................... 100
Figura 4.3 Comparacin general del tamao ptimo en el estudio tcnico entre la
evaluacin de proyectos y la metodologa VCD .................................................. 102
xv
INDICE
Figura 4.4 Comparacin general de la identificacin y descripcin del proceso en

el estudio tcnico entre la evaluacin de proyectos y la metodologa VCD ........ 104
Figura 4.5 Comparacin general del anlisis de la disponibilidad y costos de los
suministros e insumos en el estudio tcnico entre la evaluacin de proyectos y la
metodologa VCD ................................................................................................ 106
Figura 4.6 Comparacin general de anlisis de la organizacin humana y jurdica
para la correcta operacin en el estudio tcnico entre la evaluacin de proyectos y
la metodologa VCD ............................................................................................ 108
Figura 4.7 Mtodos de la evaluacin econmica usados en la evaluacin de
proyectos ............................................................................................................. 113
Figura 4.8 Administracin del riesgo financiero en ambos mtodos ................... 117
xvi
INTRODUCCION
1. INTRODUCCIN
El objetivo general de este trabajo de investigacin radica en la intencin de
demostrar que la metodologa de diseo de proyectos VCD (Visualizacin,
Conceptualizacin, Definicin) (la cual PEP ha adoptado como institucional y la
CNH ha establecido como oficial) es un proceso de evaluacin de proyectos
adaptado especficamente para la industria de exploracin y extraccin de
hidrocarburos, en el cual se incluyen las estimaciones cuantitativas de los riesgos
presentes en las diferentes reas del proyecto.
1.1. Trascendencia actual de la evaluacin de proyectos
Hace algunas dcadas el crecimiento econmico de un pas se fundamentaba en
el aumento de la inversin total; es decir, que el crecimiento dependa,
primordialmente, del monto de recursos que se destinaba a inversin. Ello exiga
grandes sacrificios a la comunidad al requerir aumentos importantes en ahorro,
tanto
interno
como
externo.
Posteriormente,
modelos
econmicos
ms
elaborados, establecieron que el crecimiento es consecuencia de realizar

proyectos rentables, adems de incrementos en la fuerza laboral empleada
productivamente y de una serie de factores de difcil cuantificacin o identificacin,
como por ejemplo, el desarrollo tecnolgico. La importancia de estos modelos
recientes radica en que permiten concluir que es posible aumentar las tasas de
crecimiento econmico mediante la asignacin de los escasos recursos de
inversin disponibles hacia los proyectos ms rentables econmica y socialmente.
Esta conclusin es la base de una poltica generalizada tendiente a racionalizar las
decisiones de inversin tanto pblicas, como privadas.
La pretensin de racionalizar tcnicamente el proceso de toma de decisiones de
inversin surge de la incertidumbre sobre el comportamiento futuro de ciertas
variables que pueden afectar discrecionalmente a las distintas posibilidades que
se le presentan al inversionista. Al menos en el sector privado, el inters en la
maximizacin de los beneficios se ve matizado por la consideracin de los riesgos
en que se incurre con una inversin frente a otra. Las tcnicas de evaluacin de
INTROODUCCION
proyectos procuran minimizar la incertidumbre, no solo en trminos comparativos

de la relacin beneficio-costo, sino tambin en funcin de los riesgos de la
inversin, los cuales dependen crticamente del tiempo de recuperacin de la
inversin y de la capacidad para predecir y controlar las variables crticas del
proyecto.
Comparando la prospeccin del flujo de ingresos y egresos de las distintas
opciones, en funcin de las rentabilidades relativas que de all se derivan, las
tcnicas clsicas de la evaluacin de proyectos, le brindan al inversionista una
jerarquizacin de los distintos proyectos.
En la historia reciente, los enfoques, las tcnicas y aun los criterios mismos de
evaluacin, han sufrido cambios considerables que son el resultado de una
compleja trama de cambios y ajustes en los procesos globales de desarrollo
econmico, que le han impuesto a los inversionistas y en general a los tomadores
de decisiones de inversin, nuevos criterios de valoracin de alternativas.
En este proceso, las variables econmicas y financieras, especialmente en
trminos de costos, adquieren una importancia creciente en las tcnicas de
evaluacin de proyectos, al mismo tiempo que los mercados plantean una
acuciante necesidad de mejorar la prediccin de las variaciones de la demanda.
La orientacin de las empresas hacia el mercado y los crecientes costos
financieros, hacen que en la evaluacin se privilegien,
este tipo de
consideraciones frente a otras que en el pasado podran ser ms importantes. Por

ejemplo, en los estudios de localizacin se tiende a adquirir cada vez ms un
rigorismo tcnico que va en pos de, cuando menos, igualar la importancia de los
trminos de mercado que se consideraban prioritarios en un pasado reciente.
El valor de los procesos sistemticos de formulacin y evaluacin de proyectos
para la toma de decisiones, est en que obliga a una sistematizacin que implica
la definicin de objetivos, la determinacin de los recursos y la definicin explcita
INTRODUCCION
del criterio que se debe utilizar para evaluar la magnitud de los costos, de los
beneficios y su distribucin temporal.
Lo anterior ha hecho de las tcnicas de la evaluacin de proyectos un instrumento
de uso generalizado y creciente que de pronto se puede llevar a extremos. Hoy en
da, en cualquier mbito de la gestin de inversiones o programas de inversin,
deben ser muy pocas las personas que no hayan escuchado hablar en todos los
niveles de "n" concursos de financiamiento a los cuales se puede postular va
presentacin de un proyecto. Para llevar a la prctica esta presentacin se
requiere formular y evaluar el proyecto, y para ello, es necesario cumplir ciertas
normas y conocer antecedentes bsicos que permitan complementar y
documentar los criterios tendientes a mostrar las ventajas y/o desventajas de una
determinada lnea de accin.
Las tcnicas de evaluacin de proyectos van evolucionando a la saga de estos
cambios y estn en proceso permanente de desarrollo. En el mbito privado,
desde el tradicional mtodo del valor presente neto como extensin de un modelo
bsico sin riesgo hasta el uso de los mercados de opciones futuras para la
evaluacin de proyectos de recursos naturales. Y en el mbito social, desde un
sistema de asignacin residual por un estado benefactor hasta la exigencia de
evaluaciones ms o menos sofisticadas en trminos comparativos bajo probables
esquemas de anlisis de impacto, anlisis costo eficiencia o anlisis costo
beneficio.
1.2. Metodologa Front End Loading
El Front End Loading (FEL) es la mejor prctica1ms usada comnmente por las
empresas lderes en los Estados Unidos para lograr mejorar los resultados de sus
proyectos de inversin en trminos de costo, programa, operatividad y
cumplimiento de sus objetivos de negocio.
Mejor prctica o mejores prcticas es un conjunto coherente que han rendido excelente servicio
en un determinado contexto y que se espera que, en contextos similares, rindan similares
resultados.
INTROODUCCION
Segn algunos autores, esta metodologa fue acuada por la compaa Dupont
aproximadamente hace 20 aos; otros mencionan que fue el Independant Project
Analysis Institute. Lo que es claro es que existen variaciones de la misma,
dependiendo de las compaas que lo adoptaron adecundolo a sus propias
necesidades y cultura de negocios. Tal es el caso de la metodologa VCD
(Visualizacin, Conceptualizacin, Definicin) adoptada por PEMEX.
El termino Front End Loading surge a partir de la adopcin de mejoras a los
procesos de inversin. La metodologa FEL es una herramienta para los negocios,
que provee un mecanismo para ayudar a las compaas a seleccionar y
jerarquizar diferentes oportunidades de proyecto a travs de un proceso
sistemtico, riguroso y analtico.
A finales de los 70 se form una mesa redonda de negocios para determinar la
causa de la disminucin de la productividad que experimentaba la industria de la
construccin en los Estados Unidos y, proponer soluciones para detener y revertir
este fenmeno.
Con la participacin de acadmicos, contratistas de la construccin e ingeniera,
as como empresarios y administradores de la industria lograron la publicacin de
un informe de Efectividad de Costos de la industria.
En este informe se logr identificar a aquellas actividades que tienen mayor
impacto en los costos de los proyectos, tales como:
Deficientes prcticas de seguridad.
Deficientes prcticas de administracin de la construccin.
Falta de motivacin de los trabajadores.
En el concilio se reconoci que el xito de los proyectos es la funcin de muchos

parmetros, no solo de la efectividad de los recursos. Algunos de los elementos
que influyen en gran medida para lograr el xito en un proyecto son:
INTRODUCCION
Recurso Humano.
Estrategias.
Ejecucin.
La Figura 1.1 propuesta por James Porter, vicepresidente de Ingeniera y

Operaciones de DuPont, muestra la evolucin y proyeccin futura de las prcticas
de la industria, en la que las mejores prcticas propuestas son un elemento
clave.
Figura 1.1. Evolucin y proyeccin futura de las prcticas de la industria (Tello, 2011)
Las principales caractersticas de la metodologa se enlistan a continuacin:
Definicin inicial del proyecto FEL o Pre-Project Planning.
Alineacin.
Constructibilidad.
Efectividad del diseo.
Administracin de materiales.
Construccin de equipos de herramientas.
Administracin de calidad.
INTROODUCCION
Administracin del cambio.
Resolucin de disputas.
Tcnicas de cero accidentes.
Entonces, la metodologa FEL es un modelo empleado por empresas en todo el

mundo para ayudar a enfocarlas a desarrollar el proceso y la disciplina hacia la
correcta ejecucin de proyectos. En esencia, sirve para definir qu proyecto se
llevar a cabo y cmo la gente debe realizarlo para poderlo llevar por el mejor
camino para el negocio. La metodologa FEL tiene una gran influencia en los
resultados del proyecto, ya que de manera importante incrementa la informacin
crtica desde un comienzo del proyecto para as reducir los riesgos y asegurar el
xito al trmino del proyecto.
Los objetivos de la metodologa son:
Asegurar que las necesidades de negocio sean el principal factor para la

inversin del proyecto.
Asignar responsabilidad del proyecto.
Mejorar la productividad de los bienes de capital al usar la mejor tecnologa

disponible.
Eliminar la inversin no productiva.
Minimizar los cambios durante la ejecucin del proyecto para reducir

costos y acortar la duracin.
Como se mencion anteriormente, existen muchas denominaciones diferentes de

la metodologa FEL y para el caso de esta tesis se estudiar la metodologa VCD
utilizada en la industria petrolera mexicana, detallada en la versin del ao 2010
del Documento Rector para el Diseo de Proyectos de Explotacin de PEP.
INTRODUCCION
1.3. Barreras a considerar para poder llevar a cabo la implementacin de

la metodologa VCD
La metodologa VCD vino a cambiar paradigmas en los profesionistas de la
industria petrolera mexicana. En los aos previos, estos profesionistas realizaban
la evaluacin sin generar diferentes alternativas posibles, aunque con ello se
sacrificara el objetivo de encontrar la mejor alternativa de explotacin a travs del
clculo de los indicadores, con los principios econmicos y de ingeniera, que
dieran certidumbre sobre la toma de decisin.
La metodologa, no asegura por s sola un desempeo destacado del proyecto.
Este depende en gran medida del personal y sus habilidades dentro del proyecto.
La implementacin del FEL vino acompaada de resistencia, la cual se debi a
tres percepciones generales del equipo de trabajo:
4. La industria no permite que se gaste dinero en la planeacin conceptual
para proyectos que posiblemente no sern aprobados.
5. Este tipo de metodologa retrasa el tiempo y fecha de terminacin del
proyecto.
6. Siempre se ha trabajado bien sin este procedimiento y no se necesita.
Con base en datos estadsticos y de la retroalimentacin en las compaas que
han implementado la metodologa, se observa que existe una oportunidad de
reduccin de costos en un proyecto hasta en un 20%, ha mostrado representar
una oportunidad de mejorar el desempeo de los proyectos, lo cual permite reducir
adems incertidumbre y riesgos en los resultados.
Las investigaciones de las compaas que han usado la metodologa FEL han
demostrado que a travs de ella se logran los siguientes resultados:
Mejora la calidad y claridad del estimado de costos.
Mejora la calidad de la programacin.
Mejora el cumplimiento de los objetivos operacionales y metas de

produccin.
INTROODUCCION
Da una mejora en el cumplimiento de los objetivos de negocios.
Mejora la definicin de riesgo.
No es necesario realizar demasiados cambios al alcance.
Reduce la probabilidad de fallas en el desarrollo del proyecto.
Maximiza el VPN el proyecto.
Los problemas para la implementacin de la metodologa VCD son muchos y

variados. En gran medida, el principal es la resistencia del personal a modificar
sus paradigmas al proceso ordenado y eficiente que ofrece la nueva metodologa.
Este trabajo de investigacin ofrece una visin ms amplia sobre los fundamentos
de la metodologa, con el objetivo de intentar modificar los paradigmas viejos y
comprender que esta metodologa es una aplicacin especfica de la metodologa
de la evaluacin de proyectos en los proyectos de explotacin de hidrocarburos.
EVALUACIN DE PROYECTOS
2. EVALUACIN DE PROYECTOS
2.1. Definicin de proyecto
Existe una gran cantidad de definiciones que intentan explicar lo que es un
proyecto. Una de ellas, muy clara y precisa es la siguiente:
Un proyecto puede definirse como la bsqueda de una solucin inteligente a un
problema por resolver sobre una necesidad del ser humano; ste, puede ser
referido a un enfoque especfico como inversin, educacin, alimentacin, salud,
ambiente, cultura, etc. Y para cada uno, se procura realizar eficientemente la
produccin de un bien o servicio que satisfaga la necesidad que se pretende
resolver.2
Un proyecto de inversin conlleva desde instalar un negocio ambulante hasta la
construccin de una gran planta que innove tecnolgicamente Es un plan al cual,
si se le asigna determinado monto de capital y se le proporcionan insumos de
varios tipos, producir el bien o servicio deseado. Bajo este concepto, un proyecto
de explotacin de hidrocarburos se puede clasificar como un proyecto de inversin
Como es natural, cada proyecto se evala desde un punto de vista particular, en
funcin de los beneficios y costos que se generan para los involucrados.
La evaluacin de los proyectos de inversin tiene como objetivo conocer los
beneficios econmicos y sociales que se obtendrn de dichos proyectos, de forma
que aseguren resolver una necesidad de la manera ms eficiente, posible, segura
y rentable. De esta forma se asignaran los recursos a la opcin que mejor
satisfaga estos criterios.
2.2. Ubicacin de la evaluacin de proyectos dentro de las actividades
comprendidas por la administracin de proyectos
La administracin de proyectos es una disciplina que suma la prctica y la teora
de la administracin con el objetivo de conseguir un producto, servicio o resultado
Definicin tomada del libro Evaluacin de Proyectos 4ta edicin de Gabriel Baca Urbina.
esperado. Est constituida por las fases de planeacin, ejecucin, y evaluacin; tal
y como se muestra en la Figura 1.1. A travs de las cuales se pretende cumplir
con las restricciones tcnicas, de costos y de tiempo de un proyecto. De dicha
figura se observa que la evaluacin de proyectos es una herramienta que se utiliza
previo a la planeacin inicial del proyecto.
Evaluacin de Proyectos
Planeacin
Evaluacin
Ejecucin
Figura 2.1 Mapa del proceso de administracin de proyectos.
Este proceso necesita la actualizacin constante de la informacin. Tambin es

fundamental tener una buena comunicacin dentro de la organizacin que
administra el proyecto, ya que si se siguen todas las fases de forma correcta se
facilita la toma de decisiones.
2.3. Evaluacin de proyectos
2.3.1.
Actividades generales
Aunque cada proyecto es diferente a todos los dems, los lineamientos de la

metodologa para evaluacin de proyectos, aplicados a cada uno, se pueden
adaptar siguiendo las herramientas generales que se enlistan a continuacin:
Estudio de Mercado.
Estudio Tcnico.
10
Estudio Econmico.
Evaluacin Econmica.
Esta metodologa, incluso con sus respectivas adaptaciones, se he aplicado con

xito a estudios de implantacin de redes de microcomputadoras, sustitucin de
sistemas manuales de informacin, etc.
La estructura general de la metodologa de la evaluacin de proyectos se
representa en la Figura 2.2.
Figura 2.2 Estructura general de la evaluacin de proyectos (Modificado de: Baca, 2011)
2.3.2.
Evaluacin de un proyecto como un proceso, y sus alcances
En el desarrollo de un estudio de evaluacin de proyectos se pueden distinguir

tres fases de este.
a) Perfil: Es el nivel de evaluacin de identificacin. Comienza con la idea o la
visin que se estima, y se elabora a partir de informacin existente tal como
la opinin que ofrece la experiencia y el juicio comn. Este nivel de estudio
11
se centra en clculos globales de costos, ingresos e inversiones y no

profundiza al respecto.
b) Ante-proyecto: Este nivel profundiza en la investigacin de mercado, as
como en fuentes primarias y secundarias. Aqu se detalla en la tecnologa
que se va a emplear, determina costos totales, rentabilidad econmica, vida
del proyecto, etc., y sirve de base para apoyar a los inversionistas a tomar
una decisin.
c) Proyecto definitivo: Este es el nivel ms profundo de estudio y el ltimo;
donde la investigacin contiene toda la informacin del anteproyecto, pero
se tratan los puntos ms finos, as como los canales de comercializacin
para el producto, contratos de venta, actualizacin de las cotizaciones de la
inversin, planos arquitectnicos, cotizaciones de inversin, etc.
En la Figura 2.3 se muestra un cuadro sinptico del proceso secuencial de
evaluacin de proyectos.
Figura 2.3 Mapa conceptual del proceso de evaluacin de proyectos (Modificado de: Baca, 2011)
12
2.3.3.
Introduccin y marco de desarrollo
La primera parte que se deber desarrollar y presentar en el estudio de la

evaluacin de proyectos es la introduccin. Esta debe tener un breve resumen
histrico del desarrollo y los usos del producto, adems de los factores que
impactan directamente en su consumo o utilizacin. Este resumen debe ser breve
ya que solo es una introduccin del estudio que se realizar.
La siguiente etapa del estudio es el marco de desarrollo. Aqu se ubicar el
estudio en las situaciones econmicas y sociales, adems de decir porque se
quiere emprender el proyecto, a qu o quin beneficiar y que problema se
resolver. En s, el marco de desarrollo es una declaracin precisa del porque se
llevara a cabo el proyecto.
En esta misma etapa debern describirse los objetivos del estudio y los del
proyecto. En forma general, los objetivos del estudio son los siguientes tres:
Verificar que exista un mercado potencial insatisfecho y que este sea

viable.
Verificar que no exista impedimento en el abasto de todos los insumos para

la elaboracin del producto. Una vez hecho esto, se demostrara que existe
tecnologa para poder elaborar el producto.
Argumentar la rentabilidad econmica de su realizacin.
Estos objetivos son funcin de los intereses de quienes lo quieren desarrollar. En

esta parte se identifican los elementos como son: limitaciones que se imponen,
donde se prefiere que se localice la planta, el monto mximo de la inversin, entre
otros.
2.3.4.
Estudio de mercado
El estudio de mercado es la denominacin de una de las herramientas que se

utilizan en la evaluacin de proyectos para verificar la posibilidad real de
penetracin de un producto, bien o servicio en un mercado determinado. ste
13
consta, de forma general, en la determinacin y cuantificacin de la oferta y la

demanda, el anlisis de los precios y el estudio de la comercializacin.
Como objetivos y generalidades de este estudio se mencionarn los siguientes:
Estar conscientes de una necesidad no satisfecha en el mercado o brindar

mejor calidad y servicio en una necesidad existente en el mismo.
Determinar la cantidad de bien o servicio que se est dispuesta a producir a

un precio definido.
Conocer los medios para poder hacer llegar el producto a los usuarios.
Dar al inversionista la idea del riesgo que corre el producto de ser aceptado
en el mercado.
Cabe destacar que aunque exista una demanda potencial insatisfecha grande y
clara, no nos garantiza que el producto penetre el mercado con facilidad; pero una
demanda satisfecha tambin tiene la dificultad de competir fuertemente con un
nuevo producto o servicio.
Una investigacin de mercado es conveniente para cualquier etapa de la vida del
proyecto, desde el perfil hasta el proyecto definitivo. Dependiendo del producto,
bien o servicio, depender el nivel de profundizacin del estudio de mercado.
Para la investigacin formal, se propone recopilar informacin, a travs del anlisis
de precios, diseo, mtodo de venta, envases, etc., actual, til, objetiva y real, la
cual servir como base para la toma de decisiones. Una parte muy importante es
tomar la informacin de los productos de la competencia y productos similares
para reforzarla toma de decisiones que se aplica a la evolucin del nuevo
producto. En la se muestra la Figura 2.4 estructura general del anlisis de
mercado.
14
Figura 2.4 Estructura del anlisis de mercado (Modificado de: Baca, 2011)
Los mtodos de anlisis no sern detallados en la elaboracin de este trabajo ya

que no es parte del objetivo principal.
2.3.5.
Estudio Tcnico
2.3.5.1.
Anlisis y determinacin de la localizacin ptima del
proyecto
El estudio tcnico pretende resolver las preguntas dnde?, cunto?, cundo?,
cmo?, y con qu? producir lo que se desea, esto es, realizar el estudio del
funcionamiento y operatividad del proyecto.
Los objetivos del anlisis tcnico-operativo de un proyecto son los siguientes:
Verificar la posibilidad tcnica de la realizacin del proyecto que se

pretende.
Analizar y determinar la localizacin, el tamao, los equipos, las

instalaciones, la organizacin, todos de manera ptima requeridos para la
realizacin del proyecto.
15
El estudio tcnico es conformado por las actividades que se muestran la Figura

2.5.
Anlisis de la determinacin de la localizacin optima del

proyecto
Anlisis y determinacin del tamao optimo del proyecto
Anlisis de la disponibilidad y el costo de los suministros

e insumos
Identificacin y descripcin del proceso
Determinacin de la organizacin humana y jurdica que

se requiere para la correcta operacin del proyecto
Figura 2.5 Partes que conforman un estudio tcnico (Modificado de: Baca, 2011)
2.3.5.2.
Anlisis y determinacin de la localizacin ptima del
proyecto
Este punto es el que contribuye en mayor medida a que se maximice la
rentabilidad sobre el capital u obtener el costo unitario mnimo.
Para la evaluacin de la localizacin del proyecto se usan mtodos cuantitativos
los cuales miden los siguientes factores:
Factores geogrficos. Condiciones naturales que rigen en las distintas

zonas de un pas, comunidad o regin, como son los niveles de
contaminacin, el clima, desechos, las comunicaciones (carreteras, rutas
areas, frreas, navales), etc.
16
Factores institucionales. Son los relacionados con planes y estrategias de

desarrollo y descentralizacin industrial.
Factores sociales. Nivel general de los servicios sociales con los que
cuenta una comunidad, como escuelas, centros recreativos, culturales,
hospitales, etc.
Factores econmicos. Se refiere a los costos de los suministros e insumos

en dicha localidad, como, materias primas, agua, energa elctrica, mano
de obra, combustibles, infraestructura disponible, terrenos, etc.
Costos de transporte. Se refiere al costo que se genera al transportar las

materias primas, productos, el personal, maquinaria, entre otros.
En resumen, se justifica la ubicacin de un proyecto destacando los aspectos

relevantes que brindarn la mxima rentabilidad. Estos aspectos son los recursos
naturales, materiales y mano de obra; ubicacin del mercado que abastecer el
proyecto; situacin del transporte, infraestructura bsica disponible, existencia de
industria y otros servicios complementarios al proyecto.
2.3.5.3.
Anlisis y determinacin del tamao ptimo del proyecto
Para poder determinar el tamao ptimo de un proyecto se necesita utilizar

tcnicas de ingeniera iterativas. El tamao de un proyecto es su capacidad
instalada, y es expresada como unidades de produccin por ao. Cuando el
tamao opera con los menores costos totales o la mxima rentabilidad econmica
es considerada ptima. En esta parte de la evaluacin es cuando ms se necesita
de la ingeniera.
El primer aspecto para el estudio corresponde a la ingeniera; y el segundo, es el
tipo de manufactura que se utilizar para elaborar el producto que se requiera.
Conocer la tecnologa a detalle es la siguiente etapa que se emplear para poder
determinar y optimizar la capacidad de un proyecto.
Despus de conocer estas etapas, se lleva a cabo un proceso iterativo que por lo
menos debe contener los siguientes factores:
17
1. Cantidad que se desea producir.

2. La intensidad del uso de la mano de obra en los procesos de trabajo.
3. La cantidad de turnos de trabajo.
4. La optimizacin de la distribucin del equipo de produccin en el proyecto.
5. La capacidad de cada mquina y la optimizacin de la mano de obra.
2.3.5.3.1. Factores que condicionan el tamao ptimo del proyecto
Determinar el tamao del proyecto es una tarea complicada por las relaciones
recprocas que existen entre los factores que se encuentran involucrados. Dichos
factores son los siguientes:
La demanda: El tamao debe de ser suficiente para poder cubrir la

demanda establecida y no debe ser demasiado grande para evitar tener
una produccin sobrada.
Los suministros: Obtener siempre a tiempo, en calidad y cantidad la materia

prima es fundamental. Se debe tener una lista de todos los posibles
proveedores de materias primas e insumos.
Tecnologa y equipos: La tecnologa y el tamao que se implanten, influirn

en las inversiones y los costos de produccin. En s, la tecnologa y los
equipos tienden a limitar el tamao del proyecto al mnimo de produccin
necesario para poder ser aplicables.
El financiamiento: Los recursos econmicos propios y ajenos deben permitir

la posibilidad de escoger entre diferentes planes de financiamiento con
mayor comodidad y seguridad, adems de que ofrezcan los menores
costos y un alto rendimiento de capital.
La organizacin: Una de las partes fundamentales de la decisin sobre el

tamao ptimo del proyecto son las personas apropiadas y suficientes para
cada uno de los puestos de la empresa.
18
2.3.5.4.
Anlisis de la disponibilidad y el costo de los suministros
e insumos
La disponibilidad de los suministros e insumos es demasiado importante para el
estudio tcnico ya que se deben tener claros todos los posibles proveedores de
los recursos que necesitaremos, de la cercana de los suministros en la regin
donde se localizar el proyecto, de los costos de transporte, de los costos de los
materiales, etc. Esto es demasiado importante para poder tomar una decisin,
sobre todo de dnde se realizar la localizacin ptima de la planta.
2.3.5.5.
Identificacin y descripcin del proceso
Este punto del estudio tcnico tambin puede ser llamado como ingeniera del
proyecto y su objetivo es identificar y describir la instalacin y el funcionamiento de
todo el proyecto.
A. Proceso Productivo
El proceso productivo es un proceso tcnico que se requiere en el proyecto para
poder obtener un producto a partir de la de insumos, con una determinada funcin
de manufactura. Para poder obtener este proceso se deber elegir una adecuada
tecnologa de fabricacin.
Los aspectos que se deben de tomar en cuenta para poder elegir la tecnologa
son:
Investigacin de mercado. Indica las normas de calidad y cantidad del

producto, bien o servicio a brindar al mercado.
Flexibilidad de la tecnologa. Se realiza para poder procesar varias clases

de insumos para evitar tiempos muertos y diversificar la produccin en un
momento dado.
Adquisicin de equipo y maquinaria. Se trata de obtener la mejor opcin

sobre los equipos y maquinaria con los que se ejecutara el proceso
productivo del proyecto.
19
B. Tcnicas de anlisis del proceso productivo

Despus de que se describe el proceso productivo se analiza de manera integral
el proceso y la tecnologa con los objetivos de poder facilitar el aprovechamiento
ptimo de la distribucin del proyecto y optimizar la operacin del proyecto a
travs de mejorar los tiempos y movimientos de los hombres y la maquinaria.
Para poder representar y analizar el proceso productivo existen varios mtodos,
algunos son:
Diagrama de bloques.
Diagrama de flujo de proceso.
Cursograma analtico.
Diagrama de recorridos.
Diagrama de hilos.
Iconogramas.
Diagrama sinptico.
C. Factores que determinan la adquisicin de equipo y maquinaria

Dentro del desarrollo de la evaluacin de proyectos, se decidir sobre la
adquisicin de la maquinaria y los equipos necesarios para el proyecto, los cuales
sern escogidos de entre otros de acuerdo a los siguientes factores:
Proveedor.
Precio.
Dimensiones (planta, equipo y maquinaria).
Capacidad.
Flexibilidad.
Mano de obra necesaria.
Costo de mantenimiento.
Costo de la energa elctrica y otras energas que se usarn.
20
Infraestructura necesaria.
Equipos auxiliares.
Costos de los fletes y seguros.
Costos de instalaciones y puesta en marcha.
Existencia de refacciones en el pas.
D. Distribucin del proyecto

Una excelente planeacin de la distribucin del proyecto es la que provee
condiciones ptimas de seguridad y bienestar a los trabajadores, y que a su vez
se traduce en operaciones ms econmicas.
La distribucin est determinada por:
1. El tipo de producto.
2. El tipo de proceso productivo.
3. El volumen de produccin.
Los principios bsicos para la ptima distribucin del proyecto son:
Integracin total. Consiste en integrar todos los factores que afectan la

distribucin del proyecto.
Mnima distancia de recorrido. Se refiere a tener una visin general de todo

el conjunto tratando de reducir con esto en medida de lo posible el manejo
de materiales, es decir, trazando el mejor flujo.
Utilizacin del espacio cbico. Se debe tener nocin del espacio en tres
dimensiones, para poder utilizar al mximo cada sitio dentro del proyecto,
en especial los ms reducidos.
Seguridad y bienestar para el trabajador.
Flexibilidad. La distribucin debe ser fcilmente ajustable a los cambios del

tipo de proceso que exija el medio.
Entonces, podemos observar que la distribucin del proyecto afecta al manejo de

los materiales, la utilizacin del equipo, los niveles de inventario, la productividad
21
de los trabajadores y que de muy buena manera puede afectar la comunicacin y

la moral de los empleados.
Existen tres tipos bsicos de distribucin:
a. Distribucin por proceso.
b. Distribucin por producto.
c. Distribucin por componente fijo.
Existen mtodos como el mtodo del diagrama de recorrido, el mtodo SLP
(Systematic Layout Planning) y balanceo de lneas, los cuales se basan en los
tipos de distribucin enlistados.
E. Clculo de las reas del proyecto
Una vez que se calcul la distribucin del proyecto, se calculan los espacios de
cada seccin. Las reas mnimas necesarias son:
1. Recepcin de materiales y embarques del producto terminado.
2. Almacenes (para materia prima, producto procesado y producto terminado).
3. Departamento de productos.
4. Control de calidad.
5. Servicios auxiliares.
6. Oficinas.
7. Sanitarios.
8. Mantenimiento.
9. rea de tratamiento o disposicin de desechos contaminados.
2.3.5.6.
Determinacin de la organizacin humana y jurdica que
se requiere para la correcta operacin del proyecto

Una de las fases importantes de la evaluacin de proyectos se refiere a la
organizacin humana y jurdica, esto debido a que cuando el proyecto entra en la
etapa de proyecto definitivo, se requiere realizar un estudio detallado sobre las
22
funciones administrativas y legales en las que incurrir en cada actividad de la

opcin de proyecto que ya se ha elegido de la siguiente manera:
A. Organizacin de la empresa y del recurso humano
La organizacin humana se considera en la fase del ante-proyecto, pero es hasta
la fase del proyecto definitivo donde se analiza de forma profunda. En las etapas
iniciales de la ejecucin de un proyecto se presentan actividades como la
constitucin legal, tramites gubernamentales, compra o arrendamiento de
terrenos, constitucin del proyecto, compra de maquinaria, contratacin de
personal, seleccin de proveedores, contratos escritos con clientes, pruebas de
arranque, etc. Todas estas actividades deben ser programadas, controladas y
coordinadas, ya que esto garantiza la consecucin de los objetivos del proyecto.
Tambin debe mostrarse en un organigrama general de la empresa el total del
personal de la misma, tanto internos como de servicio externo (outsourcing). Este
proceso adems de tener un ordenamiento sobre el personal de la empresa,
tambin servir para poder incluirse en la nmina de pago que se realizar en el
estudio econmico.
B. Marco legal
Toda actividad empresarial y lucrativa se encuentra incorporada a un marco
jurdico, es decir, todo proyecto para poder arrancar debe sujetarse a
disposiciones jurdicas vigentes. Cabe mencionar que esta actividad estrictamente
se realiza cuando ya se ha decidido el proyecto definitivo.
2.3.6.
Estudio econmico
El anlisis econmico pretende determinar el monto de los recursos monetarios

que se requieren para la realizacin de nuestro proyecto, el costo total de trabajo
de nuestra planta, as como los indicadores econmicos que sirven de base para
seleccionar el proyecto definitivo dentro de la evaluacin de proyectos.
La Figura 2.6 describe la estructura general del anlisis econmico.
23
Ingresos
Costos Financieros tabla de pagos de la

deuda
Estado de resultados
Costos totales de produccin-administracinventas-financieros

Punto de equilibrio
Inversin total fija y diferida
Balance general
Depreciacin y amortizacin
Capital de trabajo
Evaluacin econmica
Costo de capital
Figura 2.6 Estructuracin del anlisis econmico (Modificado de: Baca, 2011)
2.3.6.1.
Determinacin de los costos
El costo es el desembolso que se realiza, ya sea en efectivo o en especie, en el

pasado (costos hundidos), el presente (inversin), en el futuro (costos futuros) o
en forma virtual (costo de oportunidad). Debemos tomar en cuenta que para la
determinacin de los costos a futuro las cifras se redondean al millar ms cercano,
debido a la falta de exactitud de predecir el futuro.
A. Costos de produccin
Estos costos son un reflejo de los que se determinan en el estudio tcnico. Cada
costo de produccin considera las siguientes bases:
24
i.
Costo de materia prima: Incluye el precio de la merma que toma en cuenta

el material defectuoso.
ii.
Costos de la mano de obra: Directa (obreros y trabajadores) e indirecta

(supervisores, jefes de turno, gerentes). Sueldos base, aguinaldos, seguro
social, etc.
iii.
Envases: Primarios o por unidad, y secundarios o por mayoreo de

unidades.
iv.
Costos de energa elctrica: Desde la produccin hasta el alumbrado.
v.
Costos de agua: Para el proceso productivo.
vi.
Combustibles: Utilizados para la elaboracin del producto o el servicio.
vii.
Control de calidad: Para llevar a cabo una mejora en instalaciones o equipo

se requiere una erogacin, as como en el contrato de un servicio externo
que sirva a la empresa.
viii.
Mantenimiento: Comprobaciones, mediciones, reemplazos, ajustes y

reparaciones necesarias para mantener o reparar una unidad funcional de
forma que esta pueda cumplir sus funciones.
ix.
Cargos de depreciacin y amortizacin: Costos virtuales. Sern detallados

ms adelante.
x.
Otros: Como uniformes, detergentes, dispositivos de proteccin, etc.
xi.
Costos para evitar contaminacin: Un mantenimiento de control de

contaminantes requiere un costo peridico de desembolsos.
B. Costos de administracin
Aqu se incluyen los sueldos del gerente, contadores, auxiliares, secretarias, as

como los gastos generales de oficina. Adems de las dos grandes reas de un
proyecto, ventas y produccin, los gastos de los dems departamentos que
existan se cargarn en costos de administracin y costos generales.
C. Costos de venta
Estos costos tambin se conocen como costos de mercadotecnia. Se refieren a la
investigacin y desarrollo de: nuevos productos que se adaptan a las necesidades
25
de los usuarios consumidores, cuotas, competencia en el mercado, publicidad y

tendencias de ventas. La magnitud del costo de venta depender tanto del tamao
del proyecto como del tipo de actividades que se desarrollen en el departamento
de produccin.
D. Costos financieros
Los costos financieros son los intereses que se deben pagar conforme al capital
obtenido en algn prstamo.
2.3.6.2.
Inversin total inicial: fija y diferida
Esta inversin comprende todos los activos fijos y diferidos.

Los activos fijos o tangibles son bienes propiedad de la empresa como los
edificios, herramientas, carros de transporte, maquinaria, equipo mobiliario, entre
otros. Se llaman as porque sin estos activos la empresa podra tener problemas
productivos y de sus distintas actividades, y es por ello que no pueden
desprenderse de estos con facilidad.
Los activos intangibles o diferidos son los bienes de propiedad fundamentales
para el funcionamiento de la empresa y que incluyen marcas de venta, patentes
de invencin, diseos comerciales e industriales, asistencia tcnica, as como
intercambios de tecnologa, gastos de instalacin, contratos de servicios, y
estudios ingenieriles, etc.
En una buena evaluacin econmica de proyectos se deben enlistar todas las
inversiones asociadas a todos los activos y todo movimiento que incluye cada uno
de ellos con ayuda de cronogramas de inversin calculando el tiempo para
contabilizar y registrar cada activo de forma numrica.
26
2.3.6.3.
Depreciaciones y amortizaciones
La depreciacin est ligada especficamente a los activos fijos, ya que con el uso
en el paso de los aos, estos bienes se devalan.
La amortizacin se refiere a los activos diferidos, ya que, estos bienes con el paso
del tiempo aumentan su valor. En s, es el cargo anual que se hace para la
recuperacin de la inversin.
Para hacer valido el funcionamiento de estos cargos, es necesario basarse en la
ley tributaria correspondiente en cada regin o nacin.
2.3.6.4.
Capital de trabajo
El capital de trabajo es el aquel con el que se debe contar antes de empezar a

trabajar. Se define como la diferencia aritmtica entre el activo circulante y el
pasivo circulante, como se muestra en la Ecuacin 2.1.
= (2.1)
Est representado por el capital adicional con que hay que contar para que el
proyecto comience a funcionar, pues hay que financiar los costos iniciales antes
de conseguir ingresos obtenidos de produccin; en otras palabras, primero se
pagar la mano de obra, materias primas, y se otorgarn crditos en las primeras
ventas, etc., lo cual representa el activo circulante y se compone bsicamente de
valores e inversiones, cuentas por cobrar e inventarios. Pero as como se invierte
en estos rubros, tambin se puede obtener crdito a corto plazo en impuestos,
servicios y proveedores, esto es, el pasivo circulante que es el financiamiento
parcial y acorto plazo de la operacin.
2.3.6.5.
Punto de equilibrio
Este mtodo de punto de equilibrio es sumamente til para conocer las relaciones
entre costos fijos, costos variables y los ingresos, y se define como el nivel de
produccin en el que son exactamente iguales estos tres puntos. Este mtodo
tiene algunas desventajas por lo cual no es una herramienta de evaluacin
27
econmica. Sin embargo, es til para calcular con facilidad el punto mnimo de
produccin al que se debe operar para no tener prdidas, sin que esto signifique
que, aunque haya ganancias stas sean suficientes para hacer rentable el
proyecto.
En la Figura 2.7 se observa la grfica del punto de equilibrio.
Figura 2.7 Punto de equilibrio (Modificado de: Baca, 2011)
2.3.6.6.
Estado de resultados
Tiene como finalidad calcular la utilidad neta y los flujos netos de efectivo del
proyecto, tomando en cuenta todos los datos analizados en los apartados
anteriores, y con ello poder emplear los datos para la evaluacin econmica.
Hay que tomar en cuenta que los datos como impuesto sobre la renta (ISR) y el
reparto de utilidades para los trabajadores (RUT) varan respecto a la situacin
28
econmica del pas y con el paso del tiempo, y no se mantendrn fijos los
porcentajes. Tambin debemos aclarar que para este anlisis el evaluador debe
basarse en la ley tributaria correspondiente, sin dejar de lado que sta parte solo
ser una proyeccin para pronosticar algunos aos a futuro y se deber seguir
realizando ao con ao para mejores resultados.
La Tabla 2.1 muestra el estado de resultados.
Tabla 2.1 Estado de resultados (Modificado de: Baca, 2011)
2.3.6.7.
Costo de capital
Para cada proyecto, se debe contar con inversiones de capital ya sean propias, de
inversionistas y/o combinadas, y cada parte de estas inversiones tendr un costo
asociado del capital que aporte.
2.3.6.8.
Financiamiento
Se dice que el proyecto est financiado cuando ha solicitado un prstamo de

capital que cubre sus necesidades econmicas. Si se logra conseguir dinero
barato en sus operaciones, es posible demostrar que esto le ayudar a elevar
considerablemente el rendimiento sobre su inversin. El dinero barato se
29
interpreta como los capitales pedidos en prstamo a tasas ms bajas que las
vigentes en las instituciones bancarias.
Cuando se pide un prstamo, hay que hacerlo bajo tratamiento fiscal que se
adeca a los intereses y al pago principal para una buena evaluacin econmica.
Se mencionarn los mtodos de pago de prstamos pero no se presentarn en
detalle ya que no es parte del objetivo principal de este trabajo.
Las formas de pago son las siguientes:
Pago de capital e intereses al final de un periodo de varios aos
Pago de inters al final de cada ao, y de inters y todo el capital al final del
ltimo ao
Pago de cantidades iguales al final de cada uno de los aos
Pago de intereses y una parte proporcional del capital al final de cada uno
de los aos.
El mtodo elegido depender de la tasa interna de rendimiento que el proyecto

est ganando.
2.3.6.9.
Balance general
El activo para un proyecto significa cualquier pertenencia, sea material o

inmaterial. Los pasivos son las deudas con terceros. El capital significa los activos
en forma de dinero o en ttulos que forman parte de los propietarios o accionistas
de la empresa.
La igualdad fundamental del balance general se puede definir de la forma como lo
muestra la Ecuacin (2.2):
= + (2.2)
Los balances tienen como objetivo principal determinar anualmente cual se
considera que es el valor real de la empresa en ese momento, aqu se deben
30
considerar las reevaluaciones de activos. La dificultad para realizarlo es grande ya

que es un aspecto contable muy dinmico si se trabaja en un pas con altos
ndices de inflacin.
Si se lleva a cabo el balance general de la empresa en tiempo cero es probable
que se revele el valor real de la misma en el momento inicial de sus operaciones,
si por el contrario se hace durante el periodo de produccin, la estimacin resulta
menos acertada.
2.3.7.
Evaluacin Econmica
La metodologa de la evaluacin econmica es una etapa de la evaluacin de

proyectos en la que se obtiene el clculo de la rentabilidad de la inversin en
termino de ndices como son el valor presente neto (VPN), la tasa interna de
retorno (TIR) y la eficiencia de la inversin, que est dada por la relacin entre el
valor presente neto y el valor presente de la inversin (VPN/VPI). Para poder
obtener un buen clculo y anlisis de estos indicadores se requiere primero de un
excelente anlisis e interpretacin de los datos duros, visin estratgica y de las
tecnologas de informacin y comunicacin.
El clculo de la rentabilidad de la inversin en un proyecto es vital para realizar o
rechazar la inversin. Las cifras que se necesitan para calcular esos ndices de
rentabilidad son; inversin inicial (solo en activo fijo y diferido), flujos netos de
efectivo, depreciacin y algunos datos del financiamiento.
Existen dos mtodos que se usan para poder lograr realizar el estudio de
evaluacin econmica, estos son los que toman en cuenta el valor del dinero a
travs del tiempo y los que no lo toman.
2.3.7.1.
Mtodos de evaluacin que toman en cuenta el valor del
dinero a travs del tiempo.

Se sabe que el dinero disminuye su valor real conforme pasa el tiempo, a una tasa
aproximadamente igual al nivel de inflacin vigente. Las comparaciones que se
realicen con dinero a travs del tiempo deben de realizarse en trminos del valor
31
adquisitivo real o de su equivalencia en distintos periodos de tiempo, no en base a

su valor nominal.
Se puede decir que siempre que se realicen comparaciones de dinero a travs del
tiempo deben hacerse en un solo instante de tiempo, generalmente se usa el
tiempo cero o presente, siempre se deber tomar en cuenta una tasa de inters,
ya que esta nos da la modificacin del dinero a travs del tiempo.
2.3.7.1.1 Valor presente neto (VPN)
El valor presente neto es la suma de los flujos de efectivo descontados al tiempo
cero, menos la inversin inicial.
El VPN se calcula conforme la Ecuacin (2.3)
= +
1
(1+)1
2
(1+)2
3
(1+)3
+ +
+
(1+)
(2.3)
Dnde:
VPN: Valor presente neto
P: Inversin inicial
FNE: Flujos netos de efectivo
I: tasa de inters
3
VS: Valor de salvamento
Grficamente se puede ver el comportamiento del VPN con respecto a la tasa

mnima de rendimiento en la Figura 2.8.
3
*VS: Al valor estimado de una propiedad al final de su vida til se le llama valor de salvamento o valor de rescate; en otras
palabras es la cantidad que se recupera por la venta, el intercambio o descuento en la adquisicin de un activo sustitutivo.
32
VPN
TMAR
Figura 2.8 Grfica VPN vs TMAR (Modificado de: Baca, 2011)
En trminos generales, si el VPN es mayor que cero se aceptar la inversin,

dado que un valor positivo del VPN significa ganar la 4 TMAR ms el valor positivo
del resultado, en trminos del valor del dinero en el tiempo cero. Si el valor del
VPN es menor que cero, significa que las ganancias del proyecto no son
suficientes siquiera para ganar la TMAR y, por lo tanto, la inversin debe
rechazarse.
2.3.7.1.2. Tasa interna de retorno (TIR)
Por definicin, la tasa interna de retorno es la tasa de descuento para la cual el
VPN es igual a cero, es decir, es aquella tasa que iguala la suma de los flujos
descontados a la inversin inicial. La Ecuacin (2.4) representa numricamente la
definicin es la siguiente:
1
(1+)1
2
(1+)2
3
(1+)3
+ +
+
(1+)
.. (2.4)
La TIR se calcula por medio de tanteos (pruebas y error), hasta que la suma de los
flujos descontados sea igual a la inversin inicial P. Esto se hace variando la tasa
TMAR: Se define como: = + + .Esto significa que la TMAR Tasa mnima

aceptable de rendimiento o tasa de descuento que se aplica para llevar a valor presente. los FNE y el VS = Cuando se
calcula la TIR, el VPN se hace cero y se desconoce la tasa de descuento que es el parmetro que se debe calcular. Por eso
la TMAR ya no se utiliza en el clculo de la TIR. As la (1) en la secunda ecuacin viene a ser la TIR.
33
i de la ecuacin (II.4) hasta que esta se satisfaga. Este indicador permite conocer
el rendimiento real de la inversin.
Se llama tasa interna de rendimiento porque se supone que es el dinero que se
gana ao con ao al reinvertirse en su totalidad.
Cuando se usa el mtodo de la TIR para poder realizar el anlisis de la
rentabilidad de un proyecto, se llega a la siguiente conclusin:
-
Si la TIR es mayor que la TMAR, se acepta la inversin. Esto es, si el

rendimiento de la inversin es mayor que el mnimo aceptado, entonces el
Proyecto es rentable econmicamente.
Cuando se habla de que en un proyecto exista alguna prdida en determinado

periodo de tiempo, no se debe usar la TIR como el mtodo de anlisis sino el VPN
que no presenta la desventaja de que al existir perdidas intermedias entre las
ganancias se ocasione que exista un cambio de signo existiendo as ms de una
raz que satisfaga la ecuacin y no genere ningn significado econmico.
2.3.7.1.3. Anlisis de sensibilidad.
El anlisis de sensibilidad (AS), es el procedimiento por el cual se determina
cuanto afectan a la TIR determinados factores del proyecto como los costos
totales, ingresos, volumen de produccin, etc. No es que se quieran modificar las
variables para saber el comportamiento de la TIR sino que con el AS se pueden
analizar variables crticas que la afectan, tales como:
Volumen de produccin (cambio en el nivel de ventas).
Nivel de financiamiento.
Tasa de inters del financiamiento.
2.3.7.1.4. Eficiencia de la inversin (VPN/VPI)

Otro mtodo que se usa para la realizacin de la evaluacin econmica es obtener
la eficiencia de la inversin (VPN/VPI), que por su definicin se puede decir que es
34
la rentabilidad que se obtiene, en trminos reales, por cada unidad monetaria

invertida. En otras palabras, el clculo de la eficiencia dice cuntas unidades
monetarias se obtienen por cada una que se invierta.
El clculo de la eficiencia de la inversin est dado por la Ecuacin (2.5).
=
. (2.5)
Dnde:
VPN: valor presente neto.
VPI: valor presente de la inversin.
2.3.7.2.
Mtodos de evaluacin que no toman en cuenta el valor
del dinero a travs del tiempo

Estos mtodos no se relacionan de manera directa con el anlisis de la
rentabilidad econmica, sino con la evaluacin financiera de la empresa, es decir,
analizan las tasas o razones financieras. Estos mtodos toman la informacin que
necesita para realizar el anlisis de la hoja de balance general.
Existen tres tipos de razones financieras:
1. Razones de liquidez. Miden la capacidad de la empresa de cumplir con sus
pagos a corto plazo; algunas de ellas son la tasa circulante y prueba de
cido.
2. Tasa de endeudamiento. Mide en qu grado la empresa se ha financiado a
travs de la deuda; algunas de ellas son la razn de deuda total y nmeros
de veces que se gana el inters.
3. Tasa de rentabilidad. Se mide el resultado neto de todas las polticas y
decisiones. Algunas de ellas son la tasa de margen de beneficio sobre
ventas, rendimientos sobre activos totales, tasa de rendimiento sobre el
valor neto de la empresa.
35
Se puede ver que las razones financieras pueden ser utilizadas mientras no se
tome en cuenta la tasa de inters.
Como se observa, los mtodos que no utilizan el valor del dinero a travs del
tiempo son mtodos contables que consideran cifras que ya sucedieron en la
empresa, mientras que los mtodos que utilizan el valor del dinero a travs del
tiempo utilizan cifras que esperan que sucedan en la empresa.
2.3.8.
Anlisis y administracin del riesgo
Este apartado tiene como objetivo determinar cul es el riesgo de una inversin
monetaria con algn mtodo de medida cuantitativo y con ello, administrar el
mismo para evitar la bancarrota del proyecto.
Cabe destacar que el riesgo de una inversin es un factor importante pero muy
cambiante; las crisis econmicas y devaluaciones monetarias, as como otras
condiciones econmicas que sufren todos los pases, hacen imposible que el
riesgo sea un valor que se mantenga esttico.
Todo proyecto de inversin tiene un riesgo implcito, el cual puede disminuir
considerablemente conforme se conozcan las condiciones econmicas, de
mercado y tecnolgicas.
Los mtodos de anlisis del riesgo se basan en modelos matemticos
probabilsticos, seguidos de modelos de simulacin probabilstica como el mtodo
de Montecarlo, arboles de decisin, etc., que intentan resolver el problema de
riesgo e incertidumbre en proyectos de inversin, tomando en cuenta el monto, y
bajo qu condiciones econmicas y en qu lugar se va a invertir. Pero estas
variables por lo general son incontrolables y por tanto es imposible conocer el
comportamiento preciso de las medidas tomadas al analizar el riesgo.
36
Los nicos datos que son reales y confiables son los obtenidos en el presente, y
no se estudian condiciones futuras como proyecciones, evitando basar nuestras
decisiones en los clculos de condiciones cambiantes.
Algunos mtodos se realizan evaluando escenarios optimista y pesimista para
saber la confiabilidad de que el proyecto sea rentable o no. Con un escenario
pesimista se puede ver con claridad cmo funcionar el proyecto en las
condiciones ms difciles. Si las condiciones ms desfavorables indican que es
rentable el proyecto, se puede tomar la decisin de seguir adelante; en caso
contrario, se puede decidir detenerlo definitivamente.
El riesgo de mercado no se puede controlar como el tecnolgico, que se evita con
mejores herramientas y mquinas de produccin, por ello se le denomina tambin
riesgo sistemtico.
2.3.8.1.
Riesgo financiero
Este riesgo hace referencia al financiamiento que se necesita para que una
empresa se ponga en marcha, ya que su creacin implica un prstamo de bancos
y accionistas. Aqu el riesgo se nota cuando hay una elevacin de las tasas de
inters en el prstamo, ya que esto significa que el pago de financiamiento
aumentar y el proyecto corre el riesgo de bancarrota.
Todo riesgo siempre tiene un costo y la disminucin de l se puede lograr mientras
se puedan solventar estos pagos; en ello radica la importancia de su anlisis y
prevencin. Estos se deben cubrir cuando es inevitable que sucedan y es posible
detectar la inminencia de ciertos eventos en la economa de un pas.
Para
que
un
proyecto
funcione,
debe
conocer
lo
elemental
para
su
funcionamiento, as como las ventajas y desventajas de su correcta operacin. No

es posible que se obtengan utilidades aceptables si no se previenen los riesgos, si
no se sabe que existen, y mucho menos si no se conocen los indicadores ms
grandes de tales riesgos.
37
2.3.8.2.
Riesgo Tecnolgico.
Este tipo de riesgo es el que se mide para evitar que algn sistema de produccin,
como la maquinaria o artefactos tecnolgicos ms rpidos y eficientes, sea un
factor muy importante de influencia para la bancarrota. Aqu se evalan desde la
mano de obra hasta ritmos y costos de produccin, as como mermas y
desperdicios. En este tipo de riesgo tambin se llevan a cabo modelos de
regresin lineal que manejan variables de costos de dinero en el tiempo, y que de
alguna forma, ayudan a aclarar las expectativas del negocio y su comportamiento
financiero, al igual que con los otros tipos de riesgo.
38
METODOLOGA VCD
3. METODOLOGA VCD
Comprende un proceso por medio del cual se maduran el alcance, el estimado de
costos y el plan de ejecucin del proyecto a un nivel de certidumbre suficiente para
decidir si es conveniente o no un proyecto, desde el punto de vista de negocio.
Establece que todo proyecto pasa por tres fases: Visualizacin (FEL-V),
Conceptualizacin (FEL-C), y Definicin (FEL-D).El proceso comienza desde que
el proyecto correcto es seleccionado y termina hasta finalizar completamente el
paquete de diseo bsico. El IPA dio la definicin ms actualizada que dice
textualmente as: Es un proceso que traduce las oportunidades de negocio y
tecnologa aun proyecto de inversin, donde los objetivos del proyecto estn
alineados con los objetivos de negocio, para desarrollar el ms eficiente diseo de
proceso y plan de ejecucin con el fin de lograr los objetivos del proyecto.
Durante dicho proceso se definen las siguientes cuestiones: qu se est
haciendo?, cmo se est haciendo?, quin lo est haciendo? y qu recursos
se necesitarn?
Para proyectos industriales de ingeniera y construccin, la filosofa consiste en
definir claramente los objetivos de negocios, el alcance, estimado de costos y plan
de ejecucin durante las fases inciales del proyecto. Esto con el fin de garantizar
el cumplimiento de los objetivos de negocios y minimizar cambios durante las
fases posteriores del proyecto. En la Figura 3.1 se presenta el desarrollo de la
metodologa VCD a lo largo de la vida del proyecto.
39
METODOLOGA VCD
Figura 3.1 Etapas tpicas de un proyecto (PEP, 2010)
3.1. Secuencia general de etapas

Inicialmente cuando se define un proyecto, la mayora de las veces se divide en
varias etapas; eso, en esencia, es til para poder tomar una buena decisin sobre
continuar o detener las etapas subsiguientes del proyecto y, al final decidir si
invertir o no en el negocio.
La metodologa se divide en tres etapas, Visualizacin, Conceptualizacin y
Definicin, tal y como se muestra en la Figura 3.2.
40
METODOLOGA VCD
Etapa
Visualizacin
Objetivo
1. Definir un caso
de negocios.
1. Validar caso de
negocios.
2. Entender las
operaciones.
2. Seleccionar mejor
escenario.
1. Establecer
escenarios.
1. Evaluar escenarios.
Actividades
3-5 %
Definicin
2. Est alineado con

Plan. Corp.
1. Diseo de
ingeniera.
1. Realizar
ingeniera bsica del
escenario ganador.
2. Planeacin
presupuestal.
12-20 %
6-12 %
1. Es factible?
Dictamen
2. Realizar ingeniera
conceptual del
escenario ganador.
2. Entender las
operaciones.
Costo de
esfuerzo*
Conceptualizacin
1. Se analizaron
todas las opciones?
2. Es el mejor
escenario?
*Referidos al total del

proyecto
1. Contempla
ingeniera de pozos
e instalaciones?
2. Planeacin
adecuada de
ejecucin?
3. Rentabilidad?
Administrando Riesgo e
Incertidumbre
Figura 3.2 Organigrama general de la metodologa VCD (PEP, 2010)
Cada una de las etapas se puede definir de la siguiente manera:
Visualizacin (FEL I).Es la etapa en la que se evalan la mayora de las

incertidumbres y sus riesgos, la identificacin y documentacin de los
escenarios ms factibles. En esta etapa se generan oportunidades y se
categorizan las decisiones. Su objetivo es identificar y evaluar la factibilidad
tcnico-econmica, en forma preliminar, de todos los esquemas posibles
que el equipo de trabajo visualice para la materializacin de nuevas
oportunidades.
Conceptualizacin (FEL II). En esta fase se evalan con ms profundidad

los escenarios identificados y las soluciones tecnolgicas incorporadas en
la etapa de Visualizacin. Se selecciona el mejor escenario mediante la
cuantificacin de los riesgos y la evaluacin econmica. Adems, se
desarrolla la ingeniera conceptual del mismo.
41
METODOLOGA VCD
Definicin (FEL-III). Esta etapa consiste en desarrollar en mayor detalle

todos los elementos tcnicos que conforman el escenario seleccionado,
mediante la ejecucin de la ingeniera bsica, anlisis de incertidumbre,
costos, economa, y documentacin para la autorizacin del proyecto. En
esta fase de la metodologa VCD se presenta en el documento entregable
que consolida el desarrollo del escenario seleccionado en el FEL-II, el cual
contiene el valor generado, el plan de mitigacin de riesgos, la ingeniera
bsica del proyecto y la economa asociada. El objetivo de esta fase es
desarrollar el alcance del proyecto y los planes de ejecucin del escenario
seleccionado para precisar el valor econmico esperado, as como su
incertidumbre y riesgo. Asegurar que se cumplen los objetivos del negocio,
solicitar la autorizacin del proyecto y los fondos para la ejecucin del
mismo.
Una vez que se han definido las etapas anteriores, se describen los subprocesos
y sus interacciones. Entonces el proceso VCD se integra por los siguientes
procesos bsicos:
Planeacin de negocios.
Organizacin de las etapas inciales del proyecto.
Evaluacin y seleccin de alternativas.
Desarrollo de un paquete de definicin del proyecto.
Toma de decisin informada con respecto a si procede o no el proyecto.
3.2. Sentido de direccin

Existen parmetros que se toman en cuenta muy seriamente para poder decidir si
un proyecto es viable o no. Estos elementos clave son la incertidumbre, precisin
de costos, el nivel de ingeniera, la mitigacin de incertidumbres y cantidad de
escenarios. Todos estos parmetros son necesarios para las diferentes etapas
dentro de la metodologa VCD.
42
METODOLOGA VCD
El sentido de direccin de la metodologa VCD, en los procesos de visualizacin,

conceptualizacin y definicin se observa en la Figura 3.3
Figura 3.3 Sentido de direccin de la metodologa FEL (PEP, 2010)
En la figura no se muestra la fase introductoria llamada pre-FEL, la cual es

indispensable mencionar junto a las dems fases entonces:
Pre-FEL. Esta fase introductoria, ayuda a poder realizar una planeacin de la
forma y documentacin del proyecto que se har bajo la metodologa VCD.A
travs de esta fase inicial se logra obtener un panorama general de la informacin
y los trminos actuales en que se encuentra el proyecto, para que en las etapas
posteriores se facilite la identificacin de las actividades que se llevaran a cabo en
las fases V, C y D.
Etapa de Visualizacin (V). En esta etapa se observa que la lnea de color rosa,
que representa el nivel de ingeniera, es baja. Esto se debe a que la aplicacin de
43
METODOLOGA VCD
la ingeniera solo se hace a nivel de que los escenarios seleccionados como

factibles no salgan del rango de los objetivos tcnicos que se tienen. En el caso de
la precisin de costos, la lnea presentada de color verde hace referencia al nivel
de trabajo y de exactitud que se realiza para los costos Clase V, en los cuales el
estudio se realiza con una variacin entre -35% a +65% respecto al costo real. En
el caso de la lnea de color rojo, la cual se refiere a la incertidumbre, tiene el valor
ms alto, debido a que existen demasiadas variables tcnicas y econmicas que
an no han sido estudiadas; adems, el grosor de dicha lnea indica que durante
esta etapa se tendr la mayor cantidad de escenarios a revisar.
Etapa de Conceptualizacin (C). En esta etapa se observa que la lnea de nivel de
ingeniera comienza a aumentar conforme se aleja de la primera fase; esto se
debe a que los estudios tcnicos que se ejercen sobre los proyectos en evaluacin
sern mayores y con mayor detalle. De igual manera, la lnea que representa la
precisin de estimado de costos comienza a tomar mayor nfasis en los clculos
de estos estimados, reduciendo la variacin a un rango de entre -25% a +35%
relativos al valor real. En el caso de la lnea de la incertidumbre, esta se reduce
conforme los clculos tcnicos y econmicos se hacen con mayor detalle y
precisin, esto para poder obtener el mejor escenario de todos los escenarios
factibles seleccionados en la fase FEL-I.
Etapa de Definicin (D). Se observa que el horizonte de incertidumbre es bajo, ya
que la informacin y el trabajo tcnico-econmico han sido mucho mayores y ya
se ha seleccionado un solo escenario, el cual se estudia a detalle. La lnea de
precisin sube a un estimado de -15% a +20%, ya que en este punto se han
elegido los mejores detalles tanto en oportunidad de desarrollo del proyecto como
en la ingeniera bsica y por ello aumenta su factibilidad.
3.3. Pre-FEL
El Pre-FEL es la etapa previa al inicio formal de la metodologa VCD. Aqu se
realizan el diagnstico y la planeacin del diseo y documentacin del proyecto.
44
METODOLOGA VCD
Se llevan a cabo actividades como la reunin inicial, documentacin de

descripcin del proyecto, inventario y caracterizacin de informacin, comprobar la
alineacin de proyecto con las estrategias corporativas, identificacin de las
principales categoras de decisin y oportunidades; verificar la disponibilidad,
accesibilidad, calidad y complejidad de los datos, sistemas y modelos requeridos
para el desarrollo exitoso del proyecto. Tambin se realiza la seleccin de las
disciplinas que requiere el proyecto para formar el equipo de diseo, especificando
la organizacin. Se lleva a cabo la especificacin de los roles, responsabilidades,
entregables, recursos fsicos y financieros. Los entregables principales de esta
fase son tanto el plan como la documentacin de la propuesta VCD.
En esta fase, el lder del proyecto debe preparar un resumen donde se haga la
descripcin del proyecto bajo esta metodologa, a fin de que el equipo est al tanto
de la situacin actual y objetivos de este proyecto.
3.3.1.
Inventario de la informacin
Se debe inventariar toda la informacin relevante que se pueda usar para disear
el proyecto bajo la metodologa VCD, la cual permita la ejecucin de las
actividades asociadas a las disciplinas tcnicas que se involucran en el proyecto.
Se debe incluir de igual manera un compendio de los estudios disponibles y de la
calidad de la informacin que se utilizar.
3.3.2.
Identificacin de oportunidades
Esta etapa es medular, y sus elementos son:
Visin de xito del proyecto de explotacin. Se determinan los objetivos

fundamentales que deben ser satisfechos por el escenario a ser
seleccionado y definido a travs del proceso VCD.
Diagrama de oportunidades y matriz de decisiones preliminar. Se realiza la

identificacin de los posibles procesos, tecnologas, actividades, variables
de decisin y opciones, cuya combinacin bajo criterios de aplicabilidad,
45
METODOLOGA VCD
factibilidad, oportunidad y alineacin estratgica, constituirn posibles

escenarios para materializar los resultados esperados del proyecto.
Identificacin de las principales incertidumbres. El objetivo es identificar las

variables ms importantes del proyecto, con incertidumbre cuantitativa y
cualitativa.
Definicin del alcance de la metodologa VCD. Se debe establecer

finalmente el alcance del proceso VCD a ser ejecutado, tomando en cuenta
los siguientes puntos:
Las fases (FEL-V, FEL-C y FEL-D) y macro-actividades a ser
desarrolladas.
Dimensionamiento del proyecto VCD con base en: cantidad de
categoras
de
decisiones,
complejidad,
rangos
tcnicos
operacionales cubiertos.
3.3.3.
Especificacin de roles, responsabilidades y entregables
Esta parte se lleva a cabo una vez que se ha definido el alcance. Est integrada
por tres funciones:
Asignacin de tareas macro. Deben ser tomadas en cuenta en todas las

fases del proyecto. Estas tareas macro a ser identificadas y asignadas
deben de estar relacionadas con las reas importantes dentro del proyecto.
Como un ejemplo estn las siguientes:
o Modelo esttico.
o Modelo dinmico.
o Modelo de pozos.
- Perforacin, terminacin y reparacin de pozos.
- Productividad de pozos y sistemas artificiales de produccin.
o Modelos de instalaciones superficiales.
o Seguridad, salud, proteccin ambiental e impacto social.
o Anlisis de riesgo e incertidumbre.
46
METODOLOGA VCD
o Anlisis y estimacin de costos.

o Evaluacin tcnico-econmica.
Construccin de matriz de roles y responsabilidades. Una vez definidas las

tareas macro, se asignan los roles y se construye la matriz respectiva.
Estructuracin del equipo multidisciplinario. Lista de los integrantes del

equipo de trabajo y el rol de cada uno de ellos en la ejecucin de las tareas
macro.
Entregable del Pre-FEL. Se debe elaborar un informe con la siguiente

informacin:
o Descripcin del proyecto a documentar bajo la metodologa VCD y
su ubicacin.
o Objetivos del proyecto a documentar.
o Alcance del proyecto a documentar.
o Inventario de la evaluacin de la informacin.
o Identificacin de oportunidades.
o Especificacin de recursos.
o Especificacin de roles, responsabilidades y entregables.
o Plan de ejecucin del proyecto a documentar.
Los puntos anteriores constituyen a su vez la propuesta de la ejecucin de las

fases V, C y D.
3.3.4.
Especificacin de recursos
En este paso se especifican los recursos adecuados para la ejecucin satisfactoria

del proyecto VCD. Los recursos se clasifican en los siguientes tipos:
Recursos humanos.
Sistema de tecnologa de la informacin (TI) y soporte.
Base de datos.
Espacio fsico.
Provisin presupuestaria.
47
METODOLOGA VCD
3.3.5.
Planeacin de la propuesta de ejecucin del proyecto VCD
Ya determinados los elementos constitutivos del proyecto, se plasma la

propuesta programada de ejecucin de ste de la siguiente manera:
Cronograma detallado y tareas.
Asignacin de recursos humanos, tcnicos y financieros a cada tarea.
El plan debe ser un documento dinmico y actualizable, y debe de abarcar las tres
fases del proyecto (Visualizacin, Conceptualizacin y Definicin).
3.4. Fase de Visualizacin (V o FEL-I)
En esta fase se generan oportunidades, categoras de decisin, opciones para las
diferentes reas del proyecto, procesos para la construccin de escenarios para la
evaluacin del proyecto y casos de negocio que generan valor.
El objetivo de la fase es identificar y evaluar en forma preliminar la factibilidad
tcnico-econmica de todos los esquemas posibles que el equipo de trabajo
visualice para la materializacin de nuevas oportunidades.
3.4.1.
Inicio
Las actividades a realizar son las siguientes:
Inicializacin. En esta etapa se pretende llevar a cabo la alineacin del

equipo que realizar el proyecto en la fase de Visualizacin. Se realiza el
repaso de la metodologa VCD, con especial cuidado en los entregables. Se
revisan los roles y responsabilidades, anlisis de riesgos e incertidumbres,
toma de decisiones y la administracin de proyectos.
Introduccin y presentacin del plan. El lder del equipo presentar a los

miembros los objetivos, alcances y el plan de trabajo que se elabor
previamente en la fase de Pre-FEL.
48
METODOLOGA VCD
Revisin de la metodologa VCD. Se revisa con mayor nfasis el diagrama

de flujo de la fase de Visualizacin, elaborado en la fase de Pre-FEL.
Revisin de roles y responsabilidades. Se revisa que los integrantes del

equipo tengan claridad sobre los roles que tienen para cada etapa, tomando
en cuenta la revisin de requerimientos individuales y del equipo, as como
las responsabilidades para cada subgrupo de trabajo.
Nivelacin del equipo en tcnicas de habilitacin. Se debe validar que todos

los integrantes estn capacitados y enterados de los requerimientos,
conceptos y estrategias a seguir en los siguientes puntos:
o Construccin, manejo de variables y distribuciones probabilsticas.
o Seleccin de parmetros independientes y dependientes, y uso de
correlaciones en los anlisis de sensibilidades.
o Construccin de escenarios y jerarquizacin.
o Identificacin, clasificacin y manejo de incertidumbres.
Revisin detallada de informacin generada en el Pre-FEL. Se revisa la

estrategia a seguir:
o Oportunidades identificadas en la fase de Pre-FEL que se
desarrollarn en la Visualizacin.
o Modelos, estudios y bases de datos identificados previamente para
el desarrollo del VCD, el cual constituye el modelo de datos para
llevar a cabo el proyecto.
o Diagnstico de la problemtica del proyecto.
Establecer Indicadores Clave de Desempeo (ICDs). Los indicadores de

desempeo son medidas utilizadas para medir el xito de un proyecto.
Estos indicadores son utilizados continuamente a lo largo del ciclo de vida
de un proyecto, para evaluar con precisin su desempeo y resultados.
Estos indicadores son econmicos, ambientales, operativos, de seguridad y
sociales. Al realizar el establecimiento de estos ICDs se debe hacer el
anlisis comparativo de proyectos homlogos con miras a conseguir que
estos indicadores sean congruentes con base en los siguientes elementos:
o Proyectos nacionales homlogos.
49
METODOLOGA VCD
o Proyecto internacionales homlogos.

o Identificar, establecer, y/o definir los
indicadores claves de
desempeo (ICDs) de mayor influencia que permitan evaluar los

todos escenarios.
o Requerimientos corporativos.
Con base en el marco de referencia corporativo y los resultados de la
ejecucin del proyecto, se establecern indicadores objetivos que pueden
coincidir total o parcialmente con los ICDs.
3.4.2.
Generacin de matrices de oportunidades
Para continuar con la construccin de la matriz de oportunidades, se deben tomar

como partida las versiones preliminares de matrices de oportunidades y
decisiones producidas en la fase de Pre-FEL. Adicionalmente, identificar las
categoras de decisiones y las opciones posibles para cada una de las mismas.
Las matrices de oportunidades del Pre-FEL proporcionan un apoyo para la fase
de Visualizacin ya que propician una tormenta de ideas para identificar
oportunidades adicionales con la participacin de otros miembros especialistas y
organizaciones de apoyo. Tambin ayudan a analizar limitaciones y marcos de
referencia corporativos en cada una de las categoras de decisiones.
Los resultados proporcionados por esta revisin integral son tiles para identificar
problemticas que implicarn una mejor definicin de la viabilidad de las
soluciones con la informacin y el conocimiento que se tienen acerca de estos
problemas, considerando la aplicacin de mejores prcticas y nuevas tecnologas
de las que ya existen, como de las que se investigan y se desarrollan.
Los equipos de trabajo multidisciplinarios debern identificar las oportunidades
para mejorar y optimizar las actividades de desarrollo de campos y procesos
mediante las matrices de oportunidad previamente generadas, como lo son:
50
METODOLOGA VCD
incremento de reservas, reparaciones mayores, mejoramiento del proceso

productivo, entre otras que son susceptibles a producir ganancias y beneficios.
Cuando se realiza este anlisis no se deben limitar opciones, especialmente en la
fase de Visualizacin que es donde se da la creacin mental de todo el proceso
VCD. Es en esta etapa cuando se plantean los posibles cambios, tanto en nuevos
desarrollos como en mejoras en la eficiencia de la operacin.
En la matriz de opciones se deben identificar los escenarios propuestos.
En general, las matrices de oportunidades se deben enfocar a:
Revisin de reservas 1P, 2P, y 3P.
Recuperacin adicional.
Reparaciones mayores.
Optimizacin de instalaciones.
Eficiencia operacional y reduccin de costos.
Acciones de mejoras en la productividad de pozos.
Localizacin del desarrollo y evaluacin.
La Figura 3.4 ejemplifica una matriz de decisiones, de acuerdo a los puntos antes
mencionados, para la obtencin del mejor escenario conforme a las categoras de
decisin que se han propuesto.
51
METODOLOGA VCD
Figura 3.4 Matriz de decisin (PEP, 2010)
3.4.3.
Identificacin de variables con incertidumbre
Cuantitativas. La Figura 3.5 presenta el ejemplo de una tabla con

variables de incertidumbre cuantitativa (yacimientos, instalaciones, costos,
pozos, etc.) con sus respectivas distribuciones probabilsticas, e indicando
en qu escenario sern utilizadas.
52
METODOLOGA VCD
Figura 3.5 Variables con incertidumbres cuantitativas (PEP, 2010)
Cualitativas. Tambin se presenta una tabla con variables cualitativas,

calificndolas en trminos de, baja, media baja, media, media alta, y alta
incertidumbre, como se muestra en la Tabla 3.1.
53
METODOLOGA VCD
Tabla 3.1 Variables Cuantitativas (PEP, 2010)
Grave
CONSECUENCIA /IIMPACTO
Sustancial
ALTO
Riesgo Inaceptable
MEDIO
Se requiere evaluacin,
gerencia y monitoreo del
riesgo
BAJO
Riesgo Aceptable
Marginal
Insignificante
Remoto
Bajo
Medio
Alto
PROBABILIDAD/FRECUENCIA
3.4.4.
Volumen de hidrocarburos
Comprende los siguientes puntos:
Volumen original de hidrocarburos. Se presentan los volmenes originales

por tipo de hidrocarburo mediante distribuciones probabilsticas, indicando
las bases tcnicas de estimacin, como se muestra en la Figura 3.6.
54
METODOLOGA VCD
Figura 3.6 Grfica de hidrocarburos originales en sitio (PEP, 2010)
Factor de recuperacin estimado. Se presenta la distribucin probabilstica

del factor de recuperacin indicando la metodologa de estimacin como se
muestra en la Figura 3.7.
Figura 3.7 Grfica de frecuencia del factor de recuperacin (PEP, 2010)
Reservas 1P, 2P, 3P por campo y yacimiento. En una tabla se presentan

las reservas remanentes y originales por tipo de hidrocarburo y categora,
indicando los valores mnimo, ms probable, y mximo (P10, P50, P90),
con su distribucin probabilstica. Como ejemplo ver la Figura 3.8.
55
METODOLOGA VCD
Campo
1P
2P
3P
85
118
161
503
635
797
Distribucin
Figura 3.8 Reservas por campo (PEP, 2010)
3.4.5.
Estimacin de la cantidad y ubicaciones posibles de los pozos
La estimacin y cantidad de pozos que se requieren, as como su ubicacin, son

de suma importancia a la hora de escoger el mejor escenario posible, para ello se
consideran los puntos siguientes:
Pozos considerados en los escenarios. Se indica el tipo y nmero de pozos

considerados tomando en cuenta los sistemas artificiales de produccin as
como las posibles ubicaciones. Se utilizan algunas herramientas similares
como la mostrada en la Tabla 3.2, con el fin de describir los puntos
anteriores de manera ordenada en cada escenario.
Tabla 3.2 Tipos y nmeros de pozos considerados en los escenarios (Modificada: PEP, 2010)
Tiempo de perforacin y terminacin. Se indica cada tiempo de perforacin

y terminacin de pozos en todos los escenarios.
56
METODOLOGA VCD
Diagramas de pozos. Se presenta en un diagrama la configuracin de todos

los pozos considerados. Ver el diagrama en la Figura 3.9 Descripcin y
esquema por tipo de pozo (PEP, 2010).
Figura 3.9 Descripcin y esquema por tipo de pozo (PEP, 2010)
3.4.6.
Recuperacin adicional
Se incluirn en una tabla los procesos de recuperacin para cada escenario, con
los siguientes puntos: tipo de proceso, presin de inyeccin estimada, incremento
del factor de recuperacin, numero de pozos inyectores, fuente de fluidos a
inyectar, etc. Adicionalmente, se debe redactar una explicacin en la que se
soporte tcnicamente el porqu de la implementacin de estos procesos. En la
Tabla 3.3, se muestra un ejemplo de recuperacin por dos procesos diferentes.
57
METODOLOGA VCD
Tabla 3.3 Procesos de recuperacin por escenario (PEP, 2010)
3.4.7.
Productividad de pozos
En una matriz se deben presentar los problemas principales que afectan el

desempeo actual de cada escenario (como dao a la formacin, control de agua,
control de arena, automatizaciones, etc.) y las acciones tecnolgicas de
mitigacin.
3.4.8.
Plan de actividad fsica para pozos
Este deber contener un cronograma, por escenario, con las cantidades y tipo de
perforaciones y reparaciones de pozos considerados que sean analizados en esta
fase del FEL, as como los puntos ms importantes de dicha programacin, como
se muestra en el ejemplo de la Figura 3.10.
58
METODOLOGA VCD
Figura 3.10 Cronograma de actividades fsicas de pozos (PEP, 2010)
3.4.9.
Pronstico de produccin
Perfil de produccin del aceite, gas y agua. Para cada escenario se

presentan las curvas de produccin (P10, P50, P90) vs tiempo, y las curvas
de produccin acumulada vs tiempo. En caso de existir sistemas artificiales
de produccin, recuperacin secundaria y mejorada, perforacin de pozos
intermedios, o cualquier otro tipo de mtodo de recuperacin adicional, se
incluirn tambin sus pronsticos de produccin con base en los percentiles
correspondientes, el ejemplo se muestra en la Figura 3.11 y la Figura 3.12.
59
METODOLOGA VCD
Figura 3.11 Curvas de produccin de aceite, gas y agua (PEP, 2010)
60
METODOLOGA VCD
Figura 3.12 Curvas de produccin acumulada de aceite, gas y agua (PEP, 2010)
3.4.10. Instalaciones superficiales
Se deber describir toda la infraestructura que se requiere para los

sistemas de recoleccin, procesamiento, almacenamiento. As mismo, para
los puntos de entrega de los hidrocarburos, transporte, inyeccin de fluidos.
Todo esto, indicando la capacidad instalada, disponible, de dimensiones
existentes y requeridas para cada uno de los escenarios seleccionados. Se
debern presentar tablas de datos y diagramas esquemticos que muestren
las instalaciones actuales requeridas y el flujo general del proceso para
cada escenario como lo muestra la Figura 3.13.
61
METODOLOGA VCD
Figura 3.13 Diagrama del sistema de proceso (PEP, 2010)
Plan fsico financiero para instalaciones. En este mismo plan se entregar

un cronograma general con las actividades y desembolsos, por ao, para la
construccin de instalaciones, adecuaciones de instalaciones, plantas de
procesos, ingenieras, tratamientos, todo para cada uno de los escenarios.
3.4.11. Seguridad, salud, proteccin ambiental e impacto social
(SSPAIS)
Para mitigar o disminuir los riesgos que pudieran afectar la factibilidad del
proyecto, o impactar severamente su operacin debido a que no permitan un
desarrollo sustentable, se debern identificar y recomendar elementos y
condiciones relacionados con la SSPAIS para cada uno de los escenarios. De
igual manera, se deben sealar las zonas protegidas legalmente dada su
sensibilidad ambiental, social o arqueolgica, identificando los niveles potenciales
de conflicto social en el rea, propiedad de las tierras y permisos federales, nivel
socioeconmico de los habitantes en el rea, etc.
62
METODOLOGA VCD
3.4.12. Identificacin de escenarios

A partir de la lista de categora de decisin identificada y las opciones posibles
para cada una de las mismas, incluyendo las tecnologas de potencial aplicacin,
se establecen los diferentes escenarios. Los escenarios a analizar son los
siguientes:
Identificacin de dependencias entre las variables. Se definen cules son

las variables independientes, y para las variables que no lo sean se deber
definir el grado de correlacin entre ellas en los aspectos tcnicos
econmicos.
Identificacin y construccin de escenarios tcnicamente factibles. Se

debern identificar y construir los posibles escenarios con base en la matriz
de oportunidades y decisiones, y estos escenarios se debern construir con
base en la combinacin de las diferentes categoras y opciones posibles,
tomando en cuenta futuras actividades a corto, mediano y largo plazo.
Es necesario poder realizar una seleccin de los escenarios factibles,
desechando los no factibles tcnicamente.
Evaluacin de la factibilidad de los escenarios. Identificar y evaluar la

factibilidad de los escenarios visualizados, evaluando las incertidumbres de
forma cuantitativa y cualitativa, considerando los siguientes aspectos:
o Tecnologas y procesos disponibles.
o Restricciones.
o Complejidad del escenario.
o Nivel de experiencia dentro de las reas involucradas en el proyecto.
En este punto de la Visualizacin se debe verificar que se hayan
considerado todos los escenarios y que todas sus incertidumbres de estos
se tomaran en cuenta.
63
METODOLOGA VCD
3.4.13. Construccin de modelos probabilsticos

En esta etapa se construye el Modelo Integral del Activo (MIAc) en base a
los modelos probabilsticos de las diferentes variables involucradas, para lo
cual se realizan las siguientes actividades:
Organizar los insumos tcnicos y de costos. Preparar la informacin de

datos para el modelo probabilstico de variables con incertidumbre que
construirn el insumo para el modelado de los escenarios, tales como:
reservas oficiales, modelo esttico, dinmico, ingeniera descriptiva de
instalaciones, normatividad oficial y tcnica, anlisis de riesgos, estimado
de costos clase V, etc.
Caracterizar las variables de incertidumbre de los diferentes escenarios. Se

determinan las funciones de distribucin de probabilidad que describen el
comportamiento
de
las
variables
de
incertidumbre,
estableciendo
dependencias y correlaciones entre estas para construir el MIAc. Estas

caracterizaciones se harn en base en las medidas de tendencia central.
Construccin del MIAc para la evaluacin de escenarios. Construir el

modelo integral a partir de los submodelos analticos que son: modelo del
volumen de hidrocarburos, modelo para la generacin de los perfiles de
produccin, modelo de instalaciones, modelo econmico. Esta construccin
de modelos servir de base para la evaluacin del caso de negocio de los
diferentes escenarios visualizados.
3.4.14. Evaluacin de escenarios
A continuacin se evala cada uno de los escenarios haciendo uso del MIAc
construido con base en los modelos anteriores. En esta etapa se debern obtener
los resultados asociados a las sensibilidades de las variables crticas, esto para
determinar el impacto de dichas variables sobre la generacin del valor de cada
escenario. Para este paso se puede usar como herramienta el diagrama de
tornado.
64
METODOLOGA VCD
Para cada escenario se deber obtener la actividad, tiempos y costos asociados,

indicadores claves de desempeo, y los escenarios probabilsticos. Los
indicadores usados en esta etapa de la metodologa VCD son: valor presente neto
(VPN), tasa interna de retorno (TIR), desviacin estndar del valor presente neto
(DSVPN), eficiencia de inversin (VPN/VPI), valor presente de los egresos (VPE),
relacin VPN/VPE y periodo de recuperacin de la inversin (PRI). Estos
indicadores son la base de la evaluacin econmica del proyecto y su
jerarquizacin para la asignacin de recursos.
3.4.15. Jerarquizacin y preseleccin de escenarios
Con base a los resultados que se obtengan de la evaluacin de escenarios, la
siguiente etapa ser jerarquizarlos y preseleccionar aquellos que generan mayor
valor. Esta preseleccin y jerarquizacin de los escenarios y de la tecnologa
obedece a criterios establecidos por el equipo de trabajo.
Se debern graficar los escenarios con base en el VPN, VPI y la Desviacin
estndar del VPN (DSVPN), donde se identificar la pseudo-eficiencia de frontera
econmica, representada con la elipse de color rojo, la posicin relativa de cada
escenario respecto a dicha frontera, y el nivel de incertidumbre cualitativo de cada
uno de estos escenarios (color verde para bajas, amarillo para medias, y rojo para
altas incertidumbres cualitativas), como se muestra en la Figura 3.14.
Figura 3.14 Grfica pata la jerarquizacin de escenarios (PEP, 2010)
65
METODOLOGA VCD
3.4.16. Grficas de tornado

En un diagrama de tornado se debe presentar el resumen con todos los
escenarios preseleccionados a desarrollar con las variables de incertidumbre que
ms impactan en los indicadores clave, como se muestra en la siguiente Figura
3.15.
Figura 3.15 Diagrama de tornado con las variables de incertidumbre cuantitativa de mayor impacto
(PEP, 2010)
3.4.17. Plan de Mitigacin

Se debe elaborar el plan de mitigacin a corto, mediano y largo plazo despus de
la jerarquizacin y preseleccin de los escenarios, esto con el fin de reducir las
incertidumbres.
3.4.18. Actualizaciones para el plan de la fase de Conceptualizacin
Ya con los escenarios preseleccionados se deber ajustar el plan original para
poder construir la base de la fase de Conceptualizacin (FEL-II).
66
METODOLOGA VCD
3.5. Fase de Conceptualizacin (C o FEL-II)

3.5.1.
Revisin de mitigacin y recomendaciones
Revisar detalladamente la informacin que se ha documentado durante la fase de

Visualizacin y el diagrama de flujo para la fase de Conceptualizacin, sealando
cualquier cambio que se incorpore durante esta fase en el objetivo y el alcance
originales. Incluir, en todos los cambios que se realizan, la especificacin de las
causas y ventajas de dicho cambio. Si no existe ningn cambio, se especificar
por qu.
3.5.2.
Ajuste y/o validacin de la matriz de escenarios
Se deber revisar la documentacin emitida en la fase FEL-I sobre los escenarios

preseleccionados, documentar los resultados de las acciones y ajustes realizados,
tomando mayor detalle en los siguientes puntos:
Acciones de mitigacin realizadas.
Ajuste a la matriz de opciones.

3.5.3.
Ajuste de distribuciones probabilsticas
Tomando como punto de inicio los escenarios seleccionados en la fase de

Visualizacin, as como tambin de los diagramas de tornado donde se plasman
las variables de mayor impacto, se profundizar en el anlisis de estas variables.
Esto es lo que hace la diferencia en mayor grado de profundidad en los modelos
(esttico, dinmico, de instalaciones, econmico financiero, de pozos, etc.), entre
el FEL-I y el FEL-II. El refinamiento del rango y forma de la distribucin de los
parmetros tcnicos-econmicos y la relacin entre los mismos, podrn establecer
nuevas dependencias que darn como resultado un mejor pronstico de
produccin.
Los equipos multidisciplinarios debern tener en cuenta, de acuerdo al rea de
trabajo y/o especialidad, las incertidumbres asociadas a las variables que ms
impactan en los modelos como lo son:
67
METODOLOGA VCD
Reservas: porosidad, saturacin de hidrocarburo, espesor neto impregnado,

rea, factores volumtricos, factores de recuperacin, nmero de pozos,
etc.
Productividad de pozos: gasto inicial, radio de drene, ndice de

productividad vs tiempo, tipos de terminacin,
sistemas artificiales de
produccin, declinacin de la produccin, porcentaje del xito, lmite

econmico.
Perforacin y reparacin: costos, tiempos de perforacin y terminacin de

pozos.
Instalaciones: capacidad (transporte, plantas de proceso, plataformas,

almacenamiento, etc.), caractersticas y calidad de los fluidos (fases,
temperatura, viscosidad, presin, contaminantes, agua, etc.), tiempo de
entrega y costos de equipo, tiempo y costos de ejecucin del contrato.
Costos operativos: porcentaje de costos directos e indirectos, fijos y

variables, costos de mantenimiento sociales y periodos de libranza, costos
de intervenciones y reparaciones a pozos (menores y algunas mayores).
SSPAIS: probabilidad de costos por bloqueos, paros sociales y eventos

fortuitos, costos de sistemas y dispositivos de seguridad, proteccin
ambiental y emergencias para instalaciones, costos y demoras de la gestin
administrativa federal, costos de desarrollo social, costos de cumplimiento
ambiental y estudios especiales.
Evaluacin econmica: variabilidad en los precios de hidrocarburos,

inflacin interna y externa, rgimen cambiario, tasa de inters.
3.5.4.
Incertidumbre de variables cuantitativas
Mediante los diagramas de tornado de la fase FEL-I, se debern listar las variables
tcnico-econmicas de incertidumbre con mayor impacto que se hayan detectado
y describir el cambio que se realice en el modelo probabilstico.
Los aspectos a considerar son los siguientes:
68
METODOLOGA VCD
Anlisis de presin del yacimiento (inicial, a condiciones actuales,

tendencias y compartamentalizacin).
Produccin e inyeccin de fluidos para las unidades de flujo, pozos,

compartimentos, yacimientos, y reas de reservas.
Caracterizacin dinmica basada en pruebas de variacin de presin:

modelo de flujo de fluidos, clculo de permeabilidad, dao y radio de drene,
lmites del yacimiento, etc.
Valoracin de los hidrocarburos remanentes (mapas de burbujas de

produccin, corte de agua, de distribucin de RGA, etc.)
Anlisis de declinacin por regiones, yacimientos, y rea de reservas.
Estimacin de reservas originales y remanentes.
Arquitectura y diseo de perforacin y terminacin de pozos.
Tiempo y costos de perforacin y terminacin de pozos, productores e

inyectores.
Productividad de pozos.
Recoleccin, procesamiento, tratamiento y transporte de fluidos.
Para la reduccin del riesgo se hace necesario profundizar en los puntos con alta
incertidumbre que se mencionaron anteriormente, tambin se deben disear e
implementar pruebas pilotos, para validar la factibilidad tcnico econmica de los
conceptos de desarrollo planteados.
3.5.5.
Incertidumbre de variables cualitativas
En el caso de las variables cualitativas, se listarn las detectadas en la fase FEL-I,

indicando los factores de ajuste de riesgo que se utilizarn en la fase de
Conceptualizacin. Como herramienta til para el anlisis de la incertidumbre de
variables cualitativas, se utiliza una matriz de riesgos donde se establece para
cada aspecto aplicable de cada escenario el impacto de cada uno de los riesgos
asociados y su probabilidad de ocurrencia. En la estructuracin de estas matrices
(una para cada escenario pre-seleccionado), se deben incluir los riesgos
cualitativos ms significativos asociados a aspectos como son: subsuelo, pozos,
69
METODOLOGA VCD
infraestructura, seguridad, salud y proteccin ambiental, conflictos sociales /

seguridad fsica, madurez y disponibilidad tecnolgica, fallas potenciales
operacionales, complejidad, etc.
3.5.6.
Ajustes del Modelo Integral del Activo
Desarrollado el modelo integral del activo realizado en la fase FEL I para la

evaluacin de todos los escenarios generados, debe ser ajustado a fin de:
Aumentar la confiabilidad de cada escenario preseleccionado.
Minimizar la influencia de la herramienta de evaluacin utilizada.
Mejorar los resultados de cada escenario con la mejora de las

combinaciones de valores de las variables de decisin de control del activo.
La evaluacin y disminucin de la incertidumbre de las reservas y de los

pronsticos de produccin basados en el refinamiento de los parmetros con
mayor incertidumbre, se concreta utilizando mejoras al modelo analtico, o la
utilizacin de balance de materia, o modelos numricos simplificados.
Lo deseable es tener una simulacin numrica del yacimiento, aunque sea un
modelo simplificado, siempre que se justifique su utilidad.
Para la realizacin del modelo de productividad, se realiza el diagnstico de:
Dao de formacin.
Optimizacin del sistema integral de produccin.
Control de produccin e inyeccin de agua/gas.
Terminacin de pozos ajustada a los requerimientos volumtricos en el

tiempo.
Optimizacin del manejo de la produccin.
Estimado de produccin diferida.
Oportunidades de automatizacin.
70
METODOLOGA VCD
Este refinamiento incide en otros modelos y permite la mejora de estimaciones de

costos. Entonces la integracin de este modelo se presenta en el ajuste y
validacin de los siguientes puntos:
Ajuste y validacin del plan de productividad de pozos.
Simulacin subsuelo / superficie.
Pronstico de produccin.
Ajuste y/o validacin de instalaciones.
Ajuste y/o validacin del plan de actividades de infraestructura.
Seguridad, salud proteccin ambiental e impacto social.

3.5.7.
Ajuste al plan de actividad fsico financiero
Realizar un cronograma donde se seale cualquier ajuste que se realice a la

actividad y desembolso de adecuaciones de la programacin de cada uno de los
escenarios.
3.5.8.
Seguridad, salud, proteccin ambiental e impacto social
Considerar brevemente en cada uno de los escenarios, aspectos relacionados con

la seguridad, salud, proteccin ambiental e impacto social, entre los que se
pueden mencionar conflictividad social, nivel socio-econmico de la zona, riesgo
de seguridad, estudios ambientales, normatividad aplicable, autorizaciones y
permisos tanto federales como estatales. Este punto puede resultar similar en
todos los escenarios, en ese caso se consideran comunes las condiciones que se
manejarn para el proyecto.
3.5.9.
Evaluacin de los escenarios preseleccionados
Se realiza la evaluacin tcnico-econmica de los escenarios preseleccionados

con respecto a los siguientes parmetros:
Estimado de ingresos.
Estimado de inversiones asociadas a las actividades relacionadas al

trabajo tcnico del proyecto (instalaciones y producto).
71
METODOLOGA VCD
Estimado de otras inversiones (estudios tcnicos, ambiente, etc.).
Estimado de costos de operaciones.
Calculo de indicadores econmicos (VPN, VPI, TIR, VPN/VPI, etc.).
El objetivo de esta etapa es permitir comparar los escenarios preseleccionados en

igualdad de condiciones durante la jerarquizacin final, evitando as favorecer a
unos escenarios y desfavorecer a otros.
Para cada escenario se debe ejecutar un anlisis de sensibilidades y riesgo para
evaluar el impacto de cada variable en los resultados del proyecto.
3.5.10. Jerarquizacin de escenarios
Ya que se realiz la evaluacin tcnica-econmica de todos los escenarios
factibles, se selecciona el ms adecuado de acuerdo a una jerarquizacin tcnica,
econmica y de riesgos.
La jerarquizacin de los escenarios es inscrita en una tabla en funcin del VPN,
VPI, DSVPN, y se presentan los resultados en una grfica de definicin de
pseudo-frontera de eficiencia, como se muestra en la Figura 3.16.
Figura 3.16 Jerarquizacin de escenarios (PEP, 2010)
72
METODOLOGA VCD
La jerarquizacin de los escenarios va siguiendo las actividades que se listan a

continuacin:
Elaboracin de una matriz de indicadores econmicos y nivel de riesgos.
Se selecciona el escenario final con base a la matriz de jerarquizacin

antes mencionada, y se documentan las razones para la seleccin.
3.5.11. Seleccin de escenario
Con base a la matriz de jerarquizacin de la que se tom la decisin, se validar la

seleccin del escenario final con una revisin de alto nivel en donde se analicen
los principales aspectos que soportan esta decisin como son: incertidumbre de
los parmetros tcnicos, refinamiento de los modelos, anlisis de riesgos,
Indicadores Clave de Desempeo y cumplimiento de las recomendaciones emitida
durante el desarrollo de la fase FEL-I.
3.5.12. Ingeniera conceptual del escenario seleccionado
Despus que se ha seleccionado el escenario, se procede al desarrollo de la
ingeniera conceptual de este para as definir:
Localizacin del proyecto.
Tecnologa a utilizar.
Proceso productivo.
Equipo y maquinaria.
Seguridad, salud, proteccin ambiental e impacto social.
Estas ingenieras conceptuales se desarrollarn para cada rea tcnica que tenga
que desarrollarse dentro del proyecto. La ingeniera conceptual es para poder
definir las arquitecturas y la geometra preliminar de pozos, tecnologas, balances
de masa y energa, diagramas de flujo de los procesos, y la ubicacin de los
pozos, plantas y equipos. Esta ingeniera conceptual se desarrolla para cada una
de las disciplinas.
73
METODOLOGA VCD
3.5.12.1. Ingeniera conceptual de subsuelo

Con el modelo de simulacin actualizado, se validan los pronsticos de produccin
del mejor escenario.
Desarrollo inicial o crecimiento. Se realiza un desarrollo inicial del campo

de acuerdo al escenario seleccionado, indicando el nmero y tipo de pozos
a perforar por ao y sus gastos inciales de produccin, tiempo estimado de
la etapa de desarrollo, principales riesgos e incertidumbres, aspectos
asociados a la tecnologa identificada.
Plataforma de produccin. Se describe la plataforma de produccin del

escenario
seleccionado,
duracin
de
esta,
procesos
identificados
(compresin, sistemas artificiales, recuperacin secundaria o mejorada),

estrategia de explotacin, el factor de declinacin estimado, el factor de
recuperacin. Se describen y definen todos los procesos, las instalaciones,
actividad de perforacin, intervenciones en pozos, recuperacin secundaria
o mejorada, sistemas artificiales de produccin, bases de anlisis y
limitaciones identificadas en el proceso, etc.
Se debe tener informacin y actividades que sirvan de soporte a las
actividades ejecutadas y productos como son: modelo esttico (modelos
geolgico estructural y sedimentolgico, atributos ssmicos, modelo
petrofsico del yacimiento, modelo de fracturas), modelo dinmico (modelo
de simulacin, comportamiento del sistema roca fluidos), informacin PVT,
condiciones inciales, localizacin y cronograma de perforacin de pozos,
resultado de la evaluacin de las pruebas de presin-produccin.
Declinacin. Con una grfica de produccin vs tiempo, describir el inicio y

duracin de la declinacin y su rango de variacin, factor de declinacin
estimado, acciones para disminuir la declinacin, incertidumbres y riesgos
definidos para estos procesos, tecnologa identificada, etc.
Abandono. Indicar el inicio de la etapa de abandono, su costo estimado y

las estrategias para su ejecucin.
74
METODOLOGA VCD
3.5.12.2. Ingeniera conceptual de pozos

Se desarrollar la ingeniera conceptual de los siguientes elementos:
Diseo y descripcin preliminar del tipo de pozos y terminacin, geometra

de agujeros y dimensiones preliminares de las tuberas de revestimiento.
Trayectoria.
Diseo fluidos de perforacin.
Diseo de la sarta de perforacin preliminar.
Diseo y descripcin preliminar de la terminacin de pozos, control de

arena, sistemas artificiales de produccin, planes de estimulacin y
automatizacin. Un ejemplo de la forma en la que se pueden describir los
sistemas artificiales de produccin se muestra en la Tabla 3.4.
Productividad de pozos.
Estimado de costos clase IV.
Riesgos mayores.
Estos son los mnimos elementos necesarios en los que se debe desarrollar
ingeniera conceptual en esta etapa.
Tabla 3.4 Sistemas artificiales de produccion (PEP, 2010)
75
METODOLOGA VCD
3.5.12.3. Ingeniera conceptual de instalaciones

Se da el desarrollo de la ingeniera necesaria de las instalaciones para el manejo,
almacenamiento y distribucin de los hidrocarburos de acuerdo a los perfiles de
produccin del mejor escenario, con el fin de realizar el estimado de costos
preliminar clase IV, incorporndolo as en el costo del proyecto y confirmar la
factibilidad tcnico econmica del mismo. Como cada proyecto tiene sus
caractersticas propias, se debe realizar el desarrollo de la ingeniera conceptual
de instalaciones para cualquier tipo de proyecto en general, quedando como
mnimo de los siguientes puntos:
Bases de usuario preliminares.
Anlisis de tecnologas usadas.
Descripcin de los procesos primarios.
Esquema de flujo de proceso, tuberas e instrumentacin.
Procesos de acondicionamiento y tratamiento de los hidrocarburos.
Lista de propiedades de las corrientes principales de procesos primarios.
Arreglo de distribuciones de equipos.
Definicin conceptual estructural, incluyendo operaciones marinas de carga,

amarre, transporte e instalaciones.
Pre-diseo de instalaciones civiles.
Pre-diseo de instalaciones de red de agua contraincendios.
Estimado de costos clase IV.
Anlisis de interaccin con otros proyectos e infraestructura existentes.
Lista preliminar de equipos y principales.
Tiempos de procura y energa de procesos primarios.
Caracterizacin preliminar del sitio.
Diagramas preliminares.
Requerimiento de servicios auxiliares.
Programa general preliminar para todas las obras que requiere el proyecto.
76
METODOLOGA VCD
3.5.12.4. Ingeniera conceptual de seguridad, salud, proteccin

ambiental e impacto social
La ingeniera que se desarrolla es la siguiente:
Estudio de riesgos de la seguridad, salud, proteccin ambiental e impacto

social.
Evaluacin de los sistemas de seguridad, salud, proteccin ambiental e

impacto social.
Estudios del sitio: terrestre, lacustre o marino.
Conflictividad social.
Nivel socioeconmico.
Identificacin de propietarios.
Autorizacin y permisos estatales y federales.
Costos asociados a la seguridad, salud y proteccin ambiental e impacto

social.
En esta etapa se debern establecer las acciones que permiten cumplir con la
normatividad ambiental y de seguridad, considerar el concepto de desarrollo
sustentable para el proyecto, esto con una visin a corto, mediano y largo plazo,
incorporando todas las actividades asociadas a la preservacin del medio
ambiente e integracin social.
3.5.13. Evaluacin del proyecto
El propsito de esta actividad es evaluar la rentabilidad del escenario seleccionado
reduciendo las incertidumbres y riesgos financieros. Esta actividad comprende la
estimacin de costos despus que se ha realizado la ingeniera conceptual de
pozos, instalaciones, automatizacin, seguridad, salud, proteccin ambiental e
impacto social, y cualquier otro elemento que tenga importancia en la estructura
de costos del proyecto.
Dentro de las actividades principales, se realizan las siguientes:
77
METODOLOGA VCD
Estimado de costos. Los costos son estimados con base a la informacin

suministrada por los proveedores y la base de datos de las empresas
petroleras para la construccin de plantas, procesos, pozos y equipos
mayores, curvas de costos o factorizacin de equipos principales. Para el
caso de las instalaciones se pueden utilizar como mnimo, tcnicas
paramtricas o de factorizacin de equipos mayores y principales, as como
contratos vigentes, si existieren. El alcance debe ser elaborado con
suficientes detalles para preparar estimados de costos clase IV (-20% a
+35% de desviacin estndar). Debe ser desglosado en inversiones
estratgicas, operacionales y gastos.
Evaluacin de la rentabilidad del escenario seleccionado. Con base a la

informacin obtenida de la ingeniera conceptual y la evaluacin econmica
se realiza la evaluacin del escenario seleccionado. Esta evaluacin
considera los siguientes criterios: costos, variables econmicas, beneficios,
y cualquier consideracin que se haga para poder producir la informacin
necesaria para decidir sobre el costo del proyecto y sus beneficios. La
consistencia de las estimaciones en las probabilidades de ocurrencia de
costos, precios, inversiones, son necesarias para asegurar que los
impactos en
las cantidades finales de
cada factor reflejen
una
jerarquizacin verdica de los parmetros segn su efecto en los

indicadores econmicos del proyecto.
La evaluacin econmica y tcnica del proyecto se realizar tomando en cuenta
los siguientes puntos importantes:
o Estimado de ingresos.
o Estimado de inversiones asociadas a los pozos.
o Estimado de inversiones asociadas a las instalaciones.
o Estimado de otras inversiones (estudios tcnicos, ambientales, etc.).
o Estimado de costos de operaciones.
o Calculo de indicadores econmicos (VPN, VPI, DSVPN, VPN/VPI).
78
METODOLOGA VCD
Todos estos estimados econmicos nos sirven para obtener la rentabilidad del
escenario seleccionado. Esta evaluacin incluye costos, beneficios, variables
econmicas y cualquier consideracin necesaria para la toma de decisiones. Para
el anlisis de riesgos del negocio, se deben realizar sensibilidades a las premisas
econmicas del caso bajo anlisis, esto se realiza para poder cubrir el espacio de
posibilidades de los indicadores econmicos, incorporando as el riesgo dentro del
anlisis, se utiliza el mtodo de Montecarlo e Hper-cubo Latino.
3.5.14. Diagrama de tornado de las variables con mayor impacto y plan
de mitigacin
En un diagrama de tornado se debern insertar las variables de incertidumbre que
tienen mayor impacto en la evaluacin del escenario seleccionado, como se
muestra en la Figura 3.17.
Figura 3.17 Diagrama de tornado de con las variables de incertidumbre cuantitativas de mayor impacto
(PEP, 2010)
Adems, se deben realizar las siguientes actividades:
Plan de mitigacin. Se deber describir el plan de mitigacin indicando las

actividades, acciones, recursos requeridos, etc. Especificar la propuesta
para la administracin de las incertidumbres y riesgos del escenario
seleccionado ya se para su mitigacin o transferencia.
79
METODOLOGA VCD
Pruebas piloto de los procesos. De incorporar pruebas piloto, indicar

criterios, suposiciones, limitaciones, modelos utilizados, cronograma de
actividades propuesto, costos asociados a la prueba, resultados esperados
y resultados para el proceso de masificacin dentro del proyecto. Esto se
debe realizar antes de proseguir con futuras fases de definicin del Plan
Integral de Desarrollo.
Se deber realizar un cronograma de ejecucin del proyecto, resaltando las

actividades de mayor impacto durante el ciclo de vida del proyecto y se deber
actualizar el plan de la fase FEL-III.
Plan para la fase de Definicin:

o Presentar una tabla de actividades para la fase.
o Presentar una tabla con los recursos tcnicos y financieros
requeridos.
o Presentar el cronograma de las actividades a realizar.
Elaborar un documento donde se definan las principales actividades y las

necesidades presupuestales, tecnolgicas y de competencia, que se consideran
para la ejecucin del proyecto.
3.6. Fase de Definicin (D o FEL-III)
La fase de Definicin est diseada para desarrollar con mayor detalle los
elementos tcnicos que constituyen el escenario seleccionado en las fases
anteriores. Esto se logra por medio de la ingeniera bsica, el anlisis de
incertidumbres, costos, economa y documentacin para dar autorizacin del
proyecto. Es decir, en esta fase se presenta el documento y la ingeniera que
consolida
el
desarrollo
del
escenario
seleccionado
en
la
fase
de
Conceptualizacin, el cual debe contener, entre otros, el valor generado, el plan de

mitigacin de riesgos, la ingeniera bsica del proyecto y la economa asociada.
80
METODOLOGA VCD
Como objetivo de la fase de Definicin est desarrollar el alcance del proyecto y

los planes de ejecucin del escenario seleccionado para precisar el valor
econmico que se espera, todo esto con el riego e incertidumbre ligado a dicho
escenario. Es decir, las actividades realizadas durante esta fase estn enfocadas
en que se cumplan los objetivos del negocio, que se permita la autorizacin del
proyecto y los fondos para la ejecucin del mismo.
3.6.1.
Accin de mitigacin y recomendaciones (Revisin de FEL-II)
Se deber revisar la documentacin tcnica generada en la fase FEL-II. Esta

revisin debe incluir los siguientes puntos:
Plan de atencin de recomendaciones en la fase de Conceptualizacin.
Revisin de objetivos y alcance general del VCD.
Revisin de las mejores prcticas y lecciones aprendidas.
Revisin y actualizacin del plan de trabajo FEL- III. Aqu se contemplarn

los siguientes aspectos:
o Diagrama de flujo para la fase FEL III, as como la revisin y el
ajuste de los objetivos y el alcance.
o Revisin de indicadores econmicos y tcnicos, as como la
documentacin requerida.
o Revisin de entregables.
o Revisin y ajuste de actividades.
o Revisin
de
requerimientos
de
equipos
multidisciplinarios
individuales y complementarios.
3.6.2.
Ajuste o validacin de distribuciones probabilsticas
Antes de poder proceder al desarrollo de la ingeniera bsica del proyecto, se

debern revisar los resultados del FEL- II. Es necesario desarrollar las actividades
que permitan sumar las recomendaciones y ajustes necesarios, haciendo nfasis
en los siguientes elementos:
81
METODOLOGA VCD
Acciones de mitigacin realizadas. Se describen las acciones efectuadas

para mitigar incertidumbres y se menciona cuales variables son afectadas.
Ajuste de distribuciones probabilsticas. Se describen las variables tcnicoeconmicas con mayor impacto en el FEL-II, y se menciona cada ajuste
hecho a sus distribuciones de probabilidad caractersticas.
3.6.3.
Ingeniera bsica
En esta etapa se ajustar la estrategia final de ejecucin del escenario designado,

en funcin de cada uno de sus objetivos. Se destacarn aspectos de actividades
crticas como incertidumbres, planes de mitigacin y estimacin de costos, y
riesgos operacionales, de la mano de un plan de administracin que servir de
marco regulador durante el ciclo de vida del proyecto. Dentro del plan se incluirn
los siguientes elementos:
Monitoreo de las actividades de ejecucin.
Captura y anlisis de informacin.
Programa de actualizacin de modelos.
Tecnologa.
Plan de operacin.
3.6.3.1.
Ingeniera bsica del subsuelo
Se realiza el desarrollo de la ingeniera bsica de:
Estrategias de explotacin. Es aqu donde se describe la estrategia final de

explotacin del yacimiento/campo, incluyendo las curvas de pronsticos de
produccin y el acumulado de fluidos en una grfica probabilstica
vs.
tiempo, en la que se incluya el inicio y duracin de la fase de desarrollo

inicial, crecimiento y mantenimiento, declinacin y abandono, todo esto en
funcin de los objetivos de produccin. Nunca dejando de lado los aspectos
82
METODOLOGA VCD
como son las actividades crticas, incertidumbres y riesgos. Las actividades

que se desarrollan para esta parte son:
o Desarrollo inicial. Es aqu donde se describe el desarrollo inicial del
campo de acuerdo con el objetivo de produccin y plataforma optima
de produccin establecida para el escenario seleccionado. Se indica
el tipo de pozos y el nmero ptimo de pozos a perforar por ao,
gastos iniciales de produccin con sus respectivos riesgos e
incertidumbres cuantificadas, factor estimado de xito usando las
actividades de perforacin y terminacin de pozos y un mapa de
ubicacin de pozos.
o Plataforma de produccin. Se deben describir los procesos
identificados en la plataforma de produccin, estrategia de
explotacin del escenario seleccionado, factor de declinacin
estimado y su viabilidad, factor de recuperacin estimado, tecnologa
identificada y procesos de recuperacin adicional (recuperacin
secundaria y/o mejorada) identificados, as como los riesgos e
incertidumbres asociados. Tambin se tienen que tomar en cuenta
acciones de optimizacin y aseguramiento de flujo para reducir la
declinacin de los pozos, manejo de la produccin de agua, gas,
arena, gases amargos, precipitacin y depositacin de los slidos en
el pozo y el sistema de produccin, e incorporar el plan de
intervenciones mayores y menores a pozos.
o Declinacin. Se describe en esta tapa la declinacin del escenario
seleccionado, sealando el inicio y duracin de la declinacin y su
rango de variacin, factor de declinacin estimado, y las acciones
para disminuir la declinacin.
o Abandono. Se deber indicar el inicio de la etapa de abandono, las
estrategias para llevarla a cabo y costo que se estima.
Monitoreo de explotacin. Plan de adquisicin de datos y el monitoreo del

avance de los contactos de fluidos.
83
METODOLOGA VCD
Tecnologa a utilizar. Se debern describir las tecnologas incorporadas,

hitos para la ingeniera, construccin y evaluacin de estas, as como los
acuerdos para las patentes y el soporte que requieren estas tecnologas
para su operacin.
3.6.3.2.
Ingeniera bsica de pozos
En esta etapa de la ingeniera bsica debe incluirse la perforacin y

terminacin de pozos tipo con los siguientes aspectos:
Descripcin y esquema del estado mecnico del pozo.
Programa direccional.
Programa de sarta de perforacin.
Programa de barrenas e hidrulica.
Programa de cementacin.
Programa de toma de informacin. Ver ejemplo de plantilla para la toma

de la informacin en la Tabla 3.5.
Tabla 3.5 Ejemplo de plantilla para la toma de informacin (PEP, 2010)
84
METODOLOGA VCD
Equipo de control de pozos. Ver Figura 3.18.

Elemento
Rango mnimo de presin de
Tipo
trabajo.
Cabeza rotatoria
1500
Preventor esfrico
3m o 5m
U
Preventor anular doble
5m
Bop sup. Arietes anulares variables

Bop inf. Arietes ciegos.
Carrete de control
5m
Vlvulas laterales
5m
Porta estranguladores
5m
(3) Mec. 3 1/8 brida 3 1/8
(1) Hca. 3 1/8 brida 3 1/8

Anillos r-35
Cabezal
Positivos de 2 1/16
Preventor anular sencillo

5m
Arietes anulares ajustables
5m
(4) Valv. Mecnicas
Unidad acumuladora
Tubera de 1 pg
Lneas rgidas y mangueras
6m
flexibles de control de la
bomba acumuladora a
Cedula 160
Unin giratoria
6m
preventores
CHicksan de 1 pg
Unin de golpe de 1 pg
6m
Niple de 1 x 4
6m
Cedula 160
(9) Valv. 5m
5m
Mltiple de estrangulacin
(9) Valv. 3m
(1) Est. Hco.

(2) Est. Ajust. Manuales cmara de
amort.
Separador gas / lodo
Vertical con platops de choque

5m
3 de produccin
Lneas de estrangulas y
matar
atmosfrico
L-80
12.7 lb/pie MULTI VAM

3 de produccin
Lneas de descarga
L-80
9.2 lb/pie MULTI VAM

Vlvulas de 2 1/16 de compuerta
3m
Cruz de 2 1/16
Sistema de retroceso del

mltiple
3m
Bridas compaeras 2 /16 con niple

3m
integral 3 MULTI VAM
3m
Vlvula check
Figura 3.18 Ejemplo de equipo de control de pozos (PEP, 2010)
85
METODOLOGA VCD
Programa de fluidos. Ver ejemplo en la Tabla 3.6.

Tabla 3.6 Ejemplo de programa de fluidos (PEP, 2010)
Programa de tuberas de revestimiento. Ver Tabla 3.7.
Tabla 3.7 Ejemplo de un programa de tuberas de revestimiento (PEP, 2010)
Seleccin de cabezal y medio rbol. Ver Figura 3.19.
86
METODOLOGA VCD
Pozo Cantarell-62
Figura 3.19 Ejemplo de cabezales y medio rbol (PEP, 2010)
Diseo de la terminacin de pozos. Ver Tabla 3.8.
Tabla 3.8 Ejemplo de tabla para el aparejo de produccin (PEP, 2010)
87
METODOLOGA VCD
Productividad de pozos. Incluyendo en el diseo de pozos, si se requiere en

el escenario seleccionado lo siguiente:
o Estimulacin, fracturamiento, acidificacin.
o Control de finos.
o Automatizacin subsuelo- superficie.
Sistemas artificiales de produccin. Esta etapa se desarrolla como parte del

diseo de pozos. Se debern incluir todos los elementos del sistema
artificial:
o Numero de etapas de la bomba electro-centrfuga.
o Seleccin y verificacin del elastmero en caso de bombas de
cavidades progresivas.
o Requerimiento de gas.
o Aspectos de electricidad.
o Aparejos de produccin: dimetro, seleccin del material y el clculo
de esfuerzos.
o Ingeniera bsica del acople yacimiento, pozo y superficie: capacidad
de la lnea de flujo, niveles de presin de separacin, posibles
cuellos de botella, etc.
o Plan de mantenimiento.
o Planes de intervencin de pozos durante la vida productiva.
Plan de mantenimiento de pozos.
Riesgos operacionales y planes de mitigacin. Estadsticas de los tiempos

de perforacin, tiempos efectivos, no productivos y de espera. Principales
riesgos operativos durante la perforacin y terminacin.
Lmite tcnico. Soporte del tiempo real de vida con las estadsticas de los
pozos del rea del proyecto. Lmite tcnico del anlisis de los mejores
tiempos de cada actividad correspondiente a la estadstica de los pozos.
Determinar los tiempos no productivos visibles e invisibles.
88
METODOLOGA VCD
Costos de perforacin y terminacin. Se deber presentar una tabla con los

costos de perforacin, terminacin que incluya costos de sistemas
artificiales de produccin, fracturamiento, estimulacin, control de finos y
automatizaciones como se puede ver en la Tabla 3.9.
Tabla 3.9 Costos de la construccin de pozos (perforacin y terminacin) (PEP, 2010)
Diseo de pozos inyectores. Se deber presentar la misma documentacin

descrita para los pozos productores, los niveles de automatizacin de los
pozos y el sistema de medicin que se emplear.
3.6.3.3.
Ingeniera bsica de instalaciones
Ser realizada la ingeniera bsica para las instalaciones, la cual comprende

adems de la estimacin de los costos tipo presupuestal (clase III), lo siguiente:
Procesos
Sistemas.
89
METODOLOGA VCD
Obra civil.
Mecnica y tuberas.
Instrumentacin, control y automatizacin.
Telecomunicaciones.
Seguridad, salud y proteccin ambiental.
Sistema de proteccin anticorrosiva.
Electricidad.
General e ingeniera de valor.
Automatizaciones y permisos federales, estatales, municipales y ante

terceros.
Estimacin de costos clase III (precisin de 15%, +25%)
Estudio de impacto ambiental.
Anlisis cuantitativo de riesgos.
Estudios de riesgos de procesos.
Automatizacin integral subsuelo-superficie.

3.6.3.4.
Ingeniera
bsica
de
seguridad,
salud,
proteccin
ambiental e impacto social (SSPAIS)

Los puntos clave de la realizacin de la ingeniera bsica de la SSPAIS, son los
siguientes:
Anlisis de riesgos.
Estndares de seguridad, higiene e ingeniera bsica.
Manifiesto de estudios de impacto y riesgo ambiental.
Condiciones de autoridad ambiental.
Plan de seguridad, salud y proteccin ambiental.
Plan de operacin.
Recursos en seguridad, higiene y ambiente.
90
METODOLOGA VCD
La ingeniera bsica generada en la fase de Definicin es donde se llevarn a

cabo los modelos de procesos, operacin y estructuracin definitiva del proyecto
para su ejecucin.
3.6.4.
Evaluacin del proyecto
Una vez realizada la ingeniera bsica, se debe preparar un estimado de costos

clase III como mnimo (precisin de 15%, +25%). Este estimado debe
desglosarse en inversiones estratgicas y operacionales y se utilizara para
solicitar la aprobacin de fondos en el presupuesto de inversiones, con el fin de
ejecutar la ingeniera a detalle, procura, construccin y arranque del proyecto.
Mediante la identificacin de la informacin con la particularidad necesaria para su
elaboracin, se puede garantizar que el estimado de costo tendr la calidad
requerida para la aprobacin de fondos. Esta fase necesita la preparacin de los
costos de inversin, operacin y mantenimiento de los aspectos que se mencionan
a continuacin:
Estimado de ingresos. Pronsticos de ingresos estimados al escenario

seleccionado.
Estimado de inversiones asociadas a los pozos. Costos de perforacin y

terminacin de pozos del escenario seleccionado.
Estimacin de inversiones asociadas a las instalaciones. Costos de las

instalaciones superficiales en funcin de los volmenes de produccin
esperados.
Estimado de otras inversiones.

o Ejecucin del proyecto en cada fase.
o Instalaciones y automatizaciones.
o Seguridad, salud, proteccin ambiental e impacto social.
o Estudios y pruebas.
Estimado de los costos de operacin.

o Reparaciones y servicios necesarios para el proyecto.
o Pagos de financiamiento.
91
METODOLOGA VCD
o Operacin y mantenimiento de instalaciones.

o Pagos de suministros internos y externos.
o Administracin de recursos humanos.
o Costos indirectos.
Clculo de indicadores econmicos. Se debern presentar los resultados de

esta evaluacin econmica del escenario seleccionado con los siguientes
indicadores: VPN, TIR, VPN/VPI, VPE, DSVPN, VPN/VPE, entre otros. En
esta actividad de la etapa FEL- III se generan, desarrollan y analizan los
indicadores
econmicos
definitivos
que
determinarn
la
viabilidad
econmica del proyecto, as como el pase definitivo a la fase de ejecucin,

los cuales sirven de base para la evaluacin econmica del proyecto y su
jerarquizacin para la asignacin de los recursos.
3.6.5.
Plan de ejecucin y estrategias de contratacin
Este plan de ejecucin es la herramienta que garantizar que el proyecto se

llevar a cabo de forma exitosa dentro de las metas de tiempo, costo y calidad.
Este plan permite una ejecucin optimizada de las tareas y la previsin de toma de
decisiones oportunas, que de este modo aseguren cumplir la culminacin del
proyecto en la fecha estimada.
El plan de ejecucin se debe ajustar en la fase FEL- III y debe considerar los
siguientes puntos:
Estrategias de ejecucin. Describir la estrategia de ejecucin del proyecto,

economa de escala, sinergias, reingenieras, etc.
Estrategias de procura y contratacin.

o Plan de adquisicin equipos y materiales. Anlisis de la seleccin de
prestadores de servicios (perforacin, terminacin y servicios
auxiliares), diseo de las bases para la licitacin y cronogramas.
92
METODOLOGA VCD
o Seleccin y validacin de las estrategias de contratacin. Tipos,

modalidades y estrategias de contratacin que se hayan analizado,
criterios de la seleccin del tipo de contrato.
o Evaluacin de la capacidad de los contratistas. Dar a conocer los
resultados de la evaluacin de los contratistas.
Desarrollo de campos. Plan de perforacin, terminacin y reparacin de

pozos, as como los servicios auxiliares, logstica y desembolsos por ao.
Toma de informacin y estudios. Plan de adquisicin de informacin como

son la toma de registros geofsicos, especiales y de produccin, toma de
ncleo, fluidos, anlisis especiales que se requieran para la mitigacin de
incertidumbres.
Seguridad, salud, proteccin ambiental e impacto social. Planes de

mitigacin, logstica y costos para la operacin y mantenimiento a los
sistemas de seguridad, salud e impacto social.
Plan de construccin de instalaciones. Plan de construccin, logstica y

costos por ao de los sistemas de recoleccin, inyeccin y transporte,
plantas de procesamiento.
Planes detallados para la administracin. Cantidad y origen del presupuesto

necesario para la realizacin del proyecto, adems la organizacin e
instalaciones administrativas.
Guas para el control del proyecto.

3.6.6.
Plan de mitigacin de riesgos e incertidumbres
Se deber especificar la propuesta para la administracin de las incertidumbres y

riesgos. Se debern presentar las variables de incertidumbre con mayor impacto
dentro de la evaluacin del escenario seleccionado. Se deber especificar si se
acepta la incertidumbre y el riesgo, o si son evitados en el proyecto.
93
VERIFICACIN DE LA ALINEACIN DE LA METODOLOGA VCD CON LA EVALUACIN DE

PROYECTOS
4. VERIFICACIN DE LA ALINEACIN DE LA METODOLOGA

VCD CON LA EVALUACIN DE PROYECTOS
El objetivo de este captulo es mostrar las similitudes y diferencias que hay entre la
evaluacin de proyectos y la metodologa VCD, desde la ubicacin de cada uno
dentro del proceso de administracin de proyectos, hasta el muestreo a detalle de
las actividades en las etapas de la vida del proyecto, tratando de encontrar las
fuerzas y debilidades que hay en cada uno.
4.1 . Ubicacin dentro del proceso de administracin de proyectos.
Como se mencion en el segundo captulo, el proceso de la administracin de
proyectos est conformado por un conjunto de etapas sucesivas. Dichas etapas
son: planeacin, ejecucin y evaluacin; mismas que interaccionan y forman un
proceso cclico.
La evaluacin de proyectos y la metodologa VCD son actividades que se realizan
previos a la planeacin de proyectos. En el esquema de la Figura 4.1 se muestra
la ubicacin de la evaluacin de proyectos y la metodologa VCD en la
administracin de proyectos.
94

PROYECTOS
Evaluacin de proyectos
Perfil ante proyecto proyecto
definitivo.
Metodologa VCD
Planeacin
Visualizacin Conceptualizacin
Definicin.
Evaluacin
Ejecucin
Figura 4.1 Ubicacin de la evaluacin de proyectos y la metodologa VCD en la administracin de

proyectos
Los proyectos modernos de la industria de exploracin y produccin de petrleo

abarcan desde la perforacin de un pozo hasta la incorporacin de un sistema de
recuperacin secundaria o mejorada; son impresionantemente grandes, complejos
y costosos. Completar dichos proyectos en tiempo y dentro del presupuesto no es
fcil, por ello se requiere aplicar el proceso administrativo. Durante la actividad
inicial se procede a la seleccin de un escenario, de entre un abanico de
prospectos de proyecto, que estn de acuerdo a los recursos disponibles y
necesidades que se quieren resolver. Al procedimiento que engloba todas las
actividades comprendidas para lograrlo se le llama evaluacin de proyectos.
4.2 .Fases generales de la evaluacin de proyectos y la metodologa VCD
Antes de comenzar a realizar una comparativa de las partes generales de la
metodologa VCD, cabe resaltar que la parte de la introduccin y el marco de
desarrollo que forman parte de la evaluacin de proyectos se encarga de realizar
el mismo trabajo que hace el Pre-FEL en la metodologa VCD.
95

PROYECTOS
Tanto la evaluacin de proyectos como la metodologa VCD, se encuentran

divididas en tres fases. En la Tabla 4.1 se muestra la comparacin de dichas
faces.
Tabla 4.1 Comparativa de fases de la metodologa VCD y evaluacin de proyectos
EVALUACION DE PROYECTOS
METODOLOGIA VCD
PERFIL
VISUALIZACION (FEL-I)
ANTE-PROYECTO
CONCEPTUALIZACION (FEL-II)
PROYECTO DEFINITIVO
DEFINICION (FEL-III)
Los objetivos generales que buscan ser cubiertos a travs de cada una de estas
fases se describen en la Tabla 4.2, y como se observa, estos objetivos generales
de las diferentes fases de las dos metodologas son bastante similares.
96

PROYECTOS
Tabla 4.2 Comparativa de los objetivos generales por sus fases entre la metodologa VCD y la
evaluacin de proyectos
PERFIL
METODOLOGIAVCD
VISUALIZACION (FEL-I)
Es el nivel de evaluacin de identificacin. Comienza con la idea o la Es la etapa en la que se evala el caso de documentacin del
visin que se estima y se elabora a partir de la informacin existente, proyecto, la mayora de las incertidumbres y sus riesgos, la
opinin que ofrece la experiencia, y el juicio comn. Este nivel de
identificacin y documentacin de los escenarios ms factibles. Esta
estudio se centra en clculos globales de costos, ingresos e
etapa del FEL es donde se generan oportunidades y categorizacin de
inversiones y no profundiza al respecto.
las decisiones. Su objetivo es identificar y evaluar la factibilidad

tcnico-econmica en forma preliminar, de todos los esquemas
factibles que el equipo de trabajo visualice para la materializacin de

nuevas oportunidades.
ANTE-PROYECTO
CONCEPTUALIZACION (FEL-II)
Este nivel profundiza en la investigacin de mercado, en fuentes
En esta fase del proceso FEL se evalan con ms profundidad los
primarias y secundarias. Aqu se detalla en la tecnologa que se va a
escenarios identificados y las soluciones tecnolgicas incorporadas
emplear, determina costos totales, rentabilidad econmica, vida del en la etapa de FEL I, se selecciona el mejor escenario mediante la
proyecto, etc., y sirve de base para apoyar a los inversionistas a
cuantificacin de los riesgos y la evaluacin econmica, adems de
tomar una decisin.
desarrollar la ingeniera conceptual del mismo. El objetivo del FEL II

es el lograr escoger el mejor escenario a travs de la cuantificacin de
los riesgos y la evaluacin econmica, as como el desarrollo de la
ingeniera conceptual y el estimado de los indicadores econmicos
del mismo.
PROYECTO DEFINITIVO
DEFINICION (FEL-III)
Este es el nivel ms profundo de estudio y el ltimo, donde la
Esta etapa consiste en desarrollar en mayor detalle todos los
investigacin contiene toda la informacin del anteproyecto, pero se elementos tcnicos que conforman el escenario seleccionado
tratan los puntos ms finos, as como los canales de comercializacin mediante la ejecucin de la ingeniera bsica, anlisis de
para el producto, contratos de venta, actualizacin de las cotizaciones incertidumbre, costos, economa, y documentacin para la
de la inversin, planos arquitectnicos, cotizaciones de inversin, etc. autorizacin del proyecto. sta parte de la metodologa FEL se
En este nivel la informacin presentada no altera la decisin respecto presenta en el documento entregable que consolida el desarrollo del
a la inversin, siempre y cuando los clculos en el anteproyecto sean escenario seleccionado en el FEL-II, el cual contiene el valor
corroborados, evaluados y confiables.
generado, el plan de mitigacin de riesgos, la ingeniera bsica del

proyecto y la economa asociada. El objetivo de esta fase es
desarrollar el alcance del proyecto y los planes de ejecucin del
escenario seleccionado para precisar el valor econmico esperado,
as como su incertidumbre y riesgo. Asegurar que se cumplen los
objetivos del negocio, solicitar la autorizacin del proyecto y los

fondos para la ejecucin del mismo.
Para lograr una comparacin ms profunda que ayude a tener mayor claridad
sobre las similitudes existentes entre la evaluacin de proyectos y la metodologa
VCD, se presenta un anlisis de las actividades especficas que abarca cada uno
de los estudios en los cuales se basa la evaluacin de proyectos (estudio de
97

PROYECTOS
mercado, estudio tcnico, estudio econmico, evaluacin econmica, y el anlisis

de riesgos), con el fin de identificar cules son usadas tambin en la metodologa
VCD.
4.3. Estudio de Mercado
El estudio de mercado es una de las actividades importantes que se deben
realizar como herramienta de la evaluacin de proyectos para as saber si el
producto ser aceptado o no. Est diseado para probar la efectividad de la
puesta en el mercado de un producto.
Es claro que la metodologa VCD est orientada hacia las actividades tcnicaseconmicas del diseo de explotacin de campos, sin incluir a la comercializacin.
Debido a esto, entre las actividades incluidas dentro de la metodologa no existe
aplicacin de ninguno de los elementos del estudio de mercado.
De otra forma, se puede decir que los anlisis del mercado para comercializacin,
han sido obviados dentro de la metodologa VCD y solo deben enfocarse en los
otros estudios de la evaluacin de proyectos.
4.4. Inclusin de los estudios tcnico, econmico, evaluacin econmica
y el anlisis y la administracin de riesgos en cada etapa del FEL
En este apartado se revisar detalladamente cmo se encuentran distribuidas las
actividades especficas de los estudios tcnico, econmico, evaluacin econmica
y anlisis de riesgos que conforman los estudios de la evaluacin de proyectos,
entre las actividades comprendidas por la metodologa VCD.
98

PROYECTOS
4.4.1.
Inclusin del estudio tcnico
En los siguientes mapas conceptuales se puntualizarn los factores que se toman

en cuenta en la metodologa VCD y en la evaluacin de proyectos.
En la Tabla 4.3 se muestra en cuales etapas de la metodologa VCD se utiliza
cada factor de localizacin ptima.
Tabla 4.3 Factores de la localizacin optima en cada etapa de la metodologa VCD
Localizacin Optima
Factores
Pre-FEL
Geogrficos
Visualizacin
Conceptualizacin
Definicin
(FEL-I)
(FEL-II)
(FEL-III)
Ubicacin con
coordenadas
geogrficas del
polgono del
proyecto
Factores
Institucionales
Descripcin del
Autorizaciones y
proyecto autorizado
permisos a nivel
si existiere
federal, estatal y
municipal
Factores Sociales
SSPAIS
Costos por paros sociales,

por bloqueos
Costos de desarrollo social
Conflictividad social
Estudio de seguridad,
salud, proteccin ambiental
y comunidad
Factores
Nivel socioeconmico
Econmicos
Costos de
Transporte
Plan de
contratacin,
procura y
ejecucin
La Comparacin general de la localizacin ptima en el estudio tcnico entre la

evaluacin de proyectos y la metodologa VCD se muestra en la Figura 4.2. En
donde se ve de forma clara que cada factor se encuentra en los dos mtodos.
99

PROYECTOS
COMPARATIVA DEL ESTUDIO

TECNICO
EVALUACION DE
PROYECTOS
METODOLOGIA VCD
Localizacin ptima
Factores geogrficos.
Factores geogrficos.
Factores institucionales.
Factores institucionales.
Factores sociales.
Factores sociales.
Factores econmicos.
Factores econmicos.
Costos de transportes.
Costos de transporte.
Figura 4.2 Comparacin general de la localizacin optima en el estudio tcnico entre la evaluacin de
proyectos y la metodologa VCD
En la Tabla 4.4 se muestra el nivel de estudio de cada factor de tamao ptimo

que se lleva a cabo en cada etapa de vida de la metodologa VCD. Se puede
resaltar, que la parte de ubicacin de maquinaria se analiza hasta el punto de
realizacin del proyecto definitivo en la etapa de definicin (FEL-III).
100

PROYECTOS
Tabla 4.4 Factores del tamao ptimo en cada etapa de la metodologa VCD
Tamao Optimo
Pre-FEL
Visualizacin
(FEL-I)
Cantidad a producir
Volmenes originales.
Definicin
(FEL-II)
(FEL-III)
Modelo de
Reservas
Pruebas de presin
volmenes de
Productividad de
produccin.
hidrocarburos.
Produccin histrica de
Factor de
Instalaciones
agua, aceite y gas si
recuperacin
Ingeniera conceptual
existiere.
esperado.
Diagrama de tuberas e
Recuperacin
instalaciones si
adicional
existiere.
Conceptualizacin
pozos.
de pozos
Instalaciones en
superficie
Mano de obra
Profesionistas
disponibles en el activo.
Equipo
multidisciplinario
propuesto y su perfil
tcnico.
Ubicacin de equipos y
maquinarias
Arreglo de
Diseo de
distribucin de
instalaciones en
equipos principales
superficie
requeridas para
manejar los
fluidos producidos
Capacidad instalada de la
maquinaria
Capacidad de
plantas de proceso,
plataformas,
almacenamiento, etc.
Financiamiento
Programa fsico y
Plan de actividad
Estimacin de
financiero.
fsico financiero
costos de
Asignacin de recursos,
para
inversin y de
disponibles, adicionales
instalaciones
y puntuales
operacin.
Planes detallados
para la
administracin
La Comparacin general del tamao ptimo en el estudio tcnico entre la

evaluacin de proyectos y la metodologa VCD se muestra en la Figura 4.3. En
101

PROYECTOS
donde se definen de forma clara todos los factores que se encuentra en los dos
mtodos.

TECNICO
METODOLOGIA VCD
Tamao Optimo
o
Cantidad a producir.
Cantidad a producir.
Mano de obra.
Mano de obra.
Ubicacin de equipo y maquinaria.
Ubicacin de equipo y maquinaria.
Capacidad instalada de la maquinaria.
Capacidad de instalada de la maquinaria.
Financiamiento.
Financiamiento.
Figura 4.3 Comparacin general del tamao ptimo en el estudio tcnico entre la evaluacin de
proyectos y la metodologa VCD
En la Tabla 4.5 se muestra el nivel de estudio de cada factor de la identificacin y

descripcin del proceso que se lleva a cabo en cada etapa de vida de la
metodologa VCD. De aqu se observa que los factores de tecnologa y maquinaria
son profundizados hasta la fase de definicin.
102

PROYECTOS
Tabla 4.5 Factores de la identificacin y descripcin del proceso en cada etapa de la metodologa VCD
Identificacin y
Pre-FEL
Descripcin del
Visualizacin
Conceptualizacin
Definicin
(FEL-I)
(FEL-II)
(FEL-III)
proceso
Flexibilidad de la
tecnologa
Sistema de
tecnologa de la
Tecnologas y/o
procesos disponibles
Anlisis de
Tecnologa
tecnologas usadas
informacin y
soporte
Adquisicin de
Costos de los equipos
Plan de adquisicin
maquinaria
Tiempos de procura,
de equipos y
entrega de equipos
materiales.
mayores y materiales
Anlisis del proceso
productivo
Eficiencia operacional
Productividad de
y reduccin de costos
pozos
Acciones de mejora
en la produccin
Perforacin y
reparacin
Optimizacin de
instalaciones
Distribucin del
Tipo de perforacin
Pozos considerados
proyecto
Instalaciones
en los escenarios
Ubicacin de
acomodo de
Instalaciones
Clculo de reas
Modelo de
instalaciones
Ingeniera descriptiva
de las instalaciones
existentes y
requeridas
La Comparacin general de la identificacin y descripcin del proceso en el

estudio tcnico entre la evaluacin de proyectos y la metodologa VCD se muestra
en la Figura 4.4.
103

PROYECTOS
COMPARATIVA DEL
ESTUDIO TECNICO
EVALUACION DE
PROYECTOS
METODOLOGIA VCD
Identificacin y Descripcin
del Proceso
Flexibilidad de tecnologa.
Flexibilidad de tecnologa.
Adquisicin de maquinaria.
Adquisicin de maquinaria.
Anlisis del proceso productivo.
Anlisis del proceso productivo.
Distribucin del proyecto.
Distribucin del proyecto.
Calculo de areas.
Calculo de areas.
Figura 4.4 Comparacin general de la identificacin y descripcin del proceso en el estudio tcnico
entre la evaluacin de proyectos y la metodologa VCD
En la Tabla 4.6 se muestra el nivel de estudio del anlisis de la disponibilidad y

costos de los suministros e insumos que se llevan a cabo en cada etapa de vida
de la metodologa VCD, en donde se analiza que en la etapa de
Conceptualizacin no se profundiza el estudio de proveedores, ni el costo de
materiales, y no es hasta la etapa de Definicin donde se estudia a los
proveedores de equipo y maquinaria.
104

PROYECTOS
Tabla 4.6 Factores de la disponibilidad y costos de los suministros e insumos del proyecto en cada
etapa de la metodologa VCD
Anlisis de la
Disponibilidad y Costos
Pre-FEL
de los Suministros e
Visualizacin
Conceptualizacin
Definicin
(FEL-I)
(FEL-II)
(FEL-III)
Insumos
Estudio de proveedores
Anlisis del
potencial y
limitaciones del
suministro de
bienes y
servicios para
el proyecto
Plan de
contratacin,
procura y
ejecucin.
Seleccin y
validacin de
estrategias de
contratacin.
Evaluacin de
la capacidad de
contratistas.
Cercana de los
suministros
Organizar insumos
tcnicos y de
costos.
Costos de materiales y
su transporte.
Base de datos de
costos e
inversiones.
La Comparacin general del anlisis de la disponibilidad y costos de los

suministros e insumos en el estudio tcnico entre la evaluacin de proyectos y la
metodologa VCD se muestra en la Figura 4.5.
105

PROYECTOS
TECNICO
EVALUACION DE
PROYECTOS
METODOLOGIA VCD
Anlisis de la Disponibilidad y
Costos de los Suministros e
Insumos
Estudio de proveedores.
Estudio de proveedores.
Cercana de los suministros.
Cercana de los suministros.
Costos de materiales.
Costos de materiales.
Costos de transportes y materiales.
Costos de transportes y materiales.
Figura 4.5 Comparacin general del anlisis de la disponibilidad y costos de los suministros e
insumos en el estudio tcnico entre la evaluacin de proyectos y la metodologa VCD
Por ltimo, para el estudio tcnico, en la Tabla 4.7 se muestra la organizacin

humana y jurdica para la correcta operacin que se lleva a cabo en cada etapa de
vida de la metodologa VCD conforme se utiliza en la vida del proyecto.
106

PROYECTOS
Tabla 4.7 Factores de la organizacin humana y jurdica del proyecto en cada etapa de la metodologa
VCD
Organizacin
Humana y Jurdica
Pre-FEL
para la correcta
Visualizacin
Conceptualizacin
Definicin
(FEL-I)
(FEL-II)
(FEL-III)
Operacin
Organizacin de la
Especificacin de
empresa y recursos
los recursos
humanos
humanos
cada subgrupo de
Profesionistas
trabajo
Responsabilidades por
Nivel de competencia
del personal
Estrategias de
entrenamiento del
disponibles en el
personal
activo
Equipo
multidisciplinario
propuesto y su perfil
tcnico.
Plan propuesto de
capacitacin
Especificacin de
roles y
responsabilidades
Marco legal
Autorizaciones y
Normatividad oficial y
permisos a nivel
tcnica aplicable
federal, estatal y
municipal
La Comparacin general de la organizacin humana y jurdica para la correcta

operacin en el estudio tcnico entre la evaluacin de proyectos y la metodologa
VCD se muestra en la Figura 4.6.
107

PROYECTOS
TECNICO
EVALUACION DE
PROYECTOS
METODOLOGIA VCD
Organizacin humana y jurdica

para la correcta operacin
Organizacin de la empresa y
recursos humanas.
Organizacin de la empresa y
recursos humanas.
Marco legal.
Marco legal.
Figura 4.6 Comparacin general de anlisis de la organizacin humana y jurdica para la correcta
operacin en el estudio tcnico entre la evaluacin de proyectos y la metodologa VCD
Como se observ en los diagramas y tablas anteriores, la ubicacin de las

actividades que comprende el estudio tcnico en la metodologa VCD no es
idntico a como lo utiliza la evaluacin de proyectos, pero si comprende las
mismas actividades en las fases en las que ser ms eficiente usarlas. La
evaluacin de proyectos no establece con claridad en qu momento se debe llevar
a cabo lo que la metodologa VCD s, es decir, se describen ordenadamente los
factores en metodologa VCD pero se distribuyen estos estudios en cada una de
sus fases (Visualizacin, Conceptualizacin, Definicin) de modo que se utilizan
conforme la estructuracin de la metodologa VCD los requiera.
108

PROYECTOS
4.4.2. Estudio econmico en la evaluacin de proyectos y en la

metodologa VCD
Estudio econmico en la evaluacin de proyectos.
Como ya se vio en el captulo dos, el estudio econmico es el anlisis que
pretende determinar el monto de los recursos monetarios que se requieren para la
realizacin de nuestro proyecto, el costo total de trabajo de nuestra planta, as
como los indicadores econmicos que sirven de base para seleccionar el proyecto
definitivo dentro de la evaluacin de proyectos.
El proceso que realiza el estudio econmico no se estructura de una manera
ordenada en la evaluacin de proyectos, simplemente se dice que se tiene que
realizar estos estudios para recaudar informacin que despus ser utilizada en la
evaluacin econmica.
Estudio econmico en la metodologa VDC
La metodologa VCD, como ya se mencion anteriormente, utiliza los mismos
puntos que el estudio econmico pero de una manera ordenada, es decir,
disminuye esfuerzos utilizando estos estimados de manera que se requieran a lo
largo el proceso y as aumenta su eficiencia, como lo muestran en los siguientes
renglones.
En el caso de la metodologa VCD la evaluacin de proyectos est definida de la
siguiente manera, por fase:
Pre FEL
o Planeacin de propuesta de ejecucin del proyecto. En esta etapa
del Pre FEL, se realiza un estudio llamado asignacin de recursos
financieros a cada etapa, en que se estudia cmo se realizar la
reparticin de recursos financieros para cada fase y sub-fase de la
metodologa VCD.
109

PROYECTOS
Visualizacin (FEL-I).
o Plan fsico financiero para instalaciones. Es el plan para el
desembolso que se supone suceder al realizar las instalaciones.
o Costos
asociados
pozos,
instalaciones,
reparaciones,
terminaciones, etc.
o En la jerarquizacin de escenarios se logra graficar los escenarios en
base a sus estudios de costos, inversin y de financiamiento.
Conceptualizacin (FEL-II)
o Ajustes de distribuciones probabilsticas.
Costos de ejecucin de contrato.
Costos operativos (porcentaje costos indirectos, directos, fijos

y variables, costos de mantenimiento, sociales e inversin).
Costos de sistemas y de dispositivos de seguridad.
Costos de gestin administrativa federal.
Costos de desarrollo social y cumplimiento ambiental
o Ajuste al plan de actividad fsico-financiero.

o Evaluacin de los escenarios seleccionados.
Estimado de ingresos.
Estimado
de
inversiones
asociadas
las
actividades
relacionas con el trabajo tcnico.
Estimado de otras inversiones.
Estimado de costos operacionales.
o Ingeniera conceptual se realiza el estimado de costos clase IV.
Por proveedores.
Empresas petroleras.
Inversin estratgica y operacional.
Definicin (FEL-III).
o Costos de perforacin.
o Costos de sistemas artificiales de produccin, fracturamiento
hidrulico, estimulaciones, control de finos y automatizaciones.
110

PROYECTOS
o Costos de la administracin en la perforacin, terminacin,

instalaciones, recuperacin secundaria, sistemas artificiales de
produccin, etc.
o Costos de ingeniera bsica de instalaciones, pozos, subsuelo.
o Estimado de costos clase III.
Inversin estratgica.
Inversin operacional.
Operacin para el fondo en el presupuesto de inversiones.
o Estimacin de ingresos.
o Estimacin de costos de inversiones.
Ejecucin de proyectos en cada fase.
Automatizaciones.
SSPAIS.
Estudios y pruebas
o Estimado de costos de operacin.
Reparaciones y servicios necesarios para el proyecto.
Pagos de financiamiento.
Operaciones y mantenimiento de instalaciones.
Pagos de suministros internos y externos.
Administracin de recursos humanos.
Costos indirectos.
La metodologa VCD clasifica la precisin del estimado de costos de inversin de

un proyecto en funcin de la cantidad y calidad de la informacin utilizada.
Las clases del estimado y su rango de precisin son:
Clase V (Estimado de orden de magnitud), rango de precisin de +50%/30%. Elaborado en la fase FEL-I. Este tipo de estimado se utiliza para la
planeacin estratgica de negocios, estudio de mercado, evaluacin de la
viabilidad inicial, evaluacin de esquemas alternativos para el proyecto,
investigacin y localizacin de sitio.
111

PROYECTOS
Clase IV (Estimado preliminar), rango de precisin de +35%/-20%. Se

realiza en la fase FEL-II. Este tipo de estimado se utiliza para la planeacin
estratgica, el anlisis de esquemas alternativos y la confirmacin de la
factibilidad tcnico-econmica. Como regla general, se requiere de un
estimado de costos clase IV para solicitar los recursos presupuestales que
se utilizarn para llevar a cabo estudios de pre-inversin.
Clase III (Estimado presupuestal), rango de precisin de +25%/-15%. Se

elabora en la fase FEL-III. Es realizado una vez que se cuenta con la
ingeniera bsica y es usado como presupuesto del proyecto hasta que se
tengan estimados de mayor precisin. Debido al grado de definicin del
proyecto en el que se sustenta, el estimado de costos clase III deber
asumirse como el requerimiento de aplicacin general para la obtencin de
fondos para la ejecucin del proyecto.
Clase II (Estimado de control), rango de precisin de +15%/-10%. En

trminos generales, este estimado de costos se podr elaborar cuando la
ingeniera bsica extendida se encuentre disponible. Este tipo de estimados
se utiliza para obtener la lnea de control detallada contra la cual todos los
costos son actualizados y monitoreados para conocer las variaciones en el
presupuesto del proyecto.
Clase I (Estimado definitivo), rango de precisin de +10%/-5%. Este tipo de

estimado, que se prepara una vez que se dispone de la ingeniera de
detalle, se deriva de la preparacin de propuestas de las empresas
contratista, y es utilizado para el control del proyecto durante su ejecucin.
Lo anterior promueve que la metodologa VCD pueda distinguir entre realizar

estimados de costos ms o menos precisos conforme se requiera en cada fase.
Esto aumenta su eficiencia y disminuye la inversin de tiempo y de dinero en
estudios donde no se requiera. Como ya se vio previamente en el estudio tcnico,
la metodologa VCD sigue aumentando su eficiencia en utilizar los estudios a
112

PROYECTOS
travs de su ciclo de vida, conforme se requiera utilizarlos evitando que existan

clculos y estudios innecesarios.
Evaluacin econmica en la evaluacin de proyectos.
La evaluacin econmica es una etapa de la evaluacin de proyectos en la que se
obtiene el clculo de la rentabilidad de la inversin en trmino de ndices
econmicos, tal y como ya se haba descrito en el captulo dos. La Figura 4.7.
muestra los mtodos usados en la evaluacin econmica que utiliza la evaluacin
de proyectos para as poder observar la rentabilidad econmica de un proyecto y
poder compararlo con otro en materia de estos indicadores econmico.
EVALUACIN ECONMICA
Mtodos que toman en

cuenta el valor del dinero a
travs del tiempo
Mtodos que no toman

en cuenta el valor del
dinero a travs del tiempo
VPN.
TIR.
Anlisis de sensibilidad.
Eficiencia de la inversin
(VPN/VPI).
Otros.
Razones de liquidez.
Tasa de endeudamiento.
Tasa de rentabilidad.
Otros.
Figura 4.7 Mtodos de la evaluacin econmica usados en la evaluacin de proyectos
La herramienta de evaluacin econmica usada en la evaluacin de proyectos usa

dos mtodos en general los que usan el valor del dinero a travs del tiempo y los
que no lo usan, como se observa en la figura anterior.
113

PROYECTOS
Evaluacin econmica en la metodologa VCD

La evaluacin econmica en cada fase del FEL est dada como se muestra a
continuacin:
Visualizacin (FEL-l):
Indicadores clave (VPN, TIR, VPN/VPI, VPE, VPN/VPE, PRI).
Jerarquizacin de escenarios (Grafica en base al VPN, VPI y DSVPN, para

identificar la pseudo eficiencia de frontera econmica).
Conceptualizacin (FEL-II):
Evaluacin econmica (viabilidad en los precios de hidrocarburos, inflacin,

rgimen cambiario, tasa de inters, etc.).
Evaluacin de los escenarios preseleccionados (clculo de indicadores

econmicos, VPN, VPI, TIR, VPN/VPI, VPE, VPE/VPE, PRI).
Evaluacin del proyecto seleccionado (evaluacin de la rentabilidad por

costos, variables econmicas y beneficios).
Definicin (FEL-III).
Calculo de indicadores econmicos definitivos del proyecto seleccionado

(En esta etapa se pretende que se determine la viabilidad de proyecto para
que pase a la ejecucin).
La metodologa VCD utiliza los mismos mtodos econmicos que consideran el

valor del dinero en el tiempo, que son una parte de los usados en la evaluacin de
proyectos.
La nica diferencia entre la utilizacin de estos indicadores entre la evaluacin de
proyectos y el VCD es que este ltimo va aumentando el rango de precisin
conforme se pasa de la fase Visualizacin hasta Definicin, es decir, se realiza a
mayor detalle y con informacin ms precisa de fase en fase, hasta as obtener
indicadores definitivos.
114

PROYECTOS
4.4.3.
Anlisis y administracin de riesgos
Hablar de la determinacin de los riesgos tanto en la evaluacin de proyectos

como en la metodologa VCD resulta complejo. En la metodologa VCD se debe
manejar un adecuado anlisis del riesgo inherente a las variables, el cual ayudar
a decidir cunto es mucho riesgo o es poco riesgo en trminos financieros,
mercantiles y tecnolgicos. En otras palabras, a medir la probabilidad de tener
alguna prdida. Como ya se ha mencionado antes, es un valor que no se
mantiene esttico, dificultando as tener cifras exactas del riesgo.
En la evaluacin de proyectos se realiza un anlisis de riesgo de manera global,
es decir menciona que se debe realizar en las areas de mercado, financiero y
tecnologa, pero no menciona como
debe realizarse, ni especifica si se
consideran todas las variables que afectan dichas areas, ni en qu momento de

la evaluacin se realiza.
Como se mencion en el captulo tres, la metodologa VCD lleva ventaja sobre la
determinacin de respuestas de variables probabilsticas, ya que esta utiliza la
simulacin Montecarlo que no brinda una sola respuesta, sino un rango de valores
posibles que puede tomar la respuesta, en donde el responsable de tomar las
decisiones recibe un panorama general. La simulacin Montecarlo es una fuente
de generacin de nmeros aleatorios aplicados a condiciones preestablecidas y
con un fin definido. Un ejemplo de cmo funciona la simulacin Montecarlo es
cuando se examina la tarea relativamente ms directa de determinar las reservas
recuperables de un posible prospecto. Si los yacimientos fueran homogneos,
sera muy simple deducir las reservas recuperables de los mismos, utilizando un
valor nico para cada parmetro, pero, en la prctica por lo general no es posible
asignar valores nicos a cada parmetro; esto, ocasiona obtener datos limitados
con los que se puede trazar una curva de distribucin, es decir, una curva que
describe la probabilidad de que ocurra un valor determinado, para cada variable
ingresada en el clculo. La simulacin tomar los resultados posibles de cada
distribucin, en lugar de los extremos, porque existen ms ejemplos dentro de ese
rango. Como resultado final se obtiene una nueva curva de distribucin, que
115

PROYECTOS
representan un rango de posibles cantidades de reservas recuperables y la

probabilidad de que ocurra algn valor en particular. Aunque la simulacin de
Montecarlo es ampliamente utilizada para estimar reservas solo una cantidad
limitada de compaas lo adoptan como un mtodo para tomar decisiones
econmicas, o para evaluar riesgos.
El anlisis de Montecarlo es una herramienta de gran utilidad y alcance, pero se
debe utilizar con cuidado. Un error en la asignacin de un dato ingresado, como
por ejemplo la variacin de precio del petrleo, puede hacer que todo el anlisis
resulte errneo. En el caso del anlisis de riesgo, la simulacin de Montecarlo
proporciona una herramienta con mayor precisin que otros mtodos al momento
de obtener resultados ya sea de riesgos, reservas, econmicos, etc.,
proporcionndole a la metodologa VCD tener resultados cuantitativos slidos.
A continuacin en la Figura 4.8 se muestra la comparativa del anlisis de riesgos
entre ambos mtodos.
116

PROYECTOS
Metodologa VCD
Evaluacin de Proyectos
Se procura hacer
escenarios optimista y
pesimista como
herramienta de
medicin del riesgo y
no se hacen
proyecciones futuras,
todo es en tiempo
presente y se manejan
datos cualitativos
probabilsticos
Administracin del Riesgo
En las etapas de la
metodologa VCD se
estudian los riesgos en
cada etapa de vida del
proyecto, afinando
precisin y
profundidad de
anlisis, desde la
seleccin del escenario
hasta el proyecto a
ejecutar
Figura 4.8 Administracin del riesgo financiero en ambos mtodos
Es claro que la metodologa VCD analiza el riesgo de manera ms eficiente y

precisa que la evaluacin de proyectos convencional, ya que, utiliza distribuciones
probabilsticas aumentando as como ya se dijo, su rango de precisin y distribuye
el anlisis de riesgo a lo largo de todas las etapas de vida del proyecto reduciendo
as tiempos y profundizando este estudio mientras se van descartando escenarios
de seleccin de proyectos.
La Tabla 4.8 muestra cmo se hace la distribucin del anlisis de riesgos durante
cada una de las fases de la metodologa VCD.
117

PROYECTOS
Tabla 4.8 Distribucin del anlisis de riesgos durante cada fase de la metodologa VCD
RIESGO
Visualizacin
(FEL-I)
Conceptualizacin
(FEL-II)
Definicin
(FEL-III)
Evaluacin de
Proyectos
Cualitativo
Generacin de
matrices de
oportunidades
Ajuste y validacin
de la matriz de
escenarios, y de
distribuciones
probabilsticas con
incertidumbres de
variables
cuantitativas
Ajuste o validacin
de distribuciones
probabilsticas del
FEL-II
Distribuciones
probabilsticas y
simulacin de
factibilidad.
Cuantitativo
Generacin de
tablas con variables
cualitativas (Riesgo
alto, medio y bajo)
Ajuste y validacin
de variables
cualitativas.
Jerarquizacin de
escenario
Plan de mitigacin
de riesgos e
incertidumbres.
Experiencia tcnica
y plan de mitigacin
de riesgos
Como se observa, la metodologa VCD utiliza un constante anlisis y estudio de

los riegos e incertidumbres en las tres fases, esto porque as se favorece a la
reduccin de cualquier tipo de riesgo que pueda ser perjudicial para el proyecto o
que impida una correcta seleccin de los escenarios.
Como ltima observacin del captulo, se deduce que existe la inclusin de los
puntos de la evaluacin de proyectos dentro de la metodologa VCD. Cabe sealar
que la estructura de las dos es diferente, vindose que en la metodologa VCD fue
hecha para la industria de explotacin de hidrocarburos y su estructura fue
acuada bajo anlisis que determinaron como se llevaran a cabo sus estudios
para aumentar la eficiencia de aplicacin y reducir riesgos.
Como ejemplo de esto, podemos observar que en la metodologa VCD se requiere
del estudio de proveedores hasta la parte de definicin y no en cada una de las
tres etapas evitando as prdidas de tiempo y dinero en estudios donde an no se
ha seleccionado un escenario definitivo.
118
CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
5. CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
1. Con base en las comparaciones realizadas en el captulo IV, se deduce que
la metodologa VCD es una modalidad de la evaluacin de proyectos que
fue elaborada exclusivamente para el diseo de proyectos de explotacin
de hidrocarburos.
La recomendacin para la Facultad de Ingeniera es la sustitucin de la
asignatura Evaluacin de Proyectos de Ciencias de la Tierra por una que
est enfocada en el aprendizaje de la metodologa VCD, como asignatura
para la formacin del ingeniero petrolero. Esta inclusin es una necesidad
nacional ya que el diseo de proyectos de explotacin bajo esta
metodologa es una obligacin legal (establecida por la CNH), adems de
que es una de las mejores prcticas internacionales que se estn tratando
de implementar en Mxico.
2. Aunque en la metodologa VCD se menciona que se realizan evaluaciones
tcnicas-econmicas, lo nico que se detalla de forma explcita es la
evaluacin econmica, la cul es la nica que se toma en cuenta para la
jerarquizacin de escenarios. Al suceder esto, se dejan del lado indicadores
clave de desempeo (ICD) planteados, con lo cual los especialistas de las
reas totalmente tcnicas jams ven reflejada la importancia de su
participacin.
Como recomendacin, se debera incluir un ejemplo de elaboracin de
ICDs en el Documento Rector, para facilitar as que el equipo de trabajo
comprenda mejor los requerimientos y pueda elaborarlos con la calidad
necesaria.
Adems, la forma de jerarquizacin de escenarios debera adecuarse para
poder considerar los ICD.
3. En la metodologa VCD se menciona que se deben elaborar planes de
mitigacin y guas de control de proyecto ms, no se describe ni se
ejemplifica su realizacin.
119
Se recomienda incluir en el Documento Rector algn ejemplo, facilitando

que el equipo de trabajo comprenda mejor los requerimientos y pueda
elaborarlos con la calidad necesaria.
Adems, entre los conocimientos que deberan poseer los miembros del
equipo de proyecto, estn los conceptos de la administracin de proyectos.
4. La metodologa VCD no contempla la realizacin del estudio de mercado
porque est orientada al diseo de proyectos de explotacin de yacimientos
y deja fuera de su alcance a la comercializacin del hidrocarburo.
Es importante aclarar que es indispensable que el rea encargada de la
comercializacin debe interactuar con el equipo de diseo para solicitar,
con base a la estrategia de comercializacin planteada a raz del resultado
del estudio de mercado, los puntos de venta y las especificaciones de
calidad de los hidrocarburos a comercializar para que el equipo realice sus
actividades orientadas en cumplir con estos requerimientos.
5. Existe un gran riesgo de culminar en forma incompleta la fase de Definicin
al no elaborar la descripcin de la adquisicin de la maquinaria y equipo, la
definicin de la estructura jurdica y de organizacin humana.
La recomendacin es no asumir el hecho de que el mismo equipo que
dise el proyecto FEL debe ser el que lo ejecute; este puede ser
sustituido, modificado y/o complementado, en funcin de la cantidad y tipo
de actividades visualizadas en el plan de explotacin.
Adems, los contratos existentes para obras y servicios debern ser renegociados para poder dar cumplimiento a los objetivos del proyecto.
6. Aunque las tcnicas de anlisis empleadas en cada parte de las
metodologas analizadas sirven para hacer una serie de determinaciones,
no desaparece la necesidad de tomar una decisin personal, ya que el
estudio por s solo no puede decidir, lo nico que puede hacer es
encaminar al personal a tomar una decisin que slo proporciona las bases
con las cuales decidir, y no toma en cuenta las situaciones de carcter
intangible que no tienen una tcnica de evaluacin, lo que conlleva a que la
120
decisin final la tome una persona y no solo la metodologa de evaluacin

por muy general y bien estructurada que sta sea.
La recomendacin al respecto es, tener bien identificado y establecido (por
escrito) el tipo de nivel de decisin que corresponder a cada integrante del
equipo, a lo largo de la aplicacin de la metodologa. De no ser as, se corre
el riesgo de que la decisin sobre un punto especfico se tome en varias
ocasiones, hasta encontrar al personal que debera hacerlo de inicio; o peor
an, que la decisin sea tomada por alguien que no tiene las capacidades
para hacerlo de forma adecuada.
7. La forma en que est redactado el Documento Rector da a entender que la
metodologa VCD es aplicable para yacimientos que se encuentran
terminando de la etapa de delimitacin, con lo que pueden generarse
confusiones de su aplicabilidad a campos en etapas ms avanzadas de
explotacin.
La recomendacin es capacitar a los integrantes del equipo en conceptos
sobre la Administracin Integral de Yacimientos, para que todos tengan
criterios claros y homologados y con ello no existan dudas sobre la
aplicabilidad de la metodologa a cualquier yacimiento.
Adems, se podran incluir al Documento Rector actividades especficas a
elaborar, para cada yacimiento que se encuentra en alguna etapa
especfica de explotacin.
8. Debe tomarse en cuenta que si existe negligencia en el desarrollo de la
Metodologa VCD durante el mbito laboral, o hubiese alguna actitud de
rechazo al seguimiento de ella, habr fallas rotundas que puede reflejarse
en el fracaso de una parte o de todo el proyecto.
9. En el Documento Rector observamos que las autorizaciones para proceder
con la ejecucin del proyecto, se tocan hasta la fase de Definicin de la
metodologa VCD, y es importante aclarar que la autorizacin respecto a
llevar a cabo o no el proyecto, debe tener un temprano seguimiento dentro
de las primeras fases; ya que si no hay un permiso para su realizacin, todo
121
el estudio puede fracasar, y a pesar de haber estudiado todo el alcance del

mismo, si las autoridades pertinentes no dejan proceder la ejecucin, todo
el estudio metodolgico habr sido en vano.
Como recomendacin, se propone realizar el estudio de los permisos y
autorizaciones desde que se ha elegido la cartera de proyectos que
pasaran a ser analizados para su seleccin, es decir desde la fase de
Visualizacin evitando as el rechazo de su ejecucin por parte de las
autoridades correspondientes.
122
NOMENCLATURA
NOMENCLATURA
1P.
R.
3P.
AS.
.BEC.
BCP.
BM.
BN.
CNH.
DSVPN.
EFI.
FEL.
FNE.
FR.
FRACC.
i.
ICDs.
IPA.
ISR.
Km2.
m.
M3/M3.
MAX.
m.d.b.m.r.
MIAc.
MIN.
MMMPC.
Mts.
P10.
P50.
P90.
PEMEX.
PEP.
Pg.
PLC.
PRI.
RGA.
RUT.
SSPAIS.
123
Reserva Probada.
Reserva Probada + Reserva Probable.
Reserva Probada + Reserva Probable + Reserva Posible.
Anlisis de Sensibilidad.
Bombeo Electro-Centrifugo.
Bombeo de Cavidades Progresivas.
Bombeo Mecnico.
Bombeo Neumtico.
Comisin Nacional de Hidrocarburos.
Desviacin Estndar del Valor Presente Neto.
Eficiencia de la Inversin.
Front End Loading.
Flujos Netos de Efectivo.
Factor de Recuperacin.
Fraccin.
Tasa de inters.
ndice Clave de Desempeo.
Independent Project Analysis Inc.
Impuesto Sobre la Renta.
Kilmetros cuadrados.
Metros.
Metros cbicos sobre metros cbicos.
Mximo.
Metros.
Modelo Integral del Activo.
Mnimo.
Miles de millones de pies cbicos.
Metros.
Percentil Diez.
Percentil Cincuenta.
Percentil Noventa.
Petrleos Mexicanos.
Pemex Exploracin y Produccin.
Pulgada.
Presin de Inyeccin.
Periodo de la Recuperacin de la Inversin.
Relacin Gas Aceite.
Reparto de Utilidades para los Trabajadores.
Seguridad, salud, proteccin ambiental e impacto social.
NOMENCLATURA
TI.
TIR.
TMAR.
VCD.
VPE.
VPI.
VPN.
VS.
Sistema de tecnologa de la informacin.

Tasa Interna de Retorno.
Tasa Mnima Aceptable de Rendimiento.
Visualizacin Conceptualizacin Definicin.
Valor Presente Esperado.
Valor Presente de la Inversin.
Valor Presente Neto.
Valor de Salvamento.
124
BIBLIOGRAFIA
BIBLIOGRAFA
1. Gabriel Baca Urbina. Evaluacin de Proyectos, sexta edicin. McGrawHil|, 2010.

2. Documento Rector, para el Diseo Documentacin y Dictamen de
Proyectos de Explotacin, Gua General VCD PEP. Pemex Exploracin y
Produccin, 2010.
3. Adn Hanniel Tello Gmez.: Educacin en Ingeniera Petrolera para la
Gestin del Riesgo, Tesis Profesional, UNAM, 2011.
4. Metodologa VCD, Conceptos Bsicos y Gua General VCD PEP. Pemex
Exploracin y Produccin, 2006.
5. Flores, A. C.: Definicin Inicial del Proyecto (FEL), una mejor practica para
incrementar el desempeo en los proyectos, Tesis Profesional, UNAM,
2006.
6. Zacaras Torres Hernndez, Hel Torres Martnez. Administracin de
Proyectos, primera edicin. Grupo Editorial Patria, 2013.
125

Análisis de La Metodología VCD en La Industria Petrolera Mexicana

Uploaded by

Document Information

Original Title

Copyright

Available Formats

Share this document

Share or Embed Document

Sharing Options

Did you find this document useful?

Is this content inappropriate?

Copyright:

Available Formats

Análisis de La Metodología VCD en La Industria Petrolera Mexicana

Uploaded by

Copyright:

Available Formats

UNIVERSIDAD NACIONAL AUTNOMA

Rodrigo Grimaldo Lpez

Ing. Jos J. Snchez Vela

Mejora la calidad y claridad del estimado de costos.

Asegurar que las necesidades de negocio sean el principal factor para la

Como podemos ver los problemas a la hora de implementar la metodologa FEL

Effective implementation of the FEL provides us with a solid foundation for

Le agradezco a Dios primeramente porque l puso en mi

generosidad se construyeron los peldaos hacia la meta.

sus consejos y compaa tambin son un

pilar de este logro.

compartimos, los sufrimientos, las alegras y la satisfaccin

consiguiendo as mi amor y respeto para toda la vida.

En esta etapa de mi vida, las aprobaciones, los errores,

Magalln Macas, Ral Ros Esquivel que siempre han

Hernndez quien no me dej que pasara un solo da sin

Melndez quien ha estado en cada paso junto a m, quien

entregado por la gran importancia que tiene en mi vida,

instruyeron, que nunca me vieron desistir y que me dieron

tenamos, y que con su apoyo este trabajo pudo consumarse

descendencia. Y a la mxima casa de estudios UNAM, y

Trascendencia actual de la evaluacin de proyectos ................................. 1

Metodologa Front End Loading ................................................................. 3

1.3. Barreras a considerar para poder llevar a cabo la implementacin de la

Definicin de proyecto ................................................................................ 9

2.2. Ubicacin de la evaluacin de proyectos dentro de las actividades

Evaluacin de proyectos .......................................................................... 10

Actividades generales ........................................................................ 10

Evaluacin de un proyecto como un proceso, y sus alcances ........... 11

Introduccin y marco de desarrollo .................................................... 13

Estudio de mercado ........................................................................... 13

Estudio Tcnico ................................................................................. 15

Estudio econmico ............................................................................ 23

Evaluacin Econmica ...................................................................... 31

Anlisis y administracin del riesgo ................................................... 36

3. METODOLOGA VCD .................................................................................... 39

Secuencia general de etapas ................................................................... 40

Sentido de direccin ................................................................................. 42

Inventario de la informacin ............................................................... 45

Identificacin de oportunidades ......................................................... 45

Especificacin de roles, responsabilidades y entregables ................. 46

Especificacin de recursos ................................................................ 47

Planeacin de la propuesta de ejecucin del proyecto VCD ............. 48

Fase de Visualizacin (V o FEL-I) ............................................................ 48

Generacin de matrices de oportunidades ........................................ 50

Identificacin de variables con incertidumbre .................................... 52

Volumen de hidrocarburos ................................................................. 54

Estimacin de la cantidad y ubicaciones posibles de los pozos ........ 56

Recuperacin adicional ..................................................................... 57

Productividad de pozos ..................................................................... 58

Plan de actividad fsica para pozos ................................................... 58

Pronstico de produccin .................................................................. 59

Seguridad, salud, proteccin ambiental e impacto social (SSPAIS)62

Identificacin de escenarios ........................................................... 63

Construccin de modelos probabilsticos ....................................... 64

Jerarquizacin y preseleccin de escenarios ................................. 65

Grficas de tornado ........................................................................ 66

Plan de Mitigacin .......................................................................... 66

Actualizaciones para el plan de la fase de Conceptualizacin ....... 66

Fase de Conceptualizacin (C o FEL-II) .................................................. 67

Revisin de mitigacin y recomendaciones ....................................... 67

Ajuste y/o validacin de la matriz de escenarios ............................... 67

Ajuste de distribuciones probabilsticas ............................................. 67